有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第2期(2025/04/22-2026/04/20)

①【投資有価証券の主要銘柄】

順 位	国/ 地域	種類	銘柄名	数量又は 額面総額	帳簿価額		評価額		投資 比率 (%)
					単価 (円)	金額 (円)	単価 (円)	金額 (円)
1	日本	親投資信託 受益証券	米国エクセレント・ バリュー・ マザーファンド	7,998,690,562	1.36	10,950,288,594	1.43	11,513,315,194	100.16

(注)投資比率は、当ファンドの純資産総額に対する評価金額の比率です。以下同じ。
種類別投資比率

種類	投資比率(%)
親投資信託受益証券	100.16
合計	100.16

(参考)米国エクセレント・バリュー・マザーファンド

順 位	国/ 地域	種類	銘柄名	業種	数量	帳簿価額		評価額		投資 比率 (%)
						単価 (円)	金額 (円)	単価 (円)	金額 (円)
1	アメリカ	株式	JPMORGAN CHASE & CO	銀行	8,157	49,242.13	401,668,096	47,295.79	385,791,797	3.35
2	アメリカ	株式	AMAZON.COM, INC.	一般消費財・ サービス流通・小売り	8,810	40,296.97	355,016,392	43,672.86	384,757,897	3.34
3	アメリカ	株式	UNITEDHEALTH GROUP INC	ヘルスケア機器・サービス	5,956	51,975.48	309,565,989	60,971.45	363,145,996	3.15
4	アメリカ	株式	CISCO SYSTEMS INC	テクノロジー・ ハードウェアおよび機器	17,340	13,747.38	238,379,699	18,910.02	327,899,913	2.85
5	アメリカ	株式	APPLIED MATERIALS INC	半導体・半導体製造装置	4,366	63,475.47	277,133,918	71,674.49	312,930,846	2.72
6	アメリカ	株式	BERKSHIRE HATHAWAY INC-CL B	金融サービス	3,963	75,643.30	299,774,422	76,095.97	301,568,344	2.62
7	アメリカ	株式	JOHNSON & JOHNSON	医薬品・ バイオテクノロジー・ ライフサイエンス	8,034	37,284.50	299,543,744	36,787.21	295,548,461	2.57
8	アメリカ	株式	TEXAS INSTRUMENTS INC	半導体・半導体製造装置	5,750	36,631.00	210,628,306	50,359.27	289,565,805	2.52
9	アメリカ	株式	ASSURANT INC	保険	7,214	36,302.66	261,887,435	39,433.08	284,470,282	2.47
10	アメリカ	株式	ALPHABET INC-CL A	メディア・娯楽	4,344	54,460.37	236,575,870	62,182.82	270,122,173	2.35
11	キュラソー	株式	SLB LTD	エネルギー	30,648	8,426.94	258,269,142	8,785.57	269,260,358	2.34
12	アメリカ	株式	COLGATE-PALMOLIVE CO	家庭用品・ パーソナル用品	18,257	13,730.51	250,678,092	14,609.68	266,729,063	2.32
13	アメリカ	株式	DELTA AIR LINES INC	運輸	16,766	11,413.91	191,365,748	13,148.08	220,440,728	1.91
14	アメリカ	株式	NEWMONT CORPORATION	素材	11,559	18,516.33	214,030,332	17,250.77	199,401,763	1.73
15	アメリカ	株式	ELEVANCE HEALTH INC	ヘルスケア機器・サービス	3,119	52,730.64	164,466,876	62,600.42	195,250,718	1.70
16	アメリカ	株式	MORGAN STANLEY	金融サービス	5,986	30,096.01	180,154,774	32,482.08	194,437,779	1.69
17	アメリカ	株式	INTEL CORP	半導体・半導体製造装置	9,392	10,918.21	102,543,875	19,268.65	180,971,227	1.57
18	アメリカ	株式	THERMO FISHER SCIENTIFIC INC	医薬品・ バイオテクノロジー・ ライフサイエンス	2,301	83,403.69	191,911,910	77,657.99	178,691,048	1.55
19	アメリカ	株式	CITIGROUP INC	銀行	8,807	21,068.17	185,547,375	19,872.74	175,019,267	1.52
20	アメリカ	株式	OMNICOM GROUP	メディア・娯楽	14,799	12,539.21	185,567,788	11,809.20	174,764,426	1.52
21	アメリカ	株式	PACKAGING CORP OF AMERICA	素材	4,816	34,219.43	164,800,818	34,769.33	167,449,115	1.45
22	アメリカ	株式	FIFTH THIRD BANCORP	銀行	20,073	8,023.69	161,059,581	7,950.37	159,587,841	1.39
23	アメリカ	株式	WALT DISNEY CO/THE	メディア・娯楽	9,157	17,003.72	155,703,112	16,533.52	151,397,486	1.31
24	アメリカ	株式	PHILIP MORRIS INTERNATIONAL	食品・飲料・タバコ	5,223	30,041.37	156,906,096	28,462.27	148,658,448	1.29
25	アメリカ	株式	INTL BUSINESS MACHINES CORP	ソフトウェア・サービス	3,325	40,050.22	133,166,996	42,114.02	140,029,136	1.22
26	アメリカ	株式	HONEYWELL INTERNATIONAL INC	資本財	3,734	37,077.47	138,447,308	37,137.87	138,672,807	1.20
27	アメリカ	株式	FREEPORT-MCMORAN INC	素材	13,101	11,040.94	144,647,425	10,499.01	137,547,652	1.19
28	アメリカ	株式	MARATHON PETROLEUM CORP	エネルギー	3,431	34,841.20	119,540,165	40,059.48	137,444,106	1.19
29	スイス	株式	CHUBB LTD	保険	2,711	52,730.99	142,953,724	50,402.30	136,640,651	1.19
30	アメリカ	投資証券	WEYERHAEUSER CO	―	34,824	4,011.84	139,708,535	3,914.61	136,322,671	1.18

(注)投資比率は、マザーファンドの純資産総額に対する評価金額の比率です。以下同じ。
種類別および業種別投資比率

種類	国/ 地域	業種	投資比率(%)
株式	外国	半導体・半導体製造装置	9.40
		銀行	8.05
		エネルギー	7.77
		医薬品・バイオテクノロジー・ライフサイエンス	7.71
		資本財	7.60
		金融サービス	7.21
		ヘルスケア機器・サービス	6.65
		保険	6.23
		メディア・娯楽	5.94
		素材	5.50
		一般消費財・サービス流通・小売り	4.33
		テクノロジー・ハードウェアおよび機器	4.00
		運輸	3.68
		家庭用品・パーソナル用品	3.14
		ソフトウェア・サービス	2.73
		食品・飲料・タバコ	2.25
		自動車・自動車部品	1.50
		公益事業	1.46
		電気通信サービス	0.94
		生活必需品流通・小売り	0.89
		商業・専門サービス	0.53
		消費者サービス	0.43
投資 証券	外国	―	1.18
合計			99.09