有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第5期(平成27年6月26日-平成28年6月27日)

①【投資有価証券の主要銘柄】

順 位	銘柄名	国/ 地域	種類	数量 (口)	簿価 単価 (円)	簿価 金額 (円)	評価 単価 (円)	評価 金額 (円)	投資 比率 (%)
1	スタンディッシュ・メロン 世界新興国ソブリン・ファンド (適格機関投資家限定)	日本	投資信託 受益証券	197,668,054	0.3602	71,204,271	0.3635	71,852,337	67.54
2	JM・エマージング・ マーケッツ・エクイティ・ インカム・ファンド	ケイマン 諸島	投資信託 受益証券	44,432,941	0.65	29,296,174	0.7	31,258,573	29.38

(注)投資比率とは、当ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の評価金額の比率です。
種類別投資比率

種類	投資比率(%)
投資信託受益証券	96.92
合計	96.92

(注)投資比率とは、当ファンドの純資産総額に対する当該種類の評価金額の比率です。
(参考)スタンディッシュ・メロン世界新興国ソブリン・ファンド(適格機関投資家限定)の主要銘柄

順位	銘柄名	国/ 地域	種類	数量	帳簿価額		評価額		投資 比率 (%)
					単価 (円)	金額 (円)	単価 (円)	金額 (円)
1	メロン世界新興国ソブリン・ マザーファンド	日本	親投資信託 受益証券	574,742,447	1.1828	679,816,961	1.1480	659,804,329	100.02

(注)投資比率は、上記参考ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の評価金額の比率です。
種類別投資比率

種類	投資比率(%)
親投資信託受益証券	100.02
合計	100.02

(注)投資比率は、上記参考ファンドの純資産総額に対する当該種類の評価金額の比率です。
(参考)メロン世界新興国ソブリン・マザーファンドの主要銘柄

順 位	国/ 地域	種 類	銘柄名	利率 (%)	償還期限	数量又は 額面総額	帳簿価額		評価額		投資 比率 (%)
							単価 (円)	金額 (円)	単価 (円)	金額 (円)
1	ブラジル	国債 証券	10% BRAZIL NTN-F	10	2017/1/1	56,880,000	3,209.88	1,825,779,527	3,142.68	1,787,558,950	12.72
2	南アフリカ	国債 証券	10.5% SAGB 12/21/2026	10.5	2026/12/21	119,920,000	797.18	955,981,271	826.94	991,667,647	7.06
3	ポーランド	国債 証券	5.75% POLGB 09/22	5.75	2022/9/23	28,635,000	3,173.09	908,615,834	3,146.77	901,078,617	6.41
4	トルコ	国債 証券	10.5% TURKEY GOVT BO 1/20	10.5	2020/1/15	19,671,913	3,554.38	699,215,131	3,608.10	709,783,473	5.05
5	ブラジル	国債 証券	NOTA DO TESOURO NACIONAL	10	2023/1/1	21,850,000	2,969.60	648,857,781	2,930.30	640,270,941	4.56
6	ロシア	国債 証券	7% RFLB 8/23	7	2023/8/16	380,295,000	142.58	542,251,910	144.86	550,901,421	3.92
7	ルーマニア	国債 証券	5.85% ROMANIA GOVT 04/23	5.85	2023/4/26	17,430,000	3,016.18	525,720,748	3,084.07	537,554,989	3.83
8	ロシア	国債 証券	8.15% RUSSIA GOVT 2/27	8.15	2027/2/3	316,335,000	151.99	480,824,771	153.88	486,796,404	3.46
9	トルコ	国債 証券	10.4% TURKEY GOVBO 03/24	10.4	2024/3/20	12,460,000	3,570.96	444,942,551	3,619.37	450,973,564	3.21
10	ハンガリー	国債 証券	5.5% HUNGARY GOV 06/25	5.5	2025/6/24	834,420,000	43.85	365,934,477	44.81	373,927,332	2.66
11	メキシコ	特殊 債券	7.19% PETROLEOS ME 9/24	7.19	2024/9/12	74,025,000	490.12	362,813,147	502.64	372,082,238	2.65
12	ペルー	国債 証券	8.2% PERUGB 08/12/2026	8.2	2026/8/12	9,490,000	3,572.24	339,005,656	3,679.50	349,185,360	2.49
13	ハンガリー	国債 証券	6% HUNGARY GOVT 11/23	6	2023/11/24	714,520,000	44.35	316,928,204	45.91	328,043,849	2.33
14	マレーシア	国債 証券	4.181% MALAYSIA GO 07/24	4.181	2024/7/15	12,096,000	2,626.00	317,641,420	2,683.18	324,558,197	2.31
15	マレーシア	国債 証券	4.012% MALAYSIA GO 09/17	4.012	2017/9/15	12,345,000	2,612.31	322,490,659	2,615.71	322,909,622	2.30
16	トルコ	国債 証券	6.3% TURKEY GOVT BO 2/18	6.3	2018/2/14	8,477,000	3,296.16	279,415,992	3,347.47	283,765,303	2.02
17	メキシコ	国債 証券	10% MEXICAN BONOS 11/36	10	2036/11/20	35,495,000	762.89	270,791,116	783.30	278,034,933	1.98
18	ポーランド	国債 証券	5.25% POLAND GOVT 10/17	5.25	2017/10/25	9,905,000	2,792.14	276,561,629	2,767.67	274,138,229	1.95
19	ハンガリー	国債 証券	3% HUNGARY GOVT 06/24	3	2024/6/26	642,500,000	36.54	234,783,998	37.71	242,335,643	1.72
20	ポーランド	国債 証券	4% POLAND GOV BOND 10/23	4	2023/10/25	7,941,000	2,898.66	230,183,246	2,889.13	229,425,960	1.63
21	ロシア	国債 証券	6.7% RFLB 5/19	6.7	2019/5/15	150,000,000	147.32	220,989,600	148.27	222,419,574	1.58
22	ルーマニア	国債 証券	5.9% ROMANIA GOVT 07/17	5.9	2017/7/26	7,880,000	2,750.75	216,759,492	2,727.55	214,931,075	1.53
23	メキシコ	国債 証券	4.5%MEXICAN UDIBON 12/25	4.5	2025/12/4	6,130,000	621.00	206,466,323	640.56	212,798,907	1.51
24	コロンビア	国債 証券	7.75% COLOMBIA TES 09/30	7.75	2030/9/18	6,164,600,000	3.24	200,092,581	3.40	209,903,226	1.49
25	ロシア	国債 証券	7.05% RUSSIA GOVT 1/28	7.05	2028/1/19	145,165,000	139.04	201,841,481	141.37	205,227,019	1.46
26	メキシコ	社債 券	7.35% COMISION FED 11/25	7.35	2025/11/25	37,900,000	533.47	202,185,306	520.30	197,196,741	1.40
27	南アフリカ	国債 証券	13.5% SAGB 09/15/2016	13.5	2016/9/15	26,471,667	752.44	199,186,006	744.21	197,006,736	1.40
28	ブラジル	国債 証券	10% BRAZIL NTN-F 01/25	10	2025/1/1	6,670,000	2,897.61	193,270,668	2,898.31	193,317,366	1.38
29	ルクセン ブルク	社債 券	8.625% OJSC RUSS AG 2/17	8.625	2017/2/17	124,200,000	153.84	191,074,347	154.74	192,188,421	1.37
30	ペルー	国債 証券	6.95% REP OF PERU 08/31	6.95	2031/8/12	5,460,000	3,242.28	177,028,840	3,379.16	184,502,554	1.31

(注)投資比率は、マザーファンドの純資産総額に対する各銘柄の評価金額の比率です。
種類別投資比率

種類	投資比率(%)
国債証券	91.18
特殊債券	4.18
社債券	3.68
合計	99.04

(注)投資比率は、マザーファンドの純資産総額に対する当該種類の評価金額の比率です。
(参考)ニッポン・オフショア・ファンズ-JM・エマージング・マーケッツ・エクイティ・インカム・ファンドの主要銘柄

順 位	国/ 地域	種類	銘柄名	業種	数量	帳簿価額		評価額		構成 比 (%)
						単価 (円)	金額 (円)	単価 (円)	金額 (円)
1	台湾	株式	CHUNGHWA TELECOM LT-SPON ADR	電気通信サービス	7,000	3,625.20	25,376,391	3,758.48	26,309,366	5.92
2	南アフリカ	株式	VODACOM GROUP LTD	電気通信サービス	22,147	1,070.51	23,708,483	1,182.14	26,180,900	5.89
3	中国	株式	JIANGSU EXPRESS CO LTD-H	資本財・サービス	172,600	100.15	17,286,180	146.44	25,274,768	5.69
4	トルコ	株式	TURK TRAKTOR VE ZIRAAT MAKIN	資本財・サービス	8,645	2,348.18	20,299,977	2,892.22	25,003,272	5.63
5	トルコ	株式	TOFAS TURK OTOMOBIL FABRIKA	一般消費財・サービス	29,978	724.98	21,733,326	807.69	24,212,980	5.45
6	台湾	株式	TAIWAN SEMICONDUCTOR-SP ADR	情報技術	7,700	2,531.26	19,490,725	2,916.01	22,453,270	5.05
7	フィリピン	株式	GLOBE TELECOM INC	電気通信サービス	4,500	2,003.18	9,014,288	4,988.70	22,449,146	5.05
8	マレーシア	株式	MALAYAN BANKING BHD	金融	104,000	273.96	28,491,591	203.89	21,204,993	4.77
9	チェコ	株式	KOMERCNI BANKA AS	金融	5,150	3,802.34	19,582,064	4,113.03	21,182,104	4.77
10	中国	株式	BANK OF CHINA LTD-H	金融	466,200	46.90	21,864,687	42.62	19,870,042	4.47
11	タイ	株式	ADVANCED INFO SERVICE-FOR RG	電気通信サービス	36,500	437.15	15,955,793	529.27	19,318,214	4.35
12	マレーシア	株式	BRITISH AMERICAN TOBACCO BHD	生活必需品	14,300	1,694.38	24,229,655	1,254.89	17,944,923	4.04
13	南アフリカ	株式	GROWTHPOINT PROPERTIES LTD	金融	64,135	253.18	16,237,887	194.53	12,475,865	2.81
14	中国	株式	ZHEJIANG EXPRESSWAY CO-H	資本財・サービス	102,000	139.93	14,272,732	107.02	10,916,125	2.46
15	ポーランド	株式	KGHM POLSKA MIEDZ SA	素材	4,844	3,633.28	17,599,603	2,096.53	10,155,578	2.29
16	南アフリカ	株式	MMI HOLDINGS LTD	金融	58,182	220.64	12,837,301	169.37	9,854,195	2.22
17	フィリピン	株式	PHILIPPINE LONG DISTANCE TEL	電気通信サービス	2,100	4,318.47	9,068,777	4,601.57	9,663,295	2.18
18	ブラジル	株式	AMBEV SA-ADR	生活必需品	13,900	751.09	10,440,173	608.28	8,455,079	1.90
19	中国	株式	ANTA SPORTS PRODUCTS LTD	一般消費財・サービス	35,900	68.86	2,472,000	230.88	8,288,463	1.87
20	ポーランド	株式	BANK HANDLOWY W WARSZAWIE SA	金融	4,318	2,853.74	12,322,437	1,844.95	7,966,514	1.79
21	ブラジル	株式	CIELO SA-SPONSORED ADR	情報技術	6,864	829.48	5,693,527	1,125.37	7,724,526	1.74
22	タイ	株式	DELTA ELECTRONICS THAI-FORGN	情報技術	32,900	264.69	8,708,448	211.86	6,970,033	1.57
23	中国	株式	IND & COMM BK OF CHINA-H	金融	99,300	67.39	6,692,252	58.65	5,824,378	1.31
24	南アフリカ	株式	TRUWORTHS INTERNATIONAL LTD	一般消費財・サービス	8,686	744.74	6,468,830	658.17	5,716,843	1.29
25	メキシコ	株式	WALMART DE MEXICO SAB DE CV	生活必需品	20,000	262.29	5,245,832	234.77	4,695,338	1.06
26	台湾	株式	CHICONY ELECTRONICS CO LTD	情報技術	18,195	345.79	6,291,612	255.84	4,655,085	1.05
27	トルコ	株式	TURK TELEKOMUNIKASYON AS	電気通信サービス	19,088	345.28	6,590,729	211.37	4,034,718	0.91
28	南アフリカ	株式	HYPROP INVESTMENTS LTD-UTS	金融	3,968	898.90	3,566,824	1,001.00	3,971,966	0.89
29	南アフリカ	株式	CORONATION FUND MANAGERS LTD	金融	7,517	1,027.51	7,723,816	526.53	3,957,956	0.89
30	南アフリカ	株式	MTN GROUP LTD	電気通信サービス	3,729	1,932.41	7,205,958	1,020.53	3,805,539	0.86

(注1)業種は、GICS産業グループの分類に基づきます。以下同じ。
(注2)構成比は、上記参考ファンドの現金等を除く株式部分を100%として計算した評価金額の比率です。以下同じ。
種類別および業種別投資比率

種類	国内/外国	業種	構成比(%)
株式	外国	金融	26.99
		電気通信サービス	25.80
		資本財・サービス	13.89
		一般消費財・サービス	10.88
		情報技術	9.41
		生活必需品	7.52
		素材	4.00
		ヘルスケア	0.62
		公益事業	0.57
		エネルギー	0.30
合計			100.00