有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第36期(平成28年3月16日-平成28年9月15日)

(4)【附属明細表】
第1 有価証券明細表
(1) 株式
該当事項はありません。
(2) 株式以外の有価証券
(単位:円)

種類	銘柄	券面総額	評価額	備考
親投資信託受益証券	ブラックロック日本株式マザーファンド	3,124,993,833	4,186,554,238
親投資信託受益証券 合計		3,124,993,833	4,186,554,238
合計		3,124,993,833	4,186,554,238

(注) 親投資信託受益証券における券面総額欄の数値は、口数を表示しております。
第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。
(参考情報)
当ファンドは、「ブラックロック日本株式マザーファンド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された親投資信託受益証券は、すべて同マザーファンドの受益証券であります。同マザーファンドの平成28年9月15日現在(以下「計算日」という)の状況は次の通りであります。
なお、以下に記載した情報は監査意見の対象外であります。

「ブラックロック日本株式マザーファンド」の状況

(1) 貸借対照表

項目	(平成28年9月15日現在)
	金額(円)
資産の部
流動資産
金銭信託	46,176,219
株式	4,597,364,800
未収入金	46,922,251
未収配当金	2,953,120
流動資産合計	4,693,416,390
資産合計	4,693,416,390
負債の部
流動負債
未払解約金	11,072,952
流動負債合計	11,072,952
負債合計	11,072,952
純資産の部
元本等
元本	3,494,986,547
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	1,187,356,891
元本等合計	4,682,343,438
純資産合計	4,682,343,438
負債純資産合計	4,693,416,390

(2) 注記表
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)
有価証券の評価基準及び評価方法
株式は移動平均法に基づき、原則として以下の通り時価評価しております。
(1) 金融商品取引所等に上場されている有価証券
金融商品取引所等に上場されている有価証券は、原則として当該取引所等における計算日において知りうる直近の最終相場で評価しております。
(2) 金融商品取引所等に上場されていない有価証券
当該有価証券については、原則として、日本証券業協会発表の売買参考統計値(平均値)、金融機関の提示する価額又は価格情報会社の提供する価額のいずれかから入手した価額で評価しております。
(3)時価が入手できなかった有価証券
適正な評価額を入手できなかった場合又は入手した評価額が時価と認定できない事由が認められた場合は、委託会社が忠実義務に基づいて合理的事由をもって時価と認めた価額もしくは受託者と協議のうえ両者が合理的事由をもって時価と認めた価額で評価しております。
(貸借対照表に関する注記)

項目	(平成28年9月15日現在)
1 当該計算日における受益権総数	3,494,986,547口
2 1口当たり純資産額	1.3397円

(金融商品に関する注記)
Ⅰ 金融商品の状況に関する事項
1 金融商品に対する取組方針
当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する「運用の基本方針」に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。
2 金融商品の内容及び金融商品に係るリスク
当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。当ファンドが保有する有価証券は株式であります。
当ファンドの主な投資リスクとして、「国内株式投資のリスク」、「中小型株式投資のリスク」、「デリバティブ取引のリスク」等があります。
3 金融商品に係るリスク管理体制
(1) 市場リスクの管理
ブラックロックソリューション・グリーンパッケージプロダクションチームが日次で計測し、運用部、その他の関係部署等にレポートをイントラネットで配信しております。また、運用ガイドラインのモニタリングはポートフォリオ・コンプライアンスチームが行っており、ガイドライン等を逸脱していた場合、関係部署へ報告され、適切な調整を行います。
(2) 信用リスクの管理
ファンダメンタル債券運用部により、国内債券の個別信用リスク及び銘柄間の相対価値については独自の定量・定性分析等を行っております。外国債券銘柄等については、社内のリサーチ・データベースによりグローバル・クレジット・チームとの情報・分析結果を共有しております。
(3) 取引先リスクの管理
リスク・クオンツ分析部は当社の親会社である米国のBlackRock, Inc.のRQA Counterparty & Concentration Riskチームと共に既存の承認済み取引先の信用悪化のモニタリングを行っており、取引先のデフォルトに対する取引先リスク、発行体リスクのファンドへの影響を分析しております。また、新規取引先の承認に際しては、リスク・クオンツ分析部が新規取引先申請の内容に問題がないかどうか確認を行い、当社の親会社である米国のBlackRock, Inc.のRQA Counterparty & Concentration Riskチームへ申請を行っております。
また、毎月開催される投資委員会では、リスク管理・運用分析手法等について審議を行っております。
Ⅱ 金融商品の時価等に関する事項

(平成28年9月15日現在)

1 貸借対照表計上額、時価及び差額 貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。

2 時価の算定方法 (1) 有価証券 「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」に記載しております。 (2) コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。

3 金融商品の時価等に関する事項の補足説明 金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。

4 金銭債権の計算日後の償還予定額 金銭債権については全て1年以内に償還予定であります。

(関連当事者との取引に関する注記)
該当事項はありません。

(その他の注記)
1 本報告書における開示対象ファンドの当該計算期間における当該親投資信託の元本額
の変動及び計算日における元本の内訳

(平成28年9月15日現在)
同計算期間の期首元本額	3,595,658,728円
同計算期間中の追加設定元本額	427,197,096円
同計算期間中の一部解約元本額	527,869,277円
同計算期間末日の元本額※	3,494,986,547円
※当該親投資信託受益証券を投資対象とする投資信託の元本額は次の通りです。
ブラックロック日本株式オープン	3,124,993,833円
BR日本株式ファンド	369,992,714円
合計	3,494,986,547円

2 有価証券関係
売買目的有価証券

種類	(平成28年9月15日現在)
	当計算期間の損益に含まれた評価差額(円)
株式	△219,649,719
合計	△219,649,719

(注) 「当計算期間の損益に含まれた評価差額」の欄には、当親投資信託の期首から計算日までの評価差額を記載しております。
3 デリバティブ取引関係
該当事項はありません。

(3) 附属明細表
第1 有価証券明細表
(1) 株式
(単位:円)

銘 柄	株 式 数	評価額(円)		備考
		単 価	金 額
大成建設	6,000	776.00	4,656,000
大豊建設	92,000	543.00	49,956,000
大和ハウス工業	1,800	2,692.00	4,845,600
太平電業	65,000	929.00	60,385,000
伊藤ハム米久ホールディングス	59,500	1,008.00	59,976,000
アサヒグループホールディングス	1,400	3,576.00	5,006,400
コカ・コーライーストジャパン	33,800	1,949.00	65,876,200
ニチレイ	71,000	1,055.00	74,905,000
日本たばこ産業	25,700	3,948.00	101,463,600
ビックカメラ	63,700	821.00	52,297,700
東洋紡	289,000	161.00	46,529,000
セブン&アイ・ホールディングス	20,900	4,338.00	90,664,200
東レ	5,000	963.20	4,816,000
旭化成	6,000	800.50	4,803,000
TIS	19,300	2,509.00	48,423,700
シリコンスタジオ	8,100	6,170.00	49,977,000
信越化学工業	600	7,048.00	4,228,800
ADEKA	34,000	1,365.00	46,410,000
花王	900	5,506.00	4,955,400
武田薬品工業	18,100	4,565.00	82,626,500
アステラス製薬	19,600	1,580.00	30,968,000
エーザイ	800	6,207.00	4,965,600
ダイト	22,200	2,155.00	47,841,000
大塚ホールディングス	1,100	4,480.00	4,928,000
DIC	15,600	2,959.00	46,160,400
リゾートトラスト	23,200	2,049.00	47,536,800
USEN	185,600	302.00	56,051,200
富士フイルムホールディングス	1,200	3,813.00	4,575,600
ブリヂストン	9,200	3,564.00	32,788,800
新日鐵住金	16,200	2,005.00	32,481,000
東邦亜鉛	242,000	320.00	77,440,000
テクノプロ・ホールディングス	15,800	3,380.00	53,404,000
ジャパンマテリアル	14,400	3,385.00	48,744,000
リクルートホールディングス	1,200	3,875.00	4,650,000
日本郵政	42,700	1,320.00	56,364,000
SMC	200	28,140.00	5,628,000
小松製作所	11,100	2,225.50	24,703,050
クボタ	11,200	1,458.50	16,335,200
ダイキン工業	3,600	9,193.00	33,094,800
ダイフク	28,200	1,713.00	48,306,600
日立製作所	158,000	467.50	73,865,000

銘 柄	株 式 数	評価額(円)		備考
		単 価	金 額
三菱電機	42,000	1,236.00	51,912,000
サンケン電気	160,000	304.00	48,640,000
パナソニック	38,400	1,015.00	38,976,000
ソニー	28,600	3,279.00	93,779,400
日立マクセル	31,500	1,528.00	48,132,000
フェローテック	23,700	1,196.00	28,345,200
デンソー	17,100	4,111.00	70,298,100
スタンレー電気	11,400	2,664.00	30,369,600
ファナック	3,100	16,805.00	52,095,500
京セラ	1,000	4,833.00	4,833,000
村田製作所	600	12,810.00	7,686,000
双葉電子工業	37,700	1,593.00	60,056,100
日東電工	700	6,603.00	4,622,100
日立造船	95,800	507.00	48,570,600
三菱重工業	47,000	435.50	20,468,500
全国保証	14,700	3,995.00	58,726,500
かんぽ生命保険	2,200	2,239.00	4,925,800
ゆうちょ銀行	34,100	1,189.00	40,544,900
日産自動車	80,000	999.70	79,976,000
トヨタ自動車	38,700	5,970.00	231,039,000
本田技研工業	36,800	2,982.00	109,737,600
スズキ	1,400	3,395.00	4,753,000
富士重工業	1,200	3,861.00	4,633,200
エフ・シー・シー	15,900	2,199.00	34,964,100
シークス	27,900	3,895.00	108,670,500
キヤノン	29,100	2,887.00	84,011,700
パラマウントベッドホールディングス	14,600	3,780.00	55,188,000
任天堂	1,000	26,925.00	26,925,000
伊藤忠商事	3,900	1,235.50	4,818,450
三井物産	44,900	1,335.50	59,963,950
セイコーホールディングス	91,000	309.00	28,119,000
三菱商事	28,200	2,094.50	59,064,900
三菱UFJフィナンシャル・グループ	261,300	497.70	130,049,010
三井住友フィナンシャルグループ	32,300	3,345.00	108,043,500
みずほフィナンシャルグループ	607,100	170.50	103,510,550
アイフル	132,500	306.00	40,545,000
オリックス	3,200	1,459.50	4,670,400
野村ホールディングス	9,800	461.30	4,520,740
損保ジャパン日本興亜ホールディングス	1,500	3,130.00	4,695,000
MS&ADインシュアランスグループホールディングス	1,600	2,847.00	4,555,200
第一生命保険	15,500	1,428.50	22,141,750
東京海上ホールディングス	9,300	3,870.00	35,991,000
三井不動産	3,000	2,160.50	6,481,500
三菱地所	2,000	1,893.50	3,787,000
リログループ	4,800	15,150.00	72,720,000
京浜急行電鉄	62,000	991.00	61,442,000
東日本旅客鉄道	9,800	8,823.00	86,465,400

銘 柄	株 式 数	評価額(円)		備考
		単 価	金 額
東海旅客鉄道	4,900	17,100.00	83,790,000
南海電気鉄道	74,000	482.00	35,668,000
日本航空	1,500	3,025.00	4,537,500
日本電信電話	26,800	4,515.00	121,002,000
KDDI	23,700	3,031.00	71,834,700
光通信	6,200	8,970.00	55,614,000
NTTドコモ	36,200	2,509.50	90,843,900
電源開発	19,600	2,505.00	49,098,000
東京瓦斯	11,000	449.50	4,944,500
大阪瓦斯	12,000	408.40	4,900,800
トランス・コスモス	13,200	2,505.00	33,066,000
KNT-CTホールディングス	8,000	116.00	928,000
ミスミグループ本社	39,700	1,655.00	65,703,500
ファーストリテイリング	300	34,110.00	10,233,000
ソフトバンクグループ	9,000	6,345.00	57,105,000
合計	4,090,900		4,597,364,800

(2) 株式以外の有価証券
該当事項はありません。
第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。