有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第2期(平成27年11月21日-平成28年5月20日)

(1)【投資方針】
[為替ヘッジあり]
①主に別に定める投資信託証券(注)(以下、「指定投資信託証券」といいます。)を主要投資対象とします(指定投資信託証券は変更または追加される場合があります。)。なお、親投資信託であるキャッシュ・マネジメント・マザーファンドへも投資を行います。
②運用に当たっては、ゴールドマン・サックス・アセット・マネジメント株式会社からの投資助言を受けて行います。
③組入外貨建資産については、原則として対円での為替ヘッジを行います。
④既払分配金を含む基準価額(1万口当たり、税引前。以下本項において同じ。)が一度でも12,000円を超えた場合、上記にかかわらず、実質的にわが国の短期金融商品等の安定資産による運用に順次切り替えを行い、ファンド全体が安定運用に入った後、繰上償還します。ただし、既払分配金を含む基準価額が12,000円を超えてから満期償還日までの期間が短い場合、繰上償還を行いません。
※投資対象の外国投資証券の換金制限などにより当該外国投資証券の売却が速やかに行えない場合、その他やむを得ない事情により、既払分配金を含む基準価額が12,000円を超えてから繰上償還が行われるまで日数がかかることがあります。
※既払分配金を含む基準価額が12,000円を超えてから償還までの市況動向等により、既払分配金を含む基準価額もしくは既払分配金を含む償還価額が12,000円を下回ることがあります。
※上記の既払分配金を含む基準価額の水準は、安定運用に移行する水準であり、当ファンドの基準価額もしくは償還価額が既払分配金込みで12,000円を超えることを示唆または保証するものではありません。
⑤資金動向、市況動向等によっては、上記のような運用ができない場合があります。
[為替ヘッジなし]
①主に別に定める投資信託証券(注)(以下、「指定投資信託証券」といいます。)を主要投資対象とします(指定投資信託証券は変更または追加される場合があります。)。なお、親投資信託であるキャッシュ・マネジメント・マザーファンドへも投資を行います。
②運用に当たっては、ゴールドマン・サックス・アセット・マネジメント株式会社からの投資助言を受けて行います。
③組入外貨建資産については、原則として為替ヘッジは行いません。
④既払分配金を含む基準価額(1万口当たり、税引前。以下本項において同じ。)が一度でも12,000円を超えた場合、上記にかかわらず、実質的にわが国の短期金融商品等の安定資産による運用に順次切り替えを行い、ファンド全体が安定運用に入った後、繰上償還します。ただし、既払分配金を含む基準価額が12,000円を超えてから満期償還日までの期間が短い場合、繰上償還を行いません。
※投資対象の外国投資証券の換金制限などにより当該外国投資証券の売却が速やかに行えない場合、その他やむを得ない事情により、既払分配金を含む基準価額が12,000円を超えてから繰上償還が行われるまで日数がかかることがあります。
※既払分配金を含む基準価額が12,000円を超えた場合、組入外貨建資産について、速やかに対円での為替ヘッジを行います。
※既払分配金を含む基準価額が12,000円を超えてから償還までの市況動向等により、既払分配金を含む基準価額もしくは既払分配金を含む償還価額が12,000円を下回ることがあります。
※上記の既払分配金を含む基準価額の水準は、安定運用に移行する水準であり、当ファンドの基準価額もしくは償還価額が既払分配金込みで12,000円を超えることを示唆または保証するものではありません。
⑤資金動向、市況動向等によっては、上記のような運用ができない場合があります。
(注)「別に定める投資信託証券」(指定投資信託証券)とは、次の投資信託および投資法人(外国のものも含む)の受益証券または投資証券(振替受益権または振替投資口を含む)をいいます。
ルクセンブルグ籍外国投資証券
Goldman Sachs Funds S.I.C.A.V. Goldman Sachs Opportunistic Corporate Bond Portfolio Class IXO (USD) (MDist)
*平成28年5月31日付で、ファンド名を「Goldman Sachs Funds S.I.C.A.V. Goldman Sachs Liberty Harbor Opportunistic Corporate Bond Portfolio Class IXO (USD) (MDist)」より変更しております(以下同じです。)。