有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第31期(平成25年10月22日-平成26年4月21日)

(4)【附属明細表】
第1 有価証券明細表
① 株式
該当事項はありません。
② 株式以外の有価証券

種類	銘柄	券面総額(口)	評価額(円)	備考
親投資信託受益証券	ピクテ・グローバル・バランス・オープン・マザーファンド	1,231,939,557	2,303,111,001
合計		1,231,939,557	2,303,111,001

第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。
(参考)
ファンドは、「ピクテ・グローバル・バランス・オープン・マザーファンド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された「親投資信託受益証券」は、すべて同受益証券です。
なお、同投資信託受益証券の状況は以下の通りです。以下に記載した情報は監査対象外であります。
ピクテ・グローバル・バランス・オープン・マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)
	[平成25年10月21日現在]	[平成26年4月21日現在]
資産の部
流動資産
預金	161,661,725	117,073,704
コール・ローン	42,352,804	44,004,404
株式	6,402,767,514	5,184,682,573
国債証券	7,504,061,218	6,581,434,013
派生商品評価勘定	355,473	-
未収入金	34,588,867	61,668,947
未収配当金	9,204,734	14,665,243
未収利息	82,813,578	71,143,593
前払費用	3,493,188	9,254,714
流動資産合計	14,241,299,101	12,083,927,191
資産合計	14,241,299,101	12,083,927,191
負債の部
流動負債
派生商品評価勘定	74,393	504,268
未払解約金	38,713,779	8,169,442
流動負債合計	38,788,172	8,673,710
負債合計	38,788,172	8,673,710
純資産の部
元本等
元本	8,190,006,575	6,459,056,439
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	6,012,504,354	5,616,197,042
元本等合計	14,202,510,929	12,075,253,481
純資産合計	14,202,510,929	12,075,253,481
負債純資産合計	14,241,299,101	12,083,927,191

注記表
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.有価証券の評価基準及び評価方法	株式
	移動平均法に基づき、原則として、時価で評価しております。 時価評価にあたっては、金融商品取引所における最終相場(最終相場のないものについてはそれに準ずる価額)、または金融商品取引業者等から提示される気配相場に基づいて評価しております。
	国債証券
	個別法に基づき、時価で評価しております。 時価評価にあたっては、金融商品取引業者、銀行等の提示する価額(但し、売気配相場は使用しない)、または価格情報会社の提供する価額等で評価しております。
2.デリバティブ等の評価基準及び評価方法	為替予約
	為替予約の評価は、原則として、わが国における計算期間末日の対顧客先物売買相場の仲値によって計算しております。
3.その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項	外貨建取引等の処理基準 「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)第60条、61条に基づいて、外貨建取引の記録、及び外貨の売買を処理しております。

(貸借対照表に関する注記)

	平成25年10月21日現在	平成26年4月21日現在
1.元本の推移
期首相当日現在元本額	11,313,567,403円	8,190,006,575円
期中追加設定元本額	100,063,689円	50,083,779円
期中一部解約元本額	3,223,624,517円	1,781,033,915円
期末元本額	8,190,006,575円	6,459,056,439円
元本の内訳
ピクテ・グローバル・バランス・オープン	1,560,409,174円	1,231,939,557円
ピクテ・グローバル・バランス・オープンVA-P(適格機関投資家専用)	5,344,280,693円	4,389,129,772円
ピクテ・グローバル・バランス・オープンVA-I(適格機関投資家専用)	726,273,429円	453,326,865円
ピクテ・グローバル・バランス・オープンVA-C(適格機関投資家専用)	559,043,279円	384,660,245円
2.受益権の総数	8,190,006,575口	6,459,056,439口

(金融商品に関する注記)
Ⅰ 金融商品の状況に関する事項

	自 平成25年4月23日 至 平成25年10月21日	自 平成25年10月22日 至 平成26年4月21日
1.金融商品に対する取組方針	ファンドは証券投資信託として、有価証券等の金融商品への投資を運用の基本方針を含めた信託約款の規定に基づき行っております。	同左
2.金融商品の内容及びそのリスク	ファンドが投資を行っている主な金融商品は株式、国債証券、為替予約取引であります。 当該金融商品には、金融商品市場における相場、金利または為替の変動による市場リスク、信用リスク及び流動性リスクなどがあります。 為替予約取引は、外貨建有価証券等の買付代金の支払い及び保有する外貨建有価証券等の売却代金、償還金、利金・配当金等の受取りのため、また外貨建資産の為替変動リスクを回避する目的で行っています。	同左
3.金融商品に係るリスク管理体制	法務コンプライアンス部門において、トレーディング・運用の状況及び資産の組入れの状況並びに投資信託約款、投資ガイドライン、法令等の遵守状況をチェックします。また、投資政策管理委員会において、法務コンプライアンス部及び担当者から、運用状況及び運用実績並びに投資信託約款、投資ガイドライン、法令等の遵守状況等が報告されます。課題等があれば運用の適切性確保のため運用担当者へフィードバックを行います。	同左

Ⅱ 金融商品の時価等に関する事項

	自 平成25年4月23日 至 平成25年10月21日	自 平成25年10月22日 至 平成26年4月21日
1.貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額	時価で計上しているため、その差額はありません。	同左
2.時価の算定方法	(1)有価証券	(1)有価証券
	「(重要な会計方針に係る事項に関する注記)」の「有価証券の評価基準及び評価方法」に記載しております。	同左
	(2)デリバティブ取引	(2)デリバティブ取引
	「(デリバティブ取引等に関する注記)」に記載しております。	同左
	(3)有価証券及びデリバティブ取引以外の金融商品	(3)有価証券及びデリバティブ取引以外の金融商品
	短期間で決済され、時価は帳簿価額と近似しているため、当該帳簿価額を時価としております。	同左
3.金融商品の時価等に関する事項についての補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。 また、デリバティブ取引に関する契約額は、あくまでもデリバティブ取引における名目的な契約額、または計算上の想定元本であり、当該金額自体がデリバティブ取引のリスクの大きさを示すものではありません。	同左
4.金銭債権の決算日後の償還予定額	貸借対照表に計上している金銭債権は、その全額が1年以内に償還されます。	同左

(有価証券に関する注記)
売買目的有価証券
(平成25年10月21日現在)

(単位:円)
種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
株式	704,303,010
国債証券	△192,217,513
合計	512,085,497

(平成26年4月21日現在)

(単位:円)
種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
株式	567,342,753
国債証券	△137,304,600
合計	430,038,153

(注)当計算期間の損益に含まれた評価差額は、親投資信託の期首日から本報告書における開示対象ファンドの期末日までの期間に対応する金額であります。
(デリバティブ取引等に関する注記)
1.ヘッジ会計が適用されていないデリバティブ取引
通貨関連
(平成25年10月21日現在)

区分	種類	契約額等(円)		時価 (円)	評価損益 (円)
			うち1年超
市場取引 以外の取引	為替予約取引
	売建	109,503,848	-	109,222,768	281,080
	米ドル	58,503,848	-	58,148,375	355,473
	ユーロ	13,000,000	-	13,044,786	△44,786
	香港ドル	38,000,000	-	38,029,607	△29,607
合計		109,503,848	-	109,222,768	281,080

(平成26年4月21日現在)

区分	種類	契約額等(円)		時価 (円)	評価損益 (円)
			うち1年超
市場取引 以外の取引	為替予約取引
	売建	75,000,000	-	75,504,268	△504,268
	米ドル	75,000,000	-	75,504,268	△504,268
合計		75,000,000	-	75,504,268	△504,268

(注)時価の算定方法
・為替予約取引
1.対顧客先物相場の仲値が発表されている外貨については、以下のように評価しております。
(1)予約為替の受渡日(以下、当該日という。)の対顧客先物相場の仲値が発表されている場合は、当該予約為替は当該対顧客先物相場の仲値により評価しております。
(2)当該日の対顧客先物相場が発表されていない場合は、以下の方法によっております。
① 当該日を超える対顧客先物相場が発表されている場合には、発表されている対顧客先物相場のうち当該日に最も近い前後二つの対顧客先物相場の仲値を元に算出したレートにより評価しております。
② 当該日を超える対顧客先物相場が発表されていない場合には、当該日に最も近い発表されている対顧客先物相場の仲値により評価しております。
2.対顧客先物相場の仲値が発表されていない外貨については、対顧客相場の仲値により評価しております。
2.ヘッジ会計が適用されているデリバティブ取引
該当事項はありません。
(関連当事者との取引に関する注記)
該当事項はありません。
(一口当たり情報に関する注記)

	(平成25年10月21日現在)	(平成26年4月21日現在)
1口当たり純資産額	1.7341円	1.8695円
(1万口当たり純資産額)	(17,341円)	(18,695円)

(重要な後発事象に関する注記)
該当事項はありません。
附属明細表
第1 有価証券明細表
① 株式

通貨	銘柄	株式数	評価額		備考
			単価	金額
円	スタンレー電気	22,500	2,341.00	52,672,500
	ネクソン	52,100	836.00	43,555,600
	伊藤忠商事	39,800	1,157.00	46,048,600
	豊田通商	16,000	2,639.00	42,224,000
	日立ハイテクノロジーズ	18,900	2,393.00	45,227,700
	セブン&アイ・ホールディングス	13,300	3,826.00	50,885,800
	ツルハホールディングス	6,100	9,850.00	60,085,000
	三井住友フィナンシャルグループ	11,700	4,093.00	47,888,100
	三菱UFJリース	101,800	521.00	53,037,800
円 小計		282,200		441,625,100
米ドル	EXXON MOBIL CORPORATION	10,900	100.42	1,094,578.00
	HALLIBURTON CO	24,141	60.90	1,470,186.90
	VALERO ENERGY CORP	9,718	56.00	544,208.00
	CF INDUSTRIES HOLDINGS INC	2,800	242.34	678,552.00
	H.B. FULLER CO.	9,000	46.56	419,040.00
	LYONDELLBASELL INDU-CL A	8,500	92.11	782,935.00
	OWENS-ILLINOIS INC	18,921	33.69	637,448.49
	AGCO CORP	8,000	56.63	453,040.00
	GENERAL ELECTRIC CO.	57,616	26.56	1,530,280.96
	JARDINE MATHESON HLDGS LTD	10,709	61.96	663,529.64
	UNITED RENTALS INC	6,900	93.47	644,943.00
	JOHNSON CONTROLS INC	20,000	46.83	936,600.00
	TRW AUTOMOTIVE HOLDINGS CO	5,200	82.33	428,116.00
	LENNAR CORP - B SHS	21,668	32.26	699,009.68
	PVH CORP	8,864	122.59	1,086,637.76
	DUNKIN' BRANDS GROUP INC	8,410	48.14	404,857.40
	TIME WARNER INC	9,521	65.15	620,293.15
	BEST BUY CO INC	11,000	24.48	269,280.00
	GENESCO INC	6,000	75.88	455,280.00
	CVS CAREMARK CORP	18,930	73.74	1,395,898.20
	WAL-MART STORES	12,192	77.66	946,830.72
	STRYKER CORP	8,000	78.78	630,240.00
	GILEAD SCIENCES INC	5,498	70.00	384,860.00
	JOHNSON & JOHNSON	12,000	98.96	1,187,520.00
	LILLY(ELI) & CO	10,407	60.43	628,895.01
	PFIZER INC	36,000	30.25	1,089,000.00
	ESSENT GROUP LTD	13,455	20.77	279,460.35
	JPMORGAN CHASE & CO	27,000	55.22	1,490,940.00
	US BANCORP	15,697	40.25	631,804.25
	DISCOVER FINANCIAL SERVICES	28,000	56.86	1,592,080.00
	RAYMOND JAMES FINANCIAL INC	7,627	50.21	382,951.67
	UNUMPROVIDENT CORP	11,300	33.92	383,296.00
	AOL INC	21,887	44.16	966,529.92
	EPAM SYSTEMS INC	11,000	33.13	364,430.00
	GOOGLE INC-CL A	1,039	543.34	564,530.26
	GOOGLE INC-CL C	1,043	536.10	559,152.30
	INFORMATICA CORP	17,250	37.77	651,532.50
	MICROSOFT CORP	23,500	40.01	940,235.00
	LITTELFUSE INC	7,848	98.07	769,653.36
	SEAGATE TECHNOLOGY	11,935	55.57	663,227.95
	PPL CORPORATION	24,000	33.14	795,360.00
米ドル 小計		583,476		31,117,243.47
				(3,194,185,042)
カナダドル	FIRST QUANTUM MINERALS LTD	26,005	21.05	547,405.25
	TRANSFORCE INC	23,500	24.66	579,510.00
	QUEBECOR INC -CL B	18,000	26.80	482,400.00
	NATIONAL BANK OF CANADA	10,538	45.59	480,427.42
	DAVIS & HENDERSON CORP	20,557	30.97	636,650.29
カナダドル 小計		98,600		2,726,392.96
				(253,908,976)
ユーロ	TOTAL SA	21,207	49.28	1,045,080.96
	AALBERTS INDUSTRIES NV	26,279	24.43	642,127.36
	SCHNEIDER ELECTRIC SA	7,723	65.78	508,018.94
	HENKEL AG & CO KGAA	4,717	71.42	336,888.14
	BNP PARIBAS	11,898	54.49	648,322.02
	CAIXABANK S.A	59,462	4.57	272,217.03
	ERSTE GROUP BANK AG	12,958	24.60	318,766.80
ユーロ 小計		144,244		3,771,421.25
				(534,674,390)
イギリスポンド	RENTOKIL INITIAL PLC	411,372	1.21	499,816.98
	PRUDENTIAL PLC	35,469	13.24	469,609.56
	VODAFONE GROUP PLC	112,038	2.14	239,929.37
イギリスポンド 小計		558,879		1,209,355.91
				(208,468,771)
スイスフラン	HOLCIM LTD-REG	4,628	79.00	365,612.00
	NESTLE SA-REGISTERED	12,026	67.25	808,748.50
	ROCHE HOLDING AG-GENUSSCHEIN	5,198	254.90	1,324,970.20
スイスフラン 小計		21,852		2,499,330.70
				(290,447,220)
スウェーデンクローネ	ERICSSON LM-B SHS	52,025	84.55	4,398,713.75
スウェーデンクローネ 小計		52,025		4,398,713.75
				(68,443,985)
デンマーククローネ	CARLSBERG AS-B	4,937	536.50	2,648,700.50
デンマーククローネ 小計		4,937		2,648,700.50
				(50,298,822)
オーストラリアドル	FORTESCUE METALS GROUP LTD	90,000	5.33	479,700.00
オーストラリアドル 小計		90,000		479,700.00
				(45,950,463)
香港ドル	IND & COMM BK OF CHINA - H	910,000	4.81	4,377,100.00
	THE WHARF (HOLDINGS)	52,000	56.25	2,925,000.00
香港ドル 小計		962,000		7,302,100.00
				(96,679,804)
合 計		2,798,213		5,184,682,573
				(4,743,057,473)

(注)
1.各通貨毎の小計欄における( )内の金額は、邦貨換算額であります。
2.合計欄における( )内の金額は、外貨建有価証券の邦貨換算の合計額であり内数で表示してあります。
② 株式以外の有価証券

種類	通貨	銘柄	券面総額	評価額	備考
国債証券	円	第260回利付国債(10年)	286,600,000	287,299,304
		第48回利付国債(20年)	575,000,000	658,277,250
		第72回利付国債(20年)	670,000,000	768,476,600
		第99回利付国債(20年)	337,000,000	388,554,260
	円 小計		1,868,600,000	2,102,607,414
	米ドル	0.5% US TREASURY N/B 14/08/15	2,794,700.00	2,798,520.88
		2.5% US TREASURY N/B 15/04/30	6,750,000.00	6,914,003.94
		2.875% US TREASURY N/B 43/05/15	470,000.00	413,526.55
		6.125% US TREASURY N/B 29/08/15	3,345,000.00	4,568,538.27
		8.125% US TREASURY N/B 19/08/15	4,192,000.00	5,535,405.00
	米ドル 小計		17,551,700.00	20,229,994.64
				(2,076,608,949)
	カナダドル	4% CANADIAN GOVT 17/06/01	20,000.00	21,686.60
		5.75% CANADIAN GOVT 29/06/01	15,000.00	20,593.05
		9.75% CANADIAN GOVT 21/06/01	55,000.00	83,210.05
	カナダドル 小計		90,000.00	125,489.70
				(11,686,855)
	ユーロ	3.5% FRANCE O.A.T. 15/04/25	1,650,000.00	1,704,615.00
		3% ITALY (BTPS) 15/04/15	770,000.00	787,671.50
		3% SPANISH GOVT 15/04/30	105,000.00	107,577.75
		4.25% DEUTSCHLAND 14/07/04	1,213,588.77	1,223,176.12
		4.75% ITALY (BTPS) 23/08/01	1,901,000.00	2,173,318.25
		4% NETHERLANDS GOVT 18/07/15	600,000.00	684,330.00
		5.5% FRANCE O.A.T. 29/04/25	1,400,000.00	1,924,090.00
		5.5% SPANISH GOVT 21/04/30	655,000.00	787,048.00
		5.625% DEUTSCHLAND 28/01/04	495,000.00	713,691.00
		6.25% DEUTSCHLAND 24/01/04	1,790,000.00	2,571,156.00
		7.5% NETHERLANDS GOVT 23/01/15	1,103,000.00	1,637,017.45
	ユーロ 小計		11,682,588.77	14,313,691.07
				(2,029,251,982)
	イギリスポンド	6% UK TREASURY 28/12/07	1,167,000.00	1,571,598.90
		8% UK TREASURY 21/06/07	380,000.00	524,229.00
	イギリスポンド 小計		1,547,000.00	2,095,827.90
				(361,278,813)
合計				6,581,434,013
				(4,478,826,599)

(注)
1.各通貨毎の小計欄における( )内の金額は、邦貨換算額であります。
2.合計欄における( )内の金額は、外貨建有価証券の邦貨換算の合計額であり内数で表示してあります。
外貨建有価証券の内訳

通貨	銘柄数		組入株式時価比率	組入債券時価比率	合計額に対する比率
米ドル	国債証券	5銘柄	―	39.4%	57.3%
	株式	41銘柄	60.6%	―
カナダドル	国債証券	3銘柄	―	4.4%	2.9%
	株式	5銘柄	95.6%	―
ユーロ	国債証券	11銘柄	―	79.1%	27.8%
	株式	7銘柄	20.9%	―
イギリスポンド	国債証券	2銘柄	―	63.4%	6.2%
	株式	3銘柄	36.6%	―
スイスフラン	株式	3銘柄	100.0%	―	3.1%
スウェーデンクローネ	株式	1銘柄	100.0%	―	0.7%
デンマーククローネ	株式	1銘柄	100.0%	―	0.5%
オーストラリアドル	株式	1銘柄	100.0%	―	0.5%
香港ドル	株式	2銘柄	100.0%	―	1.0%

第2 信用取引契約残高明細表
該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
「注記表(デリバティブ取引等に関する注記)」に記載しております。