有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第23期(2024/08/16-2025/02/17)

(4)【附属明細表】
第1 有価証券明細表
① 株式
該当事項はありません。
 
② 株式以外の有価証券

種 類	銘 柄	券面総額(口)	評価額(円)	備考
親投資信託 受益証券	ピクテ・マルチアセット・アロケーション・マザーファンド	127,062,903,875	192,055,579,207
合計		127,062,903,875	192,055,579,207

 
第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
 
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。
 
(参考)
ファンドは、「ピクテ・マルチアセット・アロケーション・マザーファンド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された「親投資信託受益証券」は、すべて同受益証券です。
なお、同投資信託受益証券の状況は以下の通りです。以下に記載した情報は監査対象外であります。
 
ピクテ・マルチアセット・アロケーション・マザーファンド
 
貸借対照表

(単位:円)
	[2024年 8月15日現在]	[2025年 2月17日現在]
資産の部
流動資産
預金	1,076,281,923	826,679,867
コール・ローン	43,387,116,231	31,984,661,476
投資信託受益証券	95,374,136,085	85,137,461,488
投資証券	78,309,569,279	78,759,618,347
派生商品評価勘定	2,705,890,750	1,406,558,947
未収入金	338,997,003	1,061,600,000
未収配当金	15,152,202	-
未収利息	118,868	306,702
流動資産合計	221,207,262,341	199,176,886,827
資産合計	221,207,262,341	199,176,886,827
負債の部
流動負債
派生商品評価勘定	72,721,838	62,787,514
未払金	-	838,200,000
未払解約金	328,390,000	815,310,000
流動負債合計	401,111,838	1,716,297,514
負債合計	401,111,838	1,716,297,514
純資産の部
元本等
元本	152,429,705,019	130,639,836,268
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	68,376,445,484	66,820,753,045
元本等合計	220,806,150,503	197,460,589,313
純資産合計	220,806,150,503	197,460,589,313
負債純資産合計	221,207,262,341	199,176,886,827

 
注記表
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.有価証券の評価基準及び評価方法	投資信託受益証券及び投資証券 移動平均法に基づき、投資信託受益証券及び投資証券の時価で評価しております。 時価評価にあたっては、投資信託受益証券及び投資証券の基準価額、金融商品取引所における最終相場(最終相場のないものについてはそれに準ずる価額)、または金融商品取引業者等から提示される気配相場に基づいて評価しております。
2.デリバティブ等の評価基準及び評価方法	為替予約
	為替予約の評価は、原則として、わが国における計算期間末日の対顧客先物売買相場の仲値によって計算しております。
3.その他財務諸表作成のための基礎となる事項	外貨建取引等の処理基準
	「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)第60条、61条に基づいて、外貨建取引の記録、及び外貨の売買を処理しております。

 
(重要な会計上の見積りに関する注記)

2024年 8月15日現在	2025年 2月17日現在
当計算期間の財務諸表の作成にあたって行った会計上の見積りが当計算期間の翌計算期間の財務諸表に重要な影響を及ぼすリスクは識別していないため、注記を省略しております。	同左

 
(貸借対照表に関する注記)

		2024年 8月15日現在	2025年 2月17日現在
1.	元本の推移
	期首相当日現在元本額	172,838,929,666円	152,429,705,019円
	期中追加設定元本額	1,315,808,296円	1,177,796,356円
	期中一部解約元本額	21,725,032,943円	22,967,665,107円
	期末元本額	152,429,705,019円	130,639,836,268円
	元本の内訳
	ピクテ・マルチアセット・アロケーション・ファンド	144,428,454,944円	127,062,903,875円
	ピクテ・マルチアセット・アロケーション・ファンド(適格機関投資家専用)	8,001,250,075円	3,576,932,393円
2.	受益権の総数	152,429,705,019口	130,639,836,268口

 
(金融商品に関する注記)
Ⅰ金融商品の状況に関する事項

	自 2024年 2月16日 至 2024年 8月15日	自 2024年 8月16日 至 2025年 2月17日
1.金融商品に対する取組方針	ファンドは証券投資信託として、有価証券等の金融商品への投資を運用の基本方針を含めた信託約款の規定に基づき行っております。	同左
2.金融商品の内容及びそのリスク	ファンドが保有する主な金融商品は、有価証券、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務です。保有する有価証券の詳細は「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」の「有価証券の評価基準及び評価方法」に記載しております。 これら金融商品には、市場リスク(価格変動リスク、金利リスク、為替リスク)、信用リスク、流動性リスク等があります。デリバティブ取引等を行った場合は信託約款に記載した目的で取引を行っております。	同左
3.金融商品に係るリスク管理体制	運用リスクの管理に係る牽制機能を確保するため、運用リスク管理部門は、運用リスク等に関する状況について、運用リスク管理委員会において定期的に報告を行います。同委員会にはその他の部門からの報告も行われ、運用部門の責任者も交え対応が協議されます。 ・市場リスク 構成銘柄の状況やトラッキングエラー、その他必要に応じて各リスク指標などがチェックされます。 ・信用リスク 平均格付けや格付構成などがチェックされます。 ・流動性リスク 構成銘柄の市場での値付状況等がチェックされます。	同左

 
Ⅱ金融商品の時価等に関する事項

	自 2024年 2月16日 至 2024年 8月15日	自 2024年 8月16日 至 2025年 2月17日
1.貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額	時価で計上しているため、その差額はありません。	同左
2.時価の算定方法	(1)有価証券	(1)有価証券
	「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」の「有価証券の評価基準及び評価方法」に記載しております。	同左
	(2)デリバティブ取引	(2)デリバティブ取引
	「(デリバティブ取引等に関する注記)」に記載しております。	同左
	(3)有価証券及びデリバティブ取引以外の金融商品	(3)有価証券及びデリバティブ取引以外の金融商品
	短期間で決済され、時価は帳簿価額と近似しているため、当該帳簿価額を時価としております。	同左
3.金融商品の時価等に関する事項についての補足説明	金融商品の時価の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。 また、デリバティブ取引に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではありません。	同左
4.金銭債権の決算日後の償還予定額	貸借対照表に計上している金銭債権は、その全額が1年以内に償還されます。	同左

 
(有価証券に関する注記)
売買目的有価証券
(2024年 8月15日現在)

(単位:円)
種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
投資信託受益証券	7,139,626,126
投資証券	3,464,174,703
合計	10,603,800,829

 
(2025年 2月17日現在)

(単位:円)
種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
投資信託受益証券	3,697,049,970
投資証券	3,220,503,910
合計	6,917,553,880

(注)当計算期間の損益に含まれた評価差額は、親投資信託の期首日から本報告書における開示対象ファンドの期末日までの期間に対応する金額であります。
 
(デリバティブ取引等に関する注記)
1.ヘッジ会計が適用されていないデリバティブ取引
通貨関連
(2024年 8月15日現在)

区分	種 類	契 約 額 等(円)		時 価 (円)	評価損益 (円)
			うち1年超
市場取引以外の取引	為替予約取引
	買建	44,676,014,060	-	44,657,704,634	△18,309,426
	米ドル	32,459,637,869	-	32,443,467,544	△16,170,325
	ユーロ	7,806,180,624	-	7,804,992,715	△1,187,909
	スイスフラン	4,410,195,567	-	4,409,244,375	△951,192
	売建	92,745,853,000	-	90,094,374,662	2,651,478,338
	米ドル	65,675,445,742	-	63,553,159,434	2,122,286,308
	ユーロ	18,096,546,156	-	17,719,379,952	377,166,204
	スイスフラン	8,973,861,102	-	8,821,835,276	152,025,826
合計		137,421,867,060	-	134,752,079,296	2,633,168,912

 
(2025年 2月17日現在)

区分	種 類	契 約 額 等(円)		時 価 (円)	評価損益 (円)
			うち1年超
市場取引以外の取引	為替予約取引
	買建	2,147,483,335	-	2,098,359,219	△49,124,116
	米ドル	2,147,483,335	-	2,098,359,219	△49,124,116
	売建	54,627,983,697	-	53,235,088,148	1,392,895,549
	米ドル	38,422,673,648	-	37,303,730,114	1,118,943,534
	ユーロ	12,184,221,053	-	12,000,674,675	183,546,378
	スイスフラン	4,021,088,996	-	3,930,683,359	90,405,637
合計		56,775,467,032	-	55,333,447,367	1,343,771,433

(注)時価の算定方法
・為替予約取引
1.対顧客先物相場の仲値が発表されている外貨については、以下のように評価しております。
(1)予約為替の受渡日(以下、当該日という。)の対顧客先物相場の仲値が発表されている場合は、当該予約為替は当該対顧客先物相場の仲値により評価しております。
(2)当該日の対顧客先物相場が発表されていない場合は、以下の方法によっております。
①当該日を超える対顧客先物相場が発表されている場合には、発表されている対顧客先物相場のうち当該日に最も近い前後二つの対顧客先物相場の仲値を元に算出したレートにより評価しております。
②当該日を超える対顧客先物相場が発表されていない場合には、当該日に最も近い発表されている対顧客先物相場の仲値により評価しております。
2.対顧客先物相場の仲値が発表されていない外貨については、対顧客相場の仲値により評価しております。
3.上記の算定方法にて、適正な時価と認定できない事由が認められた場合は、投資信託委託会社が忠実義務に基づいて合理的な事由をもって時価と認めた価額で評価しております。
 
2.ヘッジ会計が適用されているデリバティブ取引
該当事項はありません。
 
(関連当事者との取引に関する注記)
該当事項はありません。
 
(一口当たり情報に関する注記)

	(2024年 8月15日現在)	(2025年 2月17日現在)
1口当たり純資産額	1.4486円	1.5115円
(1万口当たり純資産額)	(14,486円)	(15,115円)

 
(重要な後発事象に関する注記)
該当事項はありません。
 
附属明細表
第1 有価証券明細表
① 株式
該当事項はありません。
 
② 株式以外の有価証券

種 類	通貨	銘 柄	券面総額(口)	評価額	備考
投資信託 受益証券	円	ピクテ・デルタ・ファンド(適格機関投資家専用)	41,129,875,613	38,991,122,081
		ピクテ・グローバル・スタイル株式ファンド(適格機関投資家専用)	7,779,224,377	11,933,330,194
		ピクテ・グローバル・セレクション・ファンド-新興国ハイインカム株式ファンド クラスPA分配型	639,419.2865	5,031,590,365
		ピクテ(CH)プレシャス・メタル・ファンド-フィジカル・ゴールド クラスI dy JPY	235,621.3537	10,123,801,331
	円 小計		48,909,975,030.6402	66,079,843,971
	米ドル	ISHARES GLOBAL FINANCIALS ET	165,200	17,212,188.00
		ISHARES US INFRASTRUCTURE	339,200	16,125,568.00
		PICTET CH-GLOBAL EQUITIES-I dy USD	18,158.3745	65,335,465.70
	米ドル 小計		522,558.3745	98,673,221.70
				(14,989,449,108)
	スイスフラン	PICTET CH-SWISS EQUITIES-I dy CHF	5,867.1294	24,104,807.78
	スイスフラン 小計		5,867.1294	24,104,807.78
				(4,068,168,409)
投資信託受益証券小計			48,910,503,456.1441	85,137,461,488
				(19,057,617,517)
投資証券	円	ピクテ-ジャパニーズ・エクイティ・ セレクション-I JPY	61,485.0469	2,056,193,390
		ピクテ-グローバル・エマージング・デット-HI JPY	587,753.5139	8,212,092,096
		ピクテ-ショートターム・マネー・マーケットJPY クラスI	181.5624	18,166,238
		ピクテTR-アトラス-HI JPY	874,420.6614	11,157,607,639
		ピクテTR-ロータス-HI JPY	575,333.5512	6,015,112,277
		ピクテTR-ディバーシファイド・アルファ-HI JPY	845,092.5839	13,880,645,690
		ピクテTR-シリウス クラスHI JPY	180,739.5621	1,966,084,956
	円 小計		3,125,006.4818	43,305,902,286
	米ドル	PICTET PREMIUM BRANDS I USD	31,393.3067	13,180,793.75
		PICTET-DIGITAL-I USD	56,748.6609	46,257,535.95
		PICTET-GL SUSTAINABLE CREDIT-I USD	333,577.5894	80,182,045.16
		PICTET-QUEST AI-DRIVEN GLOBAL EQ-I USD	579,445.2204	67,684,996.19
	米ドル 小計		1,001,164.7774	207,305,371.05
				(31,491,758,916)
	ユーロ	PICTET-EUR HIGH YIELD-I	76,115.8398	24,863,239.07
	ユーロ 小計		76,115.8398	24,863,239.07
				(3,961,957,145)
投資証券小計			4,202,287.0990	78,759,618,347
				(35,453,716,061)
合計			48,914,705,743.2431	163,897,079,835
				(54,511,333,578)

(注)
1.各通貨毎の小計欄における( )内の金額は、邦貨換算額であります。
2.合計欄における( )内の金額は、外貨建有価証券の邦貨換算の合計額であり内数で表示してあります。
 
外貨建有価証券の内訳

通貨	銘柄数		組入投資信託受益証券時価比率	組入投資証券時価比率	合計額に対する比率
米ドル	投資信託受益証券	3銘柄	32.2%	―	85.2%
	投資証券	4銘柄	―	67.8%
ユーロ	投資証券	1銘柄	―	100.0%	7.3%
スイスフラン	投資信託受益証券	1銘柄	100.0%	―	7.5%

 
第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
 
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
「注記表(デリバティブ取引等に関する注記)」に記載しております。