有価証券報告書-第21期(平成25年4月1日-平成26年3月31日)

(金融商品関係)
前連結会計年度(自 平成24年4月1日 至 平成25年3月31日)
1 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、主として建設事業、不動産事業及び不動産賃貸管理事業を行うための投資計画に照らして、必要な資金(主に銀行借入や社債発行)を調達しております。一時的な余資は安全性の高い金融資産で運用し、また、短期的な運転資金を銀行借入により調達しております。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である受取手形・完成工事未収入金等は、顧客の信用リスクに晒されておりますが、ほとんどが1年以内の回収期日となっております。
営業債務である支払手形・工事未払金等及び営業外債務である未払金は、ほとんどが1年以内の支払期日であります。
短期借入金は主に営業取引に係る資金調達であり、長期借入金、社債、リース債務及び長期未払金は、主に設備投資に係る資金調達であります。このうち一部は、変動金利であるため金利の変動リスクに晒されております。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社グループは、営業債権について、長期にわたる工事については中間時金等の受入金をもって回収のリスクを軽減しております。また、管理本部が取引相手ごとの期日及び残高を管理し、入金遅延があった場合には各事業部門における担当者が取引相手に連絡等することにより回収のリスクを軽減しております。
② 市場リスク(金利等の変動リスク)の管理
当社グループは、借入金、社債及びリース債務に係る支払金利の変動リスクに晒されないために、極力固定金利を適用するようにしております。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行できなくなるリスク)の管理
当社グループは、各部署からの報告に基づき管理本部が月次に資金繰計画を作成・更新するなどの方法により流動性リスクを管理しております。
2 金融商品の時価等に関する事項
平成25年3月31日における連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは、次表には含まれておりません。

			(単位:千円)
	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	848,721	848,721	-
(2) 受取手形・ 完成工事未収入金等	199,484	199,484	-
資産計	1,048,206	1,048,206	-
(1) 支払手形・ 工事未払金等	429,378	429,378	-
(2) 短期借入金	280,000	280,000	-
(3) 1年内返済予定の 長期借入金	109,992	109,992	-
(4) 1年内償還予定の社債	50,000	50,000	-
(5) リース債務(流動)	4,703	4,703	-
(6) 未払金	56,090	56,090	-
(7) 社債	50,000	50,000	-
(8) 長期借入金	203,516	202,888	627
(9) リース債務(固定)	145,784	142,037	3,746
(10) 長期未払金	159,562	152,015	7,546
負債計	1,489,026	1,477,105	11,920

(注1)金融商品の時価の算定方法
資 産
(1) 現金及び預金、(2) 受取手形・完成工事未収入金等
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額に近似していることから、当該帳簿価額によっております。
負 債
(1) 支払手形・工事未払金等、(2) 短期借入金、(3) 1年内返済予定の長期借入金、(4)1年内償還予定の社債、(5) リース債務(流動)及び(6) 未払金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額に近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(7) 社債
市場価格がなく、元利金の合計額を当該社債の残存期間及び信用リスクを加味した利率で割り引いた現在価値により算定しております。
(8) 長期借入金、(9) リース債務(固定)及び(10) 長期未払金
これらの時価については、元利金の合計額を、新規に同様の取引を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。
(注2)時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品

	(単位:千円)
区分	連結貸借対照表計上額
差入保証金	96,531
預り保証金	93,309
長期未払金	4,530

※1 上記差入保証金については、具体的な返還予定日が不明であるなど、時価を把握することが極めて困難と認められるため、上表「資産計」には含めておりません。
※2 上記預り保証金については、具体的な返還予定日が不明であるなど、時価を把握することが極めて困難と認められるため、上表「負債計」には含めておりません。
※3 上記長期未払金については、具体的な支払予定日が不明であるなど、時価を把握することが極めて困難と認められるため、上表「負債計」には含めておりません。
(注3)金銭債権の決算日後の償還予定額
現金及び預金、受取手形・完成工事未収入金等は全て1年内の償還予定であります。
(注4)社債、長期借入金及びリース債務(固定)の連結決算日後の返済予定額
連結附属明細表「社債明細表」及び「借入金等明細表」を参照ください。
なお、長期借入金の連結決算日後5年超の返済予定額は、24,679千円であり、リース債務(固定)の連結決算日後5年超の返済予定額は、125,430千円であります。
当連結会計年度(自 平成25年4月1日 至 平成26年3月31日)
1 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、主として建設事業、不動産事業及び不動産賃貸管理事業を行うための投資計画に照らして、必要な資金(主に銀行借入や社債発行)を調達しております。一時的な余資は安全性の高い金融資産で運用し、また、短期的な運転資金を銀行借入により調達しております。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である受取手形・完成工事未収入金等は、顧客の信用リスクに晒されておりますが、ほとんどが1年以内の回収期日となっております。
営業債務である支払手形・工事未払金等及び営業外債務である未払金は、ほとんどが1年以内の支払期日であります。
短期借入金は主に営業取引に係る資金調達であり、長期借入金、社債、リース債務及び長期未払金は、主に設備投資に係る資金調達であります。このうち一部は、変動金利であるため金利の変動リスクに晒されております。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社グループは、営業債権について、長期にわたる工事については中間時金等の受入金をもって回収のリスクを軽減しております。また、管理本部が取引相手ごとの期日及び残高を管理し、入金遅延があった場合には各事業部門における担当者が取引相手に連絡等することにより回収のリスクを軽減しております。
② 市場リスク(金利等の変動リスク)の管理
当社グループは、借入金、社債及びリース債務に係る支払金利の変動リスクに晒されないために、極力固定金利を適用するようにしております。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行できなくなるリスク)の管理
当社グループは、各部署からの報告に基づき管理本部が月次に資金繰計画を作成・更新するなどの方法により流動性リスクを管理しております。
2 金融商品の時価等に関する事項
平成26年3月31日における連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは、次表には含まれておりません。

			(単位:千円)
	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	854,247	854,247	-
(2) 受取手形・ 完成工事未収入金等	312,813	312,813	-
資産計	1,167,060	1,167,060	-
(1) 支払手形・ 工事未払金等	567,944	567,944	-
(2) 短期借入金	689,000	689,000	-
(3) 1年内返済予定の 長期借入金	79,992	79,992	-
(4) 1年内償還予定の社債	50,000	50,000	-
(5) リース債務(流動)	4,854	4,854	-
(6) 未払金	28,462	28,462	-
(7) 長期借入金	122,024	122,024	-
(8) リース債務(固定)	140,929	137,288	3,640
(9) 長期未払金	146,754	140,725	6,029
負債計	1,829,963	1,820,292	9,670

(注1)金融商品の時価の算定方法
資 産
(1) 現金及び預金、(2) 受取手形・完成工事未収入金等
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額に近似していることから、当該帳簿価額によっております。
負 債
(1) 支払手形・工事未払金等、(2) 短期借入金、(3) 1年内返済予定の長期借入金、(4)1年内償還予定の社債、(5) リース債務(流動)及び(6) 未払金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額に近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(7) 長期借入金、(8) リース債務(固定)及び(9) 長期未払金
これらの時価については、元利金の合計額を、新規に同様の取引を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。
(注2)時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品

	(単位:千円)
区分	連結貸借対照表計上額
差入保証金	92,820
預り保証金	94,917
長期未払金	4,170

※1 上記差入保証金については、具体的な返還予定日が不明であるなど、時価を把握することが極めて困難と認められるため、上表「資産計」には含めておりません。
※2 上記預り保証金については、具体的な返還予定日が不明であるなど、時価を把握することが極めて困難と認められるため、上表「負債計」には含めておりません。
※3 上記長期未払金については、具体的な支払予定日が不明であるなど、時価を把握することが極めて困難と認められるため、上表「負債計」には含めておりません。
(注3)金銭債権の決算日後の償還予定額
現金及び預金、受取手形・完成工事未収入金等は全て1年内の償還予定であります。
(注4)社債、長期借入金及びリース債務(固定)の連結決算日後の返済予定額
連結附属明細表「社債明細表」及び「借入金等明細表」を参照ください。
なお、長期借入金の連結決算日後5年超の返済予定額は、16,635千円であり、リース債務(固定)の連結決算日後5年超の返済予定額は、119,893千円であります。