資産

有報情報

#1 その他の手数料等（連結）

②借入金の利息は、受益者の負担とし、原則として借入金返済時に投資信託財産中から支弁します。
③当ファンドの組入有価証券の売買の際に発生する売買委託手数料(※)、先物取引・オプション取引に要する費用(※)、組入資産の保管に要する費用(※)等は、受益者の負担とし、取引のつど投資信託財産中から支弁します(マザーファンドにおいて負担する場合を含みます。)。
④投資信託財産の財務諸表の監査に要する費用(※)は、受益者の負担とし、日々計上のうえ毎計算期間の最初の6ヶ月終了日及び毎計算期末又は信託終了のときに投資信託財産中から支弁します。

2024/02/29 9:18

#2 その他投資資産の主要なもの（連結）

③【その他投資資産の主要なもの】
該当事項はありません。

2024/02/29 9:18

#3 ファンドの目的及び基本的性格（連結）

(注)当ファンドが該当する属性区分を網掛け表示しています。
ファミリーファンド、ファンド・オブ・ファンズに該当する場合、投資信託証券を通じて投資収益の源泉となる資産に投資しますので商品分類表と属性区分表の投資対象資産は異なります。
※属性区分表に記載している「為替ヘッジ」は、対円での為替リスクに対するヘッジの有無を記載しております。

2024/02/29 9:18

#4 事業の内容及び営業の概況、委託会社等の概況（連結）

2023年12月29日現在、委託会社が運用の指図を行っている証券投資信託(マザーファンドを除きます。)は次の通りです。

	本数(本)	純資産総額(百万円)
追加型株式投資信託	529	14,219,692
追加型公社債投資信託	0	0
単位型株式投資信託	63	218,373
単位型公社債投資信託	51	177,896
合計	643	14,615,960

2024/02/29 9:18

#5 信託報酬等（連結）

信託報酬等の額及び支弁の方法
①信託報酬の総額は、当ファンドの計算期間を通じて毎日、投資信託財産の純資産総額に年率 1.375%(税抜 1.25%)を乗じて得た額とします(信託報酬 = 運用期間中の基準価額×信託報酬率)。
その配分及び当該信託報酬を対価とする役務の内容は下記の通りです。

2024/02/29 9:18

#6 投資リスク（連結）

<その他の留意点>①同じマザーファンドに投資する他のベビーファンドの資金変動等に伴いマザーファンドにおいて有価証券の売買等が発生した場合、基準価額に影響を与えることがあります。
②分配金は、預貯金の利息とは異なり、投資信託の純資産から支払われますので、分配金が支払われると、その金額相当分、基準価額は下がります。
分配金は、計算期間中に発生した収益(経費控除後の配当等収益及び評価益を含む売買益)を超えて支払われる場合があります。その場合、当期決算日の基準価額は前期決算日と比べて下落することになります。また、分配金の水準は、必ずしも計算期間におけるファンドの収益率を示すものではありません。

2024/02/29 9:18

#7 投資制限（連結）

ヘ.先物取引等の運用指図、目的及び範囲
(イ)委託会社は、投資信託財産に属する資産の価格変動リスクを回避するため、並びに投資対象資産を保有した場合と同様の損益を実現するため、わが国の金融商品取引所等における有価証券先物取引、有価証券指数等先物取引及び有価証券オプション取引並びに委託会社が適当と認める外国の金融商品取引所等におけるこれらの取引と類似の取引を行うことを指図することができます。なお、選択権取引は、オプション取引に含めて取扱うものとします。(以下同じ。)
(ロ)委託会社は、投資信託財産に属する資産の価格変動リスクを回避するため、並びに投資対象資産を保有した場合と同様の損益を実現するため、わが国の金融商品取引所等における金利に係る先物取引及びオプション取引並びに委託会社が適当と認める外国の金融商品取引所等におけるこれらの取引と類似の取引を行うことを指図することができます。

2024/02/29 9:18

#8 投資対象（連結）

資産の流動化に関する法律に規定する特定社債券(金融商品取引法第2条第1項第4号で定めるものをいいます。)2024/02/29 9:18

#9 投資方針（連結）

本方針
当ファンドは、投資信託財産の中長期的な成長を目指して運用を行います。
②投資対象
日本株式エクセレント・フォーカス マザーファンド(以下「マザーファンド」ということがあります。)の受益証券を主要投資対象とします。
③投資態度
イ.マザーファンド受益証券への投資を通じて、主としてわが国の株式に投資します。
ロ.個別企業分析に市場動向分析を積極的に付加し、投資銘柄を厳選することにより、ベンチマークであるTOPIX(東証株価指数)(配当込み)に対する超過リターンを目指します。
ハ.株式への実質投資割合は、原則として高位を維持します。
ニ.株式以外の資産への実質投資割合は、原則として投資信託財産総額の50%以下とします。
ホ.投資信託財産に属する資産の価格変動リスクを回避するため、並びに投資対象資産を保有した場合と同様の損益を実現するため、株価指数先物取引等を活用することがあります。このため、株式の組入総額と株価指数先物取引等の買建玉の時価総額の合計額が、信託財産の純資産総額を超えることがあります。
ヘ.資金動向、市況動向の急激な変化が生じたとき等並びに投資信託財産の規模によっては、上記の運用ができない場合があります。2024/02/29 9:18

#10 投資有価証券の主要銘柄（連結）

比率
(%)日本親投資信託受益証券日本株式エクセレント・フォーカス マザーファンド169,564,6055.0270852,403,8795.0653858,895,59399.95

(注1)国/地域は、発行体の所在地によって記載しております。

(注2)投資比率は、本ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の時価の比率です。

e border="0">(注1)国/地域は、発行体の所在地によって記載しております。(注2)投資比率は、本ファンドの純資産総額に対する当該銘柄の時価の比率です。e border="0">ロ.種類別投資比率e border="0">種類投資比率(%)親投資信託受益証券99.95合計99.95e border="0">(注)投資比率は、本ファンドの純資産総額に対する当該有価証券の時価の比率です。

2024/02/29 9:18

#11 投資状況（連結）

(1)【投資状況】

資産の種類	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
親投資信託受益証券	日本	858,895,593	99.95
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	429,447	0.05
合計(純資産総額)		859,325,040	100.00

e border="0">資産の種類国/地域時価合計(円)投資比率(%)親投資信託受益証券日本858,895,59399.95現金・預金・その他の資産(負債控除後)―429,4470.05合計(純資産総額)859,325,040100.00

(注1)国/地域は、発行体の所在地によって記載しております。

(注2)投資比率とは、本ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率をいいます。

e border="0">(注1)国/地域は、発行体の所在地によって記載しております。(注2)投資比率とは、本ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率をいいます。

2024/02/29 9:18

#12 株主資本等変動計算書、委託会社等の経理状況（連結）

	評価・換算差額等			純資産合計
	その他有価証券評価差額金	繰延ヘッジ損益	評価・換算差額等合計
当期首残高	791	△65	726	60,824
当期変動額
剰余金の配当				△2,797
当期純利益				6,487
株主資本以外の項目の当期変動額(純額)	149	△444	△295	△295
当期変動額合計	149	△444	△295	3,394
当期末残高	941	△509	431	64,219

当事業年度(自 2022年4月1日 至 2023年3月31日)

2024/02/29 9:18

#13 注記事項、委託会社等の経理状況（連結）

時価法によっております。
4.固定資産の減価償却の方法
(1)有形固定資産

2024/02/29 9:18

#14 純資産の推移（連結）

①【純資産の推移】

		純資産総額(円)		1万口当たりの純資産額(円)
		(分配落)	(分配付)	(分配落)	(分配付)

e border="0">純資産総額(円)1万口当たりの純資産額(円)(分配落)(分配付)(分配落)(分配付)第1期計算期間末(2022年11月30日)834,189,695834,189,69510,59010,590第2期計算期間末(2023年11月30日)870,200,994870,200,99412,99512,9952022年12月末日779,576,313―10,000―2023年 1月末日819,978,713―10,520―2月末日805,637,253―10,443―3月末日831,735,988―10,818―4月末日832,246,874―10,971―5月末日858,933,434―11,714―6月末日900,235,428―12,568―7月末日912,491,464―12,905―8月末日823,131,895―12,918―9月末日781,597,053―12,480―10月末日738,865,663―11,978―11月末日870,200,994―12,995―12月末日859,325,040―13,080―

2024/02/29 9:18

#15 純資産額計算書（連結）

【純資産額計算書】
e border="0">(2023年12月29日現在)

Ⅰ 資産総額	861,774,074	円
Ⅱ 負債総額	2,449,034	円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	859,325,040	円
Ⅳ 発行済口数	656,967,185	口
Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	1.3080	円
(1万口当たり純資産額)	(13,080	円)

e border="0">Ⅰ 資産総額861,774,074円Ⅱ 負債総額2,449,034円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)859,325,040円Ⅳ 発行済口数656,967,185口Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)1.3080円(1万口当たり純資産額)(13,080円)

2024/02/29 9:18

#16 資産の評価（連結）

ザーファンドの主要な投資対象資産の評価方法
・国内上場株式
原則として計算日の金融商品取引所の最終相場で評価します。
<基準価額の照会方法>基準価額は、販売会社又は委託会社へお問い合わせください。販売会社の詳細につきましては、下記に記載の照会先までお問い合わせください。また、基準価額は原則として、委託会社ホームページ(https://www.smtam.jp/)でご覧いただけます。
(照会先)
三井住友トラスト・アセットマネジメント株式会社
ホームページ:https://www.smtam.jp/
フリーダイヤル:0120-668001
(受付時間は営業日の午前9時から午後5時までとします。)2024/02/29 9:18

#17 運用体制（連結）

委託会社では社内規定を定めて運用に係る組織及びその権限と責任を明示するとともに、運用を行うに当たって遵守すべき基本的な事項を含め、運用とリスク管理を適正に行うことを目的とした運用等に係る業務規則を定めています。
委託会社は、受託会社又は再信託受託会社に対して、日々の純資産照合、月次の勘定残高照合などを行っています。また、外部監査法人による内部統制の整備及び運用状況の報告書を再信託受託会社より受け取っております。

2024/02/29 9:18

#18 附属明細表（連結）

(参考)
当ファンドは親投資信託受益証券を投資対象としており、貸借対照表の資産の部に計上されている親投資信託受益証券の状況は次のとおりであります。
なお、以下は参考情報であり、監査意見の対象外であります。

2024/02/29 9:18

#19 （参考）マザーファンド、ファンドの現況

日本株式エクセレント・フォーカス マザーファンド
純資産額計算書
e border="0">(2023年12月29日現在)

Ⅰ 資産総額	27,213,558,909	円
Ⅱ 負債総額	7,783,388	円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	27,205,775,521	円
Ⅳ 発行済口数	5,370,966,213	口
Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)	5.0653	円
(1万口当たり純資産額)	(50,653	円)

e border="0">Ⅰ 資産総額27,213,558,909円Ⅱ 負債総額7,783,388円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)27,205,775,521円Ⅳ 発行済口数5,370,966,213口Ⅴ 1口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ)5.0653円(1万口当たり純資産額)(50,653円)

2024/02/29 9:18

#20 （参考）マザーファンド、財務諸表

貸借対照表

	2023年11月30日現在
項目	金額(円)
資産の部
流動資産
コール・ローン	149,981,360
負債合計	773,313
純資産の部
元本等

注記表

2024/02/29 9:18

#21 （参考）マザーファンド、運用状況（連結）

投資状況

資産の種類	国/地域	時価合計(円)	投資比率(%)
株式	日本	27,038,212,350	99.38
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	167,563,171	0.62
合計(純資産総額)		27,205,775,521	100.00

e border="0">資産の種類国/地域時価合計(円)投資比率(%)株式日本27,038,212,35099.38現金・預金・その他の資産(負債控除後)―167,563,1710.62合計(純資産総額)27,205,775,521100.00

(注1)国/地域は、発行体の所在地によって記載しております。

(注2)投資比率とは、マザーファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率をいいます。

e border="0">(注1)国/地域は、発行体の所在地によって記載しております。(注2)投資比率とは、マザーファンドの純資産総額に対する当該資産の時価の比率をいいます。投資資産
投資有価証券の主要銘柄

2024/02/29 9:18