有価証券報告書-第22期(令和2年4月1日-令和3年3月31日)

(金融商品関係)
1.金融商品の状況に関する事項
(1)金融商品に対する取組方針
当社は、資金運用については短期的な預金に限定し、また、資金調達については、分譲住宅事業の事業用地の仕入資金を始めとする事業活動に必要な資金を、主に銀行からの短期借入により調達しております。なお、設備投資等の理由により長期的な資金が必要となる際には、資金計画等を十分に検討し、適切な手段を用いて資金調達を行うこととしております。
デリバティブ取引については、将来の金利変動リスクを回避するために利用し、投機的な取引は行わない方針であります。
(2)金融商品の内容及びそのリスク並びにリスク管理体制
営業債権である完成工事未収入金は、顧客の信用リスクに晒されております。当該リスクに関しては、当社の営業債権の管理に関する規程に従い、担当部署が顧客ごとの期日管理及び残高管理を行っております。
営業債務である買掛金、未払金については、そのほとんどが1ヶ月以内の支払期日であります。これらは決済時において流動性リスク(支払期日に支払を実行できなくなるリスク)に晒されているため、経理財務部が適時に資金計画を作成し、管理を行っております。
短期借入金については、主に分譲住宅事業の事業用地の仕入資金に対する資金調達であります。これらは返済又は利息の支払期日において流動性リスクに晒されているため、経理財務部が適時に資金計画を作成し、管理を行っております。また借入金のうち変動金利によるものは、金利の変動リスクに晒されているため、月次単位で報告資料を作成し、調達金利の動向を把握することによって管理を行っております。
長期借入金は新型コロナウイルス感染症の感染拡大と長期化に備え、安定的かつ機動的な資金調達手段を確保するとともに、財務基盤のより一層の安定を図ることを目的として調達しております。
未払法人税等は、法人税、住民税(都道府県民税及び市町村民税をいう。)及び事業税の未払額であり、そのほぼ全てが2ヶ月以内に納付期限が到来するものであります。
社債は主に運転資金の調達を目的とした資金調達であり、償還日は最長で決算日の2年後であります。
ファイナンス・リース取引に係るリース債務は、設備投資に必要な資金の調達を目的としたものであります。
(3)金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することがあります。
2.金融商品の時価等に関する事項
貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。
前事業年度(2020年3月31日)

	貸借対照表計上額 (千円)	時価(千円)	差額(千円)
(1)現金及び預金	1,340,640	1,340,640	-
(2)完成工事未収入金	291,974	291,974	-
資産計	1,632,615	1,632,615	-
(1)買掛金	440,010	440,010	-
(2)短期借入金	1,588,000	1,588,000	-
(3)未払金	47,569	47,569	-
(4)未払法人税等	88,439	88,439	-
(5)社債(1年内償還予定の社債を含む)	250,000	249,852	△147
(6)長期借入金(1年内返済予定の長期借入金を含む)	-	-	-
(7)リース債務(1年以内返済予定のリース債務を含む)	13,087	13,025	△61
負債計	2,427,107	2,426,897	△209

当事業年度(2021年3月31日)

	貸借対照表計上額 (千円)	時価(千円)	差額(千円)
(1)現金及び預金	2,161,923	2,161,923	-
(2)完成工事未収入金	276,819	276,819	-
資産計	2,438,742	2,438,742	-
(1)買掛金	437,263	437,263	-
(2)短期借入金	1,990,000	1,990,000	-
(3)未払金	54,658	54,658	-
(4)未払法人税等	155,889	155,889	-
(5)社債(1年内償還予定の社債を含む)	170,000	169,906	△93
(6)長期借入金(1年内返済予定の長期借入金を含む)	633,129	628,610	△4,518
(7)リース債務(1年以内返済予定のリース債務を含む)	9,920	9,879	△41
負債計	3,450,860	3,446,207	△4,653

(注1) 金融商品の時価の算定方法
資 産
(1)現金及び預金 (2)完成工事未収入金
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
負 債
(1)買掛金 (2)短期借入金 (3)未払金 (4)未払法人税等
これらは短期間で決済されるものであるため、時価は帳簿価額と近似していることから、当該帳簿価額によっております。
(5)社債 (6)長期借入金 (7)リース債務
これらの時価は、元利金の合計額を同様の新規社債発行及び新規借入又はリース取引を行った場合に想定される利率で割り引いた現在価値により算定しておりますが、長期借入金のうち、変動金利によるものは、短期間で市場金利を反映し、かつ当社の信用状態は、実行後大きく異なっていないことから、時価は帳簿価額と近似していると考えられるため、当該帳簿価額によっております。
(注2) 金銭債権の決算日後の償還予定額
前事業年度(2020年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 5年以内 (千円)	5年超 10年以内 (千円)	10年超 (千円)
現金及び預金	1,340,640	-	-	-
完成工事未収入金	291,974	-	-	-
合計	1,632,615	-	-	-

当事業年度(2021年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 5年以内 (千円)	5年超 10年以内 (千円)	10年超 (千円)
現金及び預金	2,161,923	-	-	-
完成工事未収入金	276,819	-	-	-
合計	2,438,742	-	-	-

(注3) 社債、長期借入金、リース債務及びその他の有利子負債の決算日後の返済予定額
前事業年度(2020年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 2年以内 (千円)	2年超 3年以内 (千円)	3年超 4年以内 (千円)	4年超 5年以内 (千円)	5年超 (千円)
短期借入金	1,588,000	-	-	-	-	-
社債	80,000	80,000	60,000	30,000	-	-
リース債務	3,167	2,995	2,600	2,124	1,920	280
合計	1,671,167	82,995	62,600	32,124	1,920	280

当事業年度(2021年3月31日)

	1年以内 (千円)	1年超 2年以内 (千円)	2年超 3年以内 (千円)	3年超 4年以内 (千円)	4年超 5年以内 (千円)	5年超 (千円)
短期借入金	1,990,000	-	-	-	-	-
社債	80,000	60,000	30,000	-	-	-
長期借入金	120,204	120,204	150,204	149,164	33,353	60,000
リース債務	2,995	2,600	2,124	1,920	280	-
合計	2,193,199	182,804	182,328	151,084	33,633	60,000