有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第2期(平成27年2月14日-平成27年8月13日)

①【投資有価証券の主要銘柄】
スマート・クオリティ・オープン(安定型)
(全銘柄)

(平成27年 8月31日現在)

順位	国/地域	種類	銘柄名	数量又は 額面総額	帳簿価額 単価 (円)	帳簿価額 金額 (円)	評価額 単価 (円)	評価額 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	日本	投資信託受益証券	MUAM 日本債券インデックスファンド(適格機関投資家限定)	54,624,304,662	1.1853	64,746,422,971	1.1846	64,707,951,302	64.22
2	アイルランド	投資証券	ISHARES MSCI WORLD MIN VOL	4,381,443	4,174.00	18,288,183,788	4,051.65	17,752,087,989	17.61
3	日本	投資信託受益証券	国際 JPX日経インデックス400オープン(適格機関投資家専用)	6,803,878,589	1.1654	7,929,563,748	1.097	7,463,854,812	7.40
4	日本	投資信託受益証券	MUAM 外国債券インデックスファンド(適格機関投資家限定)	2,851,654,080	1.4352	4,092,831,943	1.39	3,963,799,171	3.93
5	アメリカ	投資証券	ISHARES MSCI EMERGING MARKET MIN VOL	350,100	6,402.46	2,241,503,305	6,166.85	2,159,014,255	2.14
6	アメリカ	投資信託受益証券	ISHARES JP MORGAN USD EMG	157,700	13,143.96	2,072,802,919	13,081.38	2,062,933,783	2.04

(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の時価比率をいいます。
種類別投資比率

(平成27年 8月31日現在)

種類	国内/外国	投資比率(%)
投資信託受益証券	国内	75.56
	外国	2.04
投資証券	外国	19.76
合計		97.37

(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該種類の時価比率をいいます。
スマート・クオリティ・オープン(安定成長型)
(全銘柄)

(平成27年 8月31日現在)

順位	国/地域	種類	銘柄名	数量又は 額面総額	帳簿価額 単価 (円)	帳簿価額 金額 (円)	評価額 単価 (円)	評価額 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	日本	投資信託受益証券	MUAM 日本債券インデックスファンド(適格機関投資家限定)	6,484,216,683	1.1852	7,685,500,815	1.1846	7,681,203,082	41.12
2	アイルランド	投資証券	ISHARES MSCI WORLD MIN VOL	1,230,193	4,177.39	5,139,007,700	4,051.65	4,984,315,527	26.68
3	日本	投資信託受益証券	国際 JPX日経インデックス400オープン(適格機関投資家専用)	2,321,210,627	1.1645	2,703,076,153	1.097	2,546,368,057	13.63
4	日本	投資信託受益証券	MUAM 外国債券インデックスファンド(適格機関投資家限定)	653,821,533	1.4332	937,075,327	1.39	908,811,930	4.86
5	アメリカ	投資信託受益証券	ISHARES JP MORGAN USD EMG	57,900	13,143.72	761,021,679	13,081.38	757,411,959	4.05
6	アメリカ	投資証券	ISHARES MSCI EMERGING MARKET MIN VOL	96,600	6,396.92	617,943,253	6,166.85	595,717,729	3.18
7	日本	投資信託受益証券	先進国リートインデックス・ファンド(為替ヘッジなし)(適格機関投資家限定)	370,086,647	1.0895	403,228,638	1.022	378,228,553	2.02
8	日本	投資信託受益証券	国内リートインデックス・ファンド(適格機関投資家限定)	392,289,500	1.005	394,274,861	0.9583	375,931,027	2.01

(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の時価比率をいいます。
種類別投資比率

(平成27年 8月31日現在)

種類	国内/外国	投資比率(%)
投資信託受益証券	国内	63.65
	外国	4.05
投資証券	外国	29.87
合計		97.58

(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該種類の時価比率をいいます。
スマート・クオリティ・オープン(成長型)
(全銘柄)

(平成27年 8月31日現在)

順位	国/地域	種類	銘柄名	数量又は 額面総額	帳簿価額 単価 (円)	帳簿価額 金額 (円)	評価額 単価 (円)	評価額 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	アイルランド	投資証券	ISHARES MSCI WORLD MIN VOL	1,361,229	4,175.82	5,684,257,853	4,051.65	5,515,227,969	38.50
2	日本	投資信託受益証券	国際 JPX日経インデックス400オープン(適格機関投資家専用)	2,662,807,195	1.1649	3,102,068,546	1.097	2,921,099,492	20.39
3	日本	投資信託受益証券	MUAM 日本債券インデックスファンド(適格機関投資家限定)	1,874,110,384	1.185	2,220,918,224	1.1846	2,220,071,160	15.50
4	アメリカ	投資信託受益証券	ISHARES JP MORGAN USD EMG	75,500	13,144.01	992,372,946	13,081.38	987,644,265	6.89
5	日本	投資信託受益証券	MUAM 外国債券インデックスファンド(適格機関投資家限定)	594,137,755	1.4318	850,733,782	1.39	825,851,479	5.76
6	アメリカ	投資証券	ISHARES MSCI EMERGING MARKET MIN VOL	95,900	6,398.34	613,600,933	6,166.85	591,400,934	4.12
7	日本	投資信託受益証券	先進国リートインデックス・ファンド(為替ヘッジなし)(適格機関投資家限定)	420,377,325	1.0889	457,764,321	1.022	429,625,626	2.99
8	日本	投資信託受益証券	国内リートインデックス・ファンド(適格機関投資家限定)	438,748,872	1.0053	441,097,991	0.9583	420,453,044	2.93

(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の時価比率をいいます。
種類別投資比率

(平成27年 8月31日現在)

種類	国内/外国	投資比率(%)
投資信託受益証券	国内	47.59
	外国	6.89
投資証券	外国	42.63
合計		97.13

(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該種類の時価比率をいいます。