有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第3期(平成25年12月21日-平成26年6月20日)

(1)【ファンドの目的及び基本的性格】
① ファンドの目的
シンプレクス下値抵抗力日本株ファンド(以下「ファンド」または「当ファンド」といいます。)は、信託財産の成長を目標に積極的な運用を行なうことを基本とします。
当ファンドの特徴は、以下の通りです。
○ 当ファンドは、国内株式における割安株への厳選投資と、割高株の売りヘッジを行なうことにより、中長期的な収益追求および投資信託財産の成長を目指します。
○ 主な投資対象は親子上場等の銘柄です。また銘柄選択において割安度を示す指標を重視します。
コーポレートガバナンスの進展により、上場している子会社等の少数株主保護が求められるようになりました。一般の少数株主にとっては、その意思を経営に反映させる機会が拡がり、その結果、今までディスカウントで取引されていた子会社等の株式価値向上が望めるようになりました。当運用戦略では割安の子会社等の株式をロング(買い建て)し、又、それらの親会社等の株式が割高の場合には当該株式等(株価指数先物を含む)をショート(売り建て)することにより、割安状態/割高状態が解消される過程で収益を獲得することを目指します。
◆当ファンドにおける親子上場等の定義
※1 親子上場等とは、親会社等と子会社等が共に上場していることをいいます。
※2 子会社等とは、法人がその総株主数等の議決権の15%以上を保有する会社をいいます。
※3 親会社等とは、※2の子会社等の株式を保有する会社をいいます。
② ファンドの基本的性格
当ファンドは、一般社団法人投資信託協会が定める商品分類において追加型投信/国内/株式/特殊型(ロング・ショート型)に該当し、属性区分は以下の通りです。
<商品分類表>(注)当ファンドが該当する商品分類を網掛け表示しています。
<商品分類の定義>

該当分類	分類の定義
追 加 型	一度設定されたファンドであってもその後追加設定が行なわれ従来の投資信託財産とともに運用されるファンドをいう。
国 内	目論見書又は投資信託約款において、組入資産による主たる投資収益が実質的に国内の資産を源泉とする旨の記載があるものをいう。
株 式	目論見書又は投資信託約款において、組入資産による主たる投資収益が実質的に株式を源泉とする旨の記載があるものをいう。
特殊型 (ロング・ショート型)	目論見書又は投資信託約款において、特定の市場に左右されにくい収益の追求を目指す旨若しくはロング・ショート戦略により収益の追求を目指す旨の記載があるものをいう。

<属性区分表>(注)当ファンドが該当する属性区分を網掛け表示しています。
<属性区分の定義>

該当区分	区分の定義
株式(一般)	目論見書又は投資信託約款において、大型株、中小型株属性にあてはまらない全てのものをいう。
年4回	目論見書又は投資信託約款において、年4回決算する旨の記載があるものをいう。
日 本	目論見書又は投資信託約款において、組入資産による投資収益が日本の資産を源泉とする旨の記載があるものをいう。
ロング・ショート型	目論見書または投資信託約款において、ロング・ショート戦略により収益の追求を目指す旨の記載があるものをいう。

当ファンドが該当しない商品分類および属性区分、その定義につきましては、一般社団法人投資信託協会のホームページ(http://www.toushin.or.jp/)でご覧ください。