有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第12期(平成26年1月21日-平成26年7月22日)

(4)【附属明細表】
第1 有価証券明細表
①株式
該当事項はありません。
②株式以外の有価証券

種類	銘 柄	券面総額	評価額(円)	備考
親投資信託受益証券	BNPパリバ・ブラジル株式オープン マザーファンド	874,804,987	812,431,391
合計		874,804,987	812,431,391

(注)親投資信託受益証券における券面総額欄の数字は、証券数を表示しております。
第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。
(参考)
当ファンドは「BNPパリバ・ブラジル株式オープンマザーファンド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された「親投資信託受益証券」は同親投資信託の受益証券であります。なお、同親投資信託の状況は次のとおりであります。
「BNPパリバ・ブラジル株式オープンマザーファンド」の状況
なお、以下に記載した情報は監査の対象外であります。
(1)貸借対照表

区  分	注記 番号	(平成26年1月20日現在)	(平成26年7月22日現在)
		金  額 (円)	金  額 (円)
資産の部
流動資産
預金		15,459,507	23,131,136
コール・ローン		866,858	1,805,625
株式		746,906,867	788,827,973
社債券		4,276,685	3,328,683
未収入金		3,745,583	18,440,001
未収配当金		2,836,225	1,251,424
未収利息		230	3,331
流動資産合計		774,091,955	836,788,173
資産合計		774,091,955	836,788,173
負債の部
流動負債
未払金		2,834,690	9,368,266
未払解約金		-	15,000,000
流動負債合計		2,834,690	24,368,266
負債合計		2,834,690	24,368,266
純資産の部
元本等
元本	*1,*2	982,829,262	874,804,987
剰 余 金
剰余金又は欠損金( △ )	*3	△ 211,571,997	△ 62,385,080
元本等合計		771,257,265	812,419,907
純資産合計		771,257,265	812,419,907
負債純資産合計		774,091,955	836,788,173

(注)親投資信託の計算期間は、原則として毎年7月21日から翌年7月20日までであります。
(2)注記表
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.有価証券の評価基準及び評価方法		(1)株式
		移動平均法に基づき、原則として時価で評価しております。時価評価にあたっては、金融商品取引所等における最終相場(最終相場のないものについては、それに準ずる価額)、又は金融商品取引業者等から提示される気配相場に基づいて評価しております。
		(2)社債券 個別法に基づき、原則として時価で評価しております。 ①金融商品取引所等に上場されている有価証券 金融商品取引所等に上場されている有価証券は、原則として金融商品取引所等における計算期間末日の最終相場(外貨建証券の場合は計算期間末日において知りうる直近の日の最終相場)で評価しております。 計算期間末日に当該金融商品取引所等の最終相場がない場合は、当該金融商品取引所等における直近の日の最終相場で評価しておりますが、直近の日の最終相場によることが適当でないと認められた場合は、当該金融商品取引所等における計算期間末日または直近の日の気配相場で評価しております。
		②金融商品取引所等に上場されていない有価証券 当該有価証券については、原則として、金融機関の提示する価額(但し、売気配相場は使用しない)、または価格提供会社の提供する価額のいずれかから入手した価額で評価しております。
		③時価が入手できなかった有価証券 適正な時価を入手できなかった場合又は入手した評価額が時価と認定できない事由が認められた場合は、投資信託委託会社が忠実義務に基づいて合理的事由をもって時価と認めた価額、もしくは受託者と協議のうえ両者が合理的事由をもって時価と認めた価額で評価しております。
2.デリバティブの評価基準及び評価方法		為替予約取引 個別法に基づき原則として、わが国における計算期間末日の対顧客先物相場の仲値で評価しております。
3. その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項		外貨建取引等の処理基準 外貨建取引については、「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)第60条及び第61条に基づき処理しております。

(貸借対照表に関する注記)

(平成26年1月20日現在)			(平成26年7月22日現在)
*1	本報告書における開示対象ファンドの期首における当該親投資信託の元本額	1,063,520,614円	*1	本報告書における開示対象ファンドの期首における当該親投資信託の元本額	982,829,262円
	同期中における追加設定元本額	24,553,938円		同期中における追加設定元本額	-円
	同期中における解約元本額	105,245,290円		同期中における解約元本額	108,024,275円
	同期末における元本の内訳			同期末における元本の内訳
	BNPパリバ・ブラジル株式オープン	982,829,262円		BNPパリバ・ブラジル株式オープン	874,804,987円
	計	982,829,262円		計	874,804,987円
*2	本報告書における開示対象ファンドの計算期間末における受益権の総数		*2	本報告書における開示対象ファンドの計算期間末における受益権の総数
		982,829,262口			874,804,987口
*3	元本の欠損		*3	元本の欠損
	貸借対照表上の純資産額が元本総額を下回っており、その差額は、211,571,997円であります。			貸借対照表上の純資産額が元本総額を下回っており、その差額は、62,385,080円であります。

(金融商品に関する注記)
Ⅰ.金融商品の状況に関する事項

1.金融商品に対する取組方針		当ファンドは、「投資信託及び投資法人に関する法律」第2条4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する「運用の基本方針」に従い、有価証券等の金融商品に対する投資を行っております。
2.金融商品の内容及び金融商品に係るリスク		当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券(株式、社債券)、デリバティブ取引(為替予約取引)、金銭債権及び金銭債務であります。これらは、価格変動リスク、為替変動リスクなどの市場リスク、信用リスク、流動性リスクを有しております。 当ファンドが行うデリバティブ取引については、保有外貨建資産の売買代金、配当金の受取または支払いのために為替予約を利用しております。
3.金融商品に係るリスク管理体制		当ファンドに投資する証券投資信託の注記表「(金融商品に関する注記)」に記載しております。
4.金融商品の時価等に関する事項の補足説明		当ファンドに投資する証券投資信託の注記表「(金融商品に関する注記)」に記載しております。

Ⅱ.金融商品の時価等に関する事項

	(平成26年1月20日現在)	(平成26年7月22日現在)
1.貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額	貸借対照表計上額は期末の時価で計上しているため、その差額はありません。	同左
2.時価の算定方法	(1)有価証券	(1)有価証券
	「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」に記載しております。	同左
	(2)デリバティブ取引	(2)デリバティブ取引
	-	-
	(3)上記以外の金融商品	(3)上記以外の金融商品
	コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務については、短期間で決済されることから、当該帳簿価額を時価としております。	同左

(有価証券に関する注記)
 (平成26年1月20日現在)
売買目的有価証券

(単位:円)
種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
株式	△ 20,000,793
社債券	-
合  計	△ 20,000,793

(注)当計算期間の損益に含まれた評価差額は、当該親投資信託の期首日から本報告書における開示対象ファンドの計算期間末日までの期間に対応する金額であります。
(平成26年7月22日現在)
売買目的有価証券

(単位:円)
種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
株式	93,195,721
社債券	△ 1,070,303
合  計	92,125,418

(注)当計算期間の損益に含まれた評価差額は、当該親投資信託の期首日から本報告書における開示対象ファンドの計算期間末日までの期間に対応する金額であります。
(デリバティブ取引に関する注記)
該当事項はありません。
(関連当事者との取引に関する注記)
  該当事項はありません。
(一口当たり情報に関する注記)

(平成26年1月20日現在)			(平成26年7月22日現在)
一口当たり純資産額	0.7847	円	一口当たり純資産額	0.9287	円
(一万口当たり純資産額	7,847	円)	(一万口当たり純資産額	9,287	円)

(3)附属明細表
第1 有価証券明細表
①株式

通貨		株式数	評  価  額		備考
	銘       柄		単 価	金  額
米ドル
	COSAN LTD-CLASS A SHARES	6,127	12.89	78,977.03
	AMBEV SA-ADR	53,430	7.53	402,327.90
	VALE SA-SP ADR	1,800	14.25	25,650.00
	VALE SA-SP PREF ADR	16,208	12.72	206,165.76
	TIM PARTICIPACOES SA-ADR	643	27.00	17,361.00
	TELEFONICA BRASIL-ADR	5,960	20.31	121,047.60
	GERDAU SA -SPON ADR	22,531	6.01	135,411.31
	PETROLEO BRASILEIRO SA ADR	1,500	17.42	26,130.00
	PETROLEO BRASILEIRO-SPON ADR	7,398	18.80	139,082.40
	BANCO BRADESCO-ADR	15,355	15.84	243,223.20
	ITAU UNIBANCO HOLDING SA-ADR	41,755	15.93	665,157.15
	米ドル 小計	172,707	-	2,060,533.35
				(209,102,924)
ブラジルレアル
	ITAUSA-INVESTIMENTOS ITAU-PR	52,289	9.46	494,653.94
	BANCO BRADESCO SA-PREF	24,528	35.30	865,838.40
	ITAU UNIBANCO HOLDING SA PREF	31,898	35.44	1,130,465.12
	BM&F BOVESPA SA	16,152	13.08	211,268.16
	CETIP SA-MERCADOS ORGANIZADO	13,934	32.05	446,584.70
	BB SEGURIDADE PARTICIPACOES	3,900	33.81	131,859.00
	DIRECIONAL ENGENHARIA SA	3,200	10.39	33,248.00
	MULTIPLAN EMPREENDIMENTOS	4,531	55.75	252,603.25
	BR MALLS PARTICIPACOES SA	12,056	19.95	240,517.20
	BR PROPERTIES SA	4,897	14.45	70,761.65
	TOTVS SA	1,966	38.50	75,691.00
	TIM PARTICIPACOES SA	15,603	12.02	187,548.06
	PETROBRAS-PETROLEO BRAS	12,526	19.47	243,881.22
	PETROLEO BRAS-PR	63,794	20.90	1,333,294.60
	ULTRAPAR PARTICIPACOES SA	9,200	54.04	497,168.00
	BRASKEM SA-PREF A	9,273	13.83	128,245.59
	CIA SIDERURGICA NACIONAL SA	23	11.70	269.10
	BRADESPAR SA PREF	13,071	22.09	288,738.39
	SUZANO PAPEL E CELULOSE SA	39,072	8.30	324,297.60
	METALURGICA GERDAU SA-PREF	1,500	16.39	24,585.00
	DURATEX SA	23,505	8.56	201,202.80
	KLABIN SA-UNIT	43,780	11.53	504,783.40
	MILLS ESTRUTURAS E SERVICOS	11,185	23.87	266,985.95
	CCR SA	26,831	19.19	514,886.89
	PDG REALTY SA	5,961	1.49	8,881.89
	EVEN CONSTRUTORA E INCORPORA	12,509	6.47	80,933.23
	ESTACIO PARTICIPACOES SA	5,700	28.39	161,823.00
	KROTON EDUCACIONAL SA COMMON	5,274	62.25	328,306.50
	VIA VAREJO SA	7,582	25.30	191,824.60
	CIA BRASILEIRA DE DIS-PREF	5,186	108.50	562,681.00
	AMBEV SA	19,022	16.81	319,759.82
	MARFRIG GLOBAL FOODS S.A.	6,412	6.88	44,114.56
	JBS SA	14,762	8.61	127,100.82
	MINERVA SA	22,934	11.25	258,007.50
	COSAN SA INDUSTRIA COMERCIO	6,566	39.71	260,735.86
	TELEFONICA BRASIL SA	1,939	45.21	87,662.19
	OI SA	4,845	1.63	7,897.35
	OI SA-PREFERENCE	52,755	1.58	83,352.90
	CIA PARANAENSE DE ENERGI-PFB	1,714	37.95	65,046.30
	EQUATORIAL ENERGIA SA - ORD	2,143	26.10	55,932.30
	VALE SA	12,780	31.56	403,336.80
	VALE SA-PREF A	12,257	28.27	346,505.39
	USINAS SIDER MINAS GER-PF A	19,259	8.30	159,849.70
	BRF SA	11,529	57.93	667,874.97
	ブラジルレアル 小計	669,843	-	12,691,003.70
				(579,725,049)
	合計	株		788,827,973
		842,550		(788,827,973)

(注1)通貨種類毎の小計欄の( )内は邦貨換算額(単位:円)であります。
(注2)小計・合計金額欄の( )内は、外貨建有価証券に係わるもので内書であります。
(注3)外貨建有価証券の内訳

	通貨		銘  柄  数	組入株式	合計金額に
				時価比率	対する比率
	米ドル		株式11銘柄	100.0%	26.4%
	ブラジルレアル		株式44銘柄	99.4%	73.2%

②株式以外の有価証券

種類			通貨		券面総額	評価額	備考
				銘       柄
	社債券		ブラジルレアル
				KLABIN 12.24% 2019/1/8	1,264	72,869.60
				ブラジルレアル 小計	1,264	72,869.60
						(3,328,683)
合計						3,328,683
						(3,328,683)

(注1)通貨種類毎の小計欄の( )内は邦貨換算額(単位:円)であります。
(注2)小計・合計金額欄の( )内は、外貨建有価証券に係わるもので内書であります。
(注3)外貨建有価証券の内訳

	通貨		銘  柄  数	組入債券	合計金額に
				時価比率	対する比率
	ブラジルレアル		1銘柄	0.6%	0.4%

第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。