有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第3期(平成27年8月14日-平成28年2月15日)

(3)【信託報酬等】
① a.信託報酬の総額は、各ファンドの計算期間を通じて毎日、信託財産の純資産総額に、次に掲げる率を乗じて得た額とします。信託報酬は消費税等相当額を含みます。

	信託報酬率
安定型	年1.404%(税抜 1.300%)
安定成長型	年1.512%(税抜 1.400%)
成長型	年1.620%(税抜 1.500%)

1万口当たりの信託報酬: 保有期間中の平均基準価額×信託報酬率×(保有日数/365)

※ 上記の計算方法は簡便法であるため、算出された値は概算値になります。
b.信託報酬は、毎計算期末または信託終了のとき信託財産中から支弁します。
② 信託報酬の平成28年2月末現在の各支払先への配分(税抜)は、以下の通りです。

	配分(税抜)			対価として提供する役務の内容
	安定型	安定成長型	成長型
委託会社	0.570%	0.620%	0.670%	各ファンドの運用・調査、受託会社への運用指図、基準価額の算出、目論見書等の作成等
販売会社	0.700%	0.750%	0.800%	交付運用報告書等各種書類の送付、顧客口座の管理、購入後の情報提供等
受託会社	0.030%	0.030%	0.030%	各ファンドの財産の保管および管理、委託会社からの運用指図の実行等

※ 上記信託報酬には、別途消費税等相当額がかかります。
なお、委託会社の信託報酬には、投資顧問会社への投資顧問報酬が含まれます。
③ 前記の他に各ファンドが投資対象とする指定投資信託証券に関しても信託(管理)報酬等がかかります。
受益者が負担する実質的な信託報酬率※は、以下の通りです。

	実質的な信託報酬率
安定型	年率1.704%±0.10%程度(税込)
安定成長型	年率1.812%±0.10%程度(税込)
成長型	年率1.920%±0.10%程度(税込)

※ 実質的な信託報酬率は、各ファンドが投資対象とする投資信託証券における信託(管理)報酬率を含めた実質的な信託報酬率を、各ファンドの8資産への基本資産配分比率に基づき算出したものです。各投資信託証券への投資比率が変動する可能性や投資信託証券の変更の可能性があることなどから、実質的な信託報酬率は変動することがあり、あらかじめ上限額等を記載することができません。そのため、「実質的な信託報酬率」は概算で表示しています。
<各ファンドが投資対象とする指定投資信託証券の信託(管理)報酬率>

指定投資信託証券の名称	信託(管理) 報酬率(年率)
国際 JPX日経インデックス400オープン(適格機関投資家専用)	0.216% (税抜0.200%)
MUAM 日本債券インデックスファンド(適格機関投資家限定)	0.1512% (税抜0.1400%)
国内リートインデックス・ファンド(適格機関投資家限定)	0.2322% (税抜0.2150%)
iシェアーズ MSCI ワールド・ミニマム・ボラティリティ UCITS ETF*	0.30%
iシェアーズ MSCI コクサイ ETF*	0.25%
iシェアーズ MSCI ワールド UCITS ETF*	0.50%
iシェアーズ MSCI ワールド クオリティ・ファクター UCITS ETF*	0.30%
MUAM 外国債券インデックスファンド(適格機関投資家限定)	0.2052% (税抜0.1900%)
先進国リートインデックス・ファンド(為替ヘッジなし)(適格機関投資家限定)	0.3456% (税抜0.3200%)
iシェアーズ MSCI エマージング・マーケット・ミニマム・ボラティリティ ETF*	0.75%以内 (注1)
iシェアーズ MSCI エマージング・マーケット ETF*	0.75%以内
iシェアーズ・コア MSCI エマージング・マーケット ETF*	0.16%
iシェアーズ J.P. モルガン・米ドル建てエマージング・マーケット債券 ETF*	0.60%以内 (注2)

※ 前記の信託(管理)報酬率は今後変更される場合があります。前記の他、監査費用等の諸費用が別途かかる場合があります。
※ 各ファンドが投資対象とする指定投資信託証券の信託(管理)報酬率の詳細については、「(参考)各ファンドが投資対象とする指定投資信託証券の概要」をご参照ください。
※ *は国内における消費税等相当額はかかりません。
※ (注1)の信託(管理)報酬率は、2016年2月末現在、運用報酬を含む年間総経費率が0.25%を超えないことになっています(終了日は未定)。
※ (注2)の信託(管理)報酬率は、2018年2月末までの期間については、運用報酬を含む年間総経費率が0.40%を超えないことになっています(終了日は変更される可能性があります)。