有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第1期(平成25年10月25日-平成26年10月24日)

(3)【信託報酬等】
委託会社および受託会社の信託報酬の総額は、当ファンドの計算期間を通じて毎日、前営業日の信託財産の純資産総額に対し年率1.9116%(税抜1.77%)を乗じて得た額とします。
委託会社は、収受した信託報酬から販売会社に対し、委託会社が販売会社に委託した業務に対する報酬を支払います。その結果、実質的な信託報酬の配分は、次のとおりとなります。

信託報酬の配分 (純資産総額 に対し)	委託会社	販売会社	受託会社
	年率0.918% (税抜0.85%)	年率0.918% (税抜0.85%)	年率0.0756% (税抜0.07%)
	投資判断、受託会社に対する指図等の運用業務、目論見書、運用報告書等の開示資料作成業務、基準価額の計算業務、およびこれらに付随する業務の対価	受益者の口座管理業務、収益分配金・換金代金・償還金の支払い業務、交付運用報告書の交付業務、購入後の投資環境等の情報提供業務、およびこれらに付随する業務の対価	信託財産の記帳・保管・管理業務、委託会社からの指図の執行業務、信託財産の計算業務、およびこれらに付随する業務の対価

委託会社の受ける報酬には、運用委託先への報酬*1が含まれています。また、運用委託先への報酬には、運用再委託先への報酬*2が含まれています。
*1 報酬対象期間*3の毎月末時点における欧州・中東・アフリカ株式等および南北アメリカ株式等へ運用しているマザーファンドの信託財産の時価総額を平均した額に年率0.50%を乗じ、当該報酬対象期間の日数に応じて実日数に基づき日割り計算して得た額を、投資判断等の運用業務およびこれに付随する業務の対価として支払います。
*2 1ヵ月毎に、前月末時点において運用再委託先が運用しているマザーファンドの信託財産の時価総額に年率0.50%を乗じ、その月の日数に応じて実日数に基づき日割り計算して得た額を、投資判断等の運用業務およびこれに付随する業務の対価として支払います。
*3 毎計算期間の最初の6ヵ月間、およびその翌日から当該計算期間終了日までとします。ただし、信託終了の場合は、報酬対象期間終了日はその信託終了の日とし、マザーファンドの信託が終了する場合は当該信託終了日を報酬対象期間終了日とします。
信託報酬は、毎日費用計上し、毎計算期間の最初の6ヵ月終了日、毎計算期間終了日および信託終了日の翌営業日に信託財産中から支弁されます。
マザーファンドにおいては、信託報酬はかかりません。