有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第1期(令和2年3月12日-令和2年12月11日)

(4)【附属明細表】
第1 有価証券明細表
①株式
該当事項はありません。
②株式以外の有価証券

(単位:円)

種 類	銘 柄	券面総額	評価額	備考
親投資信託受益証券	S&P米国REITインデックス・マザーファンド	19,077,681	22,044,260
合計		19,077,681	22,044,260

(注1)券面総額欄の数値は、口数を表示しております。
第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。
(参考情報)
当ファンドは、「S&P米国REITインデックス・マザーファンド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された「親投資信託受益証券」は、すべて同マザーファンドの受益証券であります。
なお、同マザーファンドの状況は次のとおりであります。
「S&P米国REITインデックス・マザーファンド」の状況
なお、以下に記載した情報は監査の対象外であります。
(1)貸借対照表

	2020年12月11日現在
	金額(円)
資産の部
流動資産
預金	16,127,724
コール・ローン	3,421,439
投資証券	1,559,775,262
未収配当金	952,145
流動資産合計	1,580,276,570
資産合計	1,580,276,570
負債の部
流動負債
未払解約金	25,260
未払利息	5
流動負債合計	25,265
負債合計	25,265
純資産の部
元本等
元本	1,367,613,210
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	212,638,095
元本等合計	1,580,251,305
純資産合計	1,580,251,305
負債純資産合計	1,580,276,570

(2)注記表
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.有価証券の評価基準及び評価方法	投資証券
	移動平均法に基づき、原則として時価で評価しております。 時価評価にあたっては、金融商品取引所における最終相場(最終相場のないものについては、それに準ずる価額)、又は金融商品取引業者等から提示される気配相場に基づいて評価しております。
2.デリバティブ等の評価基準及び評価方法	為替予約取引
	原則として、わが国における計算期間末日の対顧客先物売買相場の仲値で評価しております。
3.外貨建資産・負債の本邦通貨への換算基準	信託財産に属する外貨建資産・負債の円換算は、原則として、わが国における計算期間末日の対顧客電信売買相場の仲値によって計算しております。
4.収益及び費用の計上基準	受取配当金
	原則として、配当落ち日において、確定配当金額又は予想配当金額を計上しております。
	有価証券売買等損益
	約定日基準で計上しております。
	派生商品取引等損益
	約定日基準で計上しております。
5.その他	外貨建取引等の会計処理 「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)第60条及び第61条にしたがって処理しております。

(貸借対照表に関する注記)

項目		2020年12月11日現在
1.	投資信託財産に係る元本の状況
	本書における開示対象ファンドの期首	2020年 3月12日
	同期首元本額	1,018,015,101円
	同期中追加設定元本額	795,811,671円
	同期中一部解約元本額	446,213,562円
	元本の内訳
	農林中金<パートナーズ>日米6資産分散ファンド(安定運用コース)	274,492,263円
	農林中金<パートナーズ>日米6資産分散ファンド(資産形成コース)	1,065,422,106円
	NZAM・ベータ 米国2資産(株式+REIT)	8,621,160円
	NZAM・ベータ 米国REIT	19,077,681円
	合計	1,367,613,210円
2.	本書における開示対象ファンドの計算期間の末日における受益権の総数	1,367,613,210口
3.	一口当たり純資産額	1.1555円
	(一万口当たり純資産額)	(11,555円)

(金融商品に関する注記)
Ⅰ金融商品の状況に関する事項

項目	自 2020年 3月12日 至 2020年12月11日
1.金融商品に対する取組方針	当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する「運用の基本方針」に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。
2.金融商品の内容及び金融商品に係るリスク	当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、デリバティブ取引、コール・ローン等の金銭債権等であります。 当ファンドが保有する有価証券は、全て売買目的で保有しており、デリバティブ取引は、ヘッジ目的以外にも利用する場合があります。また、これらの詳細は、「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)有価証券の評価基準及び評価方法、デリバティブ等の評価基準及び評価方法」に記載しております。 当該金融商品は、金利変動リスク、信用リスク、流動性リスク、為替変動リスク、価格変動リスク等に晒されています。
3.金融商品に係るリスクの管理体制	フロント部門では、ポジションリスク管理及びパフォーマンス管理を行っています。また、決定された運用計画に基づいた運用(あるいはポジション組成)となっているか管理を行っております。 ミドル部門は、ファンド運用状況の日々のモニタリングや定期的なフィードバックを行ないフロント部門を牽制しております。法令等のルールや組織的に決定された運用計画に従って運用されるよう、日常的な管理を行うほか、運用管理会議を開催してこれらの遵守状況を検証しております。また、各種運用リスクとパフォーマンスの計測・管理を行うほか、運用リスク管理会議を開催してこれらの管理状況を検証しております。

Ⅱ金融商品の時価等に関する事項

項目	2020年12月11日現在
1.貸借対照表計上額、時価及びその差額	貸借対照表計上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。
2.時価の算定方法	投資証券 「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」に記載しております。 コール・ローン等の金銭債権 短期で決済されるため、帳簿価額を時価としております。
3.金融商品の時価等に関する事項の補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。

(有価証券に関する注記)
(自 2020年 3月12日 至 2020年12月11日)
売買目的有価証券

(単位:円)

種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
投資証券	△13,444,105
合計	△13,444,105

(デリバティブ取引等に関する注記)
該当事項はありません。
(関連当事者との取引に関する注記)
該当事項はありません。
(3)附属明細表
第1 有価証券明細表
①株式
該当事項はありません。
②株式以外の有価証券

通 貨	種類	銘 柄	券面総額	評価額	備考
米ドル	投資証券	ACADIA REALTY TRUST	1,455	21,446.70
		AGREE REALTY CORP	908	59,029.08
		ALEXANDER & BALDWIN INC	1,220	19,947.00
		ALEXANDER'S INC	36	10,139.76
		ALEXANDRIA REAL ESTATE EQUITIES	1,978	338,257.78
		AMERICAN ASSETS TRUST INC	841	24,750.63
		AMERICAN CAMPUS COMMUNITIES INC	2,321	98,758.55
		AMERICAN FINANCE TRUST INC	1,830	14,182.50
		AMERICAN HOMES 4 RENT-A	4,496	130,698.72
		AMERICOLD REALTY TRUST	3,434	115,485.42
		APARTMENT INVT & MGMT CO-A	2,477	101,012.06
		APPLE HOSPITALITY REIT INC	3,501	45,758.07
		ARMADA HOFFLER PROPERTIES INC	977	10,629.76
		AVALONBAY COMMUNITIES INC	2,374	385,822.48
		BLUEROCK RESIDENTIAL GROWTH REIT INC-A	415	4,822.30
		BOSTON PROPERTIES INC	2,389	243,439.10
		BRANDYWINE REALTY TRUST	2,877	33,459.51
		BRIXMOR PROPERTY GROUP INC	5,000	80,800.00
		BRT APARTMENTS CORP	188	2,754.20
		CAMDEN PROPERTY TRUST	1,643	157,547.27
		CARETRUST REIT INC	1,615	33,995.75
		CHATHAM LODGING TRUST	792	9,456.48
		CIM COMMERCIAL TRUST CORP	190	2,291.40
		CITY OFFICE REIT INC	732	7,063.80
		CLIPPER REALTY INC	252	1,693.44
		COLONY CAPITAL INC	8,120	39,544.40
		COLUMBIA PROPERTY TRUST INC	1,930	28,042.90
		COMMUNITY HEALTHCARE TRUST INC	360	17,024.40
		CORECIVIC INC	2,018	15,235.90
		COREPOINT LODGING INC	657	4,572.72
		CORESITE REALTY CORP	717	84,957.33
		CORPORATE OFFICE PROPERTIES TRUST	1,892	48,586.56
		COUSINS PROPERTIES INC	2,506	85,078.70
		CUBESMART	3,268	106,373.40
		CYRUSONE INC	1,971	131,741.64
		DIAMONDROCK HOSPITALITY CO	3,365	28,165.05
		DIGITAL REALTY TRUST INC	4,537	588,267.42
		DIVERSIFIED HEALTHCARE TRUST	4,013	17,697.33
		DOUGLAS EMMETT INC	2,780	87,597.80
		DUKE REALTY CORP	6,250	239,000.00
		EASTERLY GOVERNMENT PROPERTIES INC	1,344	28,909.44
		EASTGROUP PROPERTIES INC	663	87,887.28
		EMPIRE STATE REALTY TRUST INC-A	2,376	23,451.12
		EPR PROPERTIES	1,258	42,570.72
		EQUINIX INC	1,494	1,026,363.06
		EQUITY COMMONWEALTH	2,050	54,079.00
		EQUITY LIFESTYLE PROPERTIES	2,857	169,877.22
		EQUITY RESIDENTIAL	5,775	345,287.25
		ESSENTIAL PROPERTIES REALTY	1,717	35,353.03
		ESSEX PROPERTY TRUST INC	1,100	269,951.00
		EXTRA SPACE STORAGE INC	2,177	239,513.54
		FARMLAND PARTNERS INC	449	3,812.01
		FEDERAL REALTY INVS TRUST	1,161	106,150.23
		FIRST INDUSTRIAL REALTY TRUST	2,145	88,159.50
		FOUR CORNERS PROPERTY TRUST	1,186	34,346.56
		FRANKLIN STREET PROPERTIES CORP	1,629	7,819.20
		FRONT YARD RESIDENTIAL CORP	821	13,291.99
		GAMING AND LEISURE PROPERTIES INC.	3,498	149,609.46
		GEO GROUP INC	2,046	19,130.10
		GETTY REALTY CORP	594	17,095.32
		GLADSTONE COMMERCIAL CORP	574	10,446.80
		GLADSTONE LAND CORPORATION	331	4,872.32
		GLOBAL MEDICAL REIT INC	702	10,080.72
		GLOBAL NET LEASE INC	1,509	25,834.08
		HEALTHCARE REALTY TRUST INC	2,295	67,725.45
		HEALTHCARE TRUST OF AME-CL A	3,686	95,504.26
		HEALTHPEAK PROPERTIES INC.	9,079	268,193.66
		HERSHA HOSPITALITY TRUST	615	5,473.50
		HIGHWOODS PROPERTIES INC	1,752	69,204.00
		HOST HOTELS AND RESORTS INC	11,895	176,402.85
		HUDSON PACIFIC PROPERTIES INC	2,586	67,494.60
		INDEPENDENCE REALTY TRUST INC	1,598	21,077.62
		INDUSTRIAL LOGISTICS PROPERTIES TRUST	1,100	24,992.00
		INNOVATIVE INDUSTRIAL PROPERTIES	366	58,991.88
		INVESTORS REAL ESTATE TRUST	216	15,564.96
		INVITATION HOMES INC	9,454	273,315.14
		IRON MOUNTAIN INC	4,860	147,209.40
		JBG SMITH PROPERTIES	1,895	59,919.90
		KILROY REALTY CORP	1,768	107,883.36
		KIMCO REALTY CORP	7,294	108,097.08
		KITE REALTY GROUP TRUST	1,420	21,754.40
		LEXINGTON REALTY TRUST	4,668	49,714.20
		LIFE STORAGE INC	791	88,908.40
		LTC PROPERTIES INC	662	25,169.24
		MACERICH CO/THE	1,891	22,692.00
		MACK-CALI REALTY CORP	1,453	19,441.14
		MEDICAL PROPERTIES TRUST INC	8,919	182,750.31
		MID-AMERICA APARTMENT COMMUNITIES INC	1,929	231,827.22
		MONMOUTH REAL ESTATE INV CORP	1,652	25,143.44
		NATIONAL RETAIL PROPERTIES	2,927	115,323.80
		NATIONAL STORAGE AFFILIATES TRUST	1,044	35,506.44
		NATL HEALTH INVESTORS INC	753	50,021.79
		NEW SENIOR INVESTMENT GROUP	1,302	7,851.06
		NEXPOINT RESIDENTIAL TRUST	369	15,796.89
		OFFICE PROPERTIES INCOME TRUST	813	19,170.54
		OMEGA HEALTHCARE INVESTORS	3,828	142,860.96
		ONE LIBERTY PROPERTIES INC	269	5,570.99
		PARAMOUNT GROUP INC	2,842	26,657.96
		PARK HOTELS & RESORTS INC	3,974	72,167.84
		PEBBLEBROOK HOTEL TRUST	2,207	41,646.09
		PHYSICIANS REALTY TRUST	3,510	62,232.30
		PIEDMONT OFFICE REALTY TRUST INC	2,125	34,446.25
		PLYMOUTH INDUSTRIAL REIT INC	397	5,319.80
		PREFERRED APARTMENT COMMUN-A	837	6,804.81
		PROLOGIS INC	12,460	1,210,862.80
		PS BUSINESS PARKS INC/CA	338	45,146.66
		PUBLIC STORAGE	2,565	555,527.70
		QTS REALTY TRUST INC-CL A	1,034	60,571.72
		REALTY INCOME CORP	5,819	348,732.67
		REGENCY CENTERS CORP	2,661	126,690.21
		RETAIL OPPORTUNITY INVESTMENTS	1,989	27,448.20
		RETAIL PROPERTIES OF AMERICA-A	3,613	32,517.00
		RETAIL VALUE INC	274	4,019.58
		REXFORD INDUSTRIAL REALTY INC	2,088	97,342.56
		RLJ LODGING TRUST	2,784	37,695.36
		RPT REALTY	1,365	11,247.60
		RYMAN HOSPITALITY PROPERTIES	927	63,184.32
		SABRA HEALTH CARE REIT INC	3,467	60,672.50
		SAFEHOLD INC	233	16,160.88
		SAUL CENTERS INC	215	7,095.00
		SERITAGE GROWTH PROP-A REIT	606	10,386.84
		SERVICE PROPERTIES TRUST	2,776	34,977.60
		SIMON PROPERTY	5,485	496,063.40
		SITE CENTERS CORP	2,541	26,223.12
		SL GREEN REALTY CORP	1,235	76,508.25
		SPIRIT REALTY CAPITAL INC	1,738	70,145.68
		STAG INDUSTRIAL INC	2,515	76,204.50
		STORE CAPITAL CORP	3,847	125,258.32
		SUMMIT HOTEL PROPERTIES INC	1,783	16,938.50
		SUN COMMUNITIES INC	1,657	232,460.53
		SUNSTONE HOTEL INVESTORS INC	3,637	39,352.34
		TANGER FACTORY OUTLET CENTER	1,576	17,336.00
		TAUBMAN CENTERS INC	1,041	44,669.31
		TERRENO REALTY CORP	1,152	64,765.44
		UDR INC	4,976	190,730.08
		UMH PROPERTIES INC	648	9,862.56
		UNIVERSAL HEALTH REALTY INCOME TRUST	216	14,819.76
		URBAN EDGE PROPERTIES	1,850	26,233.00
		URSTADT BIDDLE-CLASS A	506	7,326.88
		VENTAS INC	6,292	307,238.36
		VEREIT INC	18,180	137,259.00
		VICI PROPERTIES INC	9,001	228,895.43
		VORNADO REALTY TRUST	2,644	104,993.24
		WASHINGTON PRIME GROUP INC	3,161	3,382.27
		WASHINGTON REAL ESTATE INVESTMENT TRUST	1,389	32,127.57
		WEINGARTEN REALTY INVESTORS	2,031	45,799.05
		WELLTOWER INC	7,038	450,643.14
		WHITESTONE REIT	671	5,669.95
		WP CAREY INC	2,933	201,174.47
		XENIA HOTELS & RESORTS INC	1,918	29,191.96
米ドル 小計			375,697	14,996,397.10
				(1,559,775,262)
合 計			375,697	1,559,775,262
				(1,559,775,262)

(注1)投資証券における券面総額欄の数値は、証券数を表示しております。
(注2)通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額(単位:円)であります。
(注3)合計金額欄の( )内は、外貨建有価証券に係わるもので、内書であります。
(注4)外貨建有価証券の内訳

種類	銘柄数		組入投資証券 時価比率	合計金額に 対する比率
米ドル	投資証券	150銘柄	98.7%	100.0%

第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。