有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第26期(令和2年11月17日-令和3年5月17日)

ブラジル株式アクティブ・マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)

	2020年11月16日現在	2021年 5月17日現在
資産の部
流動資産
預金	10,409,328	21,399,495
コール・ローン	15,555,408	10,909,054
株式	1,492,734,633	1,708,955,280
未収入金	5,897,368	-
未収配当金	4,732,420	7,193,464
流動資産合計	1,529,329,157	1,748,457,293
資産合計	1,529,329,157	1,748,457,293
負債の部
流動負債
未払解約金	12,962,679	5,746,922
未払利息	9	2
流動負債合計	12,962,688	5,746,924
負債合計	12,962,688	5,746,924
純資産の部
元本等
元本	3,711,648,484	3,322,012,375
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	△2,195,282,015	△1,579,302,006
元本等合計	1,516,366,469	1,742,710,369
純資産合計	1,516,366,469	1,742,710,369
負債純資産合計	1,529,329,157	1,748,457,293

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.有価証券の評価基準及び評価方法	株式は移動平均法に基づき、以下のとおり原則として時価で評価しております。
	(1)金融商品取引所等に上場されている有価証券
	金融商品取引所等に上場されている有価証券は、原則として金融商品取引所等における計算期間末日の最終相場(外貨建証券の場合は計算期間末日において知りうる直近の日の最終相場)で評価しております。
	(2)金融商品取引所等に上場されていない有価証券
	当該有価証券については、原則として、日本証券業協会等発表の店頭売買参考統計値(平均値)等、金融商品取引業者、銀行等の提示する価額(ただし、売気配相場は使用しない)又は価格提供会社の提供する価額のいずれかから入手した価額で評価しております。
	(3)時価が入手できなかった有価証券
	適正な評価額を入手できなかった場合又は入手した評価額が時価と認定できない事由が認められた場合は、投資信託委託会社が忠実義務に基づいて合理的な事由をもって時価と認めた価額もしくは受託者と協議のうえ両者が合理的事由をもって時価と認めた価額で評価しております。
2.デリバティブ等の評価基準及び評価方法	為替予約取引 原則として、わが国における計算期間末日の対顧客先物売買相場の仲値で評価しております。
3.その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項	外貨建取引等の処理基準 「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)第60条及び第61条にしたがって処理しております。

(貸借対照表に関する注記)

		2020年11月16日現在	2021年 5月17日現在
1.	期首	2020年 5月16日	2020年11月17日
	期首元本額	3,642,448,595円	3,711,648,484円
	期首からの追加設定元本額	180,396,004円	-円
	期首からの一部解約元本額	111,196,115円	389,636,109円
	元本の内訳 ※
	ブラジル株式ファンド	3,711,648,484円	3,322,012,375円
	計	3,711,648,484円	3,322,012,375円
2.	受益権の総数	3,711,648,484口	3,322,012,375口
3.	元本の欠損
	純資産額が元本総額を下回る場合におけるその差額	2,195,282,015円	1,579,302,006円

※ 当該親投資信託受益証券を投資対象とする投資信託ごとの元本額

(金融商品に関する注記)

Ⅰ金融商品の状況に関する事項

	自 2020年 5月16日 至 2020年11月16日	自 2020年11月17日 至 2021年 5月17日
金融商品に対する取組方針	当ファンドは証券投資信託として、有価証券、デリバティブ取引等の金融商品の運用を信託約款に定める「運用の基本方針」に基づき行っております。	同左
金融商品の内容及び当該金融商品に係るリスク	当ファンドが運用する主な有価証券は、「重要な会計方針に係る事項に関する注記」の「有価証券の評価基準及び評価方法」に記載の有価証券等であり、全て売買目的で保有しております。また、主なデリバティブ取引には、先物取引、オプション取引、スワップ取引等があり、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するために行うことができます。当該有価証券及びデリバティブ取引には、性質に応じてそれぞれ価格変動リスク、流動性リスク、信用リスク等があります。	同左
金融商品に係るリスク管理体制	運用部門、営業部門と独立した組織であるリスク管理部門を設置し、全社的なリスク管理活動のモニタリング、指導の一元化を図っております。	同左

Ⅱ金融商品の時価等に関する事項

	2020年11月16日現在	2021年 5月17日現在
貸借対照表計上額、時価及びその差額	貸借対照表計上額は期末の時価で計上しているため、その差額はありません。	同左
時価の算定方法	(1)有価証券	(1)有価証券
	売買目的有価証券 重要な会計方針に係る事項に関する注記「有価証券の評価基準及び評価方法」に記載しております。	同左
	(2)デリバティブ取引	(2)デリバティブ取引
	該当事項はありません。	同左
	(3)上記以外の金融商品	(3)上記以外の金融商品
	短期間で決済されることから、時価は帳簿価額と近似しているため、当該金融商品の時価を帳簿価額としております。	同左
金融商品の時価等に関する事項についての補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。	同左

(有価証券に関する注記)

(2020年11月16日現在)

売買目的有価証券

(単位:円)

種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
株式	295,248,884
合計	295,248,884

(2021年 5月17日現在)

売買目的有価証券

(単位:円)

種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
株式	479,385,869
合計	479,385,869

(注)当計算期間の損益に含まれた評価差額は、親投資信託の期首日から本書における開示対象ファンドの計算期間末日までに対応する金額であります。

(関連当事者との取引に関する注記) 該当事項はありません。 (1口当たり情報)

2020年11月16日現在		2021年 5月17日現在
1口当たり純資産額	0.4085円	1口当たり純資産額	0.5246円
(1万口当たり純資産額)	(4,085円)	(1万口当たり純資産額)	(5,246円)

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式

通 貨	銘柄	株式数	評価額		備考
			単価	金額
米ドル	BANCO BRADESCO-ADR	67,331	4.71	317,129.01
米ドル小計		67,331		317,129.01
				(34,709,770)
ブラジルレアル	COSAN SA	23,100	22.34	516,054.00
	PETROBRAS - PETROLEO BRAS	144,531	25.64	3,705,774.84
	PETROBRAS - PETROLEO BRAS-PR	164,297	26.28	4,317,725.16
	BRADESPAR SA -PREF	8,300	71.02	589,466.00
	CIA SIDERURGICA NACIONAL	24,000	47.00	1,128,000.00
	GERDAU SA-PREF	72,290	34.61	2,501,956.90
	KLABIN SA - UNIT	45,200	26.90	1,215,880.00
	METALURGICA GERDAU SA-PREF	22,300	15.38	342,974.00
	SUZANO SA	29,400	65.15	1,915,410.00
	USINAS SIDER MINAS GER-PF A	52,700	20.30	1,069,810.00
	VALE SA	104,242	110.56	11,524,995.52
	WEG SA	31,700	32.10	1,017,570.00
	AZUL SA-PRF	12,300	39.67	487,941.00
	CCR SA	76,600	13.38	1,024,908.00
	ECORODOVIAS INFRA E LOG SA	7,200	12.03	86,616.00
	GOL LINHAS AEREAS INT SA-PRE-PRF	5,400	25.39	137,106.00
	GOL LINHAS AEREAS SA - RTS	322	2.00	644.00
	LOCALIZA RENT A CAR	27,055	58.79	1,590,563.45
	RUMO SA	87,666	20.95	1,836,602.70
	CYRELA BRAZIL REALTY SA EMP	10,600	23.72	251,432.00
	EZ TEC EMPREENDIMENTOS E PAR	3,700	32.36	119,732.00
	C&A MODAS LTDA	19,000	12.85	244,150.00
	LOJAS RENNER S.A.	59,600	43.75	2,607,500.00
	MAGAZINE LUIZA SA	154,212	19.15	2,953,159.80
	PETROBRAS DISTRIBUIDORA SA	63,000	24.91	1,569,330.00
	ATACADAO DISTRIBUICAO COMERC	44,400	20.57	913,308.00
	CIA BRASILIERA DE DISTRIBUIC	6,400	36.46	233,344.00
	SENDAS DISTRIBUIDORA SA	5,900	86.68	511,412.00
	AMBEV SA	203,300	17.18	3,492,694.00
	NATURA &CO HOLDING SA	10,200	49.34	503,268.00
	FLEURY SA	11,500	26.22	301,530.00
	HAPVIDA PARTICIPACOES E INVE	80,100	14.74	1,180,674.00
	NOTRE DAME INTERMED PAR SA	28,800	81.62	2,350,656.00
	BANCO BRADESCO S.A.	32,290	21.75	702,307.50
	BANCO BRADESCO SA-PRF	154,697	24.89	3,850,408.33
	BANCO DO BRASIL S.A.	46,851	31.16	1,459,877.16
	BANCO SAN. BRASIL-UNIT	32,200	39.30	1,265,460.00
	ITAU UNIBANCO HOLDING S-PREF	173,187	29.00	5,022,423.00
	ITAUSA SA-PRF	163,033	10.64	1,734,671.12
	B3 SA-BRASIL BOLSA BALCAO	81,413	53.55	4,359,666.15
	BANCO BTG PACTUAL SA-UNIT	12,500	112.30	1,403,750.00
	BR MALLS PARTICIPACOES SA	46,000	10.65	489,900.00
	IGUATEMI EMP DE SHOPPING	7,700	41.70	321,090.00
	MULTIPLAN EMPREENDIMENTOS	16,000	24.21	387,360.00
	TOTVS SA	60,700	31.01	1,882,307.00
	TELEFONICA BRASIL S.A.	25,300	42.99	1,087,647.00
	TIM SA	54,000	12.22	659,880.00
	CENTRAIS ELETRICAS BRAS-PR B	8,000	39.86	318,880.00
	CENTRAIS ELETRICAS BRASILIER	11,500	39.84	458,160.00
	CIA SANEAMENTO BASICO DE SP	7,400	42.25	312,650.00
	CPFL ENERGIA SA	7,000	28.37	198,590.00
	ENERGISA SA-UNITS	26,565	45.25	1,202,066.25
	EQUATORIAL ENERGIA SA - ORD	51,600	25.30	1,305,480.00
ブラジルレアル小計		2,657,251		80,664,760.88
				(1,674,245,510)
合 計		2,724,582		1,708,955,280
				(1,708,955,280)

(注1)通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額(単位:円)であります。

(注2)合計金額欄の( )内は、外貨建有価証券に係わるもので、内書であります。

(2)株式以外の有価証券

該当事項はありません。

外貨建有価証券の内訳

種 類	銘柄数		組入株式 時価比率	合計金額に 対する比率
米ドル	株式	1銘柄	100.0%	2.0%
ブラジルレアル	株式	53銘柄	100.0%	98.0%

第2 信用取引契約残高明細表

該当事項はありません。

第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表

該当事項はありません。