有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第19期(平成27年9月11日-平成28年3月10日)

メロン・ダイナミック・マザーファンド
当ファンドは「メロン・ダイナミック・マザーファンド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された「親投資信託受益証券」は、すべて同親投資信託の受益証券です。
なお、平成28年3月10日現在における同親投資信託の状況は次の通りです。
以下に記載した情報は監査の対象外であります。
貸借対照表

(単位:円)
	(平成27年9月10日現在)	(平成28年3月10日現在)
資産の部
流動資産
金銭信託	-	96,528,146
コール・ローン	125,639,259	-
国債証券	1,100,001,931	950,151,032
派生商品評価勘定	205,217,505	266,399,099
未収利息	45	-
差入委託証拠金	399,251,249	339,228,813
流動資産合計	1,830,109,989	1,652,307,090
資産合計	1,830,109,989	1,652,307,090
負債の部
流動負債
派生商品評価勘定	225,921,863	237,568,073
未払解約金	15,600,014	11,597,242
流動負債合計	241,521,877	249,165,315
負債合計	241,521,877	249,165,315
純資産の部
元本等
元本	1,495,968,214	1,326,711,547
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	92,619,898	76,430,228
元本等合計	1,588,588,112	1,403,141,775
純資産合計	1,588,588,112	1,403,141,775
負債純資産合計	1,830,109,989	1,652,307,090

注記表
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.有価証券の評価基準及び評価方法	・国債証券 個別法に基づき、時価で評価しております。時価評価にあたっては、日本証券業協会が発表する売買参考統計値(平均値)、金融商品取引業者、銀行等の提示する価額(ただし、売り気配相場は使用しない)、又は価格情報会社の提供する価額のいずれかで評価しております。 適正な評価額を入手できなかった場合又は入手した評価額が時価と認定できない事由が認められた場合は、投資信託委託会社が忠実義務に基づいて合理的事由をもって時価と認めた価額もしくは受託者と協議のうえ両者が合理的事由をもって時価と認めた価額で評価しております。
2.デリバティブの評価基準及び評価方法	・外国為替予約取引 個別法に基づき、原則として時価で評価しております。時価評価にあたっては、開示対象ファンドの計算期間末日においてわが国における対顧客先物相場の仲値を適用して計算しております。ただし、為替予約取引のうち対顧客先物相場が発表されていない通貨については、対顧客相場の仲値によって計算しております。
	・市場デリバティブ取引 個別法に基づき、原則として時価で評価しております。時価評価にあたっては、原則として、計算日に知りうる直近の日の主たる金融商品取引所等の発表する清算値段又は最終相場によっております。
3.その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項	・外貨建資産等の会計処理 「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)第60条及び第61条に基づいて処理しております。 ・貸借対照表は、平成28年3月10日現在のものであります。当該親投資信託の計算期間は原則として毎年3月11日から翌年3月10日までとなっております。

(貸借対照表に関する注記)

項目	(平成27年9月10日現在)	(平成28年3月10日現在)
1.受益権の総数	1,495,968,214口	1,326,711,547口
2.1口当たり純資産額	1.0619円	1.0576円
(1万口当たり純資産額)	(10,619円)	(10,576円)
3.その他	ブローカーへの差入委託証拠金の中には、金融商品取引所および外国金融商品市場に差入れられている証拠金のほかに、ブローカーに保管されている金額256,006,270円が含まれています。	ブローカーへの差入委託証拠金の中には、金融商品取引所および外国金融商品市場に差入れられている証拠金のほかに、ブローカーに保管されている金額169,502,423円が含まれています。

(金融商品に関する注記)
Ⅰ 金融商品の状況に関する事項

1.金融商品に対する取組方針	当ファンドは、信託約款に規定する「運用の基本方針」に従い、有価証券等の金融商品の運用をしております。
2.金融商品の内容及び金融商品に係るリスク	当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、デリバティブ取引、金銭債権・金銭債務であります。当ファンドが保有する有価証券の詳細は「注記表」及び「附属明細表」に記載しております。これらは、有価証券の運用による信用リスク、市場リスク(為替リスク・金利リスク・価格変動リスク・流動性リスク)に晒されております。 デリバティブ取引には、先物取引、為替予約取引が含まれており、当ファンドはこれらのデリバティブ取引により決済不履行リスク及び市場リスク(為替リスク・金利リスク・価格変動リスク・流動性リスク)に晒されております。これらのデリバティブ取引は投資信託財産に属する資産の為替リスク及び価格変動リスクを回避する目的のみならず、効率的で長期的な運用に資する目的で用いられることもあります。
3.金融商品に係るリスク管理体制	委託会社においては投資リスク管理に関する委員会を設け、運用リスクの管理を行っております。コンプライアンス・リスク管理部門は運用リスクの管理において、信託約款等の遵守状況や、市場リスク及び信用リスク等のモニターを行い、その結果に基づき運用部門その他関連部署への是正勧告を行っております。

Ⅱ 金融商品の時価等に関する事項

1.貸借対照表計上額、時価及び差額	金融商品は時価または時価の近似値と考えられる帳簿価額で計上されているため、貸借対照表計上額と時価との間に重要な差額はありません。
2.時価の算定方法	(1)国債証券 「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」に記載しております。
	(2)派生商品評価勘定 デリバティブ取引については、「(デリバティブ取引に関する注記)」に記載しております。
	(3)金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。
3.金融商品の時価等に関する事項の補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれています。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。 また、デリバティブ取引に関する契約額等は、あくまでもデリバティブ取引における名目的な契約額または計算上の想定元本であり、当該金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではありません。

(有価証券に関する注記)
売買目的有価証券

種 類	(自 平成27年3月11日 至 平成27年9月10日)	(自 平成27年9月11日 至 平成28年3月10日)
	当期間の損益に含まれた 評価差額(円)	当期間の損益に含まれた 評価差額(円)
国債証券	-	-
合 計	-	-

(注)「当期間」とは親投資信託の計算期間の開始日から本書における開示対象ファンドの計算期間末日までの期間を指しております。
(デリバティブ取引に関する注記)
(債券、株式、通貨関連)

区分	種類	(平成27年9月10日現在)
		契約額等(円)		時価(円)	評価損益(円)
			うち1年超
市場取引	債券先物取引
	買建	2,622,495,124	-	2,619,012,332	△3,482,792
	売建	1,917,852,921	-	1,928,946,653	△11,093,732
	株価指数先物取引
	買建	735,867,620	-	721,505,825	△14,361,795
	売建	598,413,484	-	566,518,772	31,894,712
市場取引 以外の取引	為替予約取引
	買建
	米ドル	1,586,373,008	-	1,554,659,609	△31,713,399
	カナダドル	418,524,762	-	411,189,975	△7,334,787
	ユーロ	471,523,297	-	467,530,650	△3,992,647
	英ポンド	775,222,698	-	760,004,052	△15,218,646
	スイスフラン	288,379,233	-	287,208,945	△1,170,288
	スウェーデンクローナ	142,931,747	-	142,370,069	△561,678
	ノルウェークローネ	202,171,159	-	201,726,758	△444,401
	オーストラリアドル	980,046,693	-	916,401,813	△63,644,880
	ニュージーランドドル	367,183,710	-	320,030,548	△47,153,162
	売建
	米ドル	1,070,831,227	-	1,059,533,099	11,298,128
	カナダドル	645,296,097	-	617,958,334	27,337,763
	ユーロ	464,915,216	-	454,815,000	10,100,216
	英ポンド	1,223,429,816	-	1,201,506,497	21,923,319
	スイスフラン	500,037,893	-	475,104,733	24,933,160
	スウェーデンクローナ	200,834,358	-	197,139,958	3,694,400
	ノルウェークローネ	388,667,694	-	387,388,085	1,279,609
	オーストラリアドル	614,123,784	-	592,688,225	21,435,559
	ニュージーランドドル	376,702,205	-	351,131,222	25,570,983
合計		-	-	-	△20,704,358

(注)時価の算定方法
1. 為替予約取引については下記のように評価しております。
①本書における開示対象ファンドの計算期間末日に対顧客先物相場の仲値が発表されている外貨については、以下のように評価しております。
(1) 同期間末日において為替予約の受渡日(以下「当該日」という。)の対顧客先物相場の仲値が発表されている場合は、当該為替予約は当該仲値で評価しております。
(2) 同期間末日において当該日の対顧客先物相場が発表されていない場合は、以下の方法によっております。
・同期間末日に当該日を超える対顧客先物相場が発表されている場合には、発表されている対顧客先物相場のうち当該日に最も近い前後二つの対顧客先物相場の仲値をもとに計算したレートを用いております。
・同期間末日に当該日を超える対顧客先物相場が発表されていない場合には、当該日に最も近い発表されている対顧客先物相場の仲値を用いております。
②同期間末日に対顧客先物相場の仲値が発表されていない外貨については、同期間末日の対顧客相場の仲値で評価しております。
2. 市場デリバティブ取引の残高表示は、契約額によっております。
3. 市場デリバティブ取引の評価においては、原則として、計算日に知りうる直近の日の主たる金融商品取引所等の発表する清算値段又は最終相場によっております。
4. 契約額等には手数料相当額を含んでおりません。
※ 上記取引でヘッジ会計が適用されているものはありません。

区分	種類	(平成28年3月10日現在)
		契約額等(円)		時価(円)	評価損益(円)
			うち1年超
市場取引	債券先物取引
	買建	3,227,554,050	-	3,214,539,641	△13,014,409
	売建	2,672,921,631	-	2,660,658,678	12,262,953
	株価指数先物取引
	買建	735,627,767	-	737,768,244	2,140,477
	売建	613,661,383	-	623,658,808	△9,997,425
市場取引 以外の取引	為替予約取引
	買建
	米ドル	942,233,312	-	902,590,078	△39,643,234
	カナダドル	637,270,270	-	635,654,095	△1,616,175
	ユーロ	888,840,328	-	872,463,687	△16,376,641
	英ポンド	861,513,509	-	836,646,049	△24,867,460
	スイスフラン	475,853,317	-	463,728,097	△12,125,220
	スウェーデンクローナ	201,446,696	-	195,224,599	△6,222,097
	ノルウェークローネ	322,339,170	-	319,699,106	△2,640,064
	オーストラリアドル	476,248,140	-	467,686,092	△8,562,048
	ニュージーランドドル	558,494,821	-	538,111,638	△20,383,183
	売建
	米ドル	756,489,690	-	729,117,991	27,371,699
	カナダドル	633,962,229	-	655,663,934	△21,701,705
	ユーロ	1,410,408,724	-	1,367,596,786	42,811,938
	英ポンド	1,266,906,712	-	1,171,927,239	94,979,473
	スイスフラン	365,465,589	-	351,294,843	14,170,746
	スウェーデンクローナ	215,822,235	-	212,164,702	3,657,533
	ノルウェークローネ	258,559,967	-	251,120,528	7,439,439
	オーストラリアドル	392,235,351	-	398,314,767	△6,079,416
	ニュージーランドドル	277,287,750	-	270,061,905	7,225,845
合計		-	-	-	28,831,026

(注)時価の算定方法
1. 為替予約取引については下記のように評価しております。
①本書における開示対象ファンドの計算期間末日に対顧客先物相場の仲値が発表されている外貨については、以下のように評価しております。
(1) 同期間末日において為替予約の受渡日(以下「当該日」という。)の対顧客先物相場の仲値が発表されている場合は、当該為替予約は当該仲値で評価しております。
(2) 同期間末日において当該日の対顧客先物相場が発表されていない場合は、以下の方法によっております。
・同期間末日に当該日を超える対顧客先物相場が発表されている場合には、発表されている対顧客先物相場のうち当該日に最も近い前後二つの対顧客先物相場の仲値をもとに計算したレートを用いております。
・同期間末日に当該日を超える対顧客先物相場が発表されていない場合には、当該日に最も近い発表されている対顧客先物相場の仲値を用いております。
②同期間末日に対顧客先物相場の仲値が発表されていない外貨については、同期間末日の対顧客相場の仲値で評価しております。
2. 市場デリバティブ取引の残高表示は、契約額によっております。
3. 市場デリバティブ取引の評価においては、原則として、計算日に知りうる直近の日の主たる金融商品取引所等の発表する清算値段又は最終相場によっております。
4. 契約額等には手数料相当額を含んでおりません。
※ 上記取引でヘッジ会計が適用されているものはありません。
(関連当事者との取引に関する注記)
該当事項はありません。
(重要な後発事象に関する注記)
該当事項はありません。
(その他の注記)
本書における開示対象ファンドの計算期間における元本額の変動

項目	(平成27年9月10日現在)	(平成28年3月10日現在)
期首元本額	1,911,827,795円	1,495,968,214円
期中追加設定元本額	13,757,254円	8,874,227円
期中一部解約元本額	429,616,835円	178,130,894円
期末元本額	1,495,968,214円	1,326,711,547円
元本の内訳(注)
野村メロン・ダイナミック・ファンド (年1回決算型)	151,685,083円	136,339,355円
野村メロン・ダイナミック・ファンド (年2回決算型)	101,665,576円	86,204,297円
メロン・ダイナミック・ファンドF (適格機関投資家専用)	1,242,617,555円	1,104,167,895円

(注)当該親投資信託の受益証券を投資対象とする証券投資信託ごとの元本額
附属明細表
第1 有価証券明細表(平成28年3月10日現在)
(イ)株式
該当事項はありません。
(ロ)株式以外の有価証券

種類	銘柄	券面総額(円)	評価額(円)	備考
国債証券	第584回国庫短期証券	450,000,000	450,028,342
	第588回国庫短期証券	500,000,000	500,122,690
合計		950,000,000	950,151,032

第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
「注記表(デリバティブ取引に関する注記)」に記載されております。