有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第15期(2024/07/25-2025/07/24)

ストラテジック・バリュー・オープン マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)

	(2025年 7月24日現在)
資産の部
流動資産
コール・ローン	232,874,362
株式	79,733,450,080
未収入金	97,575,455
未収配当金	91,840,800
未収利息	3,113
流動資産合計	80,155,743,810
資産合計	80,155,743,810
負債の部
流動負債
未払解約金	400,000
流動負債合計	400,000
負債合計	400,000
純資産の部
元本等
元本	17,922,954,582
剰余金
期末剰余金又は期末欠損金(△)	62,232,389,228
元本等合計	80,155,343,810
純資産合計	80,155,343,810
負債純資産合計	80,155,743,810

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.運用資産の評価基準及び評価方法	株式
	原則として時価で評価しております。 時価評価にあたっては、市場価格のある有価証券についてはその最終相場(計算日に最終相場のない場合には、直近の日の最終相場)で評価しております。
2.費用・収益の計上基準	受取配当金
	原則として配当落ち日において、確定配当金額又は予想配当金額を計上しております。 投資信託受益証券については、原則として収益分配金落ち日において、当該収益分配金額を計上しております。
	有価証券売買等損益
	約定日基準で計上しております。
3.金融商品の時価等に関する事項の補足説明	金融商品の時価の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。

(重要な会計上の見積りに関する注記) 該当事項はありません。

(貸借対照表に関する注記)

2025年 7月24日現在
1.	計算期間の末日における1単位当たりの純資産の額
		1口当たり純資産額	4.4722円
		(10,000口当たり純資産額)	(44,722円)

(金融商品に関する注記)

(1)金融商品の状況に関する事項

自 2024年 7月25日 至 2025年 7月24日

1.金融商品に対する取組方針

当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する運用の基本方針に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。

2.金融商品の内容及びその金融商品に係るリスク

当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。 当ファンドが保有する有価証券の詳細は、附属明細表に記載しております。 これらは、株価変動リスクなどの市場リスク、信用リスク及び流動性リスクにさらされております。

3.金融商品に係るリスク管理体制

委託会社においては、独立した投資リスク管理に関する委員会を設け、パフォーマンスの考査及び運用リスクの管理を行なっております。 ○市場リスクの管理 市場リスクに関しては、資産配分等の状況を常時、分析･把握し、投資方針に沿っているか等の管理を行なっております。 ○信用リスクの管理 信用リスクに関しては、発行体や取引先の財務状況等に関する情報収集･分析を常時、継続し、格付等の信用度に応じた組入制限等の管理を行なっております。 ○流動性リスクの管理 流動性リスクに関しては、必要に応じて市場流動性の状況を把握し、取引量や組入比率等の管理を行なっております。

(2)金融商品の時価等に関する事項

2025年 7月24日現在

1.貸借対照表計上額、時価及び差額

貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。

2.時価の算定方法

株式 (重要な会計方針に係る事項に関する注記)に記載しております。 コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。

(その他の注記) 元本の移動及び期末元本額の内訳

2025年 7月24日現在
期首	2024年 7月25日
本報告書における開示対象ファンドの期首における当ファンドの元本額	19,507,906,601円
同期中における追加設定元本額	1,846,038,790円
同期中における一部解約元本額	3,430,990,809円
期末元本額	17,922,954,582円
期末元本額の内訳*
ストラテジック・バリュー・オープン	1,023,115,557円
ストラテジック・バリュー・オープン(野村SMA向け)	197,745,511円
ジャパン・ストラテジック・バリュー	1,194,244,226円
ストラテジック・バリュー・オープン(野村SMA・EW向け)	3,965,209,268円
ストラテジック・バリュー・オープンF(適格機関投資家専用)	5,997,860,578円
野村JSVファンド(非課税適格機関投資家専用)	5,544,779,442円

*は当該親投資信託受益証券を投資対象とする証券投資信託ごとの元本額

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式(2025年7月24日現在)

(単位:円)

種類	通貨	銘柄	株式数	評価額		備考
				単価	金額
株式	日本円	INPEX	321,400	2,086.00	670,440,400
		清水建設	235,400	1,681.00	395,707,400
		鹿島建設	166,100	3,758.00	624,203,800
		大和ハウス工業	455,600	5,105.00	2,325,838,000
		日本ハム	106,300	4,917.00	522,677,100
		アサヒグループホールディングス	715,500	1,961.50	1,403,453,250
		グンゼ	63,500	3,685.00	233,997,500
		レンゴー	459,700	882.80	405,823,160
		信越化学工業	303,300	5,003.00	1,517,409,900
		三菱瓦斯化学	144,800	2,614.00	378,507,200
		三菱ケミカルグループ	923,100	812.30	749,834,130
		住友ベークライト	94,000	4,405.00	414,070,000
		トリケミカル研究所	127,000	3,400.00	431,800,000
		デクセリアルズ	386,500	2,196.50	848,947,250
		日東電工	281,600	3,124.00	879,718,400
		武田薬品工業	77,300	4,350.00	336,255,000
		第一三共	174,200	3,666.00	638,617,200
		横浜ゴム	322,600	4,568.00	1,473,636,800
		太平洋セメント	120,800	3,755.00	453,604,000
		東海カーボン	286,200	1,062.00	303,944,400
		日本特殊陶業	251,300	5,229.00	1,314,047,700
		ニチハ	71,600	3,130.00	224,108,000
		住友金属鉱山	144,600	3,626.00	524,319,600
		古河機械金属	99,300	2,394.00	237,724,200
		フジクラ	167,600	8,704.00	1,458,790,400
		SUMCO	517,300	1,268.00	655,936,400
		日本製鋼所	160,400	9,379.00	1,504,391,600
		ナブテスコ	151,100	2,781.50	420,284,650
		タダノ	312,700	1,106.00	345,846,200
		ミネベアミツミ	508,100	2,396.50	1,217,661,650
		日立製作所	704,100	4,623.00	3,255,054,300
		安川電機	144,800	3,434.00	497,243,200
		KOKUSAI ELECTRIC	134,500	3,409.00	458,510,500
		ニデック	263,700	2,931.50	773,036,550
		日本電気	296,700	4,132.00	1,225,964,400
		富士通	328,100	3,250.00	1,066,325,000
		ソニーグループ	680,900	3,787.00	2,578,568,300
		TDK	393,000	1,842.50	724,102,500
		ファナック	177,000	4,425.00	783,225,000
		京セラ	800,300	1,679.50	1,344,103,850
		太陽誘電	63,300	2,761.50	174,802,950
		小糸製作所	101,600	1,912.50	194,310,000
		東京エレクトロン	69,000	28,020.00	1,933,380,000
		いすゞ自動車	178,100	2,008.50	357,713,850
		トヨタ自動車	605,700	2,844.50	1,722,913,650
		NOK	82,800	2,242.00	185,637,600
		本田技研工業	581,000	1,650.50	958,940,500
		スズキ	427,500	1,700.00	726,750,000
		東京精密	55,700	9,602.00	534,831,400
		HOYA	50,600	19,435.00	983,411,000
		バンダイナムコホールディングス	107,300	4,847.00	520,083,100
		TOPPANホールディングス	180,600	4,069.00	734,861,400
		任天堂	134,100	13,200.00	1,770,120,000
		九州電力	205,200	1,351.50	277,327,800
		東日本旅客鉄道	335,900	3,202.00	1,075,551,800
		鴻池運輸	34,400	3,090.00	106,296,000
		ハマキョウレックス	132,800	1,418.00	188,310,400
		ヤマトホールディングス	250,000	1,964.50	491,125,000
		セイノーホールディングス	231,900	2,262.00	524,557,800
		日鉄ソリューションズ	217,900	3,864.00	841,965,600
		TIS	196,400	4,626.00	908,546,400
		LINEヤフー	2,071,800	565.10	1,170,774,180
		フューチャー	184,000	2,246.00	413,264,000
		BIPROGY	76,800	5,941.00	456,268,800
	TBSホールディングス	89,700	5,044.00	452,446,800
	日本テレビホールディングス	172,800	3,338.00	576,806,400
	NTT	18,431,100	152.70	2,814,428,970
	東宝	76,100	9,703.00	738,398,300
	東映	68,200	5,250.00	358,050,000
	SCSK	146,100	4,360.00	636,996,000
	ソフトバンクグループ	44,700	12,150.00	543,105,000
	双日	189,200	3,758.00	711,013,600
	伊藤忠商事	229,900	8,008.00	1,841,039,200
	丸紅	837,700	3,109.00	2,604,409,300
	キヤノンマーケティングジャパン	71,200	5,485.00	390,532,000
	三越伊勢丹ホールディングス	88,000	2,248.00	197,824,000
	セブン&アイ・ホールディングス	573,300	2,022.00	1,159,212,600
	ニトリホールディングス	35,400	13,240.00	468,696,000
	ちゅうぎんフィナンシャルグループ	112,600	1,967.00	221,484,200
	めぶきフィナンシャルグループ	1,029,800	840.80	865,855,840
	ゆうちょ銀行	112,000	1,717.00	192,304,000
	十六フィナンシャルグループ	33,500	5,440.00	182,240,000
	北國フィナンシャルホールディングス	20,200	5,540.00	111,908,000
	三井住友フィナンシャルグループ	960,700	4,002.00	3,844,721,400
	千葉銀行	488,700	1,442.50	704,949,750
	滋賀銀行	61,500	6,310.00	388,065,000
	SBIホールディングス	100,900	6,059.00	611,353,100
	第一生命ホールディングス	956,400	1,191.00	1,139,072,400
	東京海上ホールディングス	255,200	6,279.00	1,602,400,800
	T&Dホールディングス	116,900	3,635.00	424,931,500
	芙蓉総合リース	44,000	4,100.00	180,400,000
	みずほリース	150,800	1,125.00	169,650,000
	三菱地所	265,000	2,836.00	751,540,000
	住友不動産	174,400	5,487.00	956,932,800
	スターツコーポレーション	125,200	4,525.00	566,530,000
	サイバーエージェント	286,500	1,594.00	456,681,000
小計	銘柄数:96			79,733,450,080
	組入時価比率:99.5%			100.0%
	合計				79,733,450,080

(注1)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び各小計欄の合計金額に対する比率であります。

(2)株式以外の有価証券(2025年7月24日現在)

該当事項はありません。

第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。