（分配準備積立金）、投資信託

有報情報

#1 分配方針（連結）

d.収益分配金に関する留意事項
①分配金は、預貯金の利息とは異なり、投資信託の純資産から支払われますので、分配金が支払われると、その金額相当分、基準価額は下がります。
②分配金は、計算期間中に発生した収益(経費控除後の配当等収益および評価益を含む売買益)を超えて支払われる場合があります。その場合、当期決算日の基準価額は前期決算日と比べて下落することになります。また、分配金の水準は、必ずしも計算期間におけるファンドの収益率を示すものではありません。

2014/09/12 9:06

#2 投資方針（連結）

原則として為替ヘッジは行いません。

ファンド名	アバディーン・グローバル・ブラジル・エクイティ・ファンド
投資対象	主として、今後高い成長が期待される、次のブラジルの株式等に投資します。・ブラジルに本社または主たる営業所を置く企業の株式・ブラジル国内で主たる事業を営む企業の株式ただし、ファンドは預託証書(DR)※に投資を行う場合もあります。※預託証書(DR)とは、Depositary Receiptの略で、ある国の企業の株式を海外市場でも流通させるために、その会社の株式を銀行等に預託して、その株式の替わりに現地法に従い海外で発行する証券のことをいいます。株式と同様に、証券取引所で取引されます。
運用の基本方針	✓中長期的に信託財産の成長を目的として運用を行います。✓ブラジル株式等の組入れを高位に保ち、アクティブ運用を行います。✓株価指数先物等をヘッジ目的や、流動性の確保などのために利用します。✓MSCIブラジル10/40(円ベース)※を参考指標(変更することがあります。)とします。※MSCIブラジル10/40指数(円ベース)とは、ブラジルの証券取引所に上場する企業を対象とした一般的な指数であるMSCI(モルガン・スタンレー・キャピタル・インターナショナル)ブラジル指数に対し、投資信託に合わせた調整(時価総額が大きな銘柄で一銘柄毎の構成比率の上限が10%以下となるようにすること、5%を超える銘柄グループの合計が上限40%を超えないようにすること等)を加えた浮動株調整後時価総額加重平均を算出した指数をいいます。なお、当該指数は、MSCIが開発、計算した指数で、同指数に関する著作権、知的財産その他の一切の権利はMSCIに帰属します。またMSCIは同指数の内容を変更する権利および公表を停止する権利を有しています。
設定日	平成24年6月15日

* 当該ファンドは、ファンド・オブ・ファンズにのみ取得されることを目的とします。
アバディーン・グローバル・ブラジル・エクイティ・ファンドの運用プロセス

2014/09/12 9:06

#3 注記事項、委託会社等の経理状況（連結）

(2)金融商品の内容及びそのリスク並びにリスク管理体制
営業債権である未収委託者報酬は、投資信託約款に基づき、信託財産から委託者に対して支払われる運用報酬の未決済額であり、信託財産は受託銀行において分別管理されているため、信用リスクは極めて軽微であると認識しております。
未収入金は概ね、また、未収投資助言報酬は全額、海外の関連会社との取引により生じたものであり、原則、短期に決済が行われることにより、回収が不能となるリスクはほとんどないものと考えております。

2014/09/12 9:06