訂正有価証券届出書(新規公開時)

11.金融商品の公正価値
(1)公正価値の算定方法
金融商品の公正価値を、公正価値の算定に係るインプットの観察可能性及び重要性に応じて、以下の3つのレベルに分類しております。
レベル1:活発な市場における同一の資産又は負債の市場価格(無調整)
レベル2:レベル1以外の、観察可能な価格を直接又は間接的に使用して算出された公正価値
レベル3:観察不能なインプットを含む評価技法から算出された公正価値
① 公正価値の算定方法
金融商品の公正価値の算定方法は以下のとおりであります。
(現金及び現金同等物、営業債権及びその他の債権、その他の金融資産、営業債務及びその他の債務)
短期間で決済されるため、公正価値は帳簿価額にほぼ等しいことから、当該帳簿価額によっております。
(その他の金融資産)
上場株式の公正価値については、期末日の市場価格によって算定しております。投資信託は、取引金融機関から提示された公正価値を使用しています。保険積立金の公正価値は、解約返戻金の金額等を勘案し、算定しております。
(社債及び借入金)
社債の公正価値は、債務額を満期までの期間及び信用リスクを加味した利率により割り引いた現在価値により算定しております。
長期借入金は、元利金の合計額を同様の新規借入を行った場合に想定される利率で割り引いて算定する方法によっております。
② 償却原価で測定する金融商品
償却原価で測定する金融商品の帳簿価額と公正価値は以下のとおりであります。なお、重要性の乏しい金融商品は、次の表に含めておりません。

(単位:百万円)

	前連結会計年度 (2025年5月31日)		当中間連結会計期間 (2025年11月30日)
	帳簿価額	公正価値	帳簿価額	公正価値
償却原価で測定する金融負債
借入金	7,181	7,271	6,754	6,791
社債	24	23	16	16
合計	7,205	7,295	6,770	6,807

(注) 借入金及び社債の公正価値はレベル2に分類しております。
③ 公正価値で測定する金融商品
公正価値で測定する金融商品の公正価値ヒエラルキーは以下のとおりであります。
前連結会計年度(2025年5月31日)

(単位:百万円)

	レベル1	レベル2	レベル3	合計
資産:
純損益を通じて公正価値で測定する金融資産
その他の金融資産
投資信託	-	6	-	6
出資金	-	-	7	7
ゴルフ会員権	-	0	-	0
保険積立金	-	-	61	61
その他の包括利益を通じて公正価値で測定する金融資産
その他の金融資産
株式	58	-	-	58
合計	58	6	68	133

当中間連結会計期間(2025年11月30日)

(単位:百万円)

	レベル1	レベル2	レベル3	合計
資産:
純損益を通じて公正価値で測定する金融資産
その他の金融資産
投資信託	-	7	-	7
出資金	-	-	7	7
ゴルフ会員権	-	0	-	0
保険積立金	-	-	51	51
その他の包括利益を通じて公正価値で測定する金融資産
その他の金融資産
株式	82	-	-	82
合計	82	8	58	149

公正価値ヒエラルキーのレベル間の振替は、振替を生じさせた事象又は状況の変化が生じた日に認識しております。各年度において、公正価値レベル1とレベル2の間の重要な振替は行われておりません。
④ 評価プロセス
レベル3に分類された金融商品の公正価値の測定に際しては、対象となる金融商品の性質、特徴及びリスクを最も適切に反映できる評価技法及びインプットを用いております。また公正価値の測定結果については適切な責任者のレビューを受けております。
⑤ レベル3に分類された金融商品の期首残高から期末残高への調整表
レベル3に分類された金融商品の期首から期末までの変動は以下のとおりであります。

(単位:百万円)

	前中間連結会計期間 (自 2024年 6月 1日 至 2024年11月30日)	当中間連結会計期間 (自 2025年 6月 1日 至 2025年11月30日)
期首残高	64	68
購入	1	1
売却又は解約	△12	△10
その他	8	-
期末残高	61	58