有価証券報告書-第39期(平成28年6月1日-平成29年5月31日)

(金融商品関係)
1 金融商品の状況に関する事項
(1)金融商品に対する取組方針
当社グループは、設備投資計画、資金繰り表等に照らして、必要な資金を金融機関借入により調達しております。一時的な余資は、安全性の高い金融資産で運用しております。また、デリバティブ取引は、実需に伴う取引に限定して実施することを原則とし、投機的な取引は行わない方針であります。
(2)金融商品の内容及びそのリスク並びにリスク管理体制
営業債権である売掛金は、取引先の信用リスクに晒されておりますが、回収までの期間が短く、貸倒実績率も極めて低い状況です。当該リスクについては、取引先ごとに期日管理、残高管理を行うとともに、信用状態が危惧される場合は、速やかに回収を図るなどリスクの低減に努めております。
投資有価証券である株式は、市場価格の変動リスクに晒されております。当該株式については、四半期ごとに時価等の把握を行っております。
差入保証金は、出店する際の賃貸借契約に伴うものであり、出店先の信用リスクに晒されております。契約締結に際しては、相手の信用状況を把握するとともに、信用状態が危惧される場合は、速やかに回収を図るなどリスクの低減に努めております。
営業債務である支払手形及び買掛金、未払費用は、ほとんどが3ヶ月以内の支払期日となっております。これらの流動負債は、その決済時において流動性リスクに晒されますが、当社グループでは、毎月資金繰り計画を見直すなどの方法により、そのリスクを回避しております。
デリバティブ取引は、将来にわたって発生が見込まれる外貨建債務に関する為替リスクをヘッジするものです。なお、ヘッジ会計に関するヘッジ会計の方法、ヘッジ手段とヘッジ対象、ヘッジ方針、ヘッジ有効性評価の方法については、連結財務諸表作成のための基本となる重要な事項の「4 会計方針に関する事項(6)重要なヘッジ会計の方法」に記載しております。
デリバティブ取引の管理は、社内規程に従い厳格に行っており、また、契約履行リスクを低減するため、信用力のある金融機関に限定して取引を行っております。
(3)金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動する場合があります。
また、「デリバティブ取引関係」注記におけるデリバティブ取引に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではありません。
2 金融商品の時価等に関する事項
連結貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額は、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは、次表には含めておりません。((注2)をご参照ください。)
前連結会計年度(平成28年5月31日)

			(単位:千円)
	連結貸借対 照表計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	8,422,698	8,422,698	―
(2) 売掛金	3,654,641	3,654,641	―
(3) 投資有価証券
その他有価証券	30,697	30,697	―
(4) 差入保証金	233,189	232,409	△780
資産計	12,341,227	12,340,447	△780
(5) 未払費用	1,996,739	1,996,739	―
負債計	1,996,739	1,996,739	―
デリバティブ取引(※)
①ヘッジ会計が適用されていないもの	449,874	449,874	―
②ヘッジ会計が適用されているもの	△434,749	△434,749	―
デリバティブ取引計	15,125	15,125	―

(※)	デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しております。

当連結会計年度(平成29年5月31日)

			(単位:千円)
	連結貸借対 照表計上額	時価	差額
(1) 現金及び預金	8,280,305	8,280,305	―
(2) 売掛金	3,354,492	3,354,492	―
(3) 投資有価証券
その他有価証券	32,745	32,745	―
(4) 差入保証金	126,655	126,093	△562
資産計	11,794,198	11,793,636	△562
(5) 未払費用	2,113,176	2,113,176	―
負債計	2,113,176	2,113,176	―
デリバティブ取引(※)
ヘッジ会計が適用されているもの	233,128	233,128	―
デリバティブ取引計	233,128	233,128	―

(※)	デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しております。

(注1)金融商品の時価の算定方法並びに有価証券及びデリバティブ取引に関する事項
資産
(1)現金及び預金、(2)売掛金
これらは短期間で決済され、時価は帳簿価額にほぼ等しいと考えられることから、当該帳簿価額によっております。
(3)投資有価証券
上場株式は、取引所の価格によっております。
なお、有価証券は、その他有価証券として保有しており、これに関する注記事項については、「有価証券関係」注記をご参照ください。
(4)差入保証金
これらの時価は、返済期日までの期間及び信用リスクを加味した利率により割引いた現在価値により算定しております。
負債
(5)未払費用
これらは短期間で決済され、時価は帳簿価額にほぼ等しいと考えられることから、当該帳簿価額によっております。
デリバティブ取引
「デリバティブ取引関係」注記をご参照ください。
(注2)時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の連結貸借対照表計上額

		(単位:千円)
区分	平成28年5月31日	平成29年5月31日
その他有価証券(※1)
非上場株式	4,985	4,985
差入保証金(※2)	6,884,000	6,760,583

(※1)	市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるため、(3)投資有価証券には含め
	ておりません。
(※2)	返済期限が確定していない差入保証金は、将来キャッシュ・フローを見積もることができず、時価を
	把握することが極めて困難と認められるため、(4)差入保証金には含めておりません。

(注3)金銭債権の連結決算日後の償還予定額
前連結会計年度(平成28年5月31日)

				(単位:千円)
	1年以内	1年超5年以内	5年超10年以内	10年超
現金及び預金(※)	8,252,526	―	―	―
売掛金	3,654,641	―	―	―
差入保証金	197,829	28,472	5,553	1,333
合計	12,104,998	28,472	5,553	1,333

(※)	現金及び預金には、現金170,172千円は含めておりません。

当連結会計年度(平成29年5月31日)

				(単位:千円)
	1年以内	1年超5年以内	5年超10年以内	10年超
現金及び預金(※)	8,110,838	―	―	―
売掛金	3,354,492	―	―	―
差入保証金	107,620	13,259	5,470	306
合計	11,572,951	13,259	5,470	306

(※)	現金及び預金には、現金169,466千円は含めておりません。