半期報告書(内国投資信託受益証券)-第1期(2024/10/16-2025/08/20)

期	計算期間	設定口数(口)	解約口数(口)	発行済み口数(口)
第1中間計算期間末	2024年10月16日～2025年 4月15日	2,109,461,801	500,636,223	1,608,825,578

(注)本邦外における設定及び解約の実績はありません。

第1中間計算期間の設定口数には、当初設定口数を含みます。

(参考)
SBI米国高配当株式マザーファンド
投資状況

(2025年4月30日)
資産の種類	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
株式	アメリカ	8,043,041,155	95.96
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	338,468,710	4.03
合計(純資産総額)		8,381,509,865	100.00
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

投資資産
投資有価証券の主要銘柄

イ.評価額上位銘柄明細

(2025年4月30日)
順位	国/地域	種類	銘柄名	業種	数量又は 額面総額	帳簿価額 単価 (円)	帳簿価額 金額 (円)	評価額 単価 (円)	評価額 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	アメリカ	株式	PHILIP MORRIS INTERNATIONAL	食品・飲料・タバコ	14,400	19,263.42	277,393,369	24,273.96	349,545,142	4.17
2	アメリカ	株式	AT&T INC	電気通信サービス	85,800	3,433.78	294,618,601	3,892.16	333,947,414	3.98
3	アメリカ	株式	WILLIAMS COS INC	エネルギー	38,300	7,750.98	296,862,617	8,507.15	325,823,918	3.89
4	アメリカ	株式	GOLDMAN SACHS GROUP INC	金融サービス	3,800	80,007.21	304,027,403	78,259.52	297,386,193	3.55
5	アメリカ	株式	CVS HEALTH CORP	ヘルスケア機器・サービス	29,800	8,846.14	263,614,991	9,271.32	276,285,548	3.30
6	アメリカ	株式	JPMORGAN CHASE & CO	銀行	7,900	33,568.28	265,189,454	34,875.47	275,516,240	3.29
7	アメリカ	株式	ANTERO MIDSTREAM CORP	エネルギー	112,900	2,258.03	254,932,247	2,412.28	272,346,909	3.25
8	アメリカ	株式	CISCO SYSTEMS INC	テクノロジー・ハードウェアおよび機器	31,700	8,263.62	261,956,806	8,174.96	259,146,352	3.09
9	アメリカ	株式	WELLS FARGO & CO	銀行	25,500	9,576.17	244,192,491	10,136.72	258,486,538	3.08
10	アメリカ	株式	AMGEN INC	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	6,100	43,363.65	264,518,302	41,139.99	250,953,995	2.99
11	アメリカ	株式	KINDER MORGAN INC	エネルギー	64,300	3,713.22	238,760,517	3,879.32	249,440,900	2.98
12	アメリカ	株式	ARCHROCK INC	エネルギー	69,700	3,376.83	235,365,590	3,460.17	241,174,121	2.88
13	アメリカ	株式	VERIZON COMMUNICATIONS INC	電気通信サービス	38,600	6,181.65	238,611,904	6,123.38	236,362,526	2.82
14	アメリカ	株式	COCA-COLA CO/THE	食品・飲料・タバコ	22,300	9,826.52	219,131,609	10,314.93	230,023,151	2.74
15	アメリカ	株式	MCDONALD'S CORP	消費者サービス	5,100	43,411.97	221,401,064	44,838.26	228,675,152	2.73
16	アメリカ	株式	CHENIERE ENERGY INC	エネルギー	6,700	33,025.07	221,268,006	33,907.42	227,179,735	2.71
17	アメリカ	株式	CSG SYSTEMS INTL INC	商業・専門サービス	25,800	7,459.31	192,450,330	8,621.20	222,427,164	2.65
18	アメリカ	株式	CHEVRON CORP	エネルギー	10,972	21,870.64	239,964,711	19,860.00	217,903,931	2.60
19	アメリカ	株式	INTL BUSINESS MACHINES CORP	ソフトウェア・サービス	6,300	32,568.19	205,179,614	34,129.83	215,017,943	2.57
20	アメリカ	株式	DUKE ENERGY CORP	公益事業	11,000	16,643.62	183,079,838	17,350.76	190,858,459	2.28
21	アメリカ	株式	ARES CAPITAL CORP	金融サービス	63,900	3,189.14	203,786,638	2,946.92	188,308,309	2.25
22	アメリカ	株式	ABBVIE INC	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	6,400	27,501.36	176,008,758	27,588.72	176,567,812	2.11
23	アメリカ	株式	BANK OF AMERICA CORP	銀行	30,800	6,133.22	188,903,178	5,701.37	175,602,328	2.10
24	アメリカ	株式	WALMART INC	生活必需品流通・小売り	12,700	12,021.84	152,677,448	13,692.42	173,893,770	2.07
25	アメリカ	株式	JOHNSON & JOHNSON	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	7,500	22,750.54	170,629,112	22,228.08	166,710,665	1.99
26	アメリカ	株式	INSPERITY INC	商業・専門サービス	16,800	12,138.95	203,934,439	9,584.98	161,027,682	1.92
27	アメリカ	株式	HOME DEPOT INC	一般消費財・サービス流通・小売り	3,100	58,460.26	181,226,818	51,182.63	158,666,153	1.89
28	アメリカ	株式	ONEOK INC	エネルギー	12,400	14,155.81	175,532,112	12,526.20	155,324,882	1.85
29	アメリカ	株式	PFIZER INC	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	42,100	3,964.43	166,902,729	3,391.74	142,792,267	1.70
30	アメリカ	株式	SOUTHWEST GAS HOLDINGS INC	公益事業	12,700	10,633.63	135,047,218	10,389.07	131,941,264	1.57
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

ロ.種類別及び業種別の投資比率

(2025年4月30日)
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
株式	外国	エネルギー	21.61
		商業・専門サービス	4.58
		消費者サービス	5.37
		メディア・娯楽	1.39
		一般消費財・サービス流通・小売り	1.89
		生活必需品流通・小売り	2.07
		食品・飲料・タバコ	8.17
		家庭用品・パーソナル用品	4.26
		ヘルスケア機器・サービス	3.30
		医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	10.08
		銀行	8.47
		金融サービス	5.79
		ソフトウェア・サービス	2.57
		テクノロジー・ハードウェアおよび機器	3.09
		電気通信サービス	6.80
		公益事業	5.27
		半導体・半導体製造装置	1.26
合計			95.96
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

投資不動産物件
該当事項はありません。
その他投資資産の主要なもの
該当事項はありません。

SBI欧州高配当株式マザーファンドⅡ
投資状況

(2025年4月30日)
資産の種類	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
株式	ドイツ	512,487,277	16.58
	イタリア	36,398,719	1.17
	フランス	491,427,855	15.90
	オランダ	187,977,918	6.08
	スペイン	271,234,950	8.77
	ベルギー	47,213,039	1.52
	オーストリア	145,759,142	4.71
	フィンランド	77,330,605	2.50
	アイルランド	91,038,129	2.94
	イギリス	455,367,173	14.73
	スイス	238,250,357	7.71
	スウェーデン	79,529,033	2.57
	ノルウェー	238,268,288	7.71
	デンマーク	42,463,282	1.37
	小計	2,914,745,767	94.34
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	174,818,563	5.65
合計(純資産総額)		3,089,564,330	100.00
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

投資資産
投資有価証券の主要銘柄

イ.評価額上位銘柄明細

(2025年4月30日)
順位	国/地域	種類	銘柄名	業種	数量又は 額面総額	帳簿価額 単価 (円)	帳簿価額 金額 (円)	評価額 単価 (円)	評価額 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	フランス	株式	ENGIE	公益事業	40,042	2,884.24	115,491,073	2,893.92	115,878,491	3.75
2	アイルランド	株式	BANK OF IRELAND GROUP PLC	銀行	52,514	1,642.75	86,267,569	1,733.59	91,038,129	2.95
3	イギリス	株式	IMPERIAL BRANDS PLC	食品・飲料・タバコ	15,554	4,843.10	75,329,636	5,782.38	89,939,191	2.91
4	オランダ	株式	ING GROEP NV	銀行	29,536	2,677.46	79,081,482	2,797.75	82,634,546	2.67
5	オーストリア	株式	BAWAG GROUP AG	銀行	4,780	12,302.21	58,804,593	15,949.41	76,238,225	2.47
6	ドイツ	株式	ALLIANZ SE-REG	保険	1,215	50,408.92	61,246,841	58,656.88	71,268,120	2.31
7	フランス	株式	BNP PARIBAS	銀行	5,868	10,969.36	64,368,219	12,130.31	71,180,694	2.30
8	オーストリア	株式	ERSTE GROUP BANK AG	銀行	6,948	9,585.33	66,598,904	10,005.88	69,520,917	2.25
9	ドイツ	株式	SAP SE	ソフトウェア・サービス	1,653	36,447.70	60,248,061	41,288.48	68,249,861	2.21
10	イギリス	株式	HSBC HOLDINGS PLC	銀行	40,743	1,526.80	62,206,783	1,634.96	66,613,420	2.16
11	ドイツ	株式	SIEMENS AG-REG	資本財	1,986	32,445.35	64,436,469	32,798.88	65,138,581	2.11
12	スペイン	株式	CAIXABANK SA	銀行	54,325	981.12	53,299,806	1,130.64	61,422,520	1.99
13	ドイツ	株式	FREENET AG	電気通信サービス	10,489	5,246.73	55,032,953	5,825.14	61,099,960	1.98
14	ノルウェー	株式	DNB BANK ASA	銀行	16,356	3,128.16	51,164,185	3,703.02	60,566,726	1.96
15	フランス	株式	ORANGE	電気通信サービス	29,786	1,686.19	50,225,022	2,032.80	60,549,009	1.96
16	スイス	株式	NOVARTIS AG-REG	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	3,439	17,169.44	59,045,733	16,286.08	56,007,838	1.81
17	スイス	株式	NESTLE SA-REG	食品・飲料・タバコ	3,720	14,635.19	54,442,919	15,005.11	55,819,032	1.81
18	ノルウェー	株式	EQUINOR ASA	エネルギー	16,344	3,767.89	61,582,451	3,277.70	53,570,860	1.73
19	ノルウェー	株式	TELENOR ASA	電気通信サービス	24,798	1,856.77	46,044,249	2,095.04	51,952,901	1.68
20	イギリス	株式	BRITISH AMERICAN TOBACCO PLC	食品・飲料・タバコ	8,477	5,549.25	47,041,023	6,030.80	51,123,095	1.65
21	オランダ	株式	ASML HOLDING NV	半導体・半導体製造装置	529	110,100.71	58,243,276	94,869.44	50,185,939	1.62
22	スウェーデン	株式	SWEDBANK AB - A SHARES	銀行	14,461	3,897.33	56,359,407	3,464.43	50,099,151	1.62
23	フィンランド	株式	NORDEA BANK ABP	銀行	25,421	1,975.23	50,212,337	1,953.33	49,655,795	1.61
24	ベルギー	株式	KBC GROUP NV	銀行	3,470	11,957.26	41,491,694	13,606.06	47,213,039	1.53
25	イギリス	株式	RIO TINTO PLC	素材	5,426	9,311.71	50,525,363	8,687.90	47,140,582	1.53
26	スイス	株式	ROCHE HOLDING AG-GENUSSCHEIN	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	1,014	46,979.28	47,636,999	46,484.74	47,135,529	1.53
27	スイス	株式	SWISS RE AG	保険	1,822	22,298.50	40,627,870	25,204.44	45,922,501	1.49
28	オランダ	株式	AIRBUS SE	資本財	1,947	25,438.94	49,529,633	23,349.23	45,460,964	1.47
29	スペイン	株式	IBERDROLA SA	公益事業	17,198	2,235.03	38,438,189	2,554.17	43,926,745	1.42
30	デンマーク	株式	NOVO NORDISK A/S-B	医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	4,605	15,426.19	71,037,650	9,221.12	42,463,282	1.37
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

ロ.種類別及び業種別の投資比率

(2025年4月30日)
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
株式	外国	エネルギー	5.79
		素材	3.57
		資本財	11.31
		商業・専門サービス	1.00
		運輸	0.97
		自動車・自動車部品	1.79
		耐久消費財・アパレル	2.07
		食品・飲料・タバコ	7.05
		家庭用品・パーソナル用品	1.15
		医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	7.63
		銀行	25.75
		保険	5.18
		ソフトウェア・サービス	3.10
		電気通信サービス	8.50
		公益事業	7.86
		半導体・半導体製造装置	1.62
合計			94.34
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

投資不動産物件
該当事項はありません。
その他投資資産の主要なもの
該当事項はありません。
SBI新興国高配当株式マザーファンド
投資状況

(2025年4月30日)
資産の種類	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
株式	メキシコ	69,903,871	4.75
	ブラジル	150,176,101	10.22
	チリ	66,237,561	4.50
	ギリシャ	101,377,718	6.90
	トルコ	30,553,708	2.07
	ポーランド	181,688,586	12.36
	マレーシア	23,314,415	1.58
	タイ	57,417,984	3.90
	インドネシア	112,549,641	7.66
	韓国	42,744,461	2.90
	台湾	70,633,809	4.80
	中国	142,556,343	9.70
	カタール	25,842,238	1.75
	南アフリカ	155,696,879	10.59
	アラブ首長国連邦	103,762,640	7.06
	クウェート	34,796,557	2.36
	サウジアラビア	23,601,965	1.60
	小計	1,392,854,477	94.81
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	76,225,950	5.18
合計(純資産総額)		1,469,080,427	100.00
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

その他の資産の投資状況

(2025年4月30日)
資産の種類	建別	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
為替予約取引	買建	―	1,781,352	0.12
	売建	―	1,779,509	△0.12

(注)為替予約取引は、わが国における対顧客先物相場の仲値で評価しています。

投資資産
投資有価証券の主要銘柄

イ.評価額上位銘柄明細

(2025年4月30日)
順位	国/地域	種類	銘柄名	業種	数量又は 額面総額	帳簿価額 単価 (円)	帳簿価額 金額 (円)	評価額 単価 (円)	評価額 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	ポーランド	株式	POWSZECHNY ZAKLAD UBEZPIECZE	保険	33,400	1,953.67	65,252,687	2,274.24	75,959,696	5.17
2	アラブ首長国連邦	株式	ABU DHABI ISLAMIC BANK	銀行	103,038	552.01	56,878,355	711.50	73,311,949	4.99
3	メキシコ	株式	GRUPO FINANCIERO BANORTE-O	銀行	58,000	1,064.03	61,714,112	1,205.23	69,903,871	4.76
4	ギリシャ	株式	NATIONAL BANK OF GREECE	銀行	44,413	1,366.55	60,692,782	1,540.93	68,437,738	4.66
5	チリ	株式	BANCO DE CHILE	銀行	3,100,938	17.83	55,305,844	21.36	66,237,561	4.51
6	ブラジル	株式	BB SEGURIDADE PARTICIPACOES	保険	55,800	950.97	53,064,362	1,057.99	59,036,279	4.02
7	ポーランド	株式	ORLEN SA	エネルギー	22,129	2,081.54	46,062,399	2,610.36	57,764,776	3.93
8	タイ	株式	SCB X PCL-NVDR	銀行	115,200	501.43	57,765,569	498.42	57,417,984	3.91
9	南アフリカ	株式	VODACOM GROUP LTD	電気通信サービス	54,189	830.56	45,007,580	1,044.65	56,608,755	3.85
10	中国	株式	PEOPLE'S INSURANCE CO GROU-H	保険	624,000	71.63	44,697,781	81.93	51,124,444	3.48
11	ポーランド	株式	BANK PEKAO SA	銀行	6,557	5,607.58	36,768,965	7,314.94	47,964,114	3.26
12	南アフリカ	株式	ABSA GROUP LTD	銀行	35,232	1,481.82	52,207,802	1,314.86	46,325,433	3.15
13	台湾	株式	MEDIATEK INC	半導体・半導体製造装置	7,000	6,423.39	44,963,790	6,062.79	42,439,586	2.89
14	ブラジル	株式	TIM SA	電気通信サービス	77,600	385.21	29,892,374	474.24	36,801,024	2.51
15	クウェート	株式	AGILITY	運輸	284,933	116.97	33,330,037	122.12	34,796,557	2.37
16	インドネシア	株式	ASTRA INTERNATIONAL TBK PT	資本財	798,900	41.48	33,138,372	40.80	32,595,120	2.22
17	ブラジル	株式	PETROBRAS - PETROLEO BRAS	エネルギー	37,800	1,032.05	39,011,816	823.28	31,120,008	2.12
18	トルコ	株式	TOFAS TURK OTOMOBIL FABRIKA	自動車・自動車部品	41,087	696.79	28,629,320	743.63	30,553,708	2.08
19	アラブ首長国連邦	株式	EMIRATES NBD PJSC	銀行	38,392	798.98	30,674,593	793.15	30,450,691	2.07
20	台湾	株式	ASE TECHNOLOGY HOLDING CO LT	半導体・半導体製造装置	46,000	746.18	34,324,283	612.91	28,194,223	1.92
21	中国	株式	PETROCHINA CO LTD-H	エネルギー	260,000	106.54	27,701,960	106.54	27,701,960	1.89
22	インドネシア	株式	ALAMTRI RESOURCES INDONESIA	エネルギー	1,692,400	21.45	36,316,135	16.15	27,332,260	1.86
23	南アフリカ	株式	NEDBANK GROUP LTD	銀行	13,523	2,168.76	29,328,266	1,954.85	26,435,476	1.80
24	南アフリカ	株式	STANDARD BANK GROUP LTD	銀行	14,709	1,720.07	25,300,571	1,789.87	26,327,215	1.79
25	カタール	株式	INDUSTRIES QATAR	資本財	53,339	506.06	26,993,107	484.49	25,842,238	1.76
26	中国	株式	CHINA PETROLEUM & CHEMICAL-H	エネルギー	332,000	78.80	26,164,024	71.64	23,785,476	1.62
27	サウジアラビア	株式	SAUDI ARAMCO BASE OIL CO	素材	6,184	4,220.37	26,098,780	3,816.61	23,601,965	1.61
28	マレーシア	株式	MALAYAN BANKING BHD	銀行	71,100	331.53	23,572,162	327.91	23,314,415	1.59
29	ブラジル	株式	JBS SA	食品・飲料・タバコ	20,000	1,105.64	22,112,870	1,160.93	23,218,790	1.58
30	インドネシア	株式	TELKOM INDONESIA PERSERO TBK	電気通信サービス	1,039,800	21.50	22,360,899	22.01	22,891,197	1.56
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

ロ.種類別及び業種別の投資比率

(2025年4月30日)
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
株式	外国		0.57
		エネルギー	14.13
		素材	1.61
		資本財	3.98
		運輸	2.37
		自動車・自動車部品	2.78
		消費者サービス	1.10
		食品・飲料・タバコ	1.58
		銀行	39.05
		保険	12.67
		電気通信サービス	10.16
		半導体・半導体製造装置	4.81
合計			94.81
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

投資不動産物件
該当事項はありません。
その他投資資産の主要なもの

(2025年4月30日)
資産の種類	通貨	買建/売建	数量	帳簿価額 (円)	評価額 (円)	投資比率 (%)
為替予約取引	米ドル	買建	12,497.45	1,784,778	1,781,352	0.12
	南アフリカランド	売建	232,090.80	1,784,778	1,779,509	△0.12

(注)為替予約取引は、わが国における対顧客先物相場の仲値で評価しています。

SBI日本高配当株式マザーファンド
投資状況

(2025年4月30日)
資産の種類	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
株式	日本	89,001,809,270	94.69
投資証券	日本	448,000,000	0.47
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	4,533,420,063	4.82
合計(純資産総額)		93,983,229,333	100.00
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

その他の資産の投資状況

資産の種類	建別	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
株価指数先物取引	買建	日本	1,332,250,000	1.41

(注)先物取引は、主たる取引所の発表する清算値段又は最終相場で評価しています。

投資資産
投資有価証券の主要銘柄

イ.評価額上位銘柄明細

(2025年4月30日)
順位	国/地域	種類	銘柄名	業種	数量又は 額面総額	帳簿価額 単価 (円)	帳簿価額 金額 (円)	評価額 単価 (円)	評価額 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	日本	株式	ソフトバンク	情報・通信業	18,618,600	194.17	3,615,219,111	215.90	4,019,755,740	4.28
2	日本	株式	SBIホールディングス	証券、商品先物取引業	737,100	3,355.75	2,473,529,384	3,739.00	2,756,016,900	2.93
3	日本	株式	三菱UFJフィナンシャル・グループ	銀行業	1,414,000	1,632.36	2,308,158,164	1,803.50	2,550,149,000	2.71
4	日本	株式	三井住友フィナンシャルグループ	銀行業	706,100	3,099.47	2,188,538,951	3,400.00	2,400,740,000	2.55
5	日本	株式	丸井グループ	小売業	823,900	2,410.80	1,986,258,120	2,828.50	2,330,401,150	2.48
6	日本	株式	MS&ADインシュアランスグループホールディングス	保険業	710,700	3,430.14	2,437,804,763	3,245.00	2,306,221,500	2.45
7	日本	株式	TOYO TIRE	ゴム製品	856,600	2,347.41	2,010,791,406	2,669.00	2,286,265,400	2.43
8	日本	株式	武田薬品工業	医薬品	513,900	4,269.04	2,193,859,656	4,333.00	2,226,728,700	2.37
9	日本	株式	日本たばこ産業	食料品	466,700	4,366.00	2,037,612,200	4,407.00	2,056,746,900	2.19
10	日本	株式	三菱商事	卸売業	679,000	2,505.61	1,701,310,054	2,712.00	1,841,448,000	1.96
11	日本	株式	東ソー	化学	906,600	2,024.68	1,835,574,888	2,009.50	1,821,812,700	1.94
12	日本	株式	本田技研工業	輸送用機器	1,229,700	1,411.60	1,735,851,027	1,453.00	1,786,754,100	1.90
13	日本	株式	安藤・間	建設業	1,238,500	1,146.82	1,420,336,570	1,424.00	1,763,624,000	1.88
14	日本	株式	野村不動産ホールディングス	不動産業	2,068,000	779.20	1,611,385,600	846.90	1,751,389,200	1.86
15	日本	株式	長谷工コーポレーション	建設業	839,900	1,913.82	1,607,417,418	2,036.00	1,710,036,400	1.82
16	日本	株式	みずほフィナンシャルグループ	銀行業	456,600	3,039.21	1,387,706,738	3,580.00	1,634,628,000	1.74
17	日本	株式	メイテックグループホールディングス	サービス業	508,600	3,217.71	1,636,530,953	2,931.50	1,490,960,900	1.59
18	日本	株式	トヨタ紡織	輸送用機器	722,700	1,898.29	1,371,894,183	2,049.00	1,480,812,300	1.58
19	日本	株式	小松製作所	機械	359,900	4,099.43	1,475,384,857	4,101.00	1,475,949,900	1.57
20	日本	株式	西松建設	建設業	276,700	5,030.83	1,392,030,661	5,305.00	1,467,893,500	1.56
21	日本	株式	NOK	輸送用機器	731,800	2,297.52	1,681,325,136	1,972.00	1,443,109,600	1.54
22	日本	株式	SANKYO	機械	660,800	2,149.73	1,420,541,584	2,177.00	1,438,561,600	1.53
23	日本	株式	ひろぎんホールディングス	銀行業	1,195,400	1,137.37	1,359,621,565	1,180.00	1,410,572,000	1.50
24	日本	株式	しずおかフィナンシャルグループ	銀行業	844,900	1,343.08	1,134,773,574	1,578.50	1,333,674,650	1.42
25	日本	株式	九州電力	電気・ガス業	1,023,100	1,273.01	1,302,425,932	1,270.50	1,299,848,550	1.38
26	日本	株式	東京海上ホールディングス	保険業	226,900	5,211.50	1,182,491,438	5,708.00	1,295,145,200	1.38
27	日本	株式	いすゞ自動車	輸送用機器	666,600	1,983.19	1,321,994,454	1,926.50	1,284,204,900	1.37
28	日本	株式	日本郵船	海運業	275,200	5,087.29	1,400,024,614	4,650.00	1,279,680,000	1.36
29	日本	株式	MIXI	サービス業	402,300	2,794.97	1,124,418,044	3,170.00	1,275,291,000	1.36
30	日本	株式	東京エレクトロン	電気機器	57,100	21,007.98	1,199,555,666	21,225.00	1,211,947,500	1.29
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

ロ.種類別及び業種別の投資比率

(2025年4月30日)
種類	国内/外国	業種	投資比率(%)
株式	国内	鉱業	1.21
		建設業	6.81
		食料品	3.33
		繊維製品	0.35
		化学	5.96
		医薬品	3.62
		石油・石炭製品	1.25
		ゴム製品	2.43
		ガラス・土石製品	2.06
		鉄鋼	2.79
		非鉄金属	0.92
		機械	4.95
		電気機器	6.14
		輸送用機器	7.11
		精密機器	2.45
		その他製品	0.86
		電気・ガス業	1.38
		海運業	2.47
		情報・通信業	4.48
		卸売業	5.04
		小売業	4.40
		銀行業	10.38
		証券、商品先物取引業	2.93
		保険業	4.81
		その他金融業	0.28
		不動産業	3.05
		サービス業	3.22
投資証券	―	―	0.48
合計			95.18
(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

投資不動産物件
該当事項はありません。
その他投資資産の主要なもの

資産の種類	取引所	資産の名称	買建/売建	数量	通貨	帳簿価額 (円)	評価額 (円)	投資比率 (%)
株価指数先物取引	大阪取引所	東証株価指数先物	買建	50	日本円	1,171,648,000	1,332,250,000	1.41

(注)先物取引は、主たる取引所の発表する清算値段又は最終相場で評価しています。