純資産

有報情報

#1 その他の手数料等（連結）

a.信託財産に関する租税、監査費用(消費税等相当額を含みます。)等の信託事務の処理に要する諸費用および受託会社の立替えた立替金の利息は、受益者の負担とし、信託財産中から支弁します。
b.信託財産に係る監査費用(消費税等相当額を含みます。)は、各ファンドの計算期間を通じて毎日、信託財産の純資産総額に一定率(年0.00432%(税抜0.00400%)以内の率)を乗じて得た額とし、毎計算期末または信託終了のとき信託財産中から支弁します。
② 売買・保管等に要する費用

2014/11/26 9:14

#2 その他投資資産の主要なもの（連結）

原則として、計算日の対顧客先物相場の仲値によって計算しております。
(注2)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。
エマージング社債オープン(毎月決算型)為替ヘッジなし

2014/11/26 9:14

#3 事業の内容及び営業の概況、委託会社等の概況（連結）

平成26年9月末現在、委託会社が運用する証券投資信託は以下の通りです。

種類			本数(本)	純資産総額(百万円)
公募	株式投資信託	単位型	25	195,682
		追加型	177	2,586,153
	公社債投資信託	単位型	0	0
		追加型	3	700,092
私募	証券投資信託		11	27,349
合計			216	3,509,276

2014/11/26 9:14

#4 信託報酬等（連結）

(3)【信託報酬等】
① a.信託報酬の総額は、計算期間を通じて毎日、信託財産の純資産総額に、年1.1448%(税抜1.0600%)の率を乗じて得た額とします。信託報酬は消費税等相当額を含みます。
b.信託報酬は、毎計算期末または信託終了のとき信託財産中から支弁します。

2014/11/26 9:14

#5 投資制限（連結）

a.委託会社は、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するため、公社債の借入れの指図をすることができます。なお、当該公社債の借入れを行うにあたり担保の提供が必要と認めたときは、担保の提供の指図を行うものとします。
b.当該借入れに係る公社債の時価総額が信託財産の純資産総額の範囲内とします。
c.信託財産の一部解約等の事由により、b.の借入れに係る公社債の時価総額が信託財産の純資産総額を超えることとなった場合には、委託会社は速やかに、その超える額に相当する借入れた公社債の一部を返還するための指図をするものとします。

2014/11/26 9:14

#6 投資対象（連結）

(参考)各ファンドが投資対象とする投資信託の概要

名称	エマージング・コーポレート・ボンド・ファンド(USD)
投資の基本方針	主としてエマージング・カントリー(新興国)*1の企業*2が発行する米ドル建の社債に投資を行います。なお、一部、新興国の企業が発行する現地通貨建*3の社債、米ドル建および現地通貨建*3の新興国の国債にも投資する場合があります。*1 J.P. Morgan CEMBI BroadおよびJ.P. Morgan EMBI Globalの採用国を参考に、投資顧問会社が「新興国」と定義した国をいいます。*2 エマージング・カントリー(新興国)の企業とは、新興国に所在地のある企業、または新興国で事業活動の多くを行っていると投資顧問会社が判断した企業をいいます。企業には、政府が出資する法人等を含み、社債(CoCos*を含みます)には、当該法人等が発行する債券および政府が保証する債券を含みます。*CoCosについては投資リスク「CoCos固有のリスク」をご参照ください。*3 一部ユーロ建の債券に投資を行う場合があり、これも現地通貨建に含めます。
運用方針	1.主として新興国の企業が発行する米ドル建の社債に投資を行います。なお、一部、新興国の企業が発行する現地通貨建の社債、米ドル建および現地通貨建の新興国の国債にも投資する場合があります。・ J.P. Morgan CEMBI Broad Diversifiedをベンチマークとして運用を行います。・ ベンチマークの採用銘柄の発行体が発行する社債への投資割合は、原則として純資産総額の50%以上とします。・ 業種別の投資割合は、原則としてベンチマークの業種別構成比の±20%以内とします。・ 米ドル以外の現地通貨建の債券への投資割合は、原則として純資産総額の10%以内とします。・ 国債への投資割合は、原則として純資産総額の15%以内とします。・ 同一発行体の社債への投資割合は、原則として純資産総額の5%以内とします。・ 個別銘柄の投資にあたっては、取得時においてS&P社、Moody's社、Fitch社による格付け(3社の格付けが異なる場合は高い方の格付け)がBBB格相当以上のものを投資適格債券、BB格相当以下のものをハイ・イールド債券とします。ただし、S&P社、Moody's社、Fitch社のいずれも無格付けの場合には、投資顧問会社が判断した格付けを付与します。・ ハイ・イールド債券への投資割合は、原則として純資産総額の50%未満とします。・ 無格付けの債券への投資割合は、原則として純資産総額の15%以内とします。・ デフォルト債には、原則として投資を行いません。ただし、保有している債券がデフォルトとなった場合には、継続して保有することができます。その場合の投資割合は、原則として純資産総額の10%以内とします。2.投資対象国・地域における非常事態(金融危機、デフォルト、重大な政策変更や資産凍結を含む規制の導入、自然災害、クーデターや重大な政治体制の変更、戦争等の場合をいいます。)の発生を含む市況動向や資金動向、残存信託期間等の事情によっては、前記のような運用ができない場合があります。
投資顧問会社	T.ロウ・プライス・インターナショナル・リミテッド(T.Rowe Price International Limited)
収益分配	原則として、毎月分配を行います。
信託(管理)報酬	純資産総額に対して年率0.66%程度(運用報酬:年率0.57%、管理費用:年率0.09%程度)※上記の信託(管理)報酬の他、信託財産に関する租税、組入有価証券の売買時の売買委託手数料、信託事務の処理に要する費用、信託財産の監査に要する費用、ファンド設立に係る費用、法律関係の費用、外貨建資産の保管などに要する費用、借入金の利息および立替金の利息等も投資信託の信託財産から支弁されます。
申込手数料	ありません。

「T.ロウ・プライス・インターナショナル・リミテッド」について
T.ロウ・プライス・インターナショナル・リミテッド(以下「TRPI」)(所在地:英国ロンドン)は、米国T.ロウ・プライス・グループの運用会社です。

2014/11/26 9:14

#7 投資有価証券の主要銘柄（連結）

(注1)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の時価比率をいいます。
(注2)親投資信託受益証券の帳簿価額単価及び評価額単価は、1口当たりの値です。

2014/11/26 9:14

#8 投資状況（連結）

資産の種類	国名	時価合計(円)	投資比率(%)
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	44,526,645	2.94
合計(純資産総額)		1,512,013,514	100.00

(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。
その他の資産の投資状況

2014/11/26 9:14

#9 注記事項、委託会社等の経理状況（連結）

①時価のあるもの
期末日の市場価格等に基づく時価法を採用しております。(評価差額は全部純資産直入法により処理し、売却原価は総平均法により算定しております。)
②時価のないもの

2014/11/26 9:14

#10 純資産の推移（連結）

純資産の推移】
エマージング社債オープン(毎月決算型)為替ヘッジあり
平成26年 9月30日および同日前1年以内における各月末ならびに下記特定期間末の純資産の推移は次の通りです。

(注)基準価額は1単位(1万口)当たりの純資産総額です。
エマージング社債オープン(毎月決算型)為替ヘッジなし
平成26年 9月30日および同日前1年以内における各月末ならびに下記特定期間末の純資産の推移は次の通りです。

(注)基準価額は1単位(1万口)当たりの純資産総額です。2014/11/26 9:14

#11 純資産額計算書（連結）

【純資産額計算書】
エマージング社債オープン(毎月決算型)為替ヘッジあり

2014/11/26 9:14

#12 資産の評価（連結）

① 基準価額の算出方法
基準価額は、信託財産に属する資産(受入担保金代用有価証券および借入有価証券を除きます。)を法令および一般社団法人投資信託協会規則にしたがって時価または一部償却原価法により評価して得た信託財産の資産総額から負債総額を控除した金額(「純資産総額」といいます。)を、計算日における受益権総口数で除した金額をいいます。(ただし、便宜上1万口当たりに換算した価額で表示することがあります。)
* 基準価額=純資産総額÷受益権総口数

2014/11/26 9:14

#13 附属明細表（連結）

式以外の有価証券(平成26年 8月26日現在)

(注1)通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額であります。
(注2)合計金額欄の( )内は、外貨建有価証券に係わるもので、内書であります。
(注3)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び各小計欄の合計金額に対する比率であります。
第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
財務諸表における注記事項として記載しているため省略しております。2014/11/26 9:14

#14 （参考）マザーファンド、運用状況（連結）

資産の種類	国名	時価合計(円)	投資比率(%)
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	1,482,141,920	100.00
合計(純資産総額)		1,482,141,920	100.00

(注)投資比率とは、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。
(2)投資資産

2014/11/26 9:14