有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第35期(平成27年9月16日-平成28年3月15日)

(4)【附属明細表】
第1 有価証券明細表
(1) 株式
該当事項はありません。
(2) 株式以外の有価証券
(単位:円)

種類	銘柄	券面総額	評価額	備考
親投資信託受益証券	ブラックロック日本株式マザーファンド	3,197,204,153	4,566,566,691
親投資信託受益証券 合計		3,197,204,153	4,566,566,691
合計		3,197,204,153	4,566,566,691

(注) 親投資信託受益証券における券面総額欄の数値は、口数を表示しております。
第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。
(参考情報)
当ファンドは、「ブラックロック日本株式マザーファンド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された親投資信託受益証券は、すべて同マザーファンドの受益証券であります。同マザーファンドの平成28年3月15日現在(以下「計算日」という)の状況は次の通りであります。
なお、以下に記載した情報は監査意見の対象外であります。

「ブラックロック日本株式マザーファンド」の状況

(1) 貸借対照表

項目	(平成28年3月15日現在)
	金額(円)
資産の部
流動資産
金銭信託	91,775,479
株式	5,052,260,380
未収入金	60,611,501
未収配当金	9,642,990
流動資産合計	5,214,290,350
資産合計	5,214,290,350
負債の部
流動負債
未払金	56,687,275
未払解約金	21,825,879
流動負債合計	78,513,154
負債合計	78,513,154
純資産の部
元本等
元本	3,595,658,728
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	1,540,118,468
元本等合計	5,135,777,196
純資産合計	5,135,777,196
負債純資産合計	5,214,290,350

(2) 注記表
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)
有価証券の評価基準及び評価方法
株式は移動平均法に基づき、原則として以下の通り時価評価しております。
(1) 金融商品取引所等に上場されている有価証券
金融商品取引所等に上場されている有価証券は、原則として当該取引所等における計算日において知りうる直近の最終相場で評価しております。
(2) 金融商品取引所等に上場されていない有価証券
当該有価証券については、原則として、日本証券業協会発表の売買参考統計値(平均値)、金融機関の提示する価額又は価格情報会社の提供する価額のいずれかから入手した価額で評価しております。
(3) 時価が入手できなかった有価証券
適正な評価額を入手できなかった場合又は入手した評価額が時価と認定できない事由が認められた場合は、委託会社が忠実義務に基づいて合理的事由をもって時価と認めた価額もしくは受託者と協議のうえ両者が合理的事由をもって時価と認めた価額で評価しております。
(貸借対照表に関する注記)

項目	(平成28年3月15日現在)
1 当該計算日における受益権総数	3,595,658,728口
2 1口当たり純資産額	1.4283円

(金融商品に関する注記)
Ⅰ 金融商品の状況に関する事項
1 金融商品に対する取組方針
当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する「運用の基本方針」に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。
2 金融商品の内容及び金融商品に係るリスク
当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。当ファンドが保有する有価証券は株式であります。
当ファンドの主な投資リスクとして、「国内株式投資のリスク」、「中小型株式投資のリスク」、「デリバティブ取引のリスク」等があります。
3 金融商品に係るリスク管理体制
(1) 市場リスクの管理
ブラックロックソリューション・グリーンパッケージプロダクションチームが日次で計測し、運用部、その他の関係部署等にレポートをイントラネットで配信しております。また、運用ガイドラインのモニタリングはポートフォリオ・コンプライアンスチームが行っており、ガイドライン等を逸脱していた場合、関係部署へ報告され、適切な調整を行います。
(2) 信用リスクの管理
ファンダメンタル債券運用部により、国内債券の個別信用リスク及び銘柄間の相対価値については独自の定量・定性分析等を行っております。外国債券銘柄等については、社内のリサーチ・データベースによりグローバル・クレジット・チームとの情報・分析結果を共有しております。
(3) 取引先リスクの管理
リスク・クオンツ分析部は当社の親会社である米国のBlackRock, Inc.のRQA Counterparty & Concentration Riskチームと共に既存の承認済み取引先の信用悪化のモニタリングを行っており、取引先のデフォルトに対する取引先リスク、発行体リスクのファンドへの影響を分析しております。また、新規取引先の承認に際しては、リスク・クオンツ分析部が新規取引先申請の内容に問題がないかどうか確認を行い、当社の親会社である米国のBlackRock, Inc.のRQA Counterparty & Concentration Riskチームへ申請を行っております。
また、毎月開催される投資委員会では、リスク管理・運用分析手法等について審議を行っております。
Ⅱ 金融商品の時価等に関する事項

(平成28年3月15日現在)

1 貸借対照表計上額、時価及び差額 貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。

2 時価の算定方法 (1) 有価証券 「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」に記載しております。

(2) コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。

3 金融商品の時価等に関する事項の補足説明 金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。

4 金銭債権の計算日後の償還予定額 金銭債権については全て1年以内に償還予定であります。

(関連当事者との取引に関する注記)
該当事項はありません。
(その他の注記)
1 本報告書における開示対象ファンドの当該計算期間における当該親投資信託の元本額の変動及び計算日における元本の内訳

(平成28年3月15日現在)
同計算期間の期首元本額	3,842,978,357円
同計算期間中の追加設定元本額	164,054,860円
同計算期間中の一部解約元本額	411,374,489円
同計算期間末日の元本額※	3,595,658,728円
※当該親投資信託受益証券を投資対象とする投資信託の元本額は次の通りです。
ブラックロック日本株式オープン	3,197,204,153円
BR日本株式ファンド	398,454,575円
合計	3,595,658,728円

2 有価証券関係
売買目的有価証券

種類	(平成28年3月15日現在)
	当計算期間の損益に含まれた評価差額(円)
株式	△428,570,913
合計	△428,570,913

(注) 「当計算期間の損益に含まれた評価差額」の欄には、当親投資信託の期首から計算日までの評価差額を記載しております。
3 デリバティブ取引関係
該当事項はありません。
(3) 附属明細表
第1 有価証券明細表
(1) 株式
(単位:円)

銘 柄	株 式 数	評価額(円)		備考
		単 価	金 額
東亜建設	264,000	268	70,752,000
太平電業	67,000	1,047	70,149,000
伊藤ハム	93,000	714	66,402,000
コカ・コーライーストジャパン	48,400	1,884	91,185,600
日本たばこ産業	21,400	4,567	97,733,800
ビックカメラ	104,700	1,052	110,144,400
セブン&アイ・HLDGS	8,100	4,887	39,584,700
ITホールディングス	18,800	2,603	48,936,400
信越化学	11,900	6,013	71,554,700
武田薬品	10,300	5,451	56,145,300
塩野義製薬	4,400	5,342	23,504,800
エーザイ	2,700	6,949	18,762,300
小野薬品	1,600	23,305	37,288,000
ペプチドリーム	10,100	5,960	60,196,000
日本ペイントHOLD	12,500	2,615	32,687,500
大塚商会	14,000	5,600	78,400,000
USEN	234,000	340	79,560,000
デクセリアルズ	47,600	1,183	56,310,800
ブリヂストン	12,400	4,120	51,088,000
太平洋セメント	17,000	286	4,862,000
新日鐵住金	35,400	2,240	79,313,700
JFEホールディングス	16,400	1,617	26,527,000
東邦亜鉛	245,000	301	73,745,000
テクノプロ・ホールディングス	26,700	3,085	82,369,500
フリュー	6,700	3,215	21,540,500
SMC	800	27,430	21,944,000
小松製作所	19,500	1,904	37,137,750
クボタ	14,800	1,537	22,755,000
ダイキン工業	3,800	8,163	31,019,400
ツバキ・ナカシマ	25,900	1,564	40,507,600
日 立	80,000	530	42,416,000
三菱電機	45,000	1,185	53,325,000
第一精工	16,000	1,308	20,928,000
ワコム	95,700	538	51,486,600
ソ ニ ー	31,200	2,794	87,172,800
日立マクセル	28,500	1,772	50,502,000
フェローテック	28,700	1,266	36,334,200
デンソー	15,100	4,493	67,844,300
ファナック	3,600	17,975	64,710,000
京 セ ラ	4,000	5,099	20,396,000
村田製作所	3,700	14,375	53,187,500
日立造船	93,100	559	52,042,900
三菱重工業	90,000	435	39,231,000
全国保証	17,800	3,635	64,703,000
トヨタ自動車	45,900	6,087	279,393,300
本田技研	32,200	3,144	101,236,800
スズキ	9,600	3,052	29,299,200
富士重工業	13,600	4,041	54,957,600
エフ・シー・シー	13,900	1,956	27,188,400
シークス	17,200	3,350	57,620,000

銘 柄	株 式 数	評価額(円)		備考
		単 価	金 額
オリンパス	7,200	4,455	32,076,000
バンダイナムコHLDGS	2,700	2,439	6,585,300
任 天 堂	1,000	15,910	15,910,000
東京エレクトロン	2,000	7,330	14,660,000
セイコーHD	86,000	472	40,592,000
三菱商事	22,500	2,050	46,136,250
高 島 屋	40,000	933	37,320,000
新生銀行	328,000	159	52,152,000
三菱UFJフィナンシャルG	386,200	569	220,056,760
三井住友フィナンシャルG	30,700	3,713	113,989,100
セブン銀行	9,500	486	4,617,000
アイフル	144,200	369	53,209,800
大和証券G本社	93,000	718	66,848,400
野村ホールディングス	198,600	534	106,191,420
損保ジャパン興亜HD	17,700	3,251	57,542,700
MS&AD	19,400	3,126	60,644,400
東京海上HD	17,800	3,983	70,897,400
三井不動産	11,000	2,776	30,536,000
大京	272,000	186	50,592,000
リロ・ホールディング	5,500	14,100	77,550,000
京浜急行	65,000	993	64,545,000
東日本旅客鉄道	7,100	10,025	71,177,500
東海旅客鉄道	3,000	19,725	59,175,000
南海電鉄	106,000	635	67,310,000
ヤマトホールディングス	10,000	2,468	24,685,000
日本航空	4,400	4,099	18,035,600
日本電信電話	19,800	4,851	96,049,800
KDDI	27,700	3,046	84,374,200
光通信	10,100	8,570	86,557,000
NTTドコモ	25,600	2,545	65,164,800
GMOインターネット	45,600	1,417	64,615,200
カドカワ	44,000	1,694	74,536,000
電源開発	26,600	3,515	93,499,000
スクウェア・エニックス・HD	16,100	2,880	46,368,000
KNT-CTホールディングス	259,000	178	46,102,000
ソフトバンクグループ	12,800	5,928	75,878,400
合計	4,461,500		5,052,260,380

(2) 株式以外の有価証券
該当事項はありません。
第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。