JPM USトレジャリー・インカム・ファンド(SMA専用)の（分配準備積立金）の推移 - 通期

有報情報

#1 その他、委託会社等の概況（連結）

5【その他】
(1)定款の変更

2021/08/24 9:06

#2 その他、資産管理等の概要（連結）

(5)【その他】
① 信託の終了等(詳しくは、信託約款をご参照ください。)

2021/08/24 9:06

#3 その他の手数料等（連結）

有価証券取引、先物取引およびオプション取引にかかる費用(売買委託手数料)*ならびに外国為替取引にかかる費用*が実費でかかります。なお、手数料相当額が取引の価格に織り込まれていることがあります。
* 当該取引等の仲介業務およびこれに付随する業務の対価として証券会社等に支払われます。2021/08/24 9:06

#4 その他の関係法人の概況（連結）

第2【その他の関係法人の概況】
1【名称、資本金の額及び事業の内容】

2021/08/24 9:06

#5 その他投資資産の主要なもの（連結）

③【その他投資資産の主要なもの】
該当事項はありません。

2021/08/24 9:06

#6 ファンドの仕組み（連結）

(3)【ファンドの仕組み】
(イ)仕組図

2021/08/24 9:06

#7 ファンドの沿革（連結）

【ファンドの沿革】
2003年12月16日 マザーファンドの信託契約締結、および設定・運用開始
2007年2月16日 当ファンドの信託契約締結、および設定・運用開始
2012年3月15日 当ファンドの換金価格を、一部解約の実行請求日の翌営業日の基準価額から当該基準価額に0.1%の率を乗じて得た額を信託財産留保額として控除した価額から、一部解約の実行請求日の翌営業日の基準価額に変更
2015年5月29日 マザーファンドの名称変更2021/08/24 9:06

#8 ファンドの目的及び基本的性格（連結）

(1)【ファンドの目的及び基本的性格】
(イ)ファンドの目的

2021/08/24 9:06

#9 ファンドの経理状況（連結）

当ファンドの財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」(昭和38年大蔵省令第59号)ならびに同規則第2条の2の規定により、「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)に基づき作成しております。
なお、財務諸表に記載している金額は、円単位で表示しております。2021/08/24 9:06

#10 事業の内容及び営業の概況、委託会社等の概況（連結）

2【事業の内容及び営業の概況】
投資信託及び投資法人に関する法律に定める投資信託委託会社として、証券投資信託の設定を行うとともに、金融商品取引法に定める金融商品取引業者として当該証券投資信託および投資一任契約に基づき委託された資産の運用(投資運用業)を行っています。また金融商品取引法に定める以下の業務を行っています。

2021/08/24 9:06

#11 保管（連結）

【保管】
該当事項はありません。2021/08/24 9:06

#12 信託報酬等（連結）

(3)【信託報酬等】
委託会社および受託会社の信託報酬の総額は、当ファンドの計算期間を通じて毎日、前営業日の信託財産の純資産総額に対し年率0.671%*(税抜0.61%)を乗じて得た額とします。

2021/08/24 9:06

#13 信託期間（連結）

信託の終了等」に記載する特定の場合には、信託は終了します。2021/08/24 9:06

#14 内国投資信託受益証券事務の概要（連結）

名義書換
当ファンドの受益権は、社振法に定める振替投資信託受益権の形態で発行されますので、名義書換手続はありませんが、その譲渡は以下の手続により行われます。

2021/08/24 9:06

#15 分配の推移（連結）

②【分配の推移】

期	1口当たり分配金(円)
10期	0.0000
11期	0.0000
12期	0.0000
13期	0.0000
14期	0.0000
15期	0.0000
16期	0.0000
17期	0.0000
18期	0.0000
19期	0.0000
20期	0.0000
21期	0.0000
22期	0.0000
23期	0.0000
24期	0.0000
25期	0.0000
26期	0.0000
27期	0.0000
28期	0.0000
29期	0.0000

2021/08/24 9:06

#16 分配方針（連結）

分配対象額の範囲
計算期間終了日における、信託約款第39条第1項に定める受益者に分配することができる額と、分配準備積立金の合計額とします。
なお、分配対象額の範囲には収益調整金が含まれます。2021/08/24 9:06

#17 利害関係人との取引制限（連結）

自己またはその取締役もしくは執行役との間における取引を行うことを内容とした運用を行うこと(投資者の保護に欠け、もしくは取引の公正を害し、または金融商品取引業の信用を失墜させるおそれがないものとして内閣府令で定めるものを除きます。)。2021/08/24 9:06

#18 参考情報（連結）

第3【参考情報】
下記の書類を関東財務局長へ提出しております。
2021年2月24日 有価証券届出書

2021/08/24 9:06

#19 収益率の推移（連結）

③【収益率の推移】

期	収益率(%)
10期	△0.1
11期	4.3
12期	4.2
13期	20.6
14期	△1.0
15期	1.8
16期	16.8
17期	3.9
18期	0.6
19期	△7.9
20期	1.3
21期	△0.8
22期	0.3
23期	△4.1
24期	3.3
25期	1.3
26期	3.0
27期	7.1
28期	△4.2
29期	0.6

(注)収益率とは計算期間末の基準価額(分配付)から当該計算期間の直前の計算期間末の基準価額(分配落)(以下「前期末基準価額」といいます。)を控除した額を前期末基準価額で除したものです。

2021/08/24 9:06

#20 受益者の権利等（連結）

信託の終了等」または「2021/08/24 9:06

#21 委託会社等の概況（連結）

資本金の額(2021年6月末現在)
資本金の額 2,218百万円
会社が発行する株式の総数 70,000株
発行済株式総数 56,265株2021/08/24 9:06

#22 委託会社等の経理状況（連結）

委託会社であるJPモルガン・アセット・マネジメント株式会社(以下「当社」という。)の財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」(昭和38年大蔵省令第59号。以下「財務諸表等規則」という。)並びに同規則第2条の規定により、「金融商品取引業等に関する内閣府令」(平成19年内閣府令第52号。以下「金融商品取引業等に関する内閣府令」という。)に基づいて作成しております。
なお、財務諸表の記載金額は、千円未満の端数を切り捨てて表示しております。2021/08/24 9:06

#23 投資リスク（連結）

3【投資リスク】
(1)リスク要因
当ファンドは、実質的に同一の運用の基本方針を有するマザーファンドの受益証券を主要投資対象として運用を行うため、以下に説明するような、マザーファンドのリスクと同等のものを伴います。以下のリスクおよび留意点に関する説明は特に記載のない限り、マザーファンドについてのものですが、当該リスクおよび留意点は結果的に当ファンドに影響を及ぼすものです。なお、以下の説明は、全てのリスクについて記載したものではなく、それ以外のリスクも存在することがあります。

2021/08/24 9:06

#24 投資不動産物件（連結）

【投資不動産物件】
該当事項はありません。2021/08/24 9:06

#25 投資制限（連結）

株式への投資制限
A 委託会社は、信託財産に属する全ての株式の時価総額と、マザーファンドの信託財産に属する全ての株式の時価総額のうち信託財産に属するとみなした額の合計額が、信託財産の純資産総額(信託約款第8条第2項に規定するものをいいます。以下③、⑫、⑭および⑮において同じ。)の100分の10を超えることとなる投資の指図をしません。
B 前記Aにおいて信託財産に属するとみなした額とは、信託財産に属するマザーファンドの受益証券の時価総額に、マザーファンドの信託財産の純資産総額(マザーファンド信託約款第9条に規定するものをいいます。以下③および⑨において同じ。)に対する全ての株式の時価総額の割合を乗じて得た額をいいます。2021/08/24 9:06

#26 投資対象（連結）

次に掲げる特定資産(投資信託及び投資法人に関する法律第2条第1項で定めるものをいいます。以下同じ。)
イ.有価証券

2021/08/24 9:06

#27 投資方針（連結）

当ファンドは、主としてマザーファンドの受益証券に投資し、信託財産の中長期的な成長をはかることを目的として運用を行います。2021/08/24 9:06

#28 投資有価証券の主要銘柄（連結）

①【投資有価証券の主要銘柄】
(2021年6月30日現在)

2021/08/24 9:06

#29 投資状況（連結）

(1)【投資状況】

		(2021年6月30日現在)
資産の種類	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
親投資信託受益証券	日本	120,869,246	100.07
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	-	△81,770	△0.07
合計(純資産総額)		120,787,476	100.00

(注)投資比率とは、当ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。投資比率は四捨五入です。

2021/08/24 9:06

#30 換金（解約）手数料（連結）

【換金(解約)手数料】
当ファンドの受益権の換金時に、換金手数料はかかりません。
当ファンドによるマザーファンドの受益証券の換金時に、換金手数料はかかりません。2021/08/24 9:06

#31 換金（解約）手続等（連結）

換金方法
原則として毎営業日に販売会社にて解約請求により受付けます。
ただし、米国の銀行休業日には、換金申込みの受付は行いません。
換金申込みの受付を行わない日(申込受付中止日)については、販売会社にお問い合わせください。2021/08/24 9:06

#32 損益及び剰余金計算書（連結）

(2)【損益及び剰余金計算書】

		(単位:円)
	第28期(自 2020年5月26日至 2020年11月25日)	第29期(自 2020年11月26日至 2021年5月25日)
営業収益
有価証券売買等損益	△10,525,313	957,830
営業収益合計	△10,525,313	957,830
営業費用
受託者報酬	83,667	35,278
委託者報酬	※1 937,024	※1 395,029
その他費用	33,401	14,051
営業費用合計	1,054,092	444,358
営業利益又は営業損失(△)	△11,579,405	513,472
経常利益又は経常損失(△)	△11,579,405	513,472
当期純利益又は当期純損失(△)	△11,579,405	513,472
一部解約に伴う当期純利益金額の分配額又は一部解約に伴う当期純損失金額の分配額(△)	△4,224,494	△232,523
期首剰余金又は期首欠損金(△)	126,198,214	44,065,254
剰余金増加額又は欠損金減少額	4,022,492	-
当期追加信託に伴う剰余金増加額又は欠損金減少額	4,022,492	-
剰余金減少額又は欠損金増加額	78,800,541	13,344,430
当期一部解約に伴う剰余金減少額又は欠損金増加額	78,800,541	13,344,430
分配金	※2 -	※2 -
期末剰余金又は期末欠損金(△)	44,065,254	31,466,819

2021/08/24 9:06

#33 損益計算書、委託会社等の経理状況（連結）

(2)【損益計算書】

			(単位:千円)
		第30期(自2019年4月1日至2020年3月31日)	第31期(自2020年4月1日至2021年3月31日)
営業収益
委託者報酬		11,978,587	11,210,022
運用受託報酬		6,385,101	9,990,252
業務受託報酬		1,979,026	1,781,474
その他営業収益		103,415	93,012
営業収益合計		20,446,131	23,074,762
営業費用
支払手数料		6,356,526	5,711,697
広告宣伝費		142,371	92,591
調査費		1,647,780	1,989,635
委託調査費		1,353,529	1,704,125
調査費		276,173	267,484
図書費		18,077	18,025
委託計算費		273,937	279,663
営業雑経費		207,406	202,218
通信費		11,047	12,892
印刷費		161,123	147,956
協会費		32,570	41,369
諸会費		2,664	-
営業費用合計		8,628,022	8,275,806
一般管理費
給料		4,697,592	5,189,294
役員報酬及び賞与		271,615	282,890
給料・手当		3,032,042	2,896,911
賞与		762,778	867,658
賞与引当金繰入額		556,677	1,070,437
役員賞与引当金繰入額		74,478	71,396
福利厚生費		359,980	376,875
交際費		22,481	12,096
寄付金		16,498	16,761
旅費交通費		142,717	687
租税公課		125,827	171,713
不動産関連費用		1,136,155	1,071,717
退職給付費用		215,714	195,441
退職金		93,567	215,744
消耗器具備品費		25,049	19,208
事務委託費		210,452	246,791
関係会社等配賦経費		1,946,956	2,096,413
減価償却費		7,082	6,092
諸経費		84,678	70,894
一般管理費合計		9,084,753	9,689,732
営業利益		2,733,355	5,109,223

			(単位:千円)
		第30期(自2019年4月1日至2020年3月31日)	第31期(自2020年4月1日至2021年3月31日)
営業外収益
受取配当金	※1	421,000	352,360
投資有価証券売却益		536	268
受取利息	※1	12,991	8,463
為替差益		-	27,896
その他営業外収益		21,032	326
営業外収益合計		455,561	389,316
営業外費用
投資有価証券売却損		0	-
為替差損		12,975	-
事務処理損失		11,795	-
その他営業外費用		-	2,756
営業外費用合計		24,771	2,756
経常利益		3,164,145	5,495,782
税引前当期純利益		3,164,145	5,495,782
法人税、住民税及び事業税		914,672	1,960,274
法人税等調整額		34,159	△427,280
法人税等合計		948,831	1,532,993
当期純利益		2,215,313	3,962,788

2021/08/24 9:06

#34 株主資本等変動計算書、委託会社等の経理状況（連結）

(3)【株主資本等変動計算書】
第30期(自2019年4月1日 至2020年3月31日)

2021/08/24 9:06

#35 注記事項、委託会社等の経理状況（連結）

重要な会計方針
1.有価証券の評価基準及び評価方法

2021/08/24 9:06

#36 注記表（連結）

(3)【注記表】
(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

2021/08/24 9:06

#37 申込手数料、ファンドの状況（連結）

【申込手数料】
当ファンドの受益権の取得申込時に、申込手数料はかかりません。
当ファンドによるマザーファンドの受益証券の取得申込時に、申込手数料はかかりません。2021/08/24 9:06

#38 申込（販売）手続等（連結）

申込方法
申込期間中の毎営業日に販売会社において、販売会社所定の方法で当ファンドの受益権の取得申込みの受付が行われます。
ただし、米国の銀行休業日には、取得申込みの受付は行いません。
取得申込みの受付を行わない日(申込受付中止日)については、販売会社にお問い合わせください。
当ファンドは、投資者と販売会社の間のSMA(セパレートリー・マネージド・アカウント)にかかる契約に基づいて、SMA取引口座の資金を運用するためのファンドです。
当ファンドの取得申込みを行う投資者は、原則として販売会社にSMA取引口座を開設した方に限るものとします。2021/08/24 9:06

#39 純資産の推移（連結）

【純資産の推移】
2021年6月末日および同日前1年以内における各月末ならびに下記計算期間末の純資産の推移は次の通りです。2021/08/24 9:06

#40 純資産額計算書（連結）

【純資産額計算書】

		(2021年6月30日現在)
	種類	金額	単位
	Ⅰ 資産総額	120,869,246	円
	Ⅱ 負債総額	81,770	円
	Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	120,787,476	円
	Ⅳ 発行済口数	86,571,588	口
	Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	1.3952	円

(参考)GIM USトレジャリー・インカム・マザーファンド(適格機関投資家専用)

		(2021年6月30日現在)
	種類	金額	単位
	Ⅰ 資産総額	3,226,801,607	円
	Ⅱ 負債総額	300	円
	Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	3,226,801,307	円
	Ⅳ 発行済口数	1,662,779,437	口
	Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	1.9406	円

2021/08/24 9:06

#41 計算期間（連結）

【計算期間】
当ファンドの計算期間は、毎年5月26日から11月25日までおよび11月26日から翌年5月25日までとします。ただし、計算期間終了日に該当する日(以下「該当日」といいます。)が休業日のとき、計算期間終了日は、該当日の翌営業日とし、その翌日より次の計算期間が開始されるものとします。
なお、計算期間終了日を「決算日」ということがあり、前記より当ファンドの決算日は原則として毎年5月25日および11月25日(該当日が休業日の場合は翌営業日)となります。2021/08/24 9:06

#42 設定及び解約の実績（連結）

(4)【設定及び解約の実績】
下記計算期間中の設定および解約の実績ならびに当該計算期間末の残存口数は次の通りです。

2021/08/24 9:06

#43 課税上の取扱い（連結）

個別元本について
追加型の株式投資信託*については、受益者毎の信託時の受益権の価額等が当該受益者の元本(個別元本)にあたります。
* 「株式投資信託」とは、信託約款上において債券以外の組入れが可能な投資信託をいいます。当ファンドは、主に米国の債券に投資するマザーファンドを主要投資対象としますが、信託約款上は債券以外の組入れが可能なため、課税上は株式投資信託の扱いとなります。
受益者が同一ファンドの受益権を複数回取得した場合、個別元本は、当該受益者が追加信託を行う都度当該受益者の受益権口数で加重平均することにより算出されます。
ただし、同一販売会社であっても複数支店等で同一ファンドを取得する場合は当該支店等毎に個別元本の算出が行われる場合があります。
受益者が元本払戻金(特別分配金)を受け取った場合、収益分配金発生時にその個別元本から当該元本払戻金(特別分配金)を控除した額が、その後の当該受益者の個別元本となります。(「元本払戻金(特別分配金)」については、後記「②収益分配金の課税について」をご参照ください。)2021/08/24 9:06

#44 貸借対照表、委託会社等の経理状況（連結）

(1)【貸借対照表】

			(単位:千円)
		第30期(2020年3月31日)	第31期(2021年3月31日)
資産の部
流動資産
現金及び預金		15,043,754	18,142,958
前払費用		22,555	21,674
未収入金		37,718	8,485
未収委託者報酬		1,716,518	2,100,011
未収収益		1,488,866	2,599,647
関係会社短期貸付金		2,800,000	1,700,000
その他		965	4,938
流動資産合計		21,110,379	24,577,716
固定資産
有形固定資産
器具備品		22,517	21,892
器具備品減価償却累計額		△7,082	△12,845
有形固定資産計		15,435	9,046
投資その他の資産
関係会社株式		60,000	60,000
投資有価証券		96,312	192,744
敷金保証金		97,415	83,967
前払年金費用		111,558	150,945
繰延税金資産		-	393,031
その他		10,438	8,754
投資その他の資産合計		375,723	889,443
固定資産合計		391,159	898,490
資産合計		21,501,539	25,476,207

			(単位:千円)
		第30期(2020年3月31日)	第31期(2021年3月31日)
負債の部
流動負債
預り金		126,790	152,810
未払金		1,356,914	1,657,429
未払手数料		819,678	969,445
その他未払金		537,235	687,983
未払費用		453,324	513,505
未払法人税等		393,642	1,604,718
賞与引当金		566,403	852,844
役員賞与引当金		46,164	66,485
流動負債合計		2,943,239	4,847,794
固定負債
長期未払金		248,016	230,152
賞与引当金		319,062	468,136
役員賞与引当金		122,076	132,202
繰延税金負債		34,159	-
固定負債合計		723,315	830,491
負債合計		3,666,554	5,678,285
純資産の部
株主資本
資本金		2,218,000	2,218,000
資本剰余金
資本準備金		1,000,000	1,000,000
資本剰余金合計		1,000,000	1,000,000
利益剰余金
利益準備金		33,676	33,676
その他利益剰余金
繰越利益剰余金		14,583,253	16,546,042
利益剰余金合計		14,616,930	16,579,718
株主資本合計		17,834,930	19,797,718
評価・換算差額等
その他有価証券評価差額金		54	202
評価・換算差額等合計		54	202
純資産合計		17,834,985	19,797,921
負債・純資産合計		21,501,539	25,476,207

2021/08/24 9:06

#45 資産の評価（連結）

【資産の評価】
受益権1口当たりの純資産価額(基準価額)は、原則として各営業日に委託会社が計算します。受益権1口当たりの純資産価額は、信託財産に属する資産(受入担保金代用有価証券を除きます。)を法令および一般社団法人投資信託協会規則にしたがって時価評価して得た信託財産の資産総額から負債総額を控除した金額を、計算日における受益権総口数で除した金額をいいます。なお、便宜上1万口当たりに換算した価額で表示することがあります。
信託財産に属する外貨建資産の円換算は、原則として、わが国における計算日の対顧客電信売買相場の仲値によって計算し、外国為替予約の評価は、原則として、わが国における計算日の対顧客先物売買相場の仲値によって計算します。
受益権1万口当たりの基準価額は、販売会社に問い合わせることにより知ることができます。また、受益権1万口当たりの基準価額は、原則として計算日の翌日付の日本経済新聞朝刊に掲載されます。
販売会社に関しては、以下の照会先までお問い合わせください。
照会先:
JPモルガン・アセット・マネジメント株式会社
TEL:03-6736-2350(受付時間は営業日の午前9時～午後5時)
HPアドレス:https://www.jpmorgan.com/jp/am/2021/08/24 9:06

#46 運用体制（連結）

J.P.モルガン・アセット・マネジメント内で組織されるグローバル債券運用グループ(約220名)に所属する、JPMIM社のポートフォリオ・マネジャーが運用を担当し、実際の投資判断を行います。グローバル債券運用グループは、運用チームと運用戦略チームで構成されます。2021/08/24 9:06

#47 附属明細表（連結）

(4)【附属明細表】
第1 有価証券明細表(2021年5月25日現在)

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#48 （参考情報）運用実績（連結）

基準日	2021年6月30日	設定日				2007年2月16日
純資産総額	120百万円	決算回数				年2回
基準価額・純資産の推移				分配の推移
				期	年月		円
				25期	2019年5月		0
				26期	2019年11月		0
				27期	2020年5月		0
				28期	2020年11月		0
				29期	2021年5月		0
					設定来累計		0
				*分配金は税引前1万口当たりの金額です。
*基準価額は、1万口当たり、信託報酬控除後です。

通貨別構成状況			種類別構成状況
通貨	投資比率※1		種類	投資比率※1
米ドル	95.6%		国債証券	86.8%
			特殊債券	8.8%

組入上位銘柄

年間収益率の推移

*年間収益率(%)=(年末営業日の基準価額÷前年末営業日の基準価額-1)×100

*2021年の年間収益率は前年末営業日から2021年6月30日までのものです。

*ベンチマークは設定していません。

*当ページにおける「ファンド」は、JPM USトレジャリー・インカム・ファンド(SMA専用)です。

運用実績において、金額は表示単位以下を切捨て、投資比率および収益率は表示単位以下を四捨五入して記載しています。

※1 ファンドはマザーファンドを通じて投資を行うため、マザーファンドの投資銘柄をファンドが直接保有しているものとみなし、ファンドの純資産総額に対する投資比率として計算しています。

※2 「投資国/地域」は、「第1ファンドの状況 1 ファンドの性格 (1)ファンドの目的及び基本的性格 (ニ)ファンドの特色」の記載に基づき、どこの国への投資であるかを委託会社が分類し、記載したものです。

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