有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第16期(平成25年8月24日-平成26年2月24日)

(1)【投資方針】
■ 基本方針
ファンドは、投資信託財産の成長を図ることを目標に積極的な運用を行います。
■ 運用方法
a 投資対象
日本好配当割安株オープン マザーファンドの受益証券を主要投資対象とします。
b 投資態度
イ.日本好配当割安株オープン マザーファンド(以下、マザーファンドといいます。)の受益証券を主要投資対象とし、投資信託財産の成長を図ることを目標に積極的な運用を行います。
ロ.マザーファンドの受益証券の組入比率は、高位を保つことを基本とします。
ハ.株式以外の資産への実質投資割合(マザーファンドの投資信託財産に属する株式以外の資産のうち、投資信託財産に属するとみなした割合を含みます。)は、原則として、投資信託財産総額の50%以下とします。
ニ.資金動向、市況動向等によっては、上記のような運用ができない場合があります。
(参考)日本好配当割安株オープン マザーファンドの投資方針
■ 基本方針
ファンドは、信託財産の成長を図ることを目標に積極的な運用を行います。
■ 運用方法
a 投資対象
わが国の金融商品取引所上場株式を主要投資対象とします。
b 投資態度
イ.収益性、成長性、業績変化率等から割安と判断され、株価の上昇が期待できる銘柄へ投資します。
ロ.定量的スクリーニング(業績動向、配当利回り、PERなど)により割安度を判断するとともに、リサーチによるスクリーニング(企業の競争力、株主還元策、配当政策など)を行い、財務の健全性、流動性を考慮のうえ投資銘柄を決定します。
ハ.組入れ株式全体の予想配当利回り(加重平均)が、市場平均(加重平均、今期予想ベース)を上回るようポートフォリオを構築します。
ニ.市況動向等への対応のため、株価指数先物取引等を活用することがあります。
ホ.株式以外への資産の投資は、原則として投資信託財産総額の50%以下とします。
ヘ.資金動向、市況動向、残存信託期間等の事情によっては、上記のような運用ができない場合があります。