有価証券報告書-第8期(平成25年4月1日-平成26年3月31日)

(金融商品関係)
1.金融商品の状況に関する事項
(1)金融商品に対する取組方針
当社は、資金運用については短期的な預金等に限定し、また、資金調達については新株発行、銀行借入及び社債発行による方針であります。デリバティブは、借入金の金利変動リスクを回避するために利用しており、投機的な取引は行わない方針であります。
(2)金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である売掛金及びリース投資資産は、顧客の信用リスクに晒されております。
営業債務である買掛金及び未払金は、1年以内の支払期日であります。
借入金、社債及びファイナンス・リース取引によるリース債務は、主に設備投資に必要な資金の調達を目的としたものであり、償還日は決算日後、最長で7年後であります。このうち一部は、変動金利であるため金利の変動リスクに晒されておりますが、デリバティブ取引(金利スワップ)を利用してヘッジしております。
デリバティブ取引は、借入金に係る支払金利の変動リスクに対するヘッジ取引を目的とした金利スワップ取引であります。なお、ヘッジ会計に関するヘッジ手段とヘッジ対象、ヘッジ方針、ヘッジ有効性の評価方法等については、前述の「重要な会計方針」に記載されている「9.ヘッジ会計の方法」をご覧下さい。
(3)金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
与信管理規程に従い、取引先ごとの期日管理及び残高管理を行うとともに、主な取引先の信用状況を定期的に把握する体制としております。
② 市場リスク(為替や金利等の変動リスク)の管理
デリバティブ取引の執行・管理については、取引権限及び取引限度額等を定めた管理規程に従い、担当部署が決裁担当者の承認を得て行っております。
(4)金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の判定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがあります。また、注記事項「デリバティブ取引関係」におけるデリバティブ取引に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではありません。
2.金融商品の時価等に関する事項
貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、時価を把握することが極めて困難と認められるものは含まれておりません((注)2.参照)。
前事業年度(平成25年3月31日)

	貸借対照表計上額 (千円)	時価(千円)	差額(千円)
(1)現金及び預金	1,540,420	1,540,420	-
(2)売掛金	827,151
貸倒引当金(*1)	△4,086
	823,064	823,064	-
(3)リース投資資産	193,155	191,125	△2,030
資産計	2,556,640	2,554,610	△2,030
(1)買掛金	100,144	100,144	-
(2)短期借入金	279,385	279,385	-
(3)未払金	481,273	481,273	-
(4)社債(1年内償還予定を含む)	280,250	282,093	1,843
(5)長期借入金(1年内返済予定を含む)	1,852,388	1,843,913	△8,474
(6)リース債務(1年内返済予定を含む)	231,574	229,171	△2,402
負債計	3,225,016	3,215,982	△9,033
デリバティブ取引(*2)	(2,269)	(2,269)	-

(*1)売掛金に対して計上している貸倒引当金を控除しております。
(*2)デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目については( )で示しております。
当事業年度(平成26年3月31日)

	貸借対照表計上額 (千円)	時価(千円)	差額(千円)
(1)現金及び預金	2,251,888	2,251,888	-
(2)売掛金	734,992
貸倒引当金(*1)	△2,676
	732,315	732,315	-
(3)リース投資資産	94,586	94,042	△544
資産計	3,078,790	3,078,246	△544
(1)買掛金	119,298	119,298	-
(2)短期借入金	100,000	100,000	-
(3)未払金	506,233	506,233	-
(4)社債(1年内償還予定を含む)	260,800	263,753	2,953
(5)長期借入金(1年内返済予定を含む)	2,232,621	2,235,153	2,532
(6)リース債務(1年内返済予定を含む)	610,914	596,295	△14,619
負債計	3,829,867	3,820,734	△9,133
デリバティブ取引(*2)	(1,460)	(1,460)	-

(*1)売掛金に対して計上している貸倒引当金を控除しております。
(*2)デリバティブ取引によって生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目については( )で示しております。
(注)1.金融商品の時価の算定方法及びデリバティブ取引に関する事項
資 産
(1)現金及び預金、並びに(2)売掛金
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(3)リース投資資産
回収可能性を反映した元利金の合計額を、新規に同様のリース取引を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。
負 債
(1)買掛金、(2)短期借入金及び(3)未払金
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(4)社債(1年内償還予定を含む)、(5)長期借入金(1年内返済予定を含む)
これらの時価については、元利金の合計額を、新規に同様の借入又は社債の発行を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。変動金利による長期借入金は金利スワップの特例処理の対象とされており、当該金利スワップと一体として処理された元利金の合計額を、同様の借入を行った場合に適用される合理的に見積もられる利率で割り引いて算定する方法によっております。
(6)リース債務(1年内返済予定を含む)
元利金の合計額を、新規に同様のリース取引を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しております。
デリバティブ取引
注記事項「デリバティブ取引関係」をご参照下さい。
2.時価を把握することが極めて困難と認められる金融商品の貸借対照表計上額

		(単位:千円)
区分	平成25年3月31日	平成26年3月31日
関係会社株式	55,583	87,566

これについては、市場価格がなく、時価を把握することが極めて困難と認められるため、「2.金融商品の時価等に関する事項」には含めておりません。
3.金銭債権の決算日後の償還予定額
前事業年度(平成25年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 5年以内 (千円)	5年超 10年以内 (千円)	10年超 (千円)
現金及び預金	1,540,420	-	-	-
売掛金	827,151	-	-	-
リース投資資産	111,385	81,769	-	-
合計	2,478,957	81,769	-	-

当事業年度(平成26年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 5年以内 (千円)	5年超 10年以内 (千円)	10年超 (千円)
現金及び預金	2,251,888	-	-	-
売掛金	734,992	-	-	-
リース投資資産	94,303	283	-	-
合計	3,081,184	283	-	-

4.社債、長期借入金及びリース債務の決算日後の返済予定額
前事業年度(平成25年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 2年以内 (千円)	2年超 3年以内 (千円)	3年超 4年以内 (千円)	4年超 5年以内 (千円)	5年超 (千円)
短期借入金	279,385	-	-	-	-	-
社債	19,450	203,200	11,200	11,200	11,200	24,000
長期借入金	663,062	584,730	332,235	99,604	60,637	112,120
リース債務	125,047	94,964	7,421	3,967	174	-
合計	1,086,944	882,894	350,856	114,771	72,011	136,120

当事業年度(平成26年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 2年以内 (千円)	2年超 3年以内 (千円)	3年超 4年以内 (千円)	4年超 5年以内 (千円)	5年超 (千円)
短期借入金	100,000	-	-	-	-	-
社債	203,200	11,200	11,200	11,200	11,200	12,800
長期借入金	926,830	697,535	354,799	122,584	80,024	50,849
リース債務	202,443	108,146	104,409	92,370	82,376	21,168
合計	1,432,473	816,881	470,408	226,154	173,600	84,817