有価証券報告書-第54期(平成26年3月1日-平成27年2月28日)

(金融商品関係)
1. 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、資金運用については原則として預金等を中心として元本が保証されるか若しくはそれに準ずる安定的な運用成果の得られるものを対象としております。また、資金調達については、主に銀行等金融機関からの借入より調達しております。デリバティブ取引は、借入金に係る支払金利の変動リスクを抑制するために、金利スワップを利用しており、投機的な取引は行わない方針であります。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク並びにリスク管理体制
営業債権である受取手形及び売掛金に係る顧客の信用リスクは、与信管理によってリスク低減を図っております。また、投資有価証券は主として株式であり、上場株式については、市場価格の変動リスクに晒されておりますが、定期的に時価の把握を行っております。
営業債務である支払手形及び買掛金は、ほとんど5ヶ月以内の支払期日であります。
長期借入金及びファイナンス・リース取引に係るリース債務は、主に設備投資に係る資金調達を目的としたものであります。短期借入金及び長期借入金については当社管理部が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに手元流動性の維持などにより流動性リスクを管理しております。
デリバティブ取引は、借入金に係る支払利息の変動リスクに対するヘッジ取引を目的とした金利スワップ取引であります。デリバティブ取引は社内ルールに従い、担当部署が決済担当者の承認を得て行っております。なお、ヘッジ会計に関するヘッジ手段とヘッジ対象、ヘッジ方針、ヘッジの有効性の評価方法等については、前述の「会計処理基準に関する事項」に記載されている「重要なヘッジ会計の方法」をご覧下さい。
(3) 金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することもあります。また、「デリバティブ取引関係」注記におけるデリバティブ取引に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではありません。
2.金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは、次表には含めておりません((注2)を参照ください。)。
前連結会計年度(平成26年2月28日)
(単位:千円)

	連結貸借対照表 計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	1,357,416	1,357,416	―
(2) 受取手形及び売掛金	3,496,884	3,496,884	―
(3) 投資有価証券
その他有価証券	235,327	235,327	―
資産計	5,089,629	5,089,629	―
(1) 支払手形及び買掛金	1,057,865	1,057,865	―
(2) 短期借入金	1,090,000	1,090,000	―
(3) 長期借入金(※1)	2,143,750	2,144,605	855
(4) リース債務(※2)	172,499	172,499	―
負債計	4,464,115	4,464,970	855
デリバティブ取引	―	―	―

(※1) 長期借入金は、1年以内返済長期借入金を含めて表示しております。
(※2) リース債務は、リース債務(流動負債)を含めて表示しております。
当連結会計年度(平成27年2月28日)
(単位:千円)

	連結貸借対照表 計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	1,014,782	1,014,782	―
(2) 受取手形及び売掛金	4,302,299	4,302,299	―
(3) 投資有価証券
その他有価証券	289,274	289,274	―
資産計	5,606,356	5,606,356	―
(1) 支払手形及び買掛金	1,089,842	1,089,842	―
(2) 短期借入金	3,080,000	3,080,000	―
(3) 長期借入金(※1)	3,334,000	3,334,636	636
(4) リース債務(※2)	196,262	196,262	―
負債計	7,700,105	7,700,742	636
デリバティブ取引	61,996	61,996	―

(※1) 長期借入金は、1年以内返済長期借入金を含めて表示しております。
(※2) リース債務は、リース債務(流動負債)を含めて表示しております。
(注1)金融商品の時価の算定方法並びに有価証券及びデリバティブ取引に関する事項
資 産
(1) 現金及び預金、(2) 受取手形及び売掛金
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(3) 投資有価証券
これらの時価について、株式は取引所の価格によっており、債券は取引所の価格又は取引金融機関から提示された価格によっております。
負 債
(1) 支払手形及び買掛金、(2)短期借入金
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(3) 長期借入金
これらの時価は、元利金の合計額を、同様の新規借入を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。
なお、金利スワップの特例処理の対象となっている長期借入金については、当該スワップと一体として処理された元利金の合計額を、同様の新規借入を行った場合に想定される利率で割り引いて算定しております。
(4)リース債務
リース債務の時価は、同一の残存期間で同条件のリースを締結する場合の金利を用いて、元利金の合計額を割り引く方法によって見積もった結果、時価は帳簿価額とほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっています。
デリバティブ取引
時価の算定方法は、取引先金融機関から提示された時価等によっております。金利スワップの特例処理によるものは、ヘッジ対象とされている長期借入金と一体として処理されているため、その時価は、当該長期借入金の時価に含めて記載しております。
(注2)時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額

		(単位:千円)
区分	平成26年2月28日	平成27年2月28日
非上場株式	8,850	8,850
長期未払金	108,612	108,612

上記については、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるため、「(3)投資有価証券」には含めておりません。
(注3)金銭債権及び満期のある有価証券の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(平成26年2月28日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	1,357,416	―	―	―
受取手形及び売掛金	3,496,884	―	―	―
有価証券及び投資有価証券
その他有価証券のうち満期のあるもの	―	―	―	17,567
合計	4,854,301	―	―	17,567

当連結会計年度(平成27年2月28日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	1,014,782	―	―	―
受取手形及び売掛金	4,302,299	―	―	―
有価証券及び投資有価証券
その他有価証券のうち満期のあるもの	20,000	―	―	―
合計	5,317,081	―	―	―

(注4)長期借入金、リース債務その他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(平成26年2月28日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
短期借入金	1,090,000	―	―	―	―	―
長期借入金	253,750	390,000	50,000	166,666	233,333	1,050,000
リース債務	46,792	42,135	37,695	30,008	9,052	6,815
合計	1,390,542	432,135	87,695	196,675	242,385	1,056,815

当連結会計年度(平成27年2月28日)
(単位:千円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
短期借入金	3,080,000	―	―	―	―	―
長期借入金	454,000	114,000	327,165	490,331	454,331	1,494,170
リース債務	57,592	53,152	45,465	24,509	11,566	3,975
合計	3,591,592	167,152	372,630	514,841	465,898	1,498,145