有価証券報告書-第12期(令和3年10月1日-令和4年9月30日)

(金融商品関係)
1 金融商品の状況に関する事項
(1)金融商品に対する取組方針
当社グループは、資金運用については、預金等の安全性の高い金融資産で運用しております。運転資金及び設備投資資金に関しては、主に銀行借入、新株発行及び社債発行により必要な資金を調達する方針であります。当社グループは、投資リターンによる企業価値の向上を図るための投資事業を行っております。
(2)金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である受取手形及び売掛金、未収入金は、顧客の信用リスクに晒されております。営業投資有価証券(流動資産「その他」)及び投資有価証券は、取引先企業との業務または資本提携等に関連する株式等であり、発行体の信用リスクに晒されております。
営業債務である買掛金及び未払金は1年以内の支払期日であります。また、営業債務である買掛金は支払期日に支払を実行できなくなる流動性リスクに晒されております。
借入金及び社債は、連結子会社の運転資金の調達及び資本・業務提携への充当を目的としたものであります。
(3)金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社は、営業債権について、与信管理規程に基づき、取引先の状況を定期的に確認し、取引相手先ごとに財務状況等の悪化による回収懸念の早期把握や軽減を図っております。連結子会社についても、同様の管理を行っております。
営業投資有価証券(流動資産「その他」)及び投資有価証券については、定期的に発行体(取引先企業)の財務状況等を把握する等の方法によりリスクの軽減を図っております。
営業債務については、月次単位での支払予定を把握する等の方法によりリスクの軽減を図っております。
② 資金調達に係る流動性リスクの管理
当社は、各部署からの報告に基づき経営管理部が毎月資金繰計画を作成、日々更新することにより、流動性のリスクを管理しております。連結子会社についても、当社に準じて、同様の管理を行っております。
(4)金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には、合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがあります。
2 金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。
前連結会計年度(2021年9月30日)

	連結貸借対照表計上額 (千円)	時価(千円)	差額(千円)
(1)受取手形及び売掛金	5,060,553	-	-
(2)未収入金	159,528	-	-
貸倒引当金(※2)	△125,863	-	-
	5,094,218	5,094,218	-
(3)投資有価証券(※3)	681,804	3,326,006	2,644,202
資産計	5,776,022	8,420,225	2,644,202
(1)買掛金	3,879,667	3,879,667	-
(2)未払金	370,486	370,486	-
(3)短期借入金	2,128,153	2,128,153	-
(4)長期借入金 (1年内返済予定の長期借入金含む)	3,630,543	3,619,376	△11,166
負債計	10,008,851	9,997,685	△11,166

(※1) 「現金及び預金」については、現金であること、及び預金は短期間で決済されるため時価が帳簿価額に近似するものであることから、記載を省略しております。
(※2) 「受取手形及び売掛金」、「未収入金」に係る貸倒引当金を控除しております。
(※3) 「投資有価証券」には、持分法適用の上場関連会社株式を含めており、差額は当該株式の時価評価によるものであります。
(※4) 以下の金融商品は、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められることから、上表に含まれておりません。当該金融商品の連結貸借対照表計上額は以下のとおりであります。

(単位:千円)

区分	前連結会計年度 (2021年9月30日)
営業投資有価証券	667,119
非上場株式等	667,119
投資有価証券	4,752,606
非上場株式等	4,645,055
投資事業組合への出資持分	107,550
敷金及び保証金	236,765
転換社債型新株予約権付社債 (1年内償還予定の転換社債型新株予約権付社債含む)	1,500,000

営業投資有価証券は、流動資産の「その他」に含まれております。
当連結会計年度(2022年9月30日)

	連結貸借対照表計上額 (千円)	時価(千円)	差額(千円)
(1)投資有価証券	773,444	2,093,360	1,319,915
資産計	773,444	2,093,360	1,319,915
(1)長期借入金 (1年内返済予定の長期借入金含む)	3,100,993	3,082,323	△18,670
(2)社債 (1年内償還予定の社債含む)	1,720,000	1,718,004	△1,995
負債計	4,820,993	4,800,327	△20,665

(※1) 「現金及び預金」については、現金であること、及び預金は短期間で決済されるため時価が帳簿価額に近似するものであることから、記載を省略しております。
(※2) 「受取手形」、「売掛金」、「買掛金」及び「短期借入金」については、短期間で決済されるため時価が帳簿価額に近似するものであることから、記載を省略しております。
(※3) 市場価格のない株式等は、「(1)投資有価証券」には含まれておりません。当該金融商品の連結貸借対照表計上額は以下のとおりであります。

(単位:千円)

区分	当連結会計年度 (2022年9月30日)
営業投資有価証券	868,462
非上場株式等	868,462
投資有価証券	5,052,914
非上場株式等	4,770,196
投資事業組合への出資持分	282,717

営業投資有価証券は、流動資産の「その他」に含まれております。
(注1)金銭債権の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(2021年9月30日)

(単位:千円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	5,996,667	-	-	-
受取手形及び売掛金	5,060,553	-	-	-
未収入金	159,528	-	-	-
合計	11,216,750	-	-	-

当連結会計年度(2022年9月30日)

(単位:千円)

	1年以内	1年超 5年以内	5年超 10年以内	10年超
現金及び預金	7,287,745	-	-	-
受取手形	15,121	-	-	-
売掛金	6,598,795	-	-	-
合計	13,901,661	-	-	-

(注2)長期借入金(1年内返済予定の長期借入金含む)、転換社債型新株予約権付社債及び社債(1年内償還予定の社債含む)の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(2021年9月30日)

(単位:千円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
長期借入金 (1年内返済予定の長期借入金含む)	703,276	751,670	1,411,760	282,379	97,996	383,462
転換社債型新株予約権付社債	-	1,500,000	-	-	-	-
合計	703,276	2,251,670	1,411,760	282,379	97,996	383,462

当連結会計年度(2022年9月30日)

(単位:千円)

	1年以内	1年超 2年以内	2年超 3年以内	3年超 4年以内	4年超 5年以内	5年超
長期借入金 (1年内返済予定の長期借入金含む)	853,840	1,519,764	245,930	97,996	95,748	287,714
社債 (1年内償還予定の社債含む)	360,000	360,000	360,000	360,000	280,000	-
合計	1,213,840	1,879,764	605,930	457,996	375,748	287,714

3 金融商品の時価のレベルごとの内訳等に関する事項
金融商品の時価を、時価の算定に係るインプットの観察可能性及び重要性に応じて、以下の3つのレベルに分類しております。
レベル1の時価:観察可能な時価の算定に係るインプットのうち、活発な市場において形成される当該時価の算定の対象となる資産又は負債に関する相場価格により算定した時価
レベル2の時価:観察可能な時価の算定に係るインプットのうち、レベル1のインプット以外の時価の算定に係るインプットを用いて算定した時価
レベル3の時価:観察できない時価の算定に係るインプットを使用して算定した時価
時価の算定に重要な影響を与えるインプットを複数使用している場合には、それらのインプットがそれぞれ属するレベルのうち、時価の算定における優先順位が最も低いレベルに時価を分類しております。
(1)時価で連結貸借対照表に計上している金融商品
当連結会計年度(2022年9月30日)
該当事項はありません。
(2)時価で連結貸借対照表に計上している金融商品以外の金融商品
当連結会計年度(2022年9月30日)

区分	時価(千円)
	レベル1	レベル2	レベル3	合計
投資有価証券	2,093,360	-	-	2,093,360
資産計	2,093,360	-	-	2,093,360
長期借入金 (1年内返済予定の長期借入金含む)	-	3,082,323	-	3,082,323
社債 (1年内償還予定の社債含む)	-	1,718,004	-	1,718,004
負債計	-	4,800,327	-	4,800,327

(注)時価の算定に用いた評価技法及び時価の算定に係るインプットの説明
(1) 投資有価証券
投資有価証券のうち上場株式については相場価格を用いて評価しております。上場株式は活発な市場で取引されているため、その時価をレベル1の時価に分類しております。
(2) 長期借入金(1年内返済予定の長期借入金含む)
これらの時価は、元利金の合計額を、新規に同様の借入を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しており、レベル2の時価に分類しております。
(3) 社債(1年内償還予定の社債含む)
当社の発行する社債の時価は、元利金の合計額と、当該社債の残存期間及び信用リスクを加味した利率を基に割引現在価値法により算定しており、レベル2の時価に分類しております。