有価証券報告書-第65期(平成25年4月1日-平成26年3月31日)
(金融商品関係)
1.金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
資金運用については主に短期的な預金等により、資金調達については主に社債発行及び銀行借入等によっている。また、デリバティブについては、金利及び為替変動リスク並びに材料の価格変動リスクを低減するために利用している。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である受取手形及び売掛金は、顧客の信用リスクに晒されている。また、外貨建て営業債権は、為替の変動リスクに晒されている。
有価証券及び投資有価証券は、主に債券及び業務上の関係を有する株式であり、市場の価格変動リスクに晒されている。
営業債務である支払手形及び買掛金は、そのほとんどが6ヶ月以内の支払期日である。一部外貨建てのものについては、為替の変動リスクに晒されている。
借入金の使途は主に運転資金(短期)及び設備投資資金(長期)であり、一部の短期借入金は、金利の変動リスクに晒されている。
デリバティブ取引は、主に外貨建ての営業債権・債務に係る為替変動リスクの低減を目的とした為替予約取引及び通貨オプション取引、材料の価格変動リスクの低減を目的としたコモディティスワップ取引等である。なお、ヘッジ会計に関するヘッジ手段とヘッジ対象、ヘッジ方針及びヘッジの有効性の評価方法については、「第5 経理の状況 1 連結財務諸表等 (1) 連結財務諸表 連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項 4.会計処理基準に関する事項 (6) 重要なヘッジ会計の方法」に記載のとおりである。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社は、営業債権について、与信管理規程及び債権管理規程に従い、担当部署が取引先の状況を定期的にモニタリングし、取引先ごとの期日管理及び残高管理を行うとともに、財務状況等の悪化等による回収懸念の早期把握やリスク軽減を図っている。連結子会社についても、当社の与信管理規程及び債権管理規程に準じて、同様の管理を行っている。
有価証券及び投資有価証券のうち債券については、安全性の高い債券のみを対象としているため、信用リスクは僅少である。
デリバティブ取引については、契約先を高格付を有する金融機関に限定している。
② 市場リスク(為替や金利等の変動リスク)の管理
当社及び一部の連結子会社は、主に外貨建ての営業債権・債務に係る為替の変動リスクを低減するために、為替予約取引及び通貨オプション取引を利用している。また、借入金に係る金利及び為替の変動リスクを低減するために、デリバティブ取引を利用している。
投資有価証券のうち株式については、定期的に時価や取引先企業の財務状況等を把握し、取引先企業との関係を勘案して保有状況の継続的な見直しを行っている。
当社は、デリバティブ取引について、取引権限及び取引限度額等を定めたデリバティブ取引管理規程に従って担当部署が取引を行っている。また、取引の内容及び取引の時価等の状況については、管掌役員が定期的に取締役会にて報告している。連結子会社についても、当社のデリバティブ取引管理規程に準じて、同様の管理を行っている。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行できなくなるリスク)の管理
当社は、各部署からの報告に基づき担当部署が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、手許流動性を連結売上高の1ヶ月分相当以上に維持すること等により流動性リスクを管理している。連結子会社についても、同様の管理を行っている。
(4) 金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれている。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがある。また、注記事項「デリバティブ取引関係」におけるデリバティブ取引に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではない。
2.金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりである。
前連結会計年度(2013年3月31日)
(*1) 当該時価には為替予約の振当処理によるものが1,146百万円含まれている。
(*2) 受取手形及び売掛金に対応する一般貸倒引当金及び個別貸倒引当金を控除している。
(*3) デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目に
ついては、( )で表示している。
当連結会計年度(2014年3月31日)
(*1) 当該時価には為替予約の振当処理によるものが1,030百万円含まれている。
(*2) 受取手形及び売掛金に対応する一般貸倒引当金及び個別貸倒引当金を控除している。
(*3) 当該時価には為替予約の振当処理によるものが47百万円含まれている。
(*4) デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目に
ついては、( )で表示している。
(注)1. 金融商品の時価の算定方法並びに有価証券及びデリバティブ取引に関する事項
(1) 現金及び預金、(3) 関係会社預け金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によってい
る。
(2) 受取手形及び売掛金
短期間で決済されるものについては、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によって
いる。割賦債権の時価については、一定の期間ごとに区分した債権ごとに債権額を満期までの期間及び信
用リスクを加味した利率で割り引いた現在価値により算定している。
(4) 有価証券及び投資有価証券
これらの時価については、株式は取引所の価格により、債券は取引先金融機関から提出された評価価額
によっている。また、保有目的ごとの有価証券に関する事項については、「第5 経理の状況 1 連結
財務諸表等 (1) 連結財務諸表 注記事項 有価証券関係」に記載のとおりである。
(5) 支払手形及び買掛金、(6) 短期借入金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によってい
る。
(7) 社債
当社の発行する社債の時価は、取引先金融機関から提出された評価価額によっている。
(8) 長期借入金
変動金利によるものは、短期間で市場金利を反映し、また、信用状態は実行後大きく異なっていないこ
とから、時価は帳簿価額と近似していると考えられるため、当該帳簿価額によっている。固定金利による
ものは、元利金の合計額を同様の借入において想定される利率で割り引いた現在価値により算定してい
る。
(9) デリバティブ取引
「第5 経理の状況 1 連結財務諸表等 (1) 連結財務諸表 注記事項 デリバティブ取引関係」に記
載のとおりである。
2. 時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品
非上場株式については、市場価格がなく、かつ、将来キャッシュ・フローを見積ることができず、時価を
把握することが極めて困難と認められるため、「(4) 有価証券及び投資有価証券」には含めていない。
3. 金銭債権及び満期のある有価証券の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(2013年3月31日)
当連結会計年度(2014年3月31日)
4. 社債、長期借入金、リース債務及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(2013年3月31日)
当連結会計年度(2014年3月31日)
1.金融商品の状況に関する事項
(1) 金融商品に対する取組方針
資金運用については主に短期的な預金等により、資金調達については主に社債発行及び銀行借入等によっている。また、デリバティブについては、金利及び為替変動リスク並びに材料の価格変動リスクを低減するために利用している。
(2) 金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である受取手形及び売掛金は、顧客の信用リスクに晒されている。また、外貨建て営業債権は、為替の変動リスクに晒されている。
有価証券及び投資有価証券は、主に債券及び業務上の関係を有する株式であり、市場の価格変動リスクに晒されている。
営業債務である支払手形及び買掛金は、そのほとんどが6ヶ月以内の支払期日である。一部外貨建てのものについては、為替の変動リスクに晒されている。
借入金の使途は主に運転資金(短期)及び設備投資資金(長期)であり、一部の短期借入金は、金利の変動リスクに晒されている。
デリバティブ取引は、主に外貨建ての営業債権・債務に係る為替変動リスクの低減を目的とした為替予約取引及び通貨オプション取引、材料の価格変動リスクの低減を目的としたコモディティスワップ取引等である。なお、ヘッジ会計に関するヘッジ手段とヘッジ対象、ヘッジ方針及びヘッジの有効性の評価方法については、「第5 経理の状況 1 連結財務諸表等 (1) 連結財務諸表 連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項 4.会計処理基準に関する事項 (6) 重要なヘッジ会計の方法」に記載のとおりである。
(3) 金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
当社は、営業債権について、与信管理規程及び債権管理規程に従い、担当部署が取引先の状況を定期的にモニタリングし、取引先ごとの期日管理及び残高管理を行うとともに、財務状況等の悪化等による回収懸念の早期把握やリスク軽減を図っている。連結子会社についても、当社の与信管理規程及び債権管理規程に準じて、同様の管理を行っている。
有価証券及び投資有価証券のうち債券については、安全性の高い債券のみを対象としているため、信用リスクは僅少である。
デリバティブ取引については、契約先を高格付を有する金融機関に限定している。
② 市場リスク(為替や金利等の変動リスク)の管理
当社及び一部の連結子会社は、主に外貨建ての営業債権・債務に係る為替の変動リスクを低減するために、為替予約取引及び通貨オプション取引を利用している。また、借入金に係る金利及び為替の変動リスクを低減するために、デリバティブ取引を利用している。
投資有価証券のうち株式については、定期的に時価や取引先企業の財務状況等を把握し、取引先企業との関係を勘案して保有状況の継続的な見直しを行っている。
当社は、デリバティブ取引について、取引権限及び取引限度額等を定めたデリバティブ取引管理規程に従って担当部署が取引を行っている。また、取引の内容及び取引の時価等の状況については、管掌役員が定期的に取締役会にて報告している。連結子会社についても、当社のデリバティブ取引管理規程に準じて、同様の管理を行っている。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行できなくなるリスク)の管理
当社は、各部署からの報告に基づき担当部署が適時に資金繰計画を作成・更新するとともに、手許流動性を連結売上高の1ヶ月分相当以上に維持すること等により流動性リスクを管理している。連結子会社についても、同様の管理を行っている。
(4) 金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれている。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがある。また、注記事項「デリバティブ取引関係」におけるデリバティブ取引に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではない。
2.金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりである。
前連結会計年度(2013年3月31日)
| 連結貸借対照表計上額 (百万円) | 時価 (百万円) | 差額 (百万円) | |
| (1) 現金及び預金 | 36,955 | 36,955 | - |
| (2) 受取手形及び売掛金(*1) | 105,134 | ||
| 貸倒引当金(*2) | △770 | ||
| 104,364 | 104,353 | △11 | |
| (3) 関係会社預け金 | 37,317 | 37,317 | - |
| (4) 有価証券及び投資有価証券 | |||
| 満期保有目的の債券 | 101 | 98 | △3 |
| その他有価証券 | 6,164 | 6,164 | - |
| 資 産 計 | 184,901 | 184,887 | △14 |
| (5) 支払手形及び買掛金 | 48,612 | 48,612 | - |
| (6) 短期借入金 | 20,387 | 20,387 | - |
| (7) 社債 | 20,000 | 20,945 | 945 |
| (8) 長期借入金 | 8,053 | 8,117 | 64 |
| 負 債 計 | 97,052 | 98,061 | 1,009 |
| (9) デリバティブ取引(*3) | |||
| ① ヘッジ会計が適用されて いないもの | (1,882) | (1,882) | - |
| ② ヘッジ会計が適用されて いるもの | 109 | 109 | - |
| デリバティブ取引計 | (1,773) | (1,773) | - |
(*1) 当該時価には為替予約の振当処理によるものが1,146百万円含まれている。
(*2) 受取手形及び売掛金に対応する一般貸倒引当金及び個別貸倒引当金を控除している。
(*3) デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目に
ついては、( )で表示している。
当連結会計年度(2014年3月31日)
| 連結貸借対照表計上額 (百万円) | 時価 (百万円) | 差額 (百万円) | |
| (1) 現金及び預金 | 37,419 | 37,419 | - |
| (2) 受取手形及び売掛金(*1) | 108,293 | ||
| 貸倒引当金(*2) | △723 | ||
| 107,570 | 107,565 | △5 | |
| (3) 関係会社預け金 | 57,238 | 57,238 | - |
| (4) 投資有価証券 | |||
| 満期保有目的の債券 | 101 | 100 | △1 |
| その他有価証券 | 5,628 | 5,628 | - |
| 資 産 計 | 207,956 | 207,950 | △6 |
| (5) 支払手形及び買掛金(*3) | 49,619 | 49,619 | - |
| (6) 短期借入金 | 24,615 | 24,615 | - |
| (7) 社債 | 20,000 | 20,805 | 805 |
| (8) 長期借入金 | 10,616 | 10,678 | 62 |
| 負 債 計 | 104,850 | 105,717 | 867 |
| (9) デリバティブ取引(*4) | |||
| ① ヘッジ会計が適用されて いないもの | (1,157) | (1,157) | - |
| ② ヘッジ会計が適用されて いるもの | 22 | 22 | - |
| デリバティブ取引計 | (1,135) | (1,135) | - |
(*1) 当該時価には為替予約の振当処理によるものが1,030百万円含まれている。
(*2) 受取手形及び売掛金に対応する一般貸倒引当金及び個別貸倒引当金を控除している。
(*3) 当該時価には為替予約の振当処理によるものが47百万円含まれている。
(*4) デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目に
ついては、( )で表示している。
(注)1. 金融商品の時価の算定方法並びに有価証券及びデリバティブ取引に関する事項
(1) 現金及び預金、(3) 関係会社預け金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によってい
る。
(2) 受取手形及び売掛金
短期間で決済されるものについては、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によって
いる。割賦債権の時価については、一定の期間ごとに区分した債権ごとに債権額を満期までの期間及び信
用リスクを加味した利率で割り引いた現在価値により算定している。
(4) 有価証券及び投資有価証券
これらの時価については、株式は取引所の価格により、債券は取引先金融機関から提出された評価価額
によっている。また、保有目的ごとの有価証券に関する事項については、「第5 経理の状況 1 連結
財務諸表等 (1) 連結財務諸表 注記事項 有価証券関係」に記載のとおりである。
(5) 支払手形及び買掛金、(6) 短期借入金
これらは短期間で決済されるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によってい
る。
(7) 社債
当社の発行する社債の時価は、取引先金融機関から提出された評価価額によっている。
(8) 長期借入金
変動金利によるものは、短期間で市場金利を反映し、また、信用状態は実行後大きく異なっていないこ
とから、時価は帳簿価額と近似していると考えられるため、当該帳簿価額によっている。固定金利による
ものは、元利金の合計額を同様の借入において想定される利率で割り引いた現在価値により算定してい
る。
(9) デリバティブ取引
「第5 経理の状況 1 連結財務諸表等 (1) 連結財務諸表 注記事項 デリバティブ取引関係」に記
載のとおりである。
2. 時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品
| (単位:百万円) | ||
| 前連結会計年度 (2013年3月31日) | 当連結会計年度 (2014年3月31日) | |
| 非上場株式 | 9,493 | 7,952 |
非上場株式については、市場価格がなく、かつ、将来キャッシュ・フローを見積ることができず、時価を
把握することが極めて困難と認められるため、「(4) 有価証券及び投資有価証券」には含めていない。
3. 金銭債権及び満期のある有価証券の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(2013年3月31日)
| 1年以内 (百万円) | 1年超 5年以内 (百万円) | 5年超 10年以内 (百万円) | 10年超 (百万円) | |
| 預金 | 36,608 | - | - | - |
| 受取手形及び売掛金 | 104,293 | 71 | - | - |
| 関係会社預け金 | 37,317 | - | - | - |
| 有価証券及び投資有価証券 | ||||
| 満期保有目的の債券 | ||||
| 社債 | - | 100 | - | - |
| その他有価証券 | ||||
| 債券 | 500 | - | - | 1,000 |
| 合計 | 178,718 | 171 | - | 1,000 |
当連結会計年度(2014年3月31日)
| 1年以内 (百万円) | 1年超 5年以内 (百万円) | 5年超 10年以内 (百万円) | 10年超 (百万円) | |
| 預金 | 37,391 | - | - | - |
| 受取手形及び売掛金 | 107,539 | 31 | - | - |
| 関係会社預け金 | 57,238 | - | - | - |
| 投資有価証券 | ||||
| 満期保有目的の債券 | ||||
| 社債 | - | 100 | - | - |
| その他有価証券 | ||||
| 債券 | - | - | - | - |
| 合計 | 202,168 | 131 | - | - |
4. 社債、長期借入金、リース債務及びその他の有利子負債の連結決算日後の返済予定額
前連結会計年度(2013年3月31日)
| 1年以内 (百万円) | 1年超 2年以内 (百万円) | 2年超 3年以内 (百万円) | 3年超 4年以内 (百万円) | 4年超 5年以内 (百万円) | 5年超 (百万円) | |
| 短期借入金 | 20,387 | - | - | - | - | - |
| 社債 | - | - | - | 10,000 | - | 10,000 |
| 長期借入金 | - | 1,159 | 2,960 | 859 | 3,075 | - |
| リース債務 | 324 | 413 | 393 | 394 | 1,113 | - |
| 合計 | 20,711 | 1,572 | 3,353 | 11,253 | 4,188 | 10,000 |
当連結会計年度(2014年3月31日)
| 1年以内 (百万円) | 1年超 2年以内 (百万円) | 2年超 3年以内 (百万円) | 3年超 4年以内 (百万円) | 4年超 5年以内 (百万円) | 5年超 (百万円) | |
| 短期借入金 | 24,615 | - | - | - | - | - |
| 社債 | - | - | 10,000 | - | - | 10,000 |
| 長期借入金 | - | 5,694 | 1,200 | 3,593 | 129 | - |
| リース債務 | 461 | 392 | 392 | 1,114 | - | - |
| 合計 | 25,076 | 6,232 | 11,592 | 4,561 | 129 | 10,000 |
10年以上蓄積したファイナンスデータとAIを掛け合わせて、投資の意思決定を加速させるポジションです。
