有価証券報告書-第88期(令和2年4月1日-令和3年3月31日)

(金融商品関係)
1 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取り組み方針
当社グループは、主に金属加工油剤の製造販売事業を行うための設備投資計画に照らして、必要な資金(主に銀行借入)を調達しております。また、資金運用については安全性の高い金融資産で運用しており、売買益を目的とするような投機的な取引は行わない方針であります。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である受取手形及び売掛金は、顧客の信用リスクに晒されております。当該リスクに関しては、取引先ごとの期日管理及び残高管理を行っております。
有価証券及び投資有価証券のうち株式は、市場価格変動リスクに晒されておりますが、これらは主に業務上の関係を有する企業の株式であり、定期的に時価及び発行体の財務状況を把握しております。
営業債務である支払手形及び買掛金は、1年以内の支払期日であります。支払期日にその支払を実行できなくなる流動性リスクに晒されております。
借入金のうち、短期借入金は主に営業取引に係る資金調達であり、長期借入金は主に長期の運転資金と設備投資等に係る資金調達です。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社は、「与信管理規定」に従い、営業債権について取引先ごとに期日及び残高を管理するとともに、取引先の信用状況を適時把握する体制としており、回収懸念の早期把握や軽減を図っております。連結子会社についても、同様の管理を行っております。
② 市場リスク(為替や金利等の変動リスク)
投資有価証券については、定期的に時価及び発行体の財務状況を把握しております。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払を実行できなくなるリスク)
当社は、各部署からの報告に基づき財務部が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに不測の資金需要にも対応できるよう、複数の金融機関との間でコミットメントライン契約等を締結しています。
(4) 金融商品の時価等に関する補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額の他、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがあります。
2 金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは含まれておりません。((注2)を参照ください。)
前連結会計年度(2020年3月31日)
(単位:百万円)

	連結貸借対照表計上額	時 価	差 額
(1) 現金及び預金	7,160	7,160	―
(2) 受取手形及び売掛金	6,636	6,636	―
(3) 投資有価証券
その他有価証券	3,084	3,084	―
資産計	16,881	16,881	―
(4) 支払手形及び買掛金	3,705	3,705	―
(5) 短期借入金※	1,493	1,493	―
(6) 長期借入金※	4,498	4,479	△18
負債計	9,697	9,679	△18

※長期借入金の支払期日が1年以内になったことにより短期借入金に計上されたもの(851百万円)について、本表では長期借入金として表示しております。
当連結会計年度(2021年3月31日)
(単位:百万円)

	連結貸借対照表計上額	時 価	差 額
(1) 現金及び預金	8,077	8,077	―
(2) 受取手形及び売掛金	6,723	6,723	―
(3) 投資有価証券
その他有価証券	4,208	4,208	―
資産計	19,009	19,009	―
(4) 支払手形及び買掛金	3,554	3,554	―
(5) 短期借入金※	2,491	2,491	―
(6) 長期借入金※	4,348	4,337	△10
負債計	10,394	10,383	△10

※長期借入金の支払期日が1年以内になったことにより短期借入金に計上されたもの(919百万円)について、本表では長期借入金として表示しております。
(注1)金融商品の時価の算定方法ならびに有価証券に関する事項
資産
(1) 現金及び預金ならびに(2) 受取手形及び売掛金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっております。
(3) 有価証券及び投資有価証券
これらの時価について、株式は取引所の価格によっております。また、投資信託については市場価格によっております。
負債
(4) 支払手形及び買掛金ならびに(5) 短期借入金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっております。
(6) 長期借入金
これらの時価については、変動金利によるものは、短期間で市場金利を反映しており、時価は帳簿価額とほぼ等しいと考えられることから当該帳簿価額によっております。固定金利によるものは元利金の合計額を同様の新規借入を行った場合に想定される利率で割り引いて算定する方法によっております。
(注2)時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額

		(単位:百万円)
区分	2020年3月31日	2021年3月31日
非上場株式	6,483	6,576

上記については、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるため、「(3)投資有価証券」のその他有価証券には含めておりません。
(注3)金銭債権及び満期のある有価証券の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(2020年3月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	7,146	―	―	―
受取手形及び売掛金	6,636	―	―	―
投資有価証券
その他有価証券のうち満期があるもの(社債)	―	―	99	―
合計	13,782	―	99	―

当連結会計年度(2021年3月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	8,063	―	―	―
受取手形及び売掛金	6,723	―	―	―
投資有価証券
その他有価証券のうち満期があるもの(社債)	―	―	―	―
合計	14,790	―	―	―

(注4)長期借入金及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(2020年3月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
短期借入金	1,493	―	―	―	―	―
長期借入金	851	803	656	625	625	937
合計	2,344	803	656	625	625	937

当連結会計年度(2021年3月31日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
短期借入金	2,491	―	―	―	―	―
長期借入金	919	841	750	725	725	387
合計	3,411	841	750	725	725	387