有価証券報告書-第18期(平成27年3月1日-平成28年2月29日)

(金融商品関係)
1.金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
当社グループは、資金運用については預金等の安全性の高い金融資産で行い、資金調達については主に銀行借入及び社債により調達しております。また、デリバティブ取引については行っておらず、投機的な取引は行わない方針であります。
(2) 金融商品の内容及び当該金融商品に係るリスク
営業債権である受取手形及び売掛金は、顧客の信用リスクに晒されております。
投資有価証券は、満期保有目的債券及び業務上の関係を有する企業の株式であり、市場リスクに晒されております。
営業債務である支払手形及び買掛金は、1年以内の支払期日であります。
借入金及び社債は、主に不動産の取得及び開発に係る資金調達や運転資金等を目的としたものであり、返済期間は主として3年以内であります。借入金及び社債は、金利の変動リスクに晒されております。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
①信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社グループは、営業債権については、各部署並びに管理部門が主要な取引先の状況を定期的にモニタリングし、取引相手ごとに期日及び残高を管理するとともに、財務状況等の悪化等による回収懸念の早期把握や軽減を図っております。
②市場リスク(金利等の変動リスク)の管理
当社グループは、借入金の支払金利の変動リスクを回避するため、固定金利により借入を行っております。
投資有価証券については、定期的に時価や発行体(取引先企業)の財務状況等を把握し、また、満期保有目的の債券以外のものについては、取引先企業との関係を勘案して保有状況を継続的に見直しております。
③資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行出来なくなるリスク)の管理
当社グループは、各部署からの報告に基づき管理部門が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、手許流動性の維持などにより流動性リスクを管理しております。
(4) 金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがあります。
2.金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは次表には含まれておりません((注)2を参照してください)。
前連結会計年度(平成27年2月28日)
(単位:百万円)

	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	2,967	2,967	-
(2) 受取手形及び売掛金	21	21	-
(3) 投資有価証券
① 満期保有目的の債券	10	10	0
資産計	2,998	2,998	0
(1) 支払手形及び買掛金	58	58	-
(2) 未払法人税等	182	182	-
(3) 短期借入金	270	270	-
(4) 長期借入金(1年内返済予定の長期借入金を含む)	6,843	6,721	△121
(5) 社債(1年内償還予定の社債を含む)	140	134	△5
負債計	7,494	7,367	△126

当連結会計年度(平成28年2月29日)
(単位:百万円)

	連結貸借対照表計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	3,714	3,714	-
(2) 受取手形及び売掛金	23	23	-
(3) 投資有価証券
① 満期保有目的の債券	10	10	0
資産計	3,747	3,747	0
(1) 支払手形及び買掛金	1,557	1,557	-
(2) 未払法人税等	229	229	-
(3) 短期借入金	842	842	-
(4) 長期借入金(1年内返済予定の長期借入金を含む)	5,640	5,673	33
(5) 社債(1年内償還予定の社債を含む)	100	100	0
負債計	8,370	8,403	33

(注) 1.金融商品の時価の算定方法に関する事項
資産
(1) 現金及び預金、(2) 受取手形及び売掛金
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(3) 投資有価証券
満期保有目的の債券の時価は、取引金融機関から提示された価格によっております。
負債
(1) 支払手形及び買掛金、(2)未払法人税等、(3)短期借入金
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(4) 長期借入金(1年内返済予定の長期借入金を含む)、(5)社債(1年内償還予定の社債を含む)
これらの時価については、元利金の合計額を、一定の期間ごとに分類し、その将来キャッシュ・フローを国債の利回り等適切な指標に信用スプレッドを上乗せした利率で割り引いた現在価値により算定しております。
2.時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額
(単位:百万円)

区分	平成27年2月28日	平成28年2月29日
非上場株式	0	5

上記については、市場性がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるため、「資産(3)投資有価証券」に含めておりません。
3.金銭債権及び満期がある有価証券の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(平成27年2月28日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超5年以内	5年超10年以内	10年超
現金及び預金	2,967	-	-	-
受取手形及び売掛金	21	-	-	-
投資有価証券
満期保有目的の債券(社債)	-	-	10	-
合計	2,988	-	10	-

当連結会計年度(平成28年2月29日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超5年以内	5年超10年以内	10年超
現金及び預金	3,714	-	-	-
受取手形及び売掛金	23	-	-	-
投資有価証券
満期保有目的の債券(社債)	-	-	10	-
合計	3,737	-	10	-

4.短期借入金、社債、長期借入金及びリース債務の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(平成27年2月28日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超5年以内	5年超10年以内	10年超
短期借入金	270	-	-	-
社債	40	100	-	-
長期借入金	3,531	2,415	345	550
リース債務	2	4	-	-

当連結会計年度(平成28年2月29日)
(単位:百万円)

	1年以内	1年超5年以内	5年超10年以内	10年超
短期借入金	842	-	-	-
社債	40	60	-	-
長期借入金	2,158	2,650	355	475
リース債務	4	-	-	-