営業利益又は営業損失（△）

有報情報

#1 投資制限（連結）

8.ラザード・グローバル・アクティブ・ファンズ・パブリック・リミティド・カンパニー/ラザード・エマージング・マーケッツ・エクィティ・ファンド

形態/表示通貨	アイルランド籍の外国証券投資法人/米ドル建
主要投資対象	新興諸国における上場および店頭登録株式が主な投資対象
投資態度	① 主として世界の新興国の株式(預託証書を含みます)に投資することにより、信託財産の成長をめざします。② MSCI エマージング・マーケット・インデックスをアウトパフォームすることをめざします。③ ボトムアップの相対バリューの投資哲学に基づく銘柄選択アプローチを採用しています。④ 定量的なスクリーニングを行い、過去のリターンと株価の関係を分析し、長期的な相対バリューに注目します。⑤ 企業の財務諸表(損益計算書、キャッシュ･フロー計算書、貸借対照表、追記)を分析した後、該当業種内の比較検証や、投資に適さない投資機会の判断を行います。⑥ ファンダメンタル分析を行い、今後3年間の企業収益、営業利益率、株主資本利益率(ROE)の予想、株価の再評価につながる要因、リターンの持続可能性を分析します。⑦ 企業の政治的リスク、マクロ経済面のリスク、コーポレート・ガバナンスに関するリスク、ポートフォリオ全体でのリスクを評価し、国やセクター別の配分をモニターします。⑧ 市場動向や資金動向等によっては、上記の運用ができない場合があります。
収益の分配	① 分配対象額は、経費控除後の配当収益および売買益の範囲内とします。② 原則として、基準価額の水準等を勘案して分配金額を決定します。ただし分配対象額が小額の場合には、分配を行わないことがあります。

9.マニュライフ日本債券アクティブ・ファンドM(FOFs用)(適格機関投資家専用)

2016/08/09 9:15

#2 損益及び剰余金計算書（連結）

(2)【損益及び剰余金計算書】

		第18期自平成27年5月16日至平成27年11月16日	第19期自平成27年11月17日至平成28年5月16日
	営業費用合計	57,013,105	50,120,918
営業損失(△)		△188,986,115	△459,380,557
経常損失(△)		△188,986,115	△459,380,557

2016/08/09 9:15