純資産

有報情報

#1 事業の内容及び営業の概況、委託会社等の概況（連結）

2025年6月末日現在、委託会社が運用を行なっている投資信託(親投資信託を除きます。)は次のとおりです。

基本的性格	本数(本)	純資産額の合計額(百万円)
単位型株式投資信託	85	407,533
追加型株式投資信託	796	31,415,365
株式投資信託 合計	881	31,822,898
単位型公社債投資信託	70	129,191
追加型公社債投資信託	14	1,377,645
公社債投資信託 合計	84	1,506,836
総合計	965	33,329,734

e border="0" style="margin-left:12.25pt;border-collapse:collapse">基本的性格本数(本)純資産額の合計額(百万円)単位型株式投資信託85407,533追加型株式投資信託79631,415,365株式投資信託 合計88131,822,898単位型公社債投資信託70129,191追加型公社債投資信託141,377,645公社債投資信託 合計841,506,836総合計96533,329,734

2025/09/12 9:14

#2 信託報酬等（連結）

託報酬の総額は、計算期間を通じて毎日、次のイ.の額にロ.の額を加算して得た額とします。信託報酬は、毎日計上され日々の基準価額に反映されます。信託報酬は、毎計算期末または信託終了のときに信託財産中から支弁します。
イ.信託財産の純資産総額に年率0.6875%(税抜0.625%)を乗じて得た額
ロ.マザーファンドの信託財産に属する不動産投資信託証券の貸付けにかかる品貸料(貸付不動産投資信託証券から発生する分配金相当額等を含まないものとします。)のうち信託財産に属するとみなした額に55%(税抜50%)以内の率(提出日現在は、55%(税抜50%))を乗じて得た額。ただし、マザーファンドの信託財産に属する不動産投資信託証券の貸付けにあたって担保として現金を受入れた場合には、当該品貸料に、当該現金の運用により生じたとみなし得る収益を加算し、貸付けの相手方に支払う当該現金に対する利息額を控除して得た額(当該額が負数のときは零とします。)のうち信託財産に属するとみなした額に55%(税抜50%)以内の率を乗じて得た額

2025/09/12 9:14

#3 受益者の権利等（連結）

受益者の有する主な権利の内容、その行使の方法等は、次のとおりです。
<収益分配金および償還金にかかる請求権>受益者は、収益分配金(分配金額は、委託会社が決定します。)および償還金(信託終了時における信託財産の純資産総額を受益権口数で除した額をいいます。以下同じ。)を持分に応じて請求する権利を有します。
収益分配金は、決算日において振替機関等の振替口座簿に記載または記録されている受益者(当該収益分配金にかかる決算日以前において一部解約が行なわれた受益権にかかる受益者を除きます。また、当該収益分配金にかかる計算期間の末日以前に設定された受益権で取得申込代金支払前のため販売会社の名義で記載または記録されている受益権については原則として取得申込者とします。)に、原則として決算日から起算して5営業日までに支払います。

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#4 投資制限（連結）

③ 投資信託証券(信託約款)
イ.委託会社は、信託財産に属する投資信託証券(マザーファンドの受益証券および金融商品取引所に上場等され、かつ当該取引所において常時売却可能(市場急変等により一時的に流動性が低下している場合を除きます。)な投資信託証券(以下「上場投資信託証券」といいます。)を除きます。)の時価総額とマザーファンドの信託財産に属する投資信託証券(上場投資信託証券を除きます。)の時価総額のうち信託財産に属するとみなした額との合計額が、信託財産の純資産総額の100分の5を超えることとなる投資の指図をしません。
ロ.前イ.において信託財産に属するとみなした額とは、信託財産に属するマザーファンドの受益証券の時価総額に、マザーファンドの信託財産の純資産総額に占める投資信託証券(上場投資信託証券を除きます。)の時価総額の割合を乗じて得た額をいいます。

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#5 投資方針（連結）

2.マザーファンドの受益証券の組入比率は、通常の状態で高位に維持することを基本とします。
3.マザーファンドにおいて、運用の効率化を図るため、わが国のリートを対象としたリート指数先物取引を利用することがあります。このため、リートの組入総額およびリート指数先物取引の買建玉の時価総額の合計額が、信託財産の純資産総額を超えることがあります。
4.当初設定日直後、大量の追加設定または解約が発生したとき、市況の急激な変化が予想されるとき、償還の準備に入ったとき等ならびに信託財産の規模によっては、上記の運用が行なわれないことがあります。

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#6 投資有価証券の主要銘柄（連結）

138,406,8771.4864
137,596,74699.98e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の時価の比率です。e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">ロ.投資有価証券の種類別投資比率e border="0" style="width:273.0pt;border-collapse:collapse">投資有価証券の種類投資比率親投資信託受益証券99.98%合計99.98%e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">(注)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該有価証券の時価の比率です。e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">ハ.投資株式の業種別投資比率e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">該当事項はありません。

2025/09/12 9:14

#7 投資状況（連結）

e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">(1) 【投資状況】 (2025年6月30日現在)投資状況

投資資産の種類		時価(円)	投資比率(%)
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		28,004	0.02
純資産総額		137,624,750	100.00

e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">投資資産の種類時価(円)投資比率(%)親投資信託受益証券137,596,74699.98内 日本137,596,74699.98コール・ローン、その他の資産(負債控除後)28,0040.02純資産総額137,624,750100.00

(注1)	投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)	投資資産の内書きの時価および投資比率は、当該資産の地域別の内訳です。

e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。(注2)投資資産の内書きの時価および投資比率は、当該資産の地域別の内訳です。

2025/09/12 9:14

#8 注記事項、委託会社等の経理状況（連結）

市場価格のない株式等以外のもの
決算日の市場価格等に基づく時価法(評価差額は全部純資産直入法により処理し、売却原価は移動平均法により算定)を採用しております。
市場価格のない株式等

2025/09/12 9:14

#9 注記表（連結）

e border="0" style="border-collapse:collapse">当期 自2024年12月24日 至2025年6月23日市場価格その他当該取引に係る価格を勘案して、一般の取引条件と異なる関連当事者との取引は行なわれていないため、該当事項はありません。(1口当たり情報)

	前期 2024年12月23日現在	当期 2025年6月23日現在
1口当たり純資産額	1.2290円	1.3859円
(1万口当たり純資産額)	(12,290円)	(13,859円)

e border="0" style="border-collapse:collapse">前期 2024年12月23日現在当期 2025年6月23日現在1口当たり純資産額1.2290円1.3859円(1万口当たり純資産額)(12,290円)(13,859円)

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#10 純資産の推移（連結）

(3) 【運用実績】

① 【純資産の推移】

e border="0" style="width:495.0pt;margin-left:.25pt;border-collapse:collapse">(3) 【運用実績】① 【純資産の推移】e border="0" style="width:388.0pt;border-collapse:collapse">純資産総額 (分配落) (円)純資産総額 (分配付) (円)1口当たりの 純資産額 (分配落)(円)1口当たりの 純資産額 (分配付)(円)第1特定期間末 (2020年12月21日)223,783,027223,983,9341.11391.1149第2特定期間末 (2021年6月21日)362,720,881362,972,8611.43951.4405第3特定期間末 (2021年12月21日)326,587,711326,828,0891.35861.3596第4特定期間末 (2022年6月21日)307,114,311307,346,3591.32351.3245第5特定期間末 (2022年12月21日)309,516,491309,750,8591.32061.3216第6特定期間末 (2023年6月21日)309,056,941309,290,3711.32401.3250第7特定期間末 (2023年12月21日)301,650,418301,881,1051.30761.3086第8特定期間末 (2024年6月21日)131,251,214131,353,4581.28371.28472024年6月末日131,541,291-1.2884-7月末日130,429,425-1.2897-8月末日131,414,690-1.3014-9月末日128,663,368-1.2711-10月末日124,279,594-1.2413-11月末日125,474,553-1.2444-第9特定期間末 (2024年12月23日)123,662,526123,763,1431.22901.230012月末日125,843,807-1.2517-2025年1月末日130,920,124-1.3049-2月末日130,644,855-1.3125-3月末日129,736,719-1.3082-4月末日131,778,011-1.3164-5月末日134,128,505-1.3379-第10特定期間末 (2025年6月23日)139,191,783139,292,2141.38591.38696月末日137,624,750-1.3777-

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#11 純資産額計算書（連結）

【純資産額計算書】
	2025年6月30日

e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">【純資産額計算書】2025年6月30日

Ⅰ 資産総額	137,957,417円
Ⅱ 負債総額	332,667円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	137,624,750円
Ⅳ 発行済数量	99,894,671口
Ⅴ 1単位当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	1.3777円

e border="0" style="width:338.0pt;border-collapse:collapse">Ⅰ 資産総額137,957,417円Ⅱ 負債総額332,667円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)137,624,750円Ⅳ 発行済数量99,894,671口Ⅴ 1単位当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)1.3777円e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">(参考) 高利回りJ-REITマザーファンド

純資産額計算書
	2025年6月30日

e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">純資産額計算書2025年6月30日

Ⅰ 資産総額	139,940,955円
Ⅱ 負債総額	2,341,434円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	137,599,521円
Ⅳ 発行済数量	92,570,470口
Ⅴ 1単位当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	1.4864円

e border="0" style="width:338.0pt;border-collapse:collapse">Ⅰ 資産総額139,940,955円Ⅱ 負債総額2,341,434円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)137,599,521円Ⅳ 発行済数量92,570,470口Ⅴ 1単位当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)1.4864円

2025/09/12 9:14

#12 貸借対照表、委託会社等の経理状況（連結）

(2024年3月31日)当事業年度
(2025年3月31日)資産の部流動資産現金・預金4,81313,153有価証券5031,194前払費用481513未収委託者報酬16,51319,097未収収益78110関係会社短期貸付金23,40070,000その他8894流動資産計45,878104,164固定資産有形固定資産※1176※161建物20器具備品17459建設仮勘定00無形固定資産1,3421,160ソフトウェア1,0631,062ソフトウェア仮勘定27997その他-0投資その他の資産13,66014,856投資有価証券8,4489,348関係会社株式3,4753,414出資金17734長期差入保証金1,0211,049繰延税金資産524995その他1213固定資産計15,18016,077資産合計61,058120,241

(単位:百万円)

負債合計

19,435

21,592

純資産の部

株主資本

e border="0" style="border-collapse:collapse">(単位:百万円)前事業年度
(2024年3月31日)当事業年度

2025/09/12 9:14

#13 資産の評価（連結）

資産の評価】
基準価額とは、信託財産の純資産総額を計算日における受益権口数で除した1万口当たりの価額をいいます。
純資産総額とは、信託財産に属する資産(受入担保金代用有価証券を除きます。)を法令および一般社団法人投資信託協会規則にしたがって時価(注1、注2)により評価して得た信託財産の資産総額から負債総額を控除した金額をいいます。

2025/09/12 9:14

#14 運用体制（連結）

⑤ 受託会社に対する管理体制
受託会社に対しては、日々の純資産照合、月次の勘定残高照合などを行なっています。また、受託会社より内部統制の整備および運用状況の報告書を受け取っています。
※ 上記の運用体制は2025年6月末日現在のものであり、変更となる場合があります。

2025/09/12 9:14

#15 附属明細表（連結）

貸借対照表

		2024年12月23日現在 金 額 (円)	2025年6月23日現在 金 額 (円)
負債合計		30	1,278,084
純資産の部
元本等

e border="0" style="border-collapse:collapse">2024年12月23日現在 金 額 (円)2025年6月23日現在 金 額 (円)資産の部流動資産コール・ローン3,446,4985,201,758投資証券118,793,900133,890,600派生商品評価勘定-123,030未収入金189,036-未収配当金1,022,3881,120,264前払金34,200-差入委託証拠金254,483205,726流動資産合計123,740,505140,541,378資産合計123,740,505140,541,378負債の部流動負債派生商品評価勘定30-前受金-96,360未払金-1,181,724流動負債合計301,278,084負債合計301,278,084純資産の部元本等元本※194,085,66193,147,474剰余金期末剰余金又は期末欠損金(△)29,654,81446,115,820元本等合計123,740,475139,263,294純資産合計123,740,475139,263,294負債純資産合計123,740,505140,541,378注記表
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

2025/09/12 9:14

#16 （参考）マザーファンド、運用状況（連結）

e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">(参考)マザーファンド 高利回りJ-REITマザーファンドe border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">(1) 投資状況 (2025年6月30日現在)投資状況

投資資産の種類		時価(円)	投資比率(%)
コール・ローン、その他の資産(負債控除後)		5,252,221	3.82
純資産総額		137,599,521	100.00

e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">投資資産の種類時価(円)投資比率(%)投資証券132,347,30096.18内 日本132,347,30096.18コール・ローン、その他の資産(負債控除後)5,252,2213.82純資産総額137,599,521100.00e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">その他の資産の投資状況e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">投資資産の種類時価(円)投資比率(%)不動産投信指数先物取引(買建)5,278,5003.84内 日本5,278,5003.84

(注1)	投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。
(注2)	投資資産の内書きの時価および投資比率は、当該資産の地域別の内訳です。
(注3)	不動産投信指数先物取引の時価については、原則として当該日に知りうる直近の日の主たる取引所の発表する清算値段または最終相場で評価しています。このような時価が発表されていない場合には、当該日に最も近い最終相場や気配値等、原則に準ずる方法で評価しています。

e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">(注1)投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率です。(注2)投資資産の内書きの時価および投資比率は、当該資産の地域別の内訳です。(注3)不動産投信指数先物取引の時価については、原則として当該日に知りうる直近の日の主たる取引所の発表する清算値段または最終相場で評価しています。このような時価が発表されていない場合には、当該日に最も近い最終相場や気配値等、原則に準ずる方法で評価しています。e border="0" style="width:495.0pt;border-collapse:collapse">(2) 投資資産 (2025年6月30日現在)① 投資有価証券の主要銘柄イ.主要銘柄の明細e border="0" style="width:496.0pt;border-collapse:collapse">銘柄名地域種類株数、口数 または 額面金額簿価単価 簿価 (円)評価単価 時価 (円)投資 比率 (%)1ジャパン・ホテル・リート投資法人日本投資証券8977,196.25
6,870,46776,100.00

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