資産

有報情報

#1 その他の手数料等（連結）

託財産の組入有価証券を売買する際に発生する売買委託手数料、当該売買委託手数料に係る消費税等に相当する金額および先物取引・オプション取引等に要する費用および外国における資産の保管時に要する費用は、信託財産中から支弁します。2023/01/17 9:24

#2 その他の関係法人の概況（連結）

(3)投資顧問会社
委託会社から、親投資信託における外貨建資産の運用および為替取引の指図に関する権限の委託を受け、運用の指図、投資判断、発注等を行います。
3【資本関係】

2023/01/17 9:24

#3 その他投資資産の主要なもの（連結）

③【その他投資資産の主要なもの】
該当事項はありません。

2023/01/17 9:24

#4 ファンドの目的及び基本的性格（連結）

商品分類:追加型投信/海外/債券
属性区分:その他資産(投資信託証券:債券(一般))/年1回/グローバル(除く日本)/ファミリーファンド/為替ヘッジなし
※ 属性区分に記載している「為替ヘッジ」は、対円での為替リスクに対するヘッジの有無を記載しております。

2023/01/17 9:24

#5 事業の内容及び営業の概況、委託会社等の概況（連結）

「投資信託及び投資法人に関する法律」に定める投資信託委託会社である委託者は、証券投資信託の設定を行うとともに「金融商品取引法」に定める金融商品取引業者としてその運用(投資運用業)を行っています。また「金融商品取引法」に定める投資助言業務および第二種金融商品取引業を行っています。

2022年11月30日現在、委託者が運用を行っている証券投資信託は以下のとおりです。
種類別(基本的性格)	本数	純資産総額
株式投資信託	256本	3,993,302百万円

2023/01/17 9:24

#6 信託報酬等（連結）

信託報酬等の額および支弁の方法
① 委託者および受託者の信託報酬(消費税等に相当する金額を含みます。)の総額は、計算期間を通じて毎日、信託財産の純資産総額に年率1.32%(税抜1.20%)の率を乗じて得た額とします。
② 上記①の信託報酬は、毎計算期間の最初の6ヵ月終了日(当該終了日が休業日の場合はその翌営業日とします。)および毎計算期末または信託終了のとき信託財産中から支弁するものとし、委託者と受託者との間の配分は以下のとおり(税抜)とします。

2023/01/17 9:24

#7 受益者の権利等（連結）

受益者は、持分に応じて償還金を請求する権利を有します。
① 償還金(信託終了時における信託財産の純資産総額を受益権総口数で除した額をいいます。以下同じ。)は、信託終了日後1ヵ月以内の委託者の指定する日(原則として償還日(休業日の場合は翌営業日)から起算して5営業日)までに、信託終了日において振替機関等の振替口座簿に記載または記録されている受益者(信託終了日以前において一部解約が行われた受益権にかかる受益者を除きます。また、当該信託終了日以前に設定された受益権で取得申込代金支払前のため販売会社の名義で記載または記録されている受益権については原則として取得申込者とします。)に支払いを開始するものとします。なお、当該受益者は、その口座が開設されている振替機関等に対して委託者がこの信託の償還をするのと引き換えに、当該償還に係る受益権の口数と同口数の抹消の申請を行うものとし、社振法の規定にしたがい当該振替機関等の口座において当該口数の減少の記載または記録が行われます。また、受益証券を保有している受益者に対しては、償還金は、信託終了日後1ヵ月以内の委託者の指定する日から受益証券と引き換えに当該受益者に支払います。
② 償還金の支払い※は、販売会社の営業所等において行うものとします。

2023/01/17 9:24

#8 委託会社等の概況（連結）

資産ポートフォリオ委員会
原則として月1回以上開催し、個別資産毎にセクター、スタイル、ファクター等のリスク配分を決定します。2023/01/17 9:24

#9 投資リスク（連結）

② 為替変動リスク
一般に、外貨建資産は当該通貨の円に対する外国為替相場の変動(円高・円安)の影響を受け、その円換算した価値も変動します。外国為替相場が外貨建資産の当該通貨に対して円高となった場合には、ファンドに組入れている外貨建資産の円換算した価値が下落し、ファンドの基準価額が下落する要因となります。また、外国為替相場は外国為替市場の需給、世界各国の投資環境・金利動向のほか各国政府・中央銀行の介入・通貨政策等によって短期間に大きく変動することもありますので、当該通貨に対して極端に円高が進行する場合には、ファンドの基準価額も大きく下落することがあります。
③ 信用リスク

2023/01/17 9:24

#10 投資制限（連結）

委託者は、信託財産に属する株式の時価総額と親投資信託の信託財産に属する当該株式の時価総額のうち信託財産に属するとみなした額との合計額が、信託財産の純資産総額の100分の10を超えることとなる投資の指図をしません。
上記において信託財産に属するとみなした額とは、信託財産に属する親投資信託の受益証券の時価総額に親投資信託の信託財産の純資産総額に占める当該資産の時価総額の割合を乗じて得た額をいいます。
c.外貨建資産への投資制限(運用の基本方針 2.運用方法(3)投資制限)

2023/01/17 9:24

#11 投資対象（連結）

に掲げる特定資産(「特定資産」とは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第1項で定めるものをいいます。以下同じ。)
イ.有価証券
ロ.デリバティブ取引に係る権利(金融商品取引法第2条第20項に規定するものをいい、約款第20条、第21条および第22条に定めるものに限ります。)
ハ.金銭債権
ニ.約束手形2023/01/17 9:24

#12 投資方針（連結）

(イ)JA海外債券マザーファンド受益証券を主要投資対象とし、当社が円ベースに換算したFTSE世界国債インデックス(除く日本)を上回る投資成果を目指します。
(ロ)主要投資対象であるJA海外債券マザーファンドの運用にあたりましては、主として日本を除く世界各国の公社債、アセットバック証券およびモーゲージ証券等に投資を行うことにより、当社が円ベースに換算したFTSE世界国債インデックス(除く日本)に対しての超過収益の獲得に努めます。JA海外債券マザーファンドの運用につきましては、ウエリントン・マネージメント・カンパニー・エルエルピー、ウエリントン・マネージメント香港リミテッドおよびウエリントン・マネージメント・インターナショナル・リミテッドに外貨建資産の運用および為替取引の指図に関する権限を委託します。
なお、JA海外債券マザーファンド受益証券の組入比率は原則として高位に保ちます。

2023/01/17 9:24

#13 投資状況（連結）

(1)【投資状況】

資産の種類	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
親投資信託受益証券	日本	208,144,348	99.43
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	1,197,822	0.57
合計(純資産総額)		209,342,170	100.00

2023/01/17 9:24

#14 換金（解約）手続等（連結）

一部解約の実行の請求の受け付けは、販売会社の営業日に限り行われます。
※ 信託財産の資産管理を円滑に行うために大口の一部解約の実行の請求の場合は、別途制限を設ける場合があります。
(ハ)委託者は、ニューヨーク証券取引所の休場日またはニューヨークの銀行の休業日には、一部解約の実行の請求の受け付けを行いません。申込受付不可日については、委託者または販売会社にお問い合わせください。

2023/01/17 9:24

#15 注記事項、委託会社等の経理状況（連結）

総平均法による原価法を採用しております。
2.固定資産の減価償却の方法
(1) 有形固定資産

2023/01/17 9:24

#16 注記表（連結）

(貸借対照表に関する注記)

項目		第21期2021年10月18日現在	第22期2022年10月17日現在
2.	計算期間の末日における受益権の総数	166,896,216口	143,025,712口
3.	一口当たり純資産額	1.5096円	1.5030円
	(一万口当たり純資産額)	(15,096円)	(15,030円)

(損益及び剰余金計算書に関する注記)

項目	第21期自 2020年10月17日至 2021年10月18日	第22期自 2021年10月19日至 2022年10月17日
1.信託財産の運用の指図に係る権限の全部又は一部を委託するために要する費用として、委託者報酬の中から支弁している額	親投資信託の計算期間を通じて毎日、親投資信託の信託財産の純資産総額に年10,000分の50以内の率を乗じて得た報酬の総額に、親投資信託の受益権総口数に占める信託財産に属する親投資信託の受益権口数の持分割合を乗じて得た額とします。	同左
2.分配金の計算過程	計算期間末における費用控除後の配当等収益(2,081,769円)、費用控除後、繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円)、信託約款に規定される収益調整金(61,289,775円)及び分配準備積立金(22,290,373円)より、分配対象収益は85,661,917円(一万口当たり5,132.65円)でありますが、基準価額水準、市況動向等を勘案し分配は行っておりません。	計算期間末における費用控除後の配当等収益(0円)、費用控除後、繰越欠損金補填後の有価証券売買等損益(0円)、信託約款に規定される収益調整金(54,775,028円)及び分配準備積立金(18,770,439円)より、分配対象収益は73,545,467円(一万口当たり5,142.12円)でありますが、基準価額水準、市況動向等を勘案し分配は行っておりません。

(金融商品に関する注記)

2023/01/17 9:24

#17 純資産の推移（連結）

純資産の推移】2023/01/17 9:24

#18 純資産額計算書（連結）

【純資産額計算書】
JA海外債券ファンド

2023/01/17 9:24

#19 課税上の取扱い（連結）

○ 販売会社によっては、受益権を買い取る場合があります。
○ 外貨建資産への投資により外国税額控除の適用となった場合には、分配時の税金が上記と異なる場合があります。
○ 法人受益者に対する課税方法、税額控除に関する事項は法人の形態により異なることもありますので、販売会社に確認のうえ処理してください。

2023/01/17 9:24

#20 資産の評価（連結）

(1)【資産の評価】
a.基準価額の計算方法(追加信託の価額および口数、基準価額の計算方法(約款第7条))

2023/01/17 9:24

#21 運用体制（連結）

JA海外債券ファンドは、JA海外債券マザーファンドを主要投資対象とします。
なお、同マザーファンドにおける外貨建資産・為替の運用は、ウエリントン・マネージメントに委託しています。
(1)ウエリントン・マネージメントの運用プロセス(外貨建資産・為替の運用)

2023/01/17 9:24

#22 運用状況（連結）

表示単位未満の端数が生じる場合には、金額は各々切り捨て、比率は各々四捨五入により記載しております。したがって、表示の合計値が個別数値と一致しない場合もあります。
なお、投資比率とはファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。
JA海外債券ファンド

2023/01/17 9:24

#23 附属明細表（連結）

(参考情報)
当ファンドは、「JA海外債券マザーファンド」受益証券を主要投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上された「親投資信託受益証券」は、すべて同マザーファンドの受益証券であります。
なお、同マザーファンドの状況は次のとおりであります。

2023/01/17 9:24

#24 （参考）マザーファンド、運用状況（連結）

投資状況

資産の種類	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
国債証券	アメリカ	8,595,546,124	43.81
	カナダ	264,974,843	1.35
	メキシコ	138,128,334	0.70
	ドイツ	583,800,947	2.98
	イタリア	1,374,111,658	7.00
	フランス	1,561,592,484	7.96
	オランダ	399,246,348	2.03
	スペイン	962,693,621	4.91
	ベルギー	392,778,290	2.00
	オーストリア	171,721,102	0.88
	フィンランド	94,913,904	0.48
	アイルランド	120,060,206	0.61
	イギリス	695,688,173	3.55
	スウェーデン	35,583,494	0.18
	ノルウェー	34,965,084	0.18
	デンマーク	56,210,647	0.29
	ポーランド	94,488,944	0.48
	オーストラリア	303,761,257	1.55
	ニュージーランド	48,360,918	0.25
	シンガポール	142,938,386	0.73
	中国	573,613,835	2.92
	イスラエル	72,892,496	0.37
	小計	16,718,071,095	85.21
地方債証券	カナダ	240,524,933	1.23
特殊債券	カナダ	657,776,151	3.35
	フランス	191,582,960	0.98
	オランダ	164,428,659	0.84
	国際機関	53,919,500	0.27
	小計	1,067,707,270	5.44
社債券	アメリカ	1,014,187,600	5.17
	カナダ	142,128,369	0.72
	ドイツ	14,097,833	0.07
	オランダ	33,211,987	0.17
	アイルランド	82,234,576	0.42
	小計	1,285,860,365	6.55
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	307,472,238	1.57
合計(純資産総額)		19,619,635,901	100.00

その他の資産の投資状況

資産の種類	建別	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
為替予約取引	買建	―	3,046,597,173	15.53
	売建	―	3,046,717,985	△15.53

(注)為替予約取引は、わが国における対顧客先物相場の仲値で評価しています。

2023/01/17 9:24