有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第15期(平成29年4月25日-平成29年10月23日)

(4)【設定及び解約の実績】

	設定口数	解約口数	発行済口数
第1計算期間	2,557,018,924	528,341,484	2,028,677,440
第2計算期間	581,367,074	1,900,029,412	710,015,102
第3計算期間	276,140,172	226,339,695	759,815,579
第4計算期間	150,256,294	394,873,431	515,198,442
第5計算期間	6,083,360	137,483,686	383,798,116
第6計算期間	256,725,396	317,263,758	323,259,754
第7計算期間	214,369,967	121,356,245	416,273,476
第8計算期間	319,390,715	222,035,620	513,628,571
第9計算期間	319,169,012	245,106,438	587,691,145
第10計算期間	761,950,598	297,089,143	1,052,552,600
第11計算期間	1,116,332,278	122,384,194	2,046,500,684
第12計算期間	222,359,168	273,434,146	1,995,425,706
第13計算期間	47,729,998	295,710,855	1,747,444,849
第14計算期間	40,937,837	317,967,047	1,470,415,639
第15計算期間	97,932,259	244,405,208	1,323,942,690

<参考>「鉄道運営株 マザーファンド」
(1)投資状況

			平成29年10月31日現在
			(単位:円)
	資産の種類	国/地域名	時価合計	投資比率(%)
株式		日本	127,903,700	17.99
		アメリカ	99,744,240	14.03
		イギリス	82,243,377	11.57
		香港	65,791,842	9.26
		ブラジル	61,178,045	8.61
		インド	43,017,250	6.05
		ドイツ	34,166,814	4.81
		カナダ	31,273,790	4.40
		タイ	26,674,618	3.75
		ニュージーランド	17,265,575	2.43
		オーストラリア	16,515,597	2.32
		スイス	16,353,186	2.30
		イタリア	14,950,971	2.10
		フィリピン	14,676,285	2.06
		韓国	13,140,917	1.85
		インドネシア	12,581,667	1.77
		フランス	11,533,092	1.62
		シンガポール	7,501,032	1.06
新株予約権証券		タイ	100,586	0.01
	コール・ローン、その他資産 (負債控除後)	―	14,234,156	2.01
	純資産総額		710,846,740	100.00

(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率をいいます。
(2)投資資産
①投資有価証券の主要銘柄
a評価額上位30銘柄

						平成29年10月31日現在
国/ 地域					上段:	帳簿価額	利率(%)	投資
	銘 柄	種類	業種	株式数	下段:	評 価 額	償還期限	比率
					単価(円)	金額(円)	(年/月/日)	(%)
アメリカ	CSX CORP	株式	運輸	5,969	6,169.48 5,839.05	36,831,590 34,853,325	― ―	4.90
ドイツ	VTG AG	株式	運輸	5,217	6,522.12 6,549.13	34,025,900 34,166,814	― ―	4.81
ブラジル	RUMO SA	株式	運輸	59,100	466.03 441.21	27,542,633 26,075,865	― ―	3.67
インド	CONTAINER CORP OF INDIA LTD	株式	運輸	10,685	2,321.88 2,412.78	24,809,287 25,780,597	― ―	3.63
日本	東日本旅客鉄道	株式	陸運業	2,300	10,930.00 10,970.00	25,139,000 25,231,000	― ―	3.55
ブラジル	CCR SA	株式	運輸	38,800	634.24 622.18	24,608,822 24,140,719	― ―	3.40
日本	西日本旅客鉄道	株式	陸運業	2,900	8,091.00 7,973.00	23,463,900 23,121,700	― ―	3.25
日本	東海旅客鉄道	株式	陸運業	1,100	20,840.00 20,570.00	22,924,000 22,627,000	― ―	3.18
日本	阪急阪神ホールディングス	株式	陸運業	4,600	4,450.00 4,405.00	20,470,000 20,263,000	― ―	2.85
アメリカ	GLOBALTRA-SPONS GDR REG S	株式	運輸	19,418	1,065.96 1,039.94	20,698,951 20,193,562	― ―	2.84
イギリス	ANTOFAGASTA PLC	株式	素材	13,900	1,494.30 1,439.01	20,770,770 20,002,251	― ―	2.81
日本	東京急行電鉄	株式	陸運業	11,100	1,716.00 1,710.00	19,047,600 18,981,000	― ―	2.67
アメリカ	NORFOLK SOUTHERN CORP	株式	運輸	1,235	15,021.99 15,027.64	18,552,157 18,559,145	― ―	2.61
日本	小田急電鉄	株式	陸運業	8,000	2,203.00 2,210.00	17,624,000 17,680,000	― ―	2.49
カナダ	CANADIAN NATL RAILWAY CO	株式	運輸	1,900	9,078.71 9,182.74	17,249,561 17,447,216	― ―	2.45
ニュージーランド	MAINFREIGHT LTD	株式	運輸	9,180	1,982.42 1,880.78	18,198,656 17,265,575	― ―	2.43
イギリス	STAGECOACH GROUP PLC	株式	運輸	67,969	240.58 244.61	16,433,390 16,626,366	― ―	2.34
イギリス	STOBART GROUP LTD	株式	エネルギー	38,937	398.97 424.53	15,546,646 16,529,948	― ―	2.33
オーストラリア	AURIZON HOLDINGS LTD	株式	運輸	36,598	441.70 451.27	16,179,870 16,515,597	― ―	2.32
スイス	KUEHNE + NAGEL INTL AG-REG	株式	運輸	832	19,030.03 19,655.27	15,832,986 16,353,186	― ―	2.30
香港	NWS HOLDINGS LTD	株式	資本財	70,883	220.84 229.25	15,653,957 16,250,494	― ―	2.29
イタリア	FNM SPA	株式	運輸	174,303	81.69 85.77	14,239,021 14,950,971	― ―	2.10
フィリピン	AYALA CORPORATION	株式	各種金融	6,500	2,262.27 2,257.89	14,704,811 14,676,285	― ―	2.06
カナダ	CANADIAN PACIFIC RAILWAY LTD	株式	運輸	700	19,761.94 19,752.24	13,833,361 13,826,573	― ―	1.95
アメリカ	UNION PACIFIC CORP	株式	運輸	1,023	12,785.94 13,168.42	13,080,025 13,471,303	― ―	1.90
タイ	BTS GROUP HOLDINGS PCL-NVDR	株式	運輸	463,412	28.56 28.90	13,235,046 13,392,606	― ―	1.88
タイ	BANGKOK EXPRESSWAY AND METRO	株式	運輸	497,640	26.86 26.69	13,366,610 13,282,011	― ―	1.87
韓国	MACQUARIE KOREA INFRA FUND	株式	各種金融	15,304	860.67 858.65	13,171,800 13,140,917	― ―	1.85
イギリス	FIRSTGROUP PLC	株式	運輸	77,469	161.38 167.36	12,502,288 12,965,335	― ―	1.82
インドネシア	TAMBANG BATUBARA BUKIT ASAM	株式	エネルギー	131,100	89.04 95.97	11,673,144 12,581,667	― ―	1.77

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の評価金額の比率です。
b全銘柄の種類/業種別投資比率

	平成29年10月31日現在
種類/業種別			投資比率(%)
株式	国内	陸運業	17.99
		小計	17.99
	外国	エネルギー	7.45
		素材	2.81
		資本財	3.14
		運輸	60.93
		食品・飲料・タバコ	0.73
		各種金融	3.91
		公益事業	1.02
		小計	79.99
新株予約権証券		―	0.01
合 計			98.00

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該種類または業種の評価金額の比率です。
②投資不動産物件
該当事項はありません。
③その他投資資産の主要なもの
該当事項はありません。
<参考>「鉄道産業株 マザーファンド」
(1)投資状況

			平成29年10月31日現在
			(単位:円)
	資産の種類	国/地域名	時価合計	投資比率(%)
株式		日本	198,125,000	27.72
		アメリカ	100,167,570	14.02
		インド	97,023,779	13.58
		香港	65,025,571	9.10
		フランス	63,312,162	8.86
		韓国	30,365,444	4.25
		マレーシア	25,760,244	3.60
		タイ	19,047,775	2.67
		イギリス	17,935,600	2.51
		スペイン	15,039,613	2.10
		ドイツ	14,393,942	2.01
		イタリア	14,172,457	1.98
		インドネシア	8,791,562	1.23
		台湾	8,570,812	1.20
		カナダ	6,010,043	0.84
		オーストリア	5,880,158	0.82
		オーストラリア	5,441,063	0.76
		スウェーデン	4,213,851	0.59
	コール・ローン、その他資産 (負債控除後)	―	15,431,347	2.16
	純資産総額		714,707,993	100.00

(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率をいいます。
(2)投資資産
①投資有価証券の主要銘柄
a評価額上位30銘柄

						平成29年10月31日現在
国/ 地域					上段:	帳簿価額	利率(%)	投資
	銘 柄	種類	業種	株式数	下段:	評 価 額	償還期限	比率
					単価(円)	金額(円)	(年/月/日)	(%)
アメリカ	CATERPILLAR INC	株式	資本財	2,588	14,938.25 15,445.20	38,663,077 39,972,199	― ―	5.59
アメリカ	GREENBRIER COMPANIES INC	株式	資本財	5,496	5,803.97 5,686.29	31,903,180 31,251,849	― ―	4.37
フランス	VINCI SA	株式	資本財	2,112	10,683.10 11,041.48	22,562,708 23,319,622	― ―	3.26
フランス	THALES SA	株式	資本財	1,950	12,227.32 11,810.96	23,843,289 23,031,384	― ―	3.22
日本	三菱電機	株式	電気機器	11,000	1,940.50 1,931.50	21,345,500 21,246,500	― ―	2.97
日本	ナブテスコ	株式	機械	4,200	4,365.00 4,490.00	18,333,000 18,858,000	― ―	2.64
日本	東鉄工業	株式	建設業	4,900	3,610.00 3,790.00	17,689,000 18,571,000	― ―	2.60
日本	MARUWA	株式	ガラス・土石製品	2,800	6,440.00 6,580.00	18,032,000 18,424,000	― ―	2.58
インド	SIMPLEX INFRASTRUCTURES LTD	株式	資本財	18,534	805.55 924.88	14,930,100 17,141,725	― ―	2.40
日本	日立製作所	株式	電気機器	19,000	868.00 897.00	16,492,000 17,043,000	― ―	2.38
フランス	ALSTOM	株式	資本財	3,689	4,637.95 4,597.76	17,109,404 16,961,155	― ―	2.37
インド	BHARAT FORGE LTD	株式	自動車・自動車部品	13,720	1,105.54 1,222.40	15,168,063 16,771,437	― ―	2.35
インド	LARSEN & TOUBRO LTD	株式	資本財	7,653	2,005.96 2,177.03	15,351,611 16,660,825	― ―	2.33
日本	オムロン	株式	電気機器	2,600	6,400.00 6,320.00	16,640,000 16,432,000	― ―	2.30
香港	CHINA RAILWAY SIGNAL & COM-H	株式	テクノロジー・ハードウェアおよび機器	183,000	91.12 89.67	16,675,472 16,409,939	― ―	2.30
日本	川崎重工業	株式	輸送用機器	3,600	3,937.04 3,930.00	14,173,371 14,148,000	― ―	1.98
日本	大豊建設	株式	建設業	25,000	521.00 550.00	13,025,000 13,750,000	― ―	1.92
インド	TITAGARH WAGONS LTD	株式	資本財	51,196	221.05 246.13	11,317,182 12,601,178	― ―	1.76
インド	BEML LTD	株式	資本財	4,085	2,976.16 2,996.40	12,157,613 12,240,294	― ―	1.71
マレーシア	GAMUDA BHD	株式	資本財	84,100	137.07 140.54	11,527,889 11,820,019	― ―	1.65
日本	富士電機	株式	電気機器	14,000	684.00 817.00	9,576,000 11,438,000	― ―	1.60
日本	日本信号	株式	電気機器	9,000	1,220.00 1,248.00	10,980,000 11,232,000	― ―	1.57
ドイツ	SIEMENS AG-REG	株式	資本財	682	15,270.98 16,140.60	10,414,811 11,007,889	― ―	1.54
インド	ESCORTS LTD	株式	資本財	8,051	1,266.76 1,359.60	10,198,684 10,946,139	― ―	1.53
インド	TEXMACO RAIL & ENGINEERING L	株式	資本財	52,428	174.76 203.36	9,162,736 10,662,177	― ―	1.49
マレーシア	IJM CORP BHD	株式	資本財	122,500	87.37 86.30	10,703,364 10,572,436	― ―	1.48
香港	MAANSHAN IRON & STEEL-H	株式	素材	194,000	56.44 52.38	10,950,116 10,161,933	― ―	1.42
アメリカ	WABTEC CORP	株式	資本財	1,145	8,698.60 8,663.52	9,959,907 9,919,741	― ―	1.39
韓国	SEAH BESTEEL CORP	株式	素材	2,847	3,289.34 3,274.20	9,364,750 9,321,661	― ―	1.30
イタリア	ASTALDI SPA	株式	資本財	11,847	769.47 780.67	9,116,010 9,248,691	― ―	1.29

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の評価金額の比率です。
b全銘柄の種類/業種別投資比率

	平成29年10月31日現在
種類/業種別			投資比率(%)
株式	国内	建設業	4.52
		ガラス・土石製品	2.58
		鉄鋼	1.10
		機械	5.46
		電気機器	12.09
		輸送用機器	1.98
		小計	27.72
	外国	素材	2.73
		資本財	57.98
		商業・専門サービス	1.47
		運輸	0.69
		自動車・自動車部品	2.69
		食品・生活必需品小売り	0.87
		ソフトウェア・サービス	0.31
		テクノロジー・ハードウェアおよび機器	3.38
		小計	70.12
合 計			97.84

(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該種類または業種の評価金額の比率です。
②投資不動産物件
該当事項はありません。
③その他投資資産の主要なもの
該当事項はありません。