有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第3期(2024/11/21-2025/11/20)

(3)【ファンドの仕組み】
①ファンドの関係法人

運用会社	信託銀行	ファンド	マザーファンド	ルクセンブルク籍円建外国投資信託証券(上段)
				追加型証券投資信託(下段)
キ ャ ピ タ ル ･ イ ン タ ー ナ シ ョ ナ ル 株 式 会 社	三菱UFJ信託銀行株式会社	「ニューワールド・ファンドF」	「ニューワールド・マザーファンド(為替ヘッジなし)」	「ニューワールド・ファンド(LUX)(クラスC)」
				「日本短期債券ファンド」
	三井住友信託銀行株式会社	「ニューエコノミー・ファンドF」	「ニューエコノミー・マザーファンド」	「ニューエコノミー・ファンド(LUX)(クラスC)」
				「日本短期債券ファンド」
	みずほ信託銀行株式会社	「ワールド・グロース・アンド・インカム・ファンドF」	「ワールド・グロース・アンド・インカム・マザーファンド」	「ワールド・グロース・アンド・インカム(LUX)(クラスC)」
				「日本短期債券ファンド」
	みずほ信託銀行株式会社	「AMCAPファンドF」	「AMCAPマザーファンド」	「AMCAPファンド(LUX)(クラスC)」
				「日本短期債券ファンド」
	みずほ信託銀行株式会社	「アメリカン・バランス・ファンドF(限定為替ヘッジ)」	「アメリカン・バランス・マザーファンド(限定為替ヘッジ)」	「アメリカン・バランス・ファンド(LUX)(クラスCh-JPY)」
				「日本短期債券ファンド」
	みずほ信託銀行株式会社	「インカム・ビルダー・ファンドF(米ドル売り円買い)」	「インカム・ビルダー・マザーファンド(米ドル売り円買い)」	「キャピタル・インカム・ビルダー(LUX)(クラスCh-JPY)」
				「日本短期債券ファンド」
	みずほ信託銀行株式会社	「グローバル投資適格社債ファンドF(米ドル売り円買い)」	「グローバル投資適格社債マザーファンド(米ドル売り円買い)」	「グローバル・コーポレート・ボンド・ファンド(LUX)(クラスCh-JPY)」
				「日本短期債券ファンド」
	みずほ信託銀行株式会社	「グローバル・トータル・リターン・ボンド・ファンドF(米ドル売り円買い)」	「グローバル・トータル・リターン・ボンド・マザーファンド(米ドル売り円買い)」	「グローバル・トータル・リターン・ボンド・ファンド(LUX)(クラスCh-JPY)」
				「日本短期債券ファンド」
	三菱UFJ信託銀行株式会社	「世界株式ファンドF(限定為替ヘッジ)」	「世界株式マザーファンド(限定為替ヘッジ)」	「ニューパースペクティブ・ファンド(LUX)(クラスCh-JPY)」
				「日本短期債券ファンド」
	みずほ信託銀行株式会社	「世界配当成長ファンドF(限定為替ヘッジ)」	「世界配当成長マザーファンド(限定為替ヘッジ)」	「ワールド・ディビデンド・グロワーズ(LUX)(クラスCh-JPY)」
				「日本短期債券ファンド」
	三菱UFJ信託銀行株式会社	「エマージング・ストラテジー・ファンドF」	「エマージング・ストラテジー・マザーファンド(為替ヘッジなし)」	「エマージング・マーケッツ・トータル・オポチュニティーズ(LUX)(クラスCdm)」
				「日本短期債券ファンド」
	みずほ信託銀行株式会社	「グローバル・アロケーション・ファンドF」	「グローバル・アロケーション・マザーファンド」	「グローバル・アロケーション・ファンド(LUX)(クラスC)」
				「日本短期債券ファンド」
	みずほ信託銀行株式会社	「グローバル・ボンド・ファンドF」	「グローバル・ボンド・マザーファンド」	「グローバル・ボンド・ファンド(LUX)(クラスC)」
				「日本短期債券ファンド」
	みずほ信託銀行株式会社	「グローバル中期債ファンドF」	「グローバル中期債マザーファンド」	「グローバル・インターミディエイト・ボンド・ファンド(LUX)(クラスC)」
				「日本短期債券ファンド」
	三菱UFJ信託銀行株式会社	「グローバル・ハイインカム債券ファンドF」	「グローバル・ハイインカム債券マザーファンド(為替ヘッジなし)」	「グローバル・ハイ・インカム・オポチュニティーズ(LUX)(クラスC)」
				「日本短期債券ファンド」

※受託会社の三菱UFJ信託銀行株式会社は、信託事務の処理の一部について、日本マスタートラスト信託銀行株式会社と再信託契約を締結し、これを委託しております。また、三井住友信託銀行株式会社およびみずほ信託銀行株式会社は、信託事務の処理の一部について、株式会社日本カストディ銀行と再信託契約を締結し、これを委託しております。
②ファンドに関する契約の概要
a.証券投資信託契約
投資信託及び投資法人に関する法律(以下「投信法」ということがあります。)の規定に基づいて作成され、予め監督官庁に届出られた信託約款に基づき、委託会社と受託会社との間で締結されるものです。主な内容は、ファンドの運用の基本方針、受益権に関する事項、委託会社および受託会社の業務に関する事項、信託の元本および収益の管理ならびに運用指図に関する事項等です。
b.投資信託受益権の募集・販売の取扱い等に関する契約
委託会社が販売会社に委託する業務の内容(受益権の募集・販売の取扱い、一部解約請求の受付、受益権の買取り、収益分配金の再投資ならびに収益分配金、償還金および一部解約金の支払い等)等について規定しています。
③ファミリーファンド方式
ファミリーファンド方式とは、投資家(受益者)からの資金をベビーファンドとしてまとめ、その資金を主としてマザーファンドに投資することにより、実質的な運用をマザーファンドにおいて行なう仕組みです。

・マザーファンドの運用成果は、ベビーファンドに反映されます。
・委託会社は、各マザーファンドに投資を行なう各ファンド以外のベビーファンドの設定・運用を行なうことがあります。2026年2月13日現在、その他のベビーファンドは次のとおりです。

ベビーファンド	マザーファンド	マザーファンドに投資を行なう その他のベビーファンド
「ニューワールド・ファンドF」	「ニューワールド・マザーファンド(為替ヘッジなし)」	キャピタル・ニューワールド・ファンドBコース(為替ヘッジなし) 2017年6月27日設定
「ニューエコノミー・ファンドF」	「ニューエコノミー・マザーファンド」	キャピタル・ニューエコノミー・ファンドNF 2021年10月15日設定
「ワールド・グロース・アンド・インカム・ファンドF」	「ワールド・グロース・アンド・インカム・マザーファンド」	ありません。
「AMCAPファンドF」	「AMCAPマザーファンド」	ありません。
「アメリカン・バランス・ファンドF(限定為替ヘッジ)」	「アメリカン・バランス・マザーファンド(限定為替ヘッジ)」	ありません。
「インカム・ビルダー・ファンドF(米ドル売り円買い)」	「インカム・ビルダー・マザーファンド(米ドル売り円買い)」	ありません。
「グローバル投資適格社債ファンドF(米ドル売り円買い)」	「グローバル投資適格社債マザーファンド(米ドル売り円買い)」	ありません。
「グローバル・トータル・リターン・ボンド・ファンドF(米ドル売り円買い)」	「グローバル・トータル・リターン・ボンド・マザーファンド(米ドル売り円買い)」	ありません。
「世界株式ファンドF(限定為替ヘッジ)」	「世界株式マザーファンド(限定為替ヘッジ)」	キャピタル世界株式ファンドNF(限定為替ヘッジ) 2018年8月21日設定 キャピタル世界株式ファンド(限定為替ヘッジ) 2018年11月15日設定
「世界配当成長ファンドF(限定為替ヘッジ)」	「世界配当成長マザーファンド(限定為替ヘッジ)」	ありません。
「エマージング・ストラテジー・ファンドF」	「エマージング・ストラテジー・マザーファンド(為替ヘッジなし)」	キャピタル・エマージング・ストラテジー・ファンドBコース(年2回決算/為替ヘッジなし) 2013年9月26日設定 キャピタル・エマージング・ストラテジー・ファンドDコース(毎月分配/為替ヘッジなし) 2013年9月26日設定
「グローバル・アロケーション・ファンドF」	「グローバル・アロケーション・マザーファンド」	ありません。
「グローバル・ボンド・ファンドF」	「グローバル・ボンド・マザーファンド」	ありません。
「グローバル中期債ファンドF」	「グローバル中期債マザーファンド」	ありません。
「グローバル・ハイインカム債券ファンドF」	「グローバル・ハイインカム債券マザーファンド(為替ヘッジなし)」	キャピタル・グローバル・ハイインカム債券ファンドBコース(成長型/為替ヘッジなし) 2022年12月15日設定

④委託会社の概況(2025年12月30日現在)
a.名称:キャピタル・インターナショナル株式会社
b.本店の所在の場所:東京都千代田区丸の内三丁目2番3号 丸の内二重橋ビル
c.資本金の額:4億5,000万円
d.沿革
1986年3月 キャピタル・インターナショナル株式会社設立
1987年3月 証券投資顧問業者登録
1987年9月 投資一任業務認可取得
2006年2月 投資信託委託業務認可取得
2007年9月 金融商品取引業登録
2008年7月 キャピタル・インターナショナル・リサーチ・インコーポレイテッドから、同社東京支店における事業譲受
e.大株主の状況
株主名:キャピタル・グループ・インターナショナル・インク
住所:アメリカ合衆国カリフォルニア州ロサンゼルス市
所有株式数:56,400株
所有比率:100%