有価証券報告書-第77期(平成26年4月1日-平成27年3月31日)

(金融商品関係)
1.金融商品の状況に関する事項
(1)金融商品に対する取組方針
当社グループは、短期的な運転資金や設備投資計画に照らした必要な資金を銀行借入により調達しております。デリバティブ取引は、後述するリスクを回避するために活用しており、投機的な取引は行わない方針であります。
(2)金融商品の内容及び当該金融商品に係るリスク
営業債権である受取手形及び売掛金は、顧客の信用リスクに晒されております。
投資有価証券は、主に業務上の関係を有する企業の株式であり、市場価格の変動リスクに晒されております。
営業債務である支払手形及び買掛金は、そのほとんどが2～4ヶ月以内の支払期日であります。
借入金及びファイナンス・リース取引に係るリース債務は、主に運転資金や設備投資に係る資金調達を目的としたものであり、償還日は最長で決算後5年であります。
(3)金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社は、与信管理ガイドラインに従い、営業債権について、総合企画部が主要な取引先の状況を定期的にモニタリングし、取引相手ごとに期日及び残高を管理するとともに、財務状況等の悪化等による回収懸念の早期把握や軽減を図っております。連結子会社についても、当社の与信管理ガイドラインに準じて、同様な管理を行っております。
② 市場リスク(為替や金利等の変動リスク)の管理
投資有価証券は、主に業務上の関係を有する企業の株式であり、市況や取引先企業との関係を勘案して保有状況を継続的に見直しております。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払を実行できなくなるリスク)の管理
当社は、各部署からの報告に基づき担当部署が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、手許流動性の維持などにより流動性リスクを管理しております。連結子会社についても、同様な管理を行っております。
(4)金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがあります。また、注記事項「デリバティブ取引関係」におけるデリバティブ取引に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではありません。
2.金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは含まれておりません。((注)2.参照)
前連結会計年度(平成26年3月31日)

	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	1,497,892千円	1,497,892千円	-
(2) 受取手形及び売掛金	5,547,728千円	5,547,728千円	-
(3) 有価証券及び投資有価証券	315,865千円	315,865千円	-
資産計	7,361,486千円	7,361,486千円	-
(1) 支払手形及び買掛金	3,296,774千円	3,296,774千円	-
(2) 短期借入金	2,400,000千円	2,400,000千円	-
(3) 社債	114,700千円	114,531千円	△168千円
(4) 長期借入金	677,395千円	675,647千円	△1,747千円
負債計	6,488,869千円	6,486,953千円	△1,916千円

当連結会計年度(平成27年3月31日)

	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	1,963,884千円	1,963,884千円	-
(2) 受取手形及び売掛金	6,075,354千円	6,075,354千円	-
(3) 投資有価証券	187,879千円	187,879千円	-
資産計	8,227,117千円	8,227,117千円	-
(1) 支払手形及び買掛金	3,726,656千円	3,726,656千円	-
(2) 短期借入金	2,150,000千円	2,150,000千円	-
(3) 社債	104,500千円	104,344千円	△155千円
(4) 長期借入金	1,244,342千円	1,243,089千円	△1,252千円
負債計	7,225,498千円	7,224,090千円	△1,408千円

(注)1.金融商品の時価の算定方法並びに有価証券に関する事項
資 産
(1)現金及び預金、(2)受取手形及び売掛金
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(3)投資有価証券
これらの時価について、株式等は取引所の価格によっております。
負 債
(1)支払手形及び買掛金、(2)短期借入金
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(3)社債
当社の発行する社債の時価は、元利金の合計額を当該社債の残存期間及び信用リスクを加味した利
率で割り引いた現在価値により算定しております。
(4)長期借入金
これらの時価は、元利金の合計額を、同様の新規借入を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。
2.時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品
(単位:千円)

区分	前連結会計年度 (平成26年3月31日)	当連結会計年度 (平成27年3月31日)
非上場株式	1,080,369	824,555

これらについては、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められることから、「(3)投資有価証券」には含めておりません。
3.金銭債権の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(平成26年3月31日)

	1年以内
現金及び預金	1,497,892千円
受取手形及び売掛金	5,547,728千円
合計	7,045,621千円

当連結会計年度(平成27年3月31日)

	1年以内
現金及び預金	1,963,884千円
受取手形及び売掛金	6,075,354千円
合計	8,039,238千円

4.社債、長期借入金及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(平成26年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 2年以内 (千円)	2年超 3年以内 (千円)	3年超 4年以内 (千円)	4年超 5年以内 (千円)
短期借入金	2,400,000	-	-	-	-
社債	10,200	4,500	100,000	-	-
長期借入金	398,499	237,296	41,600	-	-
合計	2,808,699	241,796	141,600	-	-

当連結会計年度(平成27年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 2年以内 (千円)	2年超 3年以内 (千円)	3年超 4年以内 (千円)	4年超 5年以内 (千円)
短期借入金	2,150,000	-	-	-	-
社債	4,500	100,000	-	-	-
長期借入金	554,200	358,504	208,952	94,284	28,402
合計	2,708,700	458,504	208,952	94,284	28,402