有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第1期(平成25年4月22日-平成26年4月14日)

(3)【信託報酬等】
① a.信託報酬の総額は、計算期間を通じて毎日、信託財産の純資産総額に、年1.2744%(税抜1.1800%)の率を乗じて得た額とします。信託報酬は消費税等相当額を含みます。
b.信託報酬は、毎計算期間の最初の6ヵ月終了日および毎計算期末または信託終了のとき信託財産中から支弁します。
② 信託報酬の平成26年4月末現在の料率(税抜)、支払先および配分は、以下の通りです。

委託会社	受託会社	販売会社
年0.4500%	年0.0300%	年0.7000%

※ 上記信託報酬には、別途消費税等相当額がかかります。
③ 前記のほかにファンドが投資対象とする投資信託証券に関しても信託(管理)報酬等がかかります。
受益者が負担する実質的な信託報酬率※は、年率1.9744%程度(税込)(概算)(年率1.880%程度(税抜)(概算))+成功報酬です。
※ 前記の実質的な信託報酬率は、投資対象とする「アキラ・キャピタル・リスク・パリティ12ファンド(JPY)」における信託(管理)報酬率(年率0.70%程度(運用報酬:年率0.61%、管理費用:年率0.09%程度)および成功報酬(※1)を含めた実質的な報酬率を算出したものです。
ただし、管理費用には下限の金額が設定されており、投資対象とする投資信託証券の純資産総額等によっては、上記の実質的な信託報酬率を超える場合があります。また、成功報酬は当該純資産総額に対する料率を見積もることが困難であるため、上記年率0.70%程度には含まれておりません。
※1 投資顧問会社への成功報酬として、毎暦四半期(計算期間)における、投資対象とする投資信託証券のハイ・ウォーター・マーク(※2)超過分の20%相当額。
※2 ハイ・ウォーター・マークとは、前回までの各計算期間の最後の営業日の投資対象とする投資信託証券価格のうち、最高値相当額をさします。(初回の計算期間に係るハイ・ウォーター・マークは、設定時の本投資信託証券価格とします。)
前記のほか、信託財産に関する租税、組入有価証券の売買時の売買委託手数料、信託事務の処理に要する費用、信託財産の監査に要する費用、投資信託証券のファンド設立に係る費用、法律関係の費用、資産の保管などに要する費用、借入金の利息および立替金の利息等も、投資対象とする投資信託証券の信託財産中から支弁されます。
なお、マネー・プール マザーファンドには、信託報酬はかかりません。