新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・毎月分配型)、(為替ヘッジなし・年2回決算型)、(為替ヘッジあり・毎月分配型)、(為替ヘッジあり・年2回決算型)の（分配準備積立金）の推移 - 通期

有報情報

#1 その他、委託会社等の概況（連結）

5【その他】
(1)定款の変更

2026/08/20 9:40

#2 その他、資産管理等の概要（連結）

(5)【その他】
① 信託の終了(繰上償還)

2026/08/20 9:40

#3 その他の手数料等（連結）

から⑦までに該当する業務を委託する場合は、その委託費用を含みます。また、実際に支払う金額の支弁を受ける代わりに、その金額をあらかじめ合理的に見積もった上で、見積額に基づいて見積率を算出し、かかる見積率を信託財産の純資産総額に乗じて得た額をかかる諸費用の合計額とみなして、信託財産から支弁を受けることができます。(以下「見積方式」といいます。)ただし、委託会社は、信託財産の規模などを考慮して、信託の設定時または期中に、かかる諸費用の見積率を見直し、年率0.1%を上限として、これを変更することができます。委託会社は、実費方式または見積方式のいずれを用いるかについて、信託期間を通じて随時、見直すことができます。これら諸費用は、委託会社が定めた時期に、信託財産から支払います。2026/08/20 9:40

#4 その他の関係法人の概況（連結）

第2【その他の関係法人の概況】
1【名称、資本金の額及び事業の内容】

2026/08/20 9:40

#5 その他投資資産の主要なもの-001

③【その他投資資産の主要なもの】
該当事項はありません。

2026/08/20 9:40

#6 その他投資資産の主要なもの-003

③【その他投資資産の主要なもの】

資産の種類	名称	建別	数量	契約額等(円)	評価額(円)	投資比率(%)
為替予約取引	米ドル	売建	3,295,000.00	522,021,907	523,773,200	△97.29

e border="0">資産の種類名称建別数量契約額等(円)評価額(円)投資

2026/08/20 9:40

#7 その他投資資産の主要なもの-004

③【その他投資資産の主要なもの】

資産の種類	名称	建別	数量	契約額等(円)	評価額(円)	投資比率(%)
為替予約取引	米ドル	売建	4,346,000.00	688,867,236	690,840,160	△98.08

e border="0">資産の種類名称建別数量契約額等(円)評価額(円)投資

2026/08/20 9:40

#8 ファンドの仕組み（連結）

(3)【ファンドの仕組み】
① ファンドの仕組み

2026/08/20 9:40

#9 ファンドの沿革（連結）

【ファンドの沿革】
<新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・毎月分配型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・毎月分配型)>2017年 2月 3日
・ファンドの信託契約締結、運用開始
<新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・年2回決算型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・年2回決算型)>2017年 2月 3日
・ファンドの信託契約締結、運用開始
2024年 8月21日
・信託期間の更新(信託終了日を2032年5月20日から2045年5月19日へ変更)2026/08/20 9:40

#10 ファンドの現況

2【ファンドの現況】
以下のファンドの現況は2026年 5月29日現在です。

2026/08/20 9:40

#11 ファンドの目的及び基本的性格（連結）

(1)【ファンドの目的及び基本的性格】
① ファンドの目的

2026/08/20 9:40

#12 ファンドの経理状況（連結）

当ファンドの財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」(昭和38年大蔵省令第59号)並びに同規則第2条の2の規定により、「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)に基づき作成しております。
なお、財務諸表に記載している金額は、円単位で表示しております。2026/08/20 9:40

#13 事業の内容及び営業の概況、委託会社等の概況（連結）

2【事業の内容及び営業の概況】
・「投資信託及び投資法人に関する法律」に定める投資信託委託会社である委託会社は、証券投資信託の設定を行なうとともに「金融商品取引法」に定める金融商品取引業者としてその運用(投資運用業)を行なっています。また「金融商品取引法」に定める投資助言業務を行なっています。

2026/08/20 9:40

#14 保管（連結）

【保管】
該当事項はありません。2026/08/20 9:40

#15 信託報酬等（連結）

(3)【信託報酬等】
① 信託報酬

2026/08/20 9:40

#16 信託期間（連結）

【信託期間】
<新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・毎月分配型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・毎月分配型)>2032年5月20日までとします(2017年2月3日設定)。ただし、約款の規定に基づき、信託契約を解約し、信託を終了させることがあります。
<新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・年2回決算型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・年2回決算型)>2045年5月19日までとします(2017年2月3日設定)。ただし、約款の規定に基づき、信託契約を解約し、信託を終了させることがあります。2026/08/20 9:40

#17 内国投資信託受益証券事務の概要（連結）

譲渡制限はありません。2026/08/20 9:40

#18 分配の推移-001

②【分配の推移】

期	期間	1口当たりの分配金(円)
第1特定期間	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	0.0100
第2特定期間	2017年 5月23日～2017年11月20日	0.0300
第3特定期間	2017年11月21日～2018年 5月21日	0.0300
第4特定期間	2018年 5月22日～2018年11月20日	0.0300
第5特定期間	2018年11月21日～2019年 5月20日	0.0300
第6特定期間	2019年 5月21日～2019年11月20日	0.0300
第7特定期間	2019年11月21日～2020年 5月20日	0.0280
第8特定期間	2020年 5月21日～2020年11月20日	0.0240
第9特定期間	2020年11月21日～2021年 5月20日	0.0240
第10特定期間	2021年 5月21日～2021年11月22日	0.0240
第11特定期間	2021年11月23日～2022年 5月20日	0.0240
第12特定期間	2022年 5月21日～2022年11月21日	0.0240
第13特定期間	2022年11月22日～2023年 5月22日	0.0240
第14特定期間	2023年 5月23日～2023年11月20日	0.0270
第15特定期間	2023年11月21日～2024年 5月20日	0.0420
第16特定期間	2024年 5月21日～2024年11月20日	0.0420
第17特定期間	2024年11月21日～2025年 5月20日	0.0420
第18特定期間	2025年 5月21日～2025年11月20日	0.0460
第19特定期間	2025年11月21日～2026年 5月20日	0.0480

e border="0">期期間1口当たりの分配金(円)第1特定期間2017年 2月 3日～2017年 5月22日0.0100第2特定期間2017年 5月23日～2017年11月20日0.0300第3特定期間2017年11月21日～2018年 5月21日0.0300第4特定期間2018年 5月22日～2018年11月20日0.0300第5特定期間2018年11月21日～2019年 5月20日0.0300第6特定期間2019年 5月21日～2019年11月20日0.0300第7特定期間2019年11月21日～2020年 5月20日0.0280第8特定期間2020年 5月21日～2020年11月20日0.0240第9特定期間2020年11月21日～2021年 5月20日0.0240第10特定期間2021年 5月21日～2021年11月22日0.0240第11特定期間2021年11月23日～2022年 5月20日0.0240第12特定期間2022年 5月21日～2022年11月21日0.0240第13特定期間2022年11月22日～2023年 5月22日0.0240第14特定期間2023年 5月23日～2023年11月20日0.0270第15特定期間2023年11月21日～2024年 5月20日0.0420第16特定期間2024年 5月21日～2024年11月20日0.0420第17特定期間2024年11月21日～2025年 5月20日0.0420第18特定期間2025年 5月21日～2025年11月20日0.0460第19特定期間2025年11月21日～2026年 5月20日0.0480

2026/08/20 9:40

#19 分配の推移-002

②【分配の推移】

期	期間	1口当たりの分配金(円)
第1期	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	0.0000
第2期	2017年 5月23日～2017年11月20日	0.0000
第3期	2017年11月21日～2018年 5月21日	0.0000
第4期	2018年 5月22日～2018年11月20日	0.0000
第5期	2018年11月21日～2019年 5月20日	0.0000
第6期	2019年 5月21日～2019年11月20日	0.0000
第7期	2019年11月21日～2020年 5月20日	0.0000
第8期	2020年 5月21日～2020年11月20日	0.0000
第9期	2020年11月21日～2021年 5月20日	0.0000
第10期	2021年 5月21日～2021年11月22日	0.0000
第11期	2021年11月23日～2022年 5月20日	0.0000
第12期	2022年 5月21日～2022年11月21日	0.0000
第13期	2022年11月22日～2023年 5月22日	0.0000
第14期	2023年 5月23日～2023年11月20日	0.0000
第15期	2023年11月21日～2024年 5月20日	0.0000
第16期	2024年 5月21日～2024年11月20日	0.0000
第17期	2024年11月21日～2025年 5月20日	0.0000
第18期	2025年 5月21日～2025年11月20日	0.0000
第19期	2025年11月21日～2026年 5月20日	0.0000

e border="0">期期間1口当たりの分配金(円)第1期2017年 2月 3日～2017年 5月22日0.0000第2期2017年 5月23日～2017年11月20日0.0000第3期2017年11月21日～2018年 5月21日0.0000第4期2018年 5月22日～2018年11月20日0.0000第5期2018年11月21日～2019年 5月20日0.0000第6期2019年 5月21日～2019年11月20日0.0000第7期2019年11月21日～2020年 5月20日0.0000第8期2020年 5月21日～2020年11月20日0.0000第9期2020年11月21日～2021年 5月20日0.0000第10期2021年 5月21日～2021年11月22日0.0000第11期2021年11月23日～2022年 5月20日0.0000第12期2022年 5月21日～2022年11月21日0.0000第13期2022年11月22日～2023年 5月22日0.0000第14期2023年 5月23日～2023年11月20日0.0000第15期2023年11月21日～2024年 5月20日0.0000第16期2024年 5月21日～2024年11月20日0.0000第17期2024年11月21日～2025年 5月20日0.0000第18期2025年 5月21日～2025年11月20日0.0000第19期2025年11月21日～2026年 5月20日0.0000

2026/08/20 9:40

#20 分配の推移-003

②【分配の推移】

期	期間	1口当たりの分配金(円)
第1特定期間	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	0.0090
第2特定期間	2017年 5月23日～2017年11月20日	0.0270
第3特定期間	2017年11月21日～2018年 5月21日	0.0270
第4特定期間	2018年 5月22日～2018年11月20日	0.0270
第5特定期間	2018年11月21日～2019年 5月20日	0.0270
第6特定期間	2019年 5月21日～2019年11月20日	0.0270
第7特定期間	2019年11月21日～2020年 5月20日	0.0250
第8特定期間	2020年 5月21日～2020年11月20日	0.0210
第9特定期間	2020年11月21日～2021年 5月20日	0.0210
第10特定期間	2021年 5月21日～2021年11月22日	0.0210
第11特定期間	2021年11月23日～2022年 5月20日	0.0210
第12特定期間	2022年 5月21日～2022年11月21日	0.0210
第13特定期間	2022年11月22日～2023年 5月22日	0.0210
第14特定期間	2023年 5月23日～2023年11月20日	0.0185
第15特定期間	2023年11月21日～2024年 5月20日	0.0060
第16特定期間	2024年 5月21日～2024年11月20日	0.0060
第17特定期間	2024年11月21日～2025年 5月20日	0.0060
第18特定期間	2025年 5月21日～2025年11月20日	0.0060
第19特定期間	2025年11月21日～2026年 5月20日	0.0060

e border="0">期期間1口当たりの分配金(円)第1特定期間2017年 2月 3日～2017年 5月22日0.0090第2特定期間2017年 5月23日～2017年11月20日0.0270第3特定期間2017年11月21日～2018年 5月21日0.0270第4特定期間2018年 5月22日～2018年11月20日0.0270第5特定期間2018年11月21日～2019年 5月20日0.0270第6特定期間2019年 5月21日～2019年11月20日0.0270第7特定期間2019年11月21日～2020年 5月20日0.0250第8特定期間2020年 5月21日～2020年11月20日0.0210第9特定期間2020年11月21日～2021年 5月20日0.0210第10特定期間2021年 5月21日～2021年11月22日0.0210第11特定期間2021年11月23日～2022年 5月20日0.0210第12特定期間2022年 5月21日～2022年11月21日0.0210第13特定期間2022年11月22日～2023年 5月22日0.0210第14特定期間2023年 5月23日～2023年11月20日0.0185第15特定期間2023年11月21日～2024年 5月20日0.0060第16特定期間2024年 5月21日～2024年11月20日0.0060第17特定期間2024年11月21日～2025年 5月20日0.0060第18特定期間2025年 5月21日～2025年11月20日0.0060第19特定期間2025年11月21日～2026年 5月20日0.0060

2026/08/20 9:40

#21 分配方針（連結）

収益分配方針
毎決算時に、原則として次の通り収益分配を行なう方針です。
1)分配対象額の範囲
経費控除後の利子・配当等収益および売買益(評価益を含みます。)などの全額とします。
2)分配対象額についての分配方針
分配金額は、委託会社が基準価額水準、市況動向などを勘案して決定します。ただし、分配対象額が少額の場合には分配を行なわないこともあります。
3)留保益の運用方針
収益分配に充てず信託財産内に留保した利益については、約款に定める運用の基本方針に基づき運用を行ないます。2026/08/20 9:40

#22 利害関係人との取引制限（連結）

自己またはその取締役もしくは執行役との間における取引を行なうことを内容とした運用を行なうこと(投資者の保護に欠け、もしくは取引の公正を害し、または金融商品取引業の信用を失墜させるおそれがないものとして内閣府令で定めるものを除きます。)。2026/08/20 9:40

#23 参考情報（連結）

第3【参考情報】
ファンドについては、当計算期間において以下の書類が提出されております。

提出年月日	提出書類
2025年11月28日	臨時報告書
2026年 2月20日	有価証券届出書
2026年 2月20日	有価証券報告書
2026年 2月27日	臨時報告書

2026/08/20 9:40

#24 収益率の推移-001

③【収益率の推移】

期	期間	収益率(%)
第1特定期間	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	△4.42
第2特定期間	2017年 5月23日～2017年11月20日	△0.43
第3特定期間	2017年11月21日～2018年 5月21日	△1.81
第4特定期間	2018年 5月22日～2018年11月20日	0.27
第5特定期間	2018年11月21日～2019年 5月20日	2.93
第6特定期間	2019年 5月21日～2019年11月20日	2.32
第7特定期間	2019年11月21日～2020年 5月20日	△27.31
第8特定期間	2020年 5月21日～2020年11月20日	18.38
第9特定期間	2020年11月21日～2021年 5月20日	31.45
第10特定期間	2021年 5月21日～2021年11月22日	10.35
第11特定期間	2021年11月23日～2022年 5月20日	5.03
第12特定期間	2022年 5月21日～2022年11月21日	11.16
第13特定期間	2022年11月22日～2023年 5月22日	△1.65
第14特定期間	2023年 5月23日～2023年11月20日	21.52
第15特定期間	2023年11月21日～2024年 5月20日	16.86
第16特定期間	2024年 5月21日～2024年11月20日	0.89
第17特定期間	2024年11月21日～2025年 5月20日	△3.30
第18特定期間	2025年 5月21日～2025年11月20日	△0.79
第19特定期間	2025年11月21日～2026年 5月20日	△3.73

e border="0">期期間収益率(%)第1特定期間2017年 2月 3日～2017年 5月22日△4.42第2特定期間2017年 5月23日～2017年11月20日△0.43第3特定期間2017年11月21日～2018年 5月21日△1.81第4特定期間2018年 5月22日～2018年11月20日0.27第5特定期間2018年11月21日～2019年 5月20日2.93第6特定期間2019年 5月21日～2019年11月20日2.32第7特定期間2019年11月21日～2020年 5月20日△27.31第8特定期間2020年 5月21日～2020年11月20日18.38第9特定期間2020年11月21日～2021年 5月20日31.45第10特定期間2021年 5月21日～2021年11月22日10.35第11特定期間2021年11月23日～2022年 5月20日5.03第12特定期間2022年 5月21日～2022年11月21日11.16第13特定期間2022年11月22日～2023年 5月22日△1.65第14特定期間2023年 5月23日～2023年11月20日21.52第15特定期間2023年11月21日～2024年 5月20日16.86第16特定期間2024年 5月21日～2024年11月20日0.89第17特定期間2024年11月21日～2025年 5月20日△3.30第18特定期間2025年 5月21日～2025年11月20日△0.79第19特定期間2025年11月21日～2026年 5月20日△3.73e border="0">(注)各特定期間の収益率は、特定期間末の基準価額(分配落ち)に当該特定期間の分配金を加算し、当該特定期間の直前の特定期間末の基準価額(分配落ち。以下「前期末基準価額」といいます。)を控除した額を前期末基準価額で除して得た数に100を乗じた数です。

2026/08/20 9:40

#25 収益率の推移-002

③【収益率の推移】

期	期間	収益率(%)
第1期	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	△4.45
第2期	2017年 5月23日～2017年11月20日	△0.44
第3期	2017年11月21日～2018年 5月21日	△1.61
第4期	2018年 5月22日～2018年11月20日	0.17
第5期	2018年11月21日～2019年 5月20日	3.09
第6期	2019年 5月21日～2019年11月20日	2.40
第7期	2019年11月21日～2020年 5月20日	△27.74
第8期	2020年 5月21日～2020年11月20日	18.58
第9期	2020年11月21日～2021年 5月20日	31.97
第10期	2021年 5月21日～2021年11月22日	10.45
第11期	2021年11月23日～2022年 5月20日	4.85
第12期	2022年 5月21日～2022年11月21日	11.21
第13期	2022年11月22日～2023年 5月22日	△1.57
第14期	2023年 5月23日～2023年11月20日	21.57
第15期	2023年11月21日～2024年 5月20日	17.22
第16期	2024年 5月21日～2024年11月20日	0.99
第17期	2024年11月21日～2025年 5月20日	△3.10
第18期	2025年 5月21日～2025年11月20日	△0.85
第19期	2025年11月21日～2026年 5月20日	△3.90

e border="0">期期間収益率(%)第1期2017年 2月 3日～2017年 5月22日△4.45第2期2017年 5月23日～2017年11月20日△0.44第3期2017年11月21日～2018年 5月21日△1.61第4期2018年 5月22日～2018年11月20日0.17第5期2018年11月21日～2019年 5月20日3.09第6期2019年 5月21日～2019年11月20日2.40第7期2019年11月21日～2020年 5月20日△27.74第8期2020年 5月21日～2020年11月20日18.58第9期2020年11月21日～2021年 5月20日31.97第10期2021年 5月21日～2021年11月22日10.45第11期2021年11月23日～2022年 5月20日4.85第12期2022年 5月21日～2022年11月21日11.21第13期2022年11月22日～2023年 5月22日△1.57第14期2023年 5月23日～2023年11月20日21.57第15期2023年11月21日～2024年 5月20日17.22第16期2024年 5月21日～2024年11月20日0.99第17期2024年11月21日～2025年 5月20日△3.10第18期2025年 5月21日～2025年11月20日△0.85第19期2025年11月21日～2026年 5月20日△3.90e border="0">(注)各計算期間の収益率は、計算期間末の基準価額(分配落ち)に当該計算期間の分配金を加算し、当該計算期間の直前の計算期間末の基準価額(分配落ち。以下「前期末基準価額」といいます。)を控除した額を前期末基準価額で除して得た数に100を乗じた数です。

2026/08/20 9:40

#26 収益率の推移-003

③【収益率の推移】

期	期間	収益率(%)
第1特定期間	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	△4.20
第2特定期間	2017年 5月23日～2017年11月20日	△1.65
第3特定期間	2017年11月21日～2018年 5月21日	△1.67
第4特定期間	2018年 5月22日～2018年11月20日	△2.27
第5特定期間	2018年11月21日～2019年 5月20日	3.36
第6特定期間	2019年 5月21日～2019年11月20日	2.44
第7特定期間	2019年11月21日～2020年 5月20日	△26.85
第8特定期間	2020年 5月21日～2020年11月20日	22.59
第9特定期間	2020年11月21日～2021年 5月20日	25.04
第10特定期間	2021年 5月21日～2021年11月22日	5.78
第11特定期間	2021年11月23日～2022年 5月20日	△6.09
第12特定期間	2022年 5月21日～2022年11月21日	△1.09
第13特定期間	2022年11月22日～2023年 5月22日	△2.25
第14特定期間	2023年 5月23日～2023年11月20日	8.59
第15特定期間	2023年11月21日～2024年 5月20日	9.71
第16特定期間	2024年 5月21日～2024年11月20日	△0.54
第17特定期間	2024年11月21日～2025年 5月20日	1.04
第18特定期間	2025年 5月21日～2025年11月20日	△10.25
第19特定期間	2025年11月21日～2026年 5月20日	△6.29

e border="0">期期間収益率(%)第1特定期間2017年 2月 3日～2017年 5月22日△4.20第2特定期間2017年 5月23日～2017年11月20日△1.65第3特定期間2017年11月21日～2018年 5月21日△1.67第4特定期間2018年 5月22日～2018年11月20日△2.27第5特定期間2018年11月21日～2019年 5月20日3.36第6特定期間2019年 5月21日～2019年11月20日2.44第7特定期間2019年11月21日～2020年 5月20日△26.85第8特定期間2020年 5月21日～2020年11月20日22.59第9特定期間2020年11月21日～2021年 5月20日25.04第10特定期間2021年 5月21日～2021年11月22日5.78第11特定期間2021年11月23日～2022年 5月20日△6.09第12特定期間2022年 5月21日～2022年11月21日△1.09第13特定期間2022年11月22日～2023年 5月22日△2.25第14特定期間2023年 5月23日～2023年11月20日8.59第15特定期間2023年11月21日～2024年 5月20日9.71第16特定期間2024年 5月21日～2024年11月20日△0.54第17特定期間2024年11月21日～2025年 5月20日1.04第18特定期間2025年 5月21日～2025年11月20日△10.25第19特定期間2025年11月21日～2026年 5月20日△6.29e border="0">(注)各特定期間の収益率は、特定期間末の基準価額(分配落ち)に当該特定期間の分配金を加算し、当該特定期間の直前の特定期間末の基準価額(分配落ち。以下「前期末基準価額」といいます。)を控除した額を前期末基準価額で除して得た数に100を乗じた数です。

2026/08/20 9:40

#27 収益率の推移-004

③【収益率の推移】

期	期間	収益率(%)
第1期	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	△4.14
第2期	2017年 5月23日～2017年11月20日	△1.70
第3期	2017年11月21日～2018年 5月21日	△1.61
第4期	2018年 5月22日～2018年11月20日	△2.45
第5期	2018年11月21日～2019年 5月20日	3.48
第6期	2019年 5月21日～2019年11月20日	2.53
第7期	2019年11月21日～2020年 5月20日	△26.83
第8期	2020年 5月21日～2020年11月20日	22.48
第9期	2020年11月21日～2021年 5月20日	25.31
第10期	2021年 5月21日～2021年11月22日	5.86
第11期	2021年11月23日～2022年 5月20日	△6.24
第12期	2022年 5月21日～2022年11月21日	△1.04
第13期	2022年11月22日～2023年 5月22日	△2.33
第14期	2023年 5月23日～2023年11月20日	8.62
第15期	2023年11月21日～2024年 5月20日	9.55
第16期	2024年 5月21日～2024年11月20日	△0.50
第17期	2024年11月21日～2025年 5月20日	1.13
第18期	2025年 5月21日～2025年11月20日	△10.64
第19期	2025年11月21日～2026年 5月20日	△6.09

e border="0">期期間収益率(%)第1期2017年 2月 3日～2017年 5月22日△4.14第2期2017年 5月23日～2017年11月20日△1.70第3期2017年11月21日～2018年 5月21日△1.61第4期2018年 5月22日～2018年11月20日△2.45第5期2018年11月21日～2019年 5月20日3.48第6期2019年 5月21日～2019年11月20日2.53第7期2019年11月21日～2020年 5月20日△26.83第8期2020年 5月21日～2020年11月20日22.48第9期2020年11月21日～2021年 5月20日25.31第10期2021年 5月21日～2021年11月22日5.86第11期2021年11月23日～2022年 5月20日△6.24第12期2022年 5月21日～2022年11月21日△1.04第13期2022年11月22日～2023年 5月22日△2.33第14期2023年 5月23日～2023年11月20日8.62第15期2023年11月21日～2024年 5月20日9.55第16期2024年 5月21日～2024年11月20日△0.50第17期2024年11月21日～2025年 5月20日1.13第18期2025年 5月21日～2025年11月20日△10.64第19期2025年11月21日～2026年 5月20日△6.09e border="0">(注)各計算期間の収益率は、計算期間末の基準価額(分配落ち)に当該計算期間の分配金を加算し、当該計算期間の直前の計算期間末の基準価額(分配落ち。以下「前期末基準価額」といいます。)を控除した額を前期末基準価額で除して得た数に100を乗じた数です。

2026/08/20 9:40

#28 受益者の権利等（連結）

収益分配金・償還金受領権
・受益者は、ファンドの収益分配金・償還金を、自己に帰属する受益権の口数に応じて受領する権利を有します。
・ただし、受益者が収益分配金については支払開始日から5年間、償還金については支払開始日から10年間請求を行なわない場合はその権利を失い、その金銭は委託会社に帰属します。2026/08/20 9:40

#29 委託会社等の概況（連結）

1【委託会社等の概況】
(1)資本金の額

2026/08/20 9:40

#30 委託会社等の経理状況（連結）

当社の財務諸表は、「財務諸表等の用語、様式及び作成方法に関する規則」(昭和38年大蔵省令第59号)並びに同規則第2条の規定に基づき、「金融商品取引業等に関する内閣府令」(平成19年8月6日内閣府令第52号)に基づいて作成しております。2026/08/20 9:40

#31 投資リスク（連結）

価格変動リスク
・一般にBDCの価格は、発行体の成長性や収益性の企業情報および当該情報の変化に影響を受けて変動します。また、国内および海外の経済・政治情勢などの影響を受けて変動します。ファンドにおいては、BDCの価格変動または流動性の予想外の変動があった場合、ファンドに重大な損失が生じるリスクがあります。
・一般に株式の価格は、会社の成長性や収益性の企業情報および当該情報の変化に影響を受けて変動します。また、国内および海外の経済・政治情勢などの影響を受けて変動します。ファンドにおいては、株式の価格変動または流動性の予想外の変動があった場合、重大な損失が生じるリスクがあります。2026/08/20 9:40

#32 投資不動産物件-001

【投資不動産物件】
該当事項はありません。2026/08/20 9:40

#33 投資制限（連結）

約款に定める投資制限
<新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・毎月分配型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・毎月分配型)>1)株式(新株引受権証券および新株予約権証券を含みます。)への実質投資割合には、制限を設けません。

2026/08/20 9:40

#34 投資対象（連結）

(2)【投資対象】
<新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・毎月分配型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・年2回決算型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・毎月分配型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・年2回決算型)>「ハイインカムBDCマザーファンド」受益証券を主要投資対象とします。

2026/08/20 9:40

#35 投資方針（連結）

【投資方針】
<新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・毎月分配型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・年2回決算型)>・主として、「ハイインカムBDCマザーファンド」受益証券に投資を行ない、インカム収益の確保と信託財産の成長を目指して運用を行ないます。

2026/08/20 9:40

#36 投資有価証券の主要銘柄-001

①【投資有価証券の主要銘柄】
e border="0">イ.評価額上位銘柄明細

国・地域	種類	銘柄名	数量又は額面総額	簿価単価(円)	簿価金額(円)	評価単価(円)	評価金額(円)	投資比率(%)
日本	親投資信託受益証券	ハイインカムBDCマザーファンド	9,443,275,828	2.3029	21,746,919,905	2.3337	22,037,772,799	98.96

e border="0">国・

2026/08/20 9:40

#37 投資有価証券の主要銘柄-002

①【投資有価証券の主要銘柄】
e border="0">イ.評価額上位銘柄明細

国・地域	種類	銘柄名	数量又は額面総額	簿価単価(円)	簿価金額(円)	評価単価(円)	評価金額(円)	投資比率(%)
日本	親投資信託受益証券	ハイインカムBDCマザーファンド	2,215,128,270	2.3029	5,101,218,893	2.3337	5,169,444,843	98.54

e border="0">国・

2026/08/20 9:40

#38 投資有価証券の主要銘柄-003

①【投資有価証券の主要銘柄】
e border="0">イ.評価額上位銘柄明細

国・地域	種類	銘柄名	数量又は額面総額	簿価単価(円)	簿価金額(円)	評価単価(円)	評価金額(円)	投資比率(%)
日本	親投資信託受益証券	ハイインカムBDCマザーファンド	227,504,759	2.3029	523,920,709	2.3337	530,927,856	98.62

e border="0">国・

2026/08/20 9:40

#39 投資有価証券の主要銘柄-004

①【投資有価証券の主要銘柄】
e border="0">イ.評価額上位銘柄明細

国・地域	種類	銘柄名	数量又は額面総額	簿価単価(円)	簿価金額(円)	評価単価(円)	評価金額(円)	投資比率(%)
日本	親投資信託受益証券	ハイインカムBDCマザーファンド	256,850,150	2.3029	591,500,210	2.3337	599,411,195	85.10

e border="0">国・

2026/08/20 9:40

#40 投資状況-001

(1)【投資状況】

資産の種類	国・地域	時価合計(円)	投資比率(%)
親投資信託受益証券	日本	22,037,772,799	98.96
コール・ローン等、その他資産(負債控除後)	―	231,779,320	1.04
合計(純資産総額)		22,269,552,119	100.00

e border="0">資産の種類国・地域時価合計(円)投資比率(%)親投資信託受益証券日本22,037,772,79998.96コール・ローン等、その他資産(負債控除後)―231,779,3201.04合計(純資産総額)22,269,552,119100.00

2026/08/20 9:40

#41 投資状況-002

(1)【投資状況】

資産の種類	国・地域	時価合計(円)	投資比率(%)
親投資信託受益証券	日本	5,169,444,843	98.54
コール・ローン等、その他資産(負債控除後)	―	76,644,306	1.46
合計(純資産総額)		5,246,089,149	100.00

e border="0">資産の種類国・地域時価合計(円)投資比率(%)親投資信託受益証券日本5,169,444,84398.54コール・ローン等、その他資産(負債控除後)―76,644,3061.46合計(純資産総額)5,246,089,149100.00

2026/08/20 9:40

#42 投資状況-003

(1)【投資状況】

資産の種類	国・地域	時価合計(円)	投資比率(%)
親投資信託受益証券	日本	530,927,856	98.62
コール・ローン等、その他資産(負債控除後)	―	7,441,377	1.38
合計(純資産総額)		538,369,233	100.00

e border="0">資産の種類国・地域時価合計(円)投資比率(%)親投資信託受益証券日本530,927,85698.62コール・ローン等、その他資産(負債控除後)―7,441,3771.38合計(純資産総額)538,369,233100.00その他の資産の投資状況

2026/08/20 9:40

#43 投資状況-004

(1)【投資状況】

資産の種類	国・地域	時価合計(円)	投資比率(%)
親投資信託受益証券	日本	599,411,195	85.10
コール・ローン等、その他資産(負債控除後)	―	104,980,956	14.90
合計(純資産総額)		704,392,151	100.00

e border="0">資産の種類国・地域時価合計(円)投資比率(%)親投資信託受益証券日本599,411,19585.10コール・ローン等、その他資産(負債控除後)―104,980,95614.90合計(純資産総額)704,392,151100.00その他の資産の投資状況

2026/08/20 9:40

#44 換金（解約）手数料（連結）

換金手数料
ありません。2026/08/20 9:40

#45 換金（解約）手続等（連結）

2【換金(解約)手続等】
<解約請求による換金>(1)解約の受付

2026/08/20 9:40

#46 損益及び剰余金計算書（連結）

(2)【損益及び剰余金計算書】

	前期自 2025年 5月21日至 2025年11月20日	当期自 2025年11月21日至 2026年 5月20日
営業収益
受取利息	1,001,586	1,159,445
有価証券売買等損益	△151,917,614	△715,503,655
営業収益合計	△150,916,028	△714,344,210
営業費用
受託者報酬	5,122,563	6,273,801
委託者報酬	184,414,197	225,858,870
その他費用	1,938,085	1,362,109
営業費用合計	191,474,845	233,494,780
営業利益又は営業損失(△)	△342,390,873	△947,838,990
経常利益又は経常損失(△)	△342,390,873	△947,838,990
当期純利益又は当期純損失(△)	△342,390,873	△947,838,990
一部解約に伴う当期純利益金額の分配額又は一部解約に伴う当期純損失金額の分配額(△)	3,025,255	△11,112,482
期首剰余金又は期首欠損金(△)	1,818,220,241	2,165,070,490
剰余金増加額又は欠損金減少額	1,546,096,174	265,775,824
当期一部解約に伴う剰余金増加額又は欠損金減少額	-	-
当期追加信託に伴う剰余金増加額又は欠損金減少額	1,546,096,174	265,775,824
剰余金減少額又は欠損金増加額	74,732,476	90,817,123
当期一部解約に伴う剰余金減少額又は欠損金増加額	74,732,476	90,817,123
当期追加信託に伴う剰余金減少額又は欠損金増加額	-	-
分配金	779,097,321	1,020,220,587
期末剰余金又は期末欠損金(△)	2,165,070,490	383,082,096

2026/08/20 9:40

#47 損益計算書、委託会社等の経理状況（連結）

(2)【損益計算書】
(単位:百万円)

2026/08/20 9:40

#48 株主資本等変動計算書、委託会社等の経理状況（連結）

(3)【株主資本等変動計算書】
第66期(自 2024年4月1日 至 2025年3月31日)

2026/08/20 9:40

#49 注記表（連結）

(3)【注記表】

2026/08/20 9:40

#50 申込手数料、ファンドの状況（連結）

【申込手数料】
申込手数料(スイッチングの際の申込手数料を含みます。)につきましては、販売会社が定めるものとします。申込手数料率につきましては、販売会社の照会先にお問い合わせください。
・販売会社における申込手数料率は3.3%(税抜3%)が上限となっております。
・申込手数料の額(1口当たり)は、取得申込受付日の翌営業日の基準価額に申込手数料率を乗じて得た額とします。
・<分配金再投資コース>の場合、収益分配金の再投資により取得する口数については、申込手数料はかかりません。
・販売会社によっては、償還乗換、乗換優遇の適用を受けることができる場合があります。詳しくは、販売会社にお問い合わせください。
※申込手数料は、商品および関連する投資環境の説明や情報提供など、ならびに購入に関する事務コストの対価です。2026/08/20 9:40

#51 申込（販売）手続等（連結）

申込方法
販売会社所定の方法でお申し込みください。2026/08/20 9:40

#52 純資産の推移-001

①【純資産の推移】

期別		純資産総額(百万円)		1口当たり純資産額(円)
		分配落ち	分配付き	分配落ち	分配付き
第1特定期間末	(2017年 5月22日)	30,284	30,444	0.9458	0.9508
第2特定期間末	(2017年11月20日)	28,729	28,886	0.9117	0.9167
第3特定期間末	(2018年 5月21日)	16,305	16,399	0.8652	0.8702
第4特定期間末	(2018年11月20日)	11,626	11,696	0.8375	0.8425
第5特定期間末	(2019年 5月20日)	9,753	9,812	0.8320	0.8370
第6特定期間末	(2019年11月20日)	8,501	8,553	0.8213	0.8263
第7特定期間末	(2020年 5月20日)	4,835	4,869	0.5690	0.5730
第8特定期間末	(2020年11月20日)	5,026	5,057	0.6496	0.6536
第9特定期間末	(2021年 5月20日)	5,506	5,533	0.8299	0.8339
第10特定期間末	(2021年11月22日)	4,374	4,394	0.8918	0.8958
第11特定期間末	(2022年 5月20日)	4,973	4,995	0.9127	0.9167
第12特定期間末	(2022年11月21日)	5,309	5,330	0.9906	0.9946
第13特定期間末	(2023年 5月22日)	4,933	4,954	0.9503	0.9543
第14特定期間末	(2023年11月20日)	5,393	5,427	1.1278	1.1348
第15特定期間末	(2024年 5月20日)	7,018	7,057	1.2759	1.2829
第16特定期間末	(2024年11月20日)	9,252	9,304	1.2453	1.2523
第17特定期間末	(2025年 5月20日)	13,028	13,106	1.1622	1.1692
第18特定期間末	(2025年11月20日)	22,405	22,567	1.1070	1.1150
第19特定期間末	(2026年 5月20日)	22,040	22,213	1.0177	1.0257
	2025年 5月末日	13,625	―	1.1512	―
	6月末日	14,971	―	1.1553	―
	7月末日	18,327	―	1.2142	―
	8月末日	19,319	―	1.1716	―
	9月末日	21,171	―	1.1101	―
	10月末日	22,562	―	1.1214	―
	11月末日	23,607	―	1.1509	―
	12月末日	23,724	―	1.1387	―
	2026年 1月末日	23,578	―	1.1096	―
	2月末日	22,025	―	1.0315	―
	3月末日	21,645	―	1.0150	―
	4月末日	23,015	―	1.0700	―
	5月末日	22,269	―	1.0306	―

e border="0">期別純資産総額(百万円)1口当たり純資産額(円)分配落ち分配付き分配落ち分配付き第1特定期間末(2017年 5月22日)30,28430,4440.94580.9508第2特定期間末(2017年11月20日)28,72928,8860.91170.9167第3特定期間末(2018年 5月21日)16,30516,3990.86520.8702第4特定期間末(2018年11月20日)11,62611,6960.83750.8425第5特定期間末(2019年 5月20日)9,7539,8120.83200.8370第6特定期間末(2019年11月20日)8,5018,5530.82130.8263第7特定期間末(2020年 5月20日)4,8354,8690.56900.5730第8特定期間末(2020年11月20日)5,0265,0570.64960.6536第9特定期間末(2021年 5月20日)5,5065,5330.82990.8339第10特定期間末(2021年11月22日)4,3744,3940.89180.8958第11特定期間末(2022年 5月20日)4,9734,9950.91270.9167第12特定期間末(2022年11月21日)5,3095,3300.99060.9946第13特定期間末(2023年 5月22日)4,9334,9540.95030.9543第14特定期間末(2023年11月20日)5,3935,4271.12781.1348第15特定期間末(2024年 5月20日)7,0187,0571.27591.2829第16特定期間末(2024年11月20日)9,2529,3041.24531.2523第17特定期間末(2025年 5月20日)13,02813,1061.16221.1692第18特定期間末(2025年11月20日)22,40522,5671.10701.1150第19特定期間末(2026年 5月20日)22,04022,2131.01771.02572025年 5月末日13,625―1.1512―6月末日14,971―1.1553―7月末日18,327―1.2142―8月末日19,319―1.1716―9月末日21,171―1.1101―10月末日22,562―1.1214―11月末日23,607―1.1509―12月末日23,724―1.1387―2026年 1月末日23,578―1.1096―2月末日22,025―1.0315―3月末日21,645―1.0150―4月末日23,015―1.0700―5月末日22,269―1.0306―e border="0">(注)分配付きの金額は、特定期間末の金額に当該特定期間末の分配金を加算した金額です。

2026/08/20 9:40

#53 純資産の推移-002

①【純資産の推移】

期別		純資産総額(百万円)		1口当たり純資産額(円)
		分配落ち	分配付き	分配落ち	分配付き
第1計算期間末	(2017年 5月22日)	8,105	8,105	0.9555	0.9555
第2計算期間末	(2017年11月20日)	7,987	7,987	0.9513	0.9513
第3計算期間末	(2018年 5月21日)	4,942	4,942	0.9360	0.9360
第4計算期間末	(2018年11月20日)	3,198	3,198	0.9376	0.9376
第5計算期間末	(2019年 5月20日)	2,481	2,481	0.9666	0.9666
第6計算期間末	(2019年11月20日)	2,046	2,046	0.9898	0.9898
第7計算期間末	(2020年 5月20日)	1,041	1,041	0.7152	0.7152
第8計算期間末	(2020年11月20日)	1,153	1,153	0.8481	0.8481
第9計算期間末	(2021年 5月20日)	1,189	1,189	1.1192	1.1192
第10計算期間末	(2021年11月22日)	1,203	1,203	1.2362	1.2362
第11計算期間末	(2022年 5月20日)	1,519	1,519	1.2962	1.2962
第12計算期間末	(2022年11月21日)	1,809	1,809	1.4415	1.4415
第13計算期間末	(2023年 5月22日)	1,710	1,710	1.4189	1.4189
第14計算期間末	(2023年11月20日)	1,879	1,879	1.7250	1.7250
第15計算期間末	(2024年 5月20日)	2,096	2,096	2.0221	2.0221
第16計算期間末	(2024年11月20日)	2,143	2,143	2.0422	2.0422
第17計算期間末	(2025年 5月20日)	3,476	3,476	1.9789	1.9789
第18計算期間末	(2025年11月20日)	5,825	5,825	1.9620	1.9620
第19計算期間末	(2026年 5月20日)	5,207	5,207	1.8855	1.8855
	2025年 5月末日	3,682	―	1.9601	―
	6月末日	4,279	―	1.9787	―
	7月末日	5,210	―	2.0903	―
	8月末日	5,599	―	2.0316	―
	9月末日	5,569	―	1.9380	―
	10月末日	5,926	―	1.9735	―
	11月末日	6,054	―	2.0400	―
	12月末日	5,987	―	2.0323	―
	2026年 1月末日	5,857	―	1.9949	―
	2月末日	5,507	―	1.8683	―
	3月末日	5,220	―	1.8524	―
	4月末日	5,477	―	1.9673	―
	5月末日	5,246	―	1.9093	―

e border="0">期別純資産総額(百万円)1口当たり純資産額(円)分配落ち分配付き分配落ち分配付き第1計算期間末(2017年 5月22日)8,1058,1050.95550.9555第2計算期間末(2017年11月20日)7,9877,9870.95130.9513第3計算期間末(2018年 5月21日)4,9424,9420.93600.9360第4計算期間末(2018年11月20日)3,1983,1980.93760.9376第5計算期間末(2019年 5月20日)2,4812,4810.96660.9666第6計算期間末(2019年11月20日)2,0462,0460.98980.9898第7計算期間末(2020年 5月20日)1,0411,0410.71520.7152第8計算期間末(2020年11月20日)1,1531,1530.84810.8481第9計算期間末(2021年 5月20日)1,1891,1891.11921.1192第10計算期間末(2021年11月22日)1,2031,2031.23621.2362第11計算期間末(2022年 5月20日)1,5191,5191.29621.2962第12計算期間末(2022年11月21日)1,8091,8091.44151.4415第13計算期間末(2023年 5月22日)1,7101,7101.41891.4189第14計算期間末(2023年11月20日)1,8791,8791.72501.7250第15計算期間末(2024年 5月20日)2,0962,0962.02212.0221第16計算期間末(2024年11月20日)2,1432,1432.04222.0422第17計算期間末(2025年 5月20日)3,4763,4761.97891.9789第18計算期間末(2025年11月20日)5,8255,8251.96201.9620第19計算期間末(2026年 5月20日)5,2075,2071.88551.88552025年 5月末日3,682―1.9601―6月末日4,279―1.9787―7月末日5,210―2.0903―8月末日5,599―2.0316―9月末日5,569―1.9380―10月末日5,926―1.9735―11月末日6,054―2.0400―12月末日5,987―2.0323―2026年 1月末日5,857―1.9949―2月末日5,507―1.8683―3月末日5,220―1.8524―4月末日5,477―1.9673―5月末日5,246―1.9093―

2026/08/20 9:40

#54 純資産の推移-003

①【純資産の推移】

期別		純資産総額(百万円)		1口当たり純資産額(円)
		分配落ち	分配付き	分配落ち	分配付き
第1特定期間末	(2017年 5月22日)	8,917	8,959	0.9490	0.9535
第2特定期間末	(2017年11月20日)	8,456	8,498	0.9063	0.9108
第3特定期間末	(2018年 5月21日)	4,575	4,599	0.8642	0.8687
第4特定期間末	(2018年11月20日)	3,132	3,149	0.8176	0.8221
第5特定期間末	(2019年 5月20日)	2,359	2,372	0.8181	0.8226
第6特定期間末	(2019年11月20日)	1,772	1,782	0.8111	0.8156
第7特定期間末	(2020年 5月20日)	1,194	1,202	0.5683	0.5718
第8特定期間末	(2020年11月20日)	1,350	1,357	0.6757	0.6792
第9特定期間末	(2021年 5月20日)	1,370	1,376	0.8239	0.8274
第10特定期間末	(2021年11月22日)	1,189	1,193	0.8505	0.8540
第11特定期間末	(2022年 5月20日)	978	982	0.7777	0.7812
第12特定期間末	(2022年11月21日)	900	904	0.7482	0.7517
第13特定期間末	(2023年 5月22日)	853	857	0.7104	0.7139
第14特定期間末	(2023年11月20日)	780	781	0.7529	0.7539
第15特定期間末	(2024年 5月20日)	662	663	0.8200	0.8210
第16特定期間末	(2024年11月20日)	565	566	0.8096	0.8106
第17特定期間末	(2025年 5月20日)	568	569	0.8120	0.8130
第18特定期間末	(2025年11月20日)	529	530	0.7228	0.7238
第19特定期間末	(2026年 5月20日)	532	533	0.6713	0.6723
	2025年 5月末日	565	―	0.8111	―
	6月末日	625	―	0.8100	―
	7月末日	629	―	0.8266	―
	8月末日	618	―	0.8126	―
	9月末日	571	―	0.7613	―
	10月末日	549	―	0.7448	―
	11月末日	552	―	0.7543	―
	12月末日	535	―	0.7489	―
	2026年 1月末日	531	―	0.7453	―
	2月末日	493	―	0.6874	―
	3月末日	473	―	0.6615	―
	4月末日	546	―	0.6970	―
	5月末日	538	―	0.6780	―

e border="0">期別純資産総額(百万円)1口当たり純資産額(円)分配落ち分配付き分配落ち分配付き第1特定期間末(2017年 5月22日)8,9178,9590.94900.9535第2特定期間末(2017年11月20日)8,4568,4980.90630.9108第3特定期間末(2018年 5月21日)4,5754,5990.86420.8687第4特定期間末(2018年11月20日)3,1323,1490.81760.8221第5特定期間末(2019年 5月20日)2,3592,3720.81810.8226第6特定期間末(2019年11月20日)1,7721,7820.81110.8156第7特定期間末(2020年 5月20日)1,1941,2020.56830.5718第8特定期間末(2020年11月20日)1,3501,3570.67570.6792第9特定期間末(2021年 5月20日)1,3701,3760.82390.8274第10特定期間末(2021年11月22日)1,1891,1930.85050.8540第11特定期間末(2022年 5月20日)9789820.77770.7812第12特定期間末(2022年11月21日)9009040.74820.7517第13特定期間末(2023年 5月22日)8538570.71040.7139第14特定期間末(2023年11月20日)7807810.75290.7539第15特定期間末(2024年 5月20日)6626630.82000.8210第16特定期間末(2024年11月20日)5655660.80960.8106第17特定期間末(2025年 5月20日)5685690.81200.8130第18特定期間末(2025年11月20日)5295300.72280.7238第19特定期間末(2026年 5月20日)5325330.67130.67232025年 5月末日565―0.8111―6月末日625―0.8100―7月末日629―0.8266―8月末日618―0.8126―9月末日571―0.7613―10月末日549―0.7448―11月末日552―0.7543―12月末日535―0.7489―2026年 1月末日531―0.7453―2月末日493―0.6874―3月末日473―0.6615―4月末日546―0.6970―5月末日538―0.6780―e border="0">(注)分配付きの金額は、特定期間末の金額に当該特定期間末の分配金を加算した金額です。

2026/08/20 9:40

#55 純資産の推移-004

①【純資産の推移】

期別		純資産総額(百万円)		1口当たり純資産額(円)
		分配落ち	分配付き	分配落ち	分配付き
第1計算期間末	(2017年 5月22日)	3,644	3,644	0.9586	0.9586
第2計算期間末	(2017年11月20日)	3,764	3,764	0.9423	0.9423
第3計算期間末	(2018年 5月21日)	2,434	2,434	0.9271	0.9271
第4計算期間末	(2018年11月20日)	1,668	1,668	0.9044	0.9044
第5計算期間末	(2019年 5月20日)	1,558	1,558	0.9359	0.9359
第6計算期間末	(2019年11月20日)	1,331	1,331	0.9596	0.9596
第7計算期間末	(2020年 5月20日)	681	681	0.7021	0.7021
第8計算期間末	(2020年11月20日)	830	830	0.8599	0.8599
第9計算期間末	(2021年 5月20日)	795	795	1.0775	1.0775
第10計算期間末	(2021年11月22日)	558	558	1.1406	1.1406
第11計算期間末	(2022年 5月20日)	471	471	1.0694	1.0694
第12計算期間末	(2022年11月21日)	494	494	1.0583	1.0583
第13計算期間末	(2023年 5月22日)	485	485	1.0336	1.0336
第14計算期間末	(2023年11月20日)	536	536	1.1227	1.1227
第15計算期間末	(2024年 5月20日)	566	566	1.2299	1.2299
第16計算期間末	(2024年11月20日)	527	527	1.2238	1.2238
第17計算期間末	(2025年 5月20日)	511	511	1.2376	1.2376
第18計算期間末	(2025年11月20日)	568	568	1.1059	1.1059
第19計算期間末	(2026年 5月20日)	601	601	1.0386	1.0386
	2025年 5月末日	511	―	1.2368	―
	6月末日	492	―	1.2366	―
	7月末日	504	―	1.2641	―
	8月末日	493	―	1.2442	―
	9月末日	462	―	1.1672	―
	10月末日	523	―	1.1380	―
	11月末日	592	―	1.1539	―
	12月末日	632	―	1.1478	―
	2026年 1月末日	630	―	1.1437	―
	2月末日	564	―	1.0562	―
	3月末日	552	―	1.0192	―
	4月末日	626	―	1.0765	―
	5月末日	704	―	1.0489	―

e border="0">期別純資産総額(百万円)1口当たり純資産額(円)分配落ち分配付き分配落ち分配付き第1計算期間末(2017年 5月22日)3,6443,6440.95860.9586第2計算期間末(2017年11月20日)3,7643,7640.94230.9423第3計算期間末(2018年 5月21日)2,4342,4340.92710.9271第4計算期間末(2018年11月20日)1,6681,6680.90440.9044第5計算期間末(2019年 5月20日)1,5581,5580.93590.9359第6計算期間末(2019年11月20日)1,3311,3310.95960.9596第7計算期間末(2020年 5月20日)6816810.70210.7021第8計算期間末(2020年11月20日)8308300.85990.8599第9計算期間末(2021年 5月20日)7957951.07751.0775第10計算期間末(2021年11月22日)5585581.14061.1406第11計算期間末(2022年 5月20日)4714711.06941.0694第12計算期間末(2022年11月21日)4944941.05831.0583第13計算期間末(2023年 5月22日)4854851.03361.0336第14計算期間末(2023年11月20日)5365361.12271.1227第15計算期間末(2024年 5月20日)5665661.22991.2299第16計算期間末(2024年11月20日)5275271.22381.2238第17計算期間末(2025年 5月20日)5115111.23761.2376第18計算期間末(2025年11月20日)5685681.10591.1059第19計算期間末(2026年 5月20日)6016011.03861.03862025年 5月末日511―1.2368―6月末日492―1.2366―7月末日504―1.2641―8月末日493―1.2442―9月末日462―1.1672―10月末日523―1.1380―11月末日592―1.1539―12月末日632―1.1478―2026年 1月末日630―1.1437―2月末日564―1.0562―3月末日552―1.0192―4月末日626―1.0765―5月末日704―1.0489―

2026/08/20 9:40

#56 純資産額計算書-001

【純資産額計算書】

Ⅰ 資産総額	22,331,949,674	円
Ⅱ 負債総額	62,397,555	円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	22,269,552,119	円
Ⅳ 発行済口数	21,607,741,336	口
Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	1.0306	円

e border="0">Ⅰ 資産総額22,331,949,674円Ⅱ 負債総額62,397,555円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)22,269,552,119円Ⅳ 発行済口数21,607,741,336口Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)1.0306円

2026/08/20 9:40

#57 純資産額計算書-002

【純資産額計算書】

Ⅰ 資産総額	5,277,821,117	円
Ⅱ 負債総額	31,731,968	円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	5,246,089,149	円
Ⅳ 発行済口数	2,747,592,590	口
Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	1.9093	円

e border="0">Ⅰ 資産総額5,277,821,117円Ⅱ 負債総額31,731,968円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)5,246,089,149円Ⅳ 発行済口数2,747,592,590口Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)1.9093円

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#58 純資産額計算書-003

【純資産額計算書】

Ⅰ 資産総額	540,402,748	円
Ⅱ 負債総額	2,033,515	円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	538,369,233	円
Ⅳ 発行済口数	794,090,992	口
Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	0.6780	円

e border="0">Ⅰ 資産総額540,402,748円Ⅱ 負債総額2,033,515円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)538,369,233円Ⅳ 発行済口数794,090,992口Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)0.6780円

2026/08/20 9:40

#59 純資産額計算書-004

【純資産額計算書】

Ⅰ 資産総額	706,693,508	円
Ⅱ 負債総額	2,301,357	円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	704,392,151	円
Ⅳ 発行済口数	671,566,589	口
Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	1.0489	円

e border="0">Ⅰ 資産総額706,693,508円Ⅱ 負債総額2,301,357円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)704,392,151円Ⅳ 発行済口数671,566,589口Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)1.0489円

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#60 計算期間（連結）

【計算期間】
<新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・毎月分配型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・毎月分配型)>毎月21日から翌月20日までとします。ただし、各計算期間の末日が休業日のときはその翌営業日を計算期間の末日とし、その翌日より次の計算期間が開始されます。
<新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・年2回決算型)><新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・年2回決算型)>毎年5月21日から11月20日までおよび11月21日から翌年5月20日までとします。ただし、各計算期間の末日が休業日のときはその翌営業日を計算期間の末日とし、その翌日より次の計算期間が開始されます。2026/08/20 9:40

#61 設定及び解約の実績-001

(4)【設定及び解約の実績】

期	期間	設定口数(口)	解約口数(口)
第1特定期間	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	32,853,776,817	832,696,970
第2特定期間	2017年 5月23日～2017年11月20日	2,230,961,202	2,741,896,183
第3特定期間	2017年11月21日～2018年 5月21日	316,649,938	12,980,662,102
第4特定期間	2018年 5月22日～2018年11月20日	1,108,594,050	6,072,811,916
第5特定期間	2018年11月21日～2019年 5月20日	544,662,924	2,703,665,293
第6特定期間	2019年 5月21日～2019年11月20日	319,528,653	1,690,999,296
第7特定期間	2019年11月21日～2020年 5月20日	189,822,723	2,043,370,949
第8特定期間	2020年 5月21日～2020年11月20日	166,169,389	926,798,623
第9特定期間	2020年11月21日～2021年 5月20日	705,175,526	1,807,019,670
第10特定期間	2021年 5月21日～2021年11月22日	390,053,063	2,119,909,388
第11特定期間	2021年11月23日～2022年 5月20日	1,287,217,903	743,259,260
第12特定期間	2022年 5月21日～2022年11月21日	514,403,216	604,559,843
第13特定期間	2022年11月22日～2023年 5月22日	88,868,034	256,449,715
第14特定期間	2023年 5月23日～2023年11月20日	225,179,426	634,306,120
第15特定期間	2023年11月21日～2024年 5月20日	1,184,774,834	466,338,024
第16特定期間	2024年 5月21日～2024年11月20日	2,333,487,060	404,643,005
第17特定期間	2024年11月21日～2025年 5月20日	4,156,845,529	376,961,185
第18特定期間	2025年 5月21日～2025年11月20日	9,547,678,377	516,581,110
第19特定期間	2025年11月21日～2026年 5月20日	2,946,071,323	1,529,447,739

e border="0">期期間設定口数(口)解約口数(口)第1特定期間2017年 2月 3日～2017年 5月22日32,853,776,817832,696,970第2特定期間2017年 5月23日～2017年11月20日2,230,961,2022,741,896,183第3特定期間2017年11月21日～2018年 5月21日316,649,93812,980,662,102第4特定期間2018年 5月22日～2018年11月20日1,108,594,0506,072,811,916第5特定期間2018年11月21日～2019年 5月20日544,662,9242,703,665,293第6特定期間2019年 5月21日～2019年11月20日319,528,6531,690,999,296第7特定期間2019年11月21日～2020年 5月20日189,822,7232,043,370,949第8特定期間2020年 5月21日～2020年11月20日166,169,389926,798,623第9特定期間2020年11月21日～2021年 5月20日705,175,5261,807,019,670第10特定期間2021年 5月21日～2021年11月22日390,053,0632,119,909,388第11特定期間2021年11月23日～2022年 5月20日1,287,217,903743,259,260第12特定期間2022年 5月21日～2022年11月21日514,403,216604,559,843第13特定期間2022年11月22日～2023年 5月22日88,868,034256,449,715第14特定期間2023年 5月23日～2023年11月20日225,179,426634,306,120第15特定期間2023年11月21日～2024年 5月20日1,184,774,834466,338,024第16特定期間2024年 5月21日～2024年11月20日2,333,487,060404,643,005第17特定期間2024年11月21日～2025年 5月20日4,156,845,529376,961,185第18特定期間2025年 5月21日～2025年11月20日9,547,678,377516,581,110第19特定期間2025年11月21日～2026年 5月20日2,946,071,3231,529,447,739e border="0">(注)第1特定期間の設定口数には、当初設定口数を含みます。【新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・年2回決算型)】

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#62 設定及び解約の実績-002

(4)【設定及び解約の実績】

期	期間	設定口数(口)	解約口数(口)
第1期	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	8,491,177,508	8,578,165
第2期	2017年 5月23日～2017年11月20日	501,295,883	587,508,565
第3期	2017年11月21日～2018年 5月21日	121,267,028	3,237,512,435
第4期	2018年 5月22日～2018年11月20日	14,283,700	1,883,005,562
第5期	2018年11月21日～2019年 5月20日	27,416,806	871,519,641
第6期	2019年 5月21日～2019年11月20日	34,186,945	534,086,460
第7期	2019年11月21日～2020年 5月20日	50,525,874	661,265,172
第8期	2020年 5月21日～2020年11月20日	54,041,801	150,699,408
第9期	2020年11月21日～2021年 5月20日	64,963,405	362,062,375
第10期	2021年 5月21日～2021年11月22日	105,906,236	195,340,127
第11期	2021年11月23日～2022年 5月20日	447,321,415	248,539,762
第12期	2022年 5月21日～2022年11月21日	175,645,949	92,442,352
第13期	2022年11月22日～2023年 5月22日	45,982,565	95,990,795
第14期	2023年 5月23日～2023年11月20日	120,103,890	235,830,597
第15期	2023年11月21日～2024年 5月20日	212,705,485	265,417,672
第16期	2024年 5月21日～2024年11月20日	166,076,440	153,484,760
第17期	2024年11月21日～2025年 5月20日	759,755,906	52,406,310
第18期	2025年 5月21日～2025年11月20日	1,327,529,690	115,229,200
第19期	2025年11月21日～2026年 5月20日	226,258,730	433,825,949

e border="0">期期間設定口数(口)解約口数(口)第1期2017年 2月 3日～2017年 5月22日8,491,177,5088,578,165第2期2017年 5月23日～2017年11月20日501,295,883587,508,565第3期2017年11月21日～2018年 5月21日121,267,0283,237,512,435第4期2018年 5月22日～2018年11月20日14,283,7001,883,005,562第5期2018年11月21日～2019年 5月20日27,416,806871,519,641第6期2019年 5月21日～2019年11月20日34,186,945534,086,460第7期2019年11月21日～2020年 5月20日50,525,874661,265,172第8期2020年 5月21日～2020年11月20日54,041,801150,699,408第9期2020年11月21日～2021年 5月20日64,963,405362,062,375第10期2021年 5月21日～2021年11月22日105,906,236195,340,127第11期2021年11月23日～2022年 5月20日447,321,415248,539,762第12期2022年 5月21日～2022年11月21日175,645,94992,442,352第13期2022年11月22日～2023年 5月22日45,982,56595,990,795第14期2023年 5月23日～2023年11月20日120,103,890235,830,597第15期2023年11月21日～2024年 5月20日212,705,485265,417,672第16期2024年 5月21日～2024年11月20日166,076,440153,484,760第17期2024年11月21日～2025年 5月20日759,755,90652,406,310第18期2025年 5月21日～2025年11月20日1,327,529,690115,229,200第19期2025年11月21日～2026年 5月20日226,258,730433,825,949e border="0">(注)第1計算期間の設定口数には、当初設定口数を含みます。【新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・毎月分配型)】

2026/08/20 9:40

#63 設定及び解約の実績-003

(4)【設定及び解約の実績】

期	期間	設定口数(口)	解約口数(口)
第1特定期間	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	10,108,845,274	712,309,908
第2特定期間	2017年 5月23日～2017年11月20日	884,778,251	951,310,940
第3特定期間	2017年11月21日～2018年 5月21日	135,216,419	4,171,111,457
第4特定期間	2018年 5月22日～2018年11月20日	106,073,294	1,568,377,036
第5特定期間	2018年11月21日～2019年 5月20日	31,812,989	980,013,160
第6特定期間	2019年 5月21日～2019年11月20日	31,540,023	729,575,648
第7特定期間	2019年11月21日～2020年 5月20日	207,100,446	290,154,554
第8特定期間	2020年 5月21日～2020年11月20日	171,065,820	274,843,558
第9特定期間	2020年11月21日～2021年 5月20日	14,606,357	349,805,233
第10特定期間	2021年 5月21日～2021年11月22日	4,483,930	269,915,123
第11特定期間	2021年11月23日～2022年 5月20日	20,952,764	161,209,683
第12特定期間	2022年 5月21日～2022年11月21日	7,698,376	62,493,585
第13特定期間	2022年11月22日～2023年 5月22日	36,402,428	38,675,168
第14特定期間	2023年 5月23日～2023年11月20日	3,375,168	167,352,210
第15特定期間	2023年11月21日～2024年 5月20日	63,489,760	291,813,291
第16特定期間	2024年 5月21日～2024年11月20日	2,217,814	112,300,614
第17特定期間	2024年11月21日～2025年 5月20日	52,381,056	50,253,067
第18特定期間	2025年 5月21日～2025年11月20日	77,421,527	45,217,942
第19特定期間	2025年11月21日～2026年 5月20日	139,764,276	78,559,150

e border="0">期期間設定口数(口)解約口数(口)第1特定期間2017年 2月 3日～2017年 5月22日10,108,845,274712,309,908第2特定期間2017年 5月23日～2017年11月20日884,778,251951,310,940第3特定期間2017年11月21日～2018年 5月21日135,216,4194,171,111,457第4特定期間2018年 5月22日～2018年11月20日106,073,2941,568,377,036第5特定期間2018年11月21日～2019年 5月20日31,812,989980,013,160第6特定期間2019年 5月21日～2019年11月20日31,540,023729,575,648第7特定期間2019年11月21日～2020年 5月20日207,100,446290,154,554第8特定期間2020年 5月21日～2020年11月20日171,065,820274,843,558第9特定期間2020年11月21日～2021年 5月20日14,606,357349,805,233第10特定期間2021年 5月21日～2021年11月22日4,483,930269,915,123第11特定期間2021年11月23日～2022年 5月20日20,952,764161,209,683第12特定期間2022年 5月21日～2022年11月21日7,698,37662,493,585第13特定期間2022年11月22日～2023年 5月22日36,402,42838,675,168第14特定期間2023年 5月23日～2023年11月20日3,375,168167,352,210第15特定期間2023年11月21日～2024年 5月20日63,489,760291,813,291第16特定期間2024年 5月21日～2024年11月20日2,217,814112,300,614第17特定期間2024年11月21日～2025年 5月20日52,381,05650,253,067第18特定期間2025年 5月21日～2025年11月20日77,421,52745,217,942第19特定期間2025年11月21日～2026年 5月20日139,764,27678,559,150e border="0">(注)第1特定期間の設定口数には、当初設定口数を含みます。【新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジあり・年2回決算型)】

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#64 設定及び解約の実績-004

(4)【設定及び解約の実績】

期	期間	設定口数(口)	解約口数(口)
第1期	2017年 2月 3日～2017年 5月22日	3,956,599,153	155,170,290
第2期	2017年 5月23日～2017年11月20日	276,089,445	82,671,203
第3期	2017年11月21日～2018年 5月21日	1,502,612	1,370,418,902
第4期	2018年 5月22日～2018年11月20日	36,699,403	818,228,316
第5期	2018年11月21日～2019年 5月20日	198,884,345	378,069,106
第6期	2019年 5月21日～2019年11月20日	129,689	277,748,458
第7期	2019年11月21日～2020年 5月20日	4,643,191	422,188,277
第8期	2020年 5月21日～2020年11月20日	223,596,190	227,741,291
第9期	2020年11月21日～2021年 5月20日	4,128,970	231,319,675
第10期	2021年 5月21日～2021年11月22日	1,689,949	250,775,167
第11期	2021年11月23日～2022年 5月20日	1,114,129	49,496,024
第12期	2022年 5月21日～2022年11月21日	33,080,707	6,853,099
第13期	2022年11月22日～2023年 5月22日	7,961,132	5,282,642
第14期	2023年 5月23日～2023年11月20日	19,416,291	11,541,977
第15期	2023年11月21日～2024年 5月20日	75,480,861	93,070,362
第16期	2024年 5月21日～2024年11月20日	676,023	30,199,841
第17期	2024年11月21日～2025年 5月20日	17,681,714	35,297,735
第18期	2025年 5月21日～2025年11月20日	130,827,378	30,398,910
第19期	2025年11月21日～2026年 5月20日	140,790,706	75,224,371

e border="0">期期間設定口数(口)解約口数(口)第1期2017年 2月 3日～2017年 5月22日3,956,599,153155,170,290第2期2017年 5月23日～2017年11月20日276,089,44582,671,203第3期2017年11月21日～2018年 5月21日1,502,6121,370,418,902第4期2018年 5月22日～2018年11月20日36,699,403818,228,316第5期2018年11月21日～2019年 5月20日198,884,345378,069,106第6期2019年 5月21日～2019年11月20日129,689277,748,458第7期2019年11月21日～2020年 5月20日4,643,191422,188,277第8期2020年 5月21日～2020年11月20日223,596,190227,741,291第9期2020年11月21日～2021年 5月20日4,128,970231,319,675第10期2021年 5月21日～2021年11月22日1,689,949250,775,167第11期2021年11月23日～2022年 5月20日1,114,12949,496,024第12期2022年 5月21日～2022年11月21日33,080,7076,853,099第13期2022年11月22日～2023年 5月22日7,961,1325,282,642第14期2023年 5月23日～2023年11月20日19,416,29111,541,977第15期2023年11月21日～2024年 5月20日75,480,86193,070,362第16期2024年 5月21日～2024年11月20日676,02330,199,841第17期2024年11月21日～2025年 5月20日17,681,71435,297,735第18期2025年 5月21日～2025年11月20日130,827,37830,398,910第19期2025年11月21日～2026年 5月20日140,790,70675,224,371e border="0">(注)第1計算期間の設定口数には、当初設定口数を含みます。

2026/08/20 9:40

#65 課税上の取扱い（連結）

個人受益者の場合
1)収益分配金に対する課税

2026/08/20 9:40

#66 貸借対照表、委託会社等の経理状況（連結）

(1)【貸借対照表】
(単位:百万円)

2026/08/20 9:40

#67 資産の評価（連結）

(1)【資産の評価】
① 基準価額の算出

2026/08/20 9:40

#68 運用体制（連結）

jpg" width="599" height="444" alt="">※上記体制は2026年5月末現在のものであり、今後変更となる場合があります。
<ミューズニッチ・アンド・カンパニー・インク(投資顧問会社)における運用体制>※上記は2025年11月末現在のものです。2026/08/20 9:40

#69 運用状況（連結）

5【運用状況】
【新・ミューズニッチ米国BDCファンド(為替ヘッジなし・毎月分配型)】
以下の運用状況は2026年 5月29日現在です。

2026/08/20 9:40

#70 附属明細表（連結）

(4)【附属明細表】
e border="0">第1 有価証券明細表

2026/08/20 9:40

#71 （参考情報）運用実績（連結）

jpg" width="642" height="879" alt="">2026/08/20 9:40

#72 （参考）マザーファンド、ファンドの現況

純資産額計算書

Ⅰ 資産総額	31,552,624,967	円
Ⅱ 負債総額	178,340,229	円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	31,374,284,738	円
Ⅳ 発行済口数	13,443,907,266	口
Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	2.3337	円

e border="0">Ⅰ 資産総額31,552,624,967円Ⅱ 負債総額178,340,229円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)31,374,284,738円Ⅳ 発行済口数13,443,907,266口Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)2.3337円

2026/08/20 9:40

#73 （参考）マザーファンド、財務諸表

貸借対照表

	2025年11月20日現在	2026年 5月20日現在
資産の部
流動資産
預金	1,369,818,913	1,506,190,408
コール・ローン	205,173,036	285,565,487
投資証券	30,434,582,466	29,379,835,908
未収配当金	62,635,913	65,565,303
未収利息	2,740	5,789
流動資産合計	32,072,213,068	31,237,162,895
資産合計	32,072,213,068	31,237,162,895
負債の部
流動負債
派生商品評価勘定	215,226	-
未払解約金	178,940,244	258,844,072
流動負債合計	179,155,470	258,844,072
負債合計	179,155,470	258,844,072
純資産の部
元本等
元本	13,436,897,083	13,452,150,248
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	18,456,160,515	17,526,168,575
元本等合計	31,893,057,598	30,978,318,823
純資産合計	31,893,057,598	30,978,318,823
負債純資産合計	32,072,213,068	31,237,162,895

注記表

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#74 （参考）マザーファンド、運用状況（連結）

ハイインカムBDCマザーファンド
以下の運用状況は2026年 5月29日現在です。
・投資比率とはファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率をいいます。

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