有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第13期(平成26年2月21日-平成26年8月20日)

(1)【ファンドの目的及び基本的性格】
①ファンドの目的

ファンドの目的

オーストラリアの金融商品取引所に上場されている株式※1を実質的な主要投資対象※2とし、投資信託財産の成長を図ることを目標として運用を行います。 ※1 上場予定の株式を含みます。また、上場不動産投資信託を除きます。以下同じです。 ※2 「実質的な主要投資対象」とは、ファンドがマザーファンドを通じて投資する、主要な投資対象をいいます。

②信託金の限度額

信託金の限度額

委託会社は、受託会社と合意のうえ、金3,000億円を限度として信託金を追加することができます。 委託会社は、受託会社と合意のうえ、当該限度額を変更することができます。

③ファンドの基本的性格
a.ファンドの商品分類

商品分類項目			商品分類の定義
単位型・追加型の別	単位型投信		一度設定されたファンドであってもその後追加設定が行われ従来の信託財産とともに運用されるファンド
	追加型投信
投資対象地域	国内		目論見書または信託約款において、組入資産による主たる投資収益が実質的に海外の資産を源泉とする旨の記載があるもの
	海外
	内外
投資対象資産	株式	債券	目論見書または信託約款において、組入資産による主たる投資収益が実質的に株式を源泉とする旨の記載があるもの
	不動産投信	その他資産
	資産複合
*ファンドの商品分類を網掛け表示しております。該当する定義は上記のとおりですが、その他の定義については、一般社団法人投資信託協会のホームページ(http://www.toushin.or.jp/)をご覧ください。

b.ファンドの属性区分

属性区分項目					属性区分の定義
投資対象 資産		株式			目論見書または信託約款において、その他資産(投資信託証券)を投資対象とする旨の記載があるもの ※ファンドが投資対象とする投資信託証券(親投資信託)は、株式(一般)を投資対象としており、ファンドの実質的な投資収益の源泉は株式(一般)です
		(一般)		(大型株)
		(中小型株)
		債券
		(一般)		(公債)
		(社債)		(その他債券)
		(クレジット属性)
	不動産投信
	その他資産(投資信託証券)
		資産複合
		(資産配分固定型)	(資産配分変更型)
決算頻度	年1回		年2回		目論見書または信託約款において、年4回決算する旨の記載があるもの
	年4回		年6回(隔月)
	年12回(毎月)		日々
	その他
投資対象 地域	グローバル		日本		目論見書または信託約款において、組入資産による投資収益がオセアニア地域の資産を源泉とする旨の記載があるもの
	北米		欧州
	アジア		オセアニア
	中南米		アフリカ
	中近東(中東)		エマージング
投資形態	ファミリーファンド				目論見書または信託約款において、親投資信託(ファンド・オブ・ファンズにのみ投資されるものを除く。)を投資対象として投資するもの
	ファンド・オブ・ファンズ
為替 ヘッジ※	為替ヘッジあり				目論見書または信託約款において、為替のヘッジを行わない旨の記載があるものまたは為替のヘッジを行う旨の記載がないもの
	為替ヘッジなし
※属性区分に記載している「為替ヘッジ」は、対円での為替リスクに対するヘッジの有無を記載しております。 *ファンドの属性区分を網掛け表示しております。該当する定義は上記のとおりですが、その他の定義については、一般社団法人投資信託協会のホームページ(http://www.toushin.or.jp/)をご覧ください。

④ファンドの特色

	主として、マザーファンド※1受益証券への投資を通じて、オーストラリアの金融商品取引所に上場されている株式に分散投資を行います。 ※1 ファンドが投資対象とするマザーファンドは、「インベスコ オーストラリア株式 マザーファンド」です。
	マザーファンドの運用※2に当たっては、クオンツ・モデル※3を活用して個別銘柄選択およびポートフォリオ構築を行い、S&P/ASX300(除く上場不動産投資信託)指数(円換算ベース)※4をベンチマーク※5とします。 ※2 インベスコ・オーストラリア・リミテッド(オーストラリア連邦、メルボルン)に、マザーファンドの外貨建資産の運用の指図に関する権限を委託します。 ※3 クオンツとは、Quantitative(数量的)という英語から派生した言葉で、高度な数学的手法を使って、市場を分析したり、投資戦略や金融商品を考案・開発することをいいます。クオンツ・モデルとは、こうした数量的手法を用いた有価証券投資に関するモデルのことです。 ※4 S&P/ASX300(除く上場不動産投資信託)指数とは、オーストラリア証券取引所上場の時価総額上位300銘柄で構成される時価総額加重平均指数(S&P/ASX300指数)をもとに、上場不動産投資信託による効果を除外した指数値をS&Pダウ・ジョーンズ・インデックス社が算出したものです。S&P/ASX300(除く上場不動産投資信託)指数は、S&Pダウ・ジョーンズ・インデックス社の子会社であるS&P Opco社が独占的所有権を有しています。委託会社はS&Pダウ・ジョーンズ・インデックス社と本指数の算出・保守に関する契約を結んでいます。S&Pダウ・ジョーンズ・インデックス社およびその関連会社は、本指数の算出に関する誤謬および欠落についていかなる責任も負いません。 なお、円換算ベースの算出については、上記のS&P/ASX300(除く上場不動産投資信託)指数(オーストラリアドルベース)をもとに、計算日の前営業日の指数値に計算日のオーストラリアドル為替レート(わが国における対顧客電信売買相場の仲値)を乗じて、委託会社が独自に円換算したものです。 ※5 ベンチマークとは、ファンドのパフォーマンス評価やポートフォリオのリスク管理を行う際の基準となる指標のことです。ファンドは、ベンチマークを上回る投資成果をあげることを保証するものではありません。なお、ベンチマークは今後見直す場合があります。
	年4回の毎決算時(原則として、2・5・8・11月の各20日※6)に、収益分配方針に基づき分配を行います。 ■分配対象額が少額の場合は分配を行わないこともあります。 ※6 休業日の場合は、翌営業日に決算を行います。
	実質外貨建資産については、原則として為替ヘッジを行いません。
	ファミリーファンド方式※7で運用を行います。 ※7 ファミリーファンド方式とは、複数のファンドを合同運用する仕組みで、受益者から投資された資金をまとめてベビーファンドとし、その資金の全部または一部をマザーファンドに投資して実質的な運用を行う仕組みです。 なお、ファンドは投資状況により、マザーファンドのほか株式等に直接投資する場合や、マザーファンドと同様の運用を行う場合があります。

⑤ファンドのポイント

ファンドのポイント

⑥ファンドの運用プロセス

運用プロセス

クオンツ・モデルを活用して個別銘柄選択およびポートフォリオ構築を行い、S&P/ASX300 (除く上場不動産投資信託)指数(円換算ベース)をベンチマークとします。

◆ファンドの運用プロセス等は、平成26年9月末現在のものであり、今後変更となる場合があります。

資金動向、市況動向の急激な変化が生じたとき、およびこれらに準ずる事態が生じたとき、あるいは投資信託財産の規模が上記の運用を行うに適さないものとなったときは、上記の運用ができない場合があります。 *当初設定日直後、大量の追加設定または解約が発生したとき、償還の準備に入ったときなどが含まれます。