有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第3期(令和4年3月23日-令和4年9月20日)

シュローダー・グローバル・リートESGフォーカス・マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)

	(2022年 3月22日現在)	(2022年 9月20日現在)
資産の部
流動資産
コール・ローン	329,661,838	560,629,829
投資証券	20,661,236,057	19,994,776,709
未収入金	261,207,815	-
流動資産合計	21,252,105,710	20,555,406,538
資産合計	21,252,105,710	20,555,406,538
負債の部
流動負債
派生商品評価勘定	2,847,740	-
未払解約金	25,502,865	54,198,992
未払利息	858	1,612
流動負債合計	28,351,463	54,200,604
負債合計	28,351,463	54,200,604
純資産の部
元本等
元本	18,276,033,851	18,462,789,915
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	2,947,720,396	2,038,416,019
元本等合計	21,223,754,247	20,501,205,934
純資産合計	21,223,754,247	20,501,205,934
負債純資産合計	21,252,105,710	20,555,406,538

(注) ｢シュローダー・グローバル・リートESGフォーカス・マザーファンド」の計算期間は原則として毎年9月21日から翌年9月20日までであり、当ファンドの計算期間と異なります。 上記の貸借対照表は、2022年 3月22日及び2022年 9月20日における同ファンドの状況であります。

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.有価証券の評価基準及び評価方法	投資証券
	移動平均法に基づき、原則として時価で評価しております。時価評価にあたっては、投資証券の基準価額、金融商品取引所等における最終相場(最終相場のないものについては、それに準ずる価額)、又は金融商品取引業者等から提示される気配相場に基づいて評価しております。
2.デリバティブ等の評価基準及び評価方法	為替予約取引
	為替予約の評価は、原則として、わが国における計算期間末日の対顧客先物売買相場の仲値によって計算しております。
3.その他財務諸表作成のための基礎となる事項	外貨建取引等の処理基準 外貨建取引については、｢投資信託財産の計算に関する規則｣(平成12年総理府令第133号)第60条に基づき、取引発生時の外国通貨の額をもって記録する方法を採用しております。但し、同第61条に基づき、外国通貨の売却時において、当該外国通貨に加えて、外貨建資産等の外貨基金勘定及び外貨建各損益勘定の前日の外貨建純資産額に対する当該売却外国通貨の割合相当額を当該外国通貨の売却時の外国為替相場等で円換算し、前日の外貨基金勘定に対する円換算した外貨基金勘定の割合相当の邦貨建資産等の外国投資勘定と、円換算した外貨基金勘定を相殺した差額を為替差損益とする計理処理を採用しております。

(重要な会計上の見積りに関する注記) 2022年 3月22日現在 2022年 9月20日現在 当計算期間の財務諸表の作成にあたって行った会計上の見積りが当計算期間の翌計算期間の財務諸表に重要な影響を及ぼすリスクは識別していないため、注記を省略しております。 同左

(貸借対照表に関する注記)

		[2022年 3月22日現在]	[2022年 9月20日現在]
1.	投資信託財産に係る元本の状況
	期首元本額	11,437,371,558円	18,276,033,851円
	期中追加設定元本額	7,990,460,207円	2,687,124,499円
	期中解約元本額	1,151,797,914円	2,500,368,435円
	元本の内訳 ファンド名
	シュローダー・グローバル・リートESGフォーカス・ファンド(予想分配金提示型)	5,355,252,066円	5,797,645,134円
	シュローダー・グローバル・リートESGフォーカス・ファンド(資産成長型)	12,920,781,785円	12,665,144,781円
	計	18,276,033,851円	18,462,789,915円
2.	受益権の総数	18,276,033,851口	18,462,789,915口

(金融商品に関する注記)

Ⅰ金融商品の状況に関する事項

	自 2021年 9月22日 至 2022年 3月22日	自 2022年 3月23日 至 2022年 9月20日
1.金融商品に対する取組方針	当ファンドは、「投資信託及び投資法人に関する法律」(昭和26年法律第198号)第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する「運用の基本方針」に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。	同左
2.金融商品の内容及び金融商品に係るリスク	当ファンドが運用する金融商品の種類は、有価証券、デリバティブ取引、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であり、有価証券の内容は「重要な会計方針に係る事項に関する注記」に記載しております。これらは、株価変動リスク、為替変動リスク、金利変動リスクなどの市場リスク、信用リスク、及び流動性リスクに晒されております。 当ファンドは為替変動リスクの低減を図ることを目的として、為替予約取引を行っております。	同左
3.金融商品に係るリスク管理体制	運用部門におけるリサーチや投資判断において、運用リスクの管理に重点を置くプロセスを導入しています。さらに、これら運用プロセスから独立した部門が、運用制限・ガイドラインの遵守状況を含めたファンドの運用状況について随時モニタリングを行い、運用部門に対する牽制が機能する仕組みとしており、これらの体制によりファンド運用に関するリスクを管理しています。	同左

Ⅱ金融商品の時価等に関する事項

	[2022年 3月22日現在]	[2022年 9月20日現在]
1.計上額、時価及び差額	貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。	同左
2.時価の算定方法	(1)有価証券	(1)有価証券
	「重要な会計方針に係る事項に関する注記」に記載しております。	同左
	(2)デリバティブ取引	(2)デリバティブ取引
	「デリバティブ取引等に関する注記」に記載しております。	該当事項はありません。
	(3)有価証券及びデリバティブ取引以外の金融商品	(3)有価証券及びデリバティブ取引以外の金融商品
	短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。	同左
3.金融商品の時価等に関する事項の補足説明	金融商品の時価の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。 また、デリバティブ取引に関する契約額等は、あくまでもデリバティブ取引における名目的な契約額または計算上の想定元本であり、当該金額自体がデリバティブ取引のリスクの大きさを示すものではありません。	金融商品の時価の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。

(有価証券に関する注記)

(2022年 3月22日現在)

売買目的有価証券

種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
投資証券	14,282,973円
合計	14,282,973円

(2022年 9月20日現在)

売買目的有価証券

種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
投資証券	△4,780,575,477円
合計	△4,780,575,477円

注)当計算期間の損益に含まれた評価差額は、親投資信託の期首日からシュローダー・グローバル・リートESGフォーカス・ファンド(予想分配金提示型)の期末日までの期間に対応する金額であります。

(デリバティブ取引等に関する注記)

取引の時価等に関する事項 通貨関連

(2022年 3月22日現在)

(単位:円)

区分	種類	契約額等		時価	評価損益
			うち1年超
市場取引以外の取引	為替予約取引
	売建	258,355,069	-	261,202,809	△2,847,740
	米ドル	258,355,069	-	261,202,809	△2,847,740
合計		258,355,069	-	261,202,809	△2,847,740

(注)時価の算定方法

1.計算期間末日に対顧客先物売買相場の仲値が発表されている外貨については、以下のように評価しております。

①計算期間末日において為替予約の受渡日(以下「当該日」という)の対顧客先物売買相場の仲値が発表されている場合は、当該為替予約は当該仲値で評価しております。

②計算期間末日において当該日の対顧客先物売買相場の仲値が発表されていない場合は以下の方法によって評価しております。

・計算期間末日に当該日を超える対顧客先物売買相場が発表されている場合には、発表されている先物相場のうち当該日に最も近い前後二つの先物相場の仲値をもとに計算したレートにより評価しております。

・計算期間末日に当該日を超える対顧客先物売買相場が発表されていない場合には、当該日に最も近い発表されている対顧客先物売買相場の仲値により評価しております。

2.計算期間末日に対顧客先物売買相場の仲値が発表されていない外貨については、計算期間末日の対顧客電信売買相場の仲値により評価しております。

3.換算において円未満の端数は切り捨てております。

4.上記の算定方法にて、適正な時価と認定できない事由が認められた場合は、投資信託委託会社が忠実義務に基づいて合理的な事由をもって時価と認めた価額で評価しております。

(2022年 9月20日現在)

該当事項はありません。

(関連当事者との取引に関する注記)

該当事項はありません。

(1口当たり情報に関する注記)

	[2022年 3月22日現在]	[2022年 9月20日現在]
1口当たり純資産額	1.1613円	1.1104円
(1万口当たり純資産額)	(11,613円)	(11,104円)

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式

該当事項はありません。

(2)株式以外の有価証券

種 類	通貨	銘 柄	券面総額	評価額	備考
投資証券	米ドル	SISF US Dollar Liquidity Class I	1.00	119.01
		SISF GLOBAL CITIES I-ACC	590,507.92	139,550,248.87
	米ドル 小計		590,508.92	139,550,367.88
				(19,994,776,709)
合計				19,994,776,709
				(19,994,776,709)

注)1.通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額であります。

2.合計欄の金額は円で表示しております。また( )内の金額は外貨建有価証券の邦貨換算額の合計額であり、内数で表示しております。

3.投資証券における券面総額の数値は証券数を表示しております。

4.外貨建有価証券の内訳

通貨	銘柄数		組入投資証券 時価比率	合計金額に 対する比率
米ドル	投資証券	2銘柄	100.0%	100.0%

第2 信用取引契約残高明細表

該当事項はありません。

第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。


(参考)
当ファンドは「シュローダー・インターナショナル・セレクション・ファンド グローバル・シティーズ クラスI投資証券」および「シュローダー・インターナショナル・セレクション・ファンド ドル・リクイディティ クラスI投資証券」を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された「投資証券」は、すべて同投資対象ファンドの投資証券です。投資対象ファンドの状況は以下の通りです。
なお、以下に記載した情報は監査の対象外であります。
投資対象ファンドの状況
投資対象ファンドはルクセンブルグ籍ドル建て外国投資法人であります。投資対象ファンドは、計算期間(2021年1月1日から2021年12月31日まで)が終了し、ルクセンブルグにおいて現地の法律に基づき財務書類が作成され、独立の監査人による監査を受けております。
以下に記載した情報は、現地において作成された直近入手可能な決算報告書(中間決算)の原文の一部を委託会社が翻訳したものであり、中間計算期間末のため独立の監査人による財務書類の監査は受けておりません。
シュローダー・インターナショナル・セレクション・ファンド・グローバル・シティーズ 2022年6月期半期報告書
2022年6月30日現在の連結貸借対照表

	シュローダー・インターナショナル・セレクション・ファンド・ グローバル・シティーズ (米ドル)
資産
投資有価証券取得価額	742,275,682
未実現評価(損)	(94,376,826)
投資有価証券評価額	647,898,856
現金預金およびブローカーへの預託金	6,044,433
未収追加金	435,581
有価証券未収金	4,557,468
未収配当金	1,359,171
未収還付請求額	57,308
外国為替先渡契約未実現評価益	9,984
その他資産	10,182
資産計	660,372,983
負債
未払証拠金	404,153
未払解約金	551,845
投資有価証券購入未払金	928,067
未払配当金	239,620
未払運用報酬	326,161
外国為替先渡契約未実現評価損	804,634
その他負債	301,805
負債計	3,556,285
純資産総額	656,816,698

2022年6月30日現在の投資有価証券一覧表
投資有価証券明細表

シュローダー・インターナショナル・セレクション・ファンド・ グローバル・シティーズ
投資	通貨		株数/額面金額	評価額 (米ドル)	純資産構成比 (%)
公的取引所への上場承認を受けた譲渡可能証券および短期金融市場証券
株式
通信サービス
Cellnex Telecom SA, Reg. S	EUR		180,331	6,888,942	1.05
Superloop Ltd.	AUD		491,103	241,683	0.04
				7,130,625	1.09
工業
Canadian Pacific Railway Ltd.	CAD		185,298	13,037,599	1.98
IBI Group, Inc.	CAD		197,790	2,146,019	0.33
				15,183,618	2.31
情報技術
GDS Holdings Ltd., ADR	USD		85,933	2,781,364	0.42
NEXTDC Ltd.	AUD		1,335,555	9,702,007	1.49
Switch, Inc. ‘A’	USD		264,153	8,766,680	1.33
				21,250,051	3.24
不動産
Alexandria Real Estate Equities, Inc., REIT	USD		107,540	15,379,906	2.34
Allied Properties Real Estate Investment Trust	CAD		215,118	5,419,657	0.83
Brookfield India Real Estate Trust, REIT, Reg. S	INR		1,008,048	4,183,291	0.64
Camden Property Trust, REIT	USD		123,070	16,374,568	2.49
Capitaland Investment Ltd.	SGD		4,160,800	11,381,281	1.73
Cousins Properties, Inc., REIT	USD		429,829	12,657,172	1.93
Daiwa House REIT Investment Corp.	JPY		1,849	4,173,144	0.64
Derwent London plc, REIT	GBP		328,438	10,507,069	1.60
DiamondRock Hospitality Co., REIT	USD		747,158	5,975,782	0.91
Equinix, Inc., REIT	USD		48,147	30,908,074	4.71
Equity Residential, REIT	USD		240,288	17,273,168	2.63
ESR Group Ltd., Reg. S	HKD		1,481,400	3,995,376	0.61
Extra Space Storage, Inc., REIT	USD		143,257	24,261,370	3.69
Fabege AB	SEK		465,954	4,359,006	0.66
Federal Realty OP LP, REIT	USD		181,983	17,435,522	2.65
GLP J-Reit, REIT	JPY		5,599	6,815,709	1.04
Goodman Group, REIT	AUD		243,182	2,960,990	0.45
Grand City Properties SA	EUR		324,815	4,355,805	0.66
Hang Lung Properties Ltd.	HKD		4,375,000	8,281,416	1.26
Healthpeak Properties, Inc., REIT	USD		657,185	16,851,071	2.57
Hulic Reit, Inc.	JPY		5,872	6,881,714	1.05
Hysan Development Co. Ltd.	HKD		801,000	2,411,755	0.37
Ingenia Communities Group, REIT	AUD		1,123,566	3,060,602	0.47
Instone Real Estate Group SE, Reg. S	EUR		414,294	4,870,422	0.74
Invitation Homes, Inc., REIT	USD		527,205	18,613,250	2.83
Japan Hotel REIT Investment Corp.	JPY		15,497	7,702,605	1.17
Kenedix Office Investment Corp., REIT	JPY		1,389	6,929,513	1.06
Kilroy Realty Corp., REIT	USD		261,933	13,528,985	2.06
Kimco Realty Corp., REIT	USD		845,994	16,833,453	2.56
Kojamo OYJ	EUR		285,283	4,867,424	0.74
LaSalle Logiport REIT	JPY		3,790	4,632,967	0.71
Merlin Properties Socimi SA, REIT	EUR		613,223	5,901,191	0.90
Mitsubishi Estate Co. Ltd.	JPY		864,581	12,468,963	1.90
Mitsui Fudosan Co. Ltd.	JPY		613,150	13,088,547	1.99
Nippon Prologis REIT, Inc.	JPY		2,235	5,476,181	0.83
Outfront Media, Inc., REIT	USD		171,279	2,887,206	0.44
Prologis, Inc., REIT	USD		324,791	37,977,027	5.77
Public Storage, REIT	USD		78,656	24,308,744	3.70
Rexford Industrial Realty, Inc., REIT	USD		410,176	23,474,552	3.57
Scentre Group, REIT	AUD		2,510,561	4,440,951	0.68
Segro plc, REIT	GBP		788,531	9,344,490	1.42
Shurgard Self Storage SA	EUR		138,916	6,395,686	0.97
Sun Communities, Inc., REIT	USD		129,667	20,546,190	3.13
Sun Hung Kai Properties Ltd.	HKD		875,928	10,324,302	1.57
Sunstone Hotel Investors, Inc., REIT	USD		502,874	4,918,592	0.75
Terreno Realty Corp., REIT	USD		153,069	8,595,450	1.31
UDR, Inc., REIT	USD		539,345	24,760,703	3.77
UNITE Group plc (The), REIT	GBP		1,136,512	14,829,950	2.26
VGP NV	EUR		47,308	7,500,652	1.14
Vonovia SE	EUR		455,282	13,930,124	2.12
Washington Real Estate Investment Trust	USD		204,537	4,362,893	0.66
Welltower, Inc., REIT	USD		422,962	34,920,101	5.32
				604,334,562	92.00
株式合計				647,898,856	98.64
公的取引所への上場承認を受けた譲渡可能証券 および短期金融市場証券の合計				647,898,856	98.64
投資総額				647,898,856	98.64
現金				6,044,433	0.92
その他資産/(負債)				2,873,409	0.44
純資産総額				656,816,698	100.00

外国為替先渡契約明細表

買い 通貨	買建額	売り 通貨	売建額	満期日	カウンター・パーティ	未実現評価益/(損) (米ドル)	純資産構成比 (%)
シェアクラスごとのヘッジ
BRL	127,213	USD	24,023	2022年7月29日	HSBC	39	-
USD	30,327	BRL	159,811	2022年7月29日	HSBC	99	-
USD	1,423,727	EUR	1,356,734	2022年7月29日	HSBC	9,846	-
為替ヘッジ付きシェアクラスの純資産額における外国為替先渡契約に係る 未実現評価益-資産						9,984	-
外国為替先渡契約未実現評価益 - 資産合計						9,984	-
シェアクラスごとのヘッジ
BRL	8,943,313	USD	1,700,667	2022年7月29日	HSBC	(9,081)	-
EUR	79,071,139	USD	83,193,340	2022年7月29日	HSBC	(791,628)	(0.12)
GBP	489,245	USD	597,491	2022年7月29日	HSBC	(3,921)	-
USD	6,403	GBP	5,281	2022年7月29日	HSBC	(4)	-
為替ヘッジ付きシェアクラスの純資産額における外国為替先渡契約に係る 未実現評価損-負債						(804,634)	(0.12)
外国為替先渡契約未実現評価損 - 負債合計						(804,634)	(0.12)
外国為替先渡契約未実現評価損 - 負債の純変動						(794,650)	(0.12)

シュローダー・インターナショナル・セレクション・ファンド・ドル・リクイディティ 2022年6月期半期報告書
2022年6月30日現在の連結貸借対照表

	シュローダー・インターナショナル・セレクション・ファンド・ドル・リクイディティ (米ドル)
資産
投資有価証券取得価額	442,810,975
未実現評価(損)	(1,499,498)
投資有価証券評価額	441,311,477
現金預金およびブローカーへの預託金	43,108,577
未収追加金	491,080
未収利息	3,381
その他資産	1,020
資産計	484,915,535
負債
未払解約金	33,151
未払運用報酬	63,248
その他負債	159,762
負債計	256,161
純資産総額	484,659,374

2022年6月30日現在の投資有価証券一覧表
投資有価証券明細表

シュローダー・インターナショナル・セレクション・ファンド・ ドル・リクイディティ
投資	通貨	株数/額面金額		評価額 (米ドル)	純資産構成比 (%)
公的取引所への上場承認を受けた譲渡可能証券および短期金融市場証券
社債
金融
US Treasury	USD	33,000,000		32,180,156	6.64
US Treasury Bill 0% 05/07/2022	USD	40,000,000		39,996,068	8.25
US Treasury Bill 0% 28/07/2022	USD	26,000,000		25,980,354	5.36
US Treasury Bill 0% 11/08/2022	USD	32,000,000		31,951,286	6.59
US Treasury Bill 0% 08/09/2022	USD	26,800,000		26,720,118	5.51
US Treasury Bill 0% 06/10/2022	USD	18,000,000		17,915,149	3.70
US Treasury Bill 0% 03/11/2022	USD	26,000,000		25,819,557	5.33
US Treasury Bill 0% 01/12/2022	USD	25,000,000		24,765,320	5.11
US Treasury Bill 0% 26/01/2023	USD	36,700,000		36,192,109	7.47
				261,520,117	53.96
社債合計				261,520,117	53.96
公的取引所への上場承認を受けた譲渡可能証券 および短期金融市場証券の合計				261,520,117	53.96
その他の規制市場で取引される譲渡可能証券および短期金融市場証券
コマーシャルペーパー
金融
Credit Agricole Corporate and Investment Bank 0% 13/03/2023	USD	24,000,000		23,427,413	4.83
DNB Bank ASA 0% 14/07/2022	USD	11,200,000		11,193,205	2.31
DNB Bank ASA 0% 10/11/2022	USD	11,650,000		11,543,777	2.38
HSBC USA, Inc. 0% 13/09/2022	USD	18,000,000		17,918,063	3.70
Nordea Bank AB 0% 22/08/2022	USD	25,000,000		24,934,412	5.15
Royal Bank of Canada 0% 17/03/2023	USD	24,250,000		23,682,025	4.89
Santander UK plc 0% 05/12/2022	USD	25,000,000		24,699,800	5.10
Societe Generale SA 0% 11/08/2022	USD	7,600,000		7,583,987	1.56
Societe Generale SA 0% 17/01/2023	USD	15,400,000		15,141,878	3.12
Toronto-Dominion Bank (The) 0% 12/01/2023	USD	20,000,000		19,666,800	4.06
				179,791,360	37.10
コマーシャルペーパー合計				179,791,360	37.10
その他の規制市場で取引される譲渡可能証券および短期金融市場証券の合計				179,791,360	37.10
投資総額				441,311,477	91.06
現金				43,108,577	8.89
その他資産/(負債)				239,320	0.05
純資産総額				484,659,374	100.00