有価証券報告書-第56期(平成26年4月1日-平成27年3月31日)

(金融商品関係)
1 金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、資金運用については短期的な預金等に限定し、また、資金調達については銀行借入による方針です。デリバティブは、借入金の金利変動リスクを回避するために将来的に利用する場合もありますが、現時点ではデリバティブは全く行わない方針です。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である受取手形及び売掛金、電子記録債権は顧客の信用リスクに晒されております。
投資有価証券は、主に業務上の関係を有する企業の株式であり、市場価格の変動リスクに晒されております。
営業債務である支払手形及び買掛金は、そのほとんどが1年以内の支払期日です。
長期借入金は、「信託型従業員持株インセンティブ・プラン」において、アバールグループ社員持株会専用信託口が当社株式を購入する目的で借り入れたものであります。当該借入金は変動金利であるため、金利の変動リスクに晒されております。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社は、販売管理規程に従い、営業債権について、取引先ごとの期日管理及び残高管理を行う体制としております。主要な取引先の信用状況を定期的に把握し財務状況等の悪化等による回収懸念の早期把握や軽減を図っております。連結子会社についても、当社の販売管理規程に準じて、同様の管理を行っております。
② 市場リスクの管理
投資有価証券については、定期的に時価や発行体(取引先企業)の財務状況等を把握し、取引先企業との関係を勘案して保有状況を継続的に見直しております。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行できなくなるリスク)の管理
当社は、各部門からの報告に基づき、財務担当部門が適時に資金繰計画を作成・更新し、手許流動性の検証・維持等により流動性リスクを管理しております。
(4) 金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算出された価額が含まれております。
2 金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは、次表には含めておりません((注2)を参照ください。)。
前連結会計年度(平成26年3月31日)
(単位:千円)

	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1)現金及び預金	3,808,657	3,808,657	-
(2)受取手形及び売掛金	1,253,580	1,253,580	-
(3)電子記録債権	428,668	428,668	-
(4)有価証券及び投資有価証券
その他有価証券	1,256,482	1,256,482	-
(5)未収入金	41,448	41,448	-
資産計	6,788,837	6,788,837	-
(1)支払手形及び買掛金	682,545	682,545	-
(2)未払法人税等	182,366	182,366	-
(3)長期借入金	106,810	106,810	-
負債計	971,722	971,722	-

(注)長期借入金には1年内返済予定の長期借入金を含めております。
当連結会計年度(平成27年3月31日)
(単位:千円)

	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1)現金及び預金	3,971,686	3,971,686	-
(2)受取手形及び売掛金	1,360,816	1,360,816	-
(3)電子記録債権	337,623	337,623	-
(4)有価証券及び投資有価証券
その他有価証券	1,256,604	1,256,604	-
(5)未収入金	59,492	59,492	-
資産計	6,986,223	6,986,223	-
(1)支払手形及び買掛金	949,029	949,029	-
(2)未払法人税等	28,294	28,294	-
(3)長期借入金	79,130	79,130	-
負債計	1,056,453	1,056,453	-

(注)長期借入金には1年内返済予定の長期借入金を含めております。
(注1) 金融商品の時価の算定方法及び有価証券に関する事項
資 産
(1) 現金及び預金
預金はすべて短期であるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(2) 受取手形及び売掛金並びに(3)電子記録債権
受取手形及び売掛金、電子記録債権はすべて短期であるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(4) 有価証券及び投資有価証券
これらの時価について、株式は取引所の価格によっており、債券は取引所の価格又は取引金融機関から提示された価格によっております。また、保有目的ごとの有価証券に関する注記事項については、(有価証券関係)注記を参照ください。
(5) 未収入金
未収入金はすべて短期であるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
負 債
(1) 支払手形及び買掛金並びに(2)未払法人税等
これらはすべて短期であるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(3) 長期借入金
長期借入金は、変動金利によるものであり短期間で市場金利を反映し、また、当社の信用状態は借入実行後大きく異なっていないことから、時価は帳簿価額と近似していると考えられるため、当該帳簿価額によっております。
(注2) 時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額
(単位:千円)

区分	平成26年3月31日	平成27年3月31日
非上場株式	85,000	96,500

上記については、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるため、「(4)有価証券及び投資有価証券」には含めておりません。
(注3) 金銭債権及び満期がある有価証券の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(平成26年3月31日)
(単位:千円)

	1年以内
現金及び預金	3,808,657
受取手形及び売掛金	1,253,580
電子記録債権	428,668
未収入金	41,448
合計	5,532,354

当連結会計年度(平成27年3月31日)
(単位:千円)

	1年以内
現金及び預金	3,971,686
受取手形及び売掛金	1,360,816
電子記録債権	337,623
未収入金	59,492
合計	5,729,619

(注4) 長期借入金の連結決算日後の返済予定額
(単位:千円)

	平成26年3月31日	平成27年3月31日
長期借入金	29,000	27,000

当該借入金は、「1. 金融商品の状況に関する事項」に記載したとおりの借入であり、返済予定額については、アバールグループ社員持株会が信託口から購入する際の株価等により変動いたします。よって、長期的な返済予定額を合理的に見積ることが困難なため、1年以内返済予定額のみ記載しております。