有価証券報告書-第29期(2024/04/01-2025/03/31)

(金融商品関係)
1.金融商品の状況に関する事項
(1)金融商品に対する取組方針
当社は、資金運用については短期的な預金等に限定し、運営資金については自己資金を基本とし、一時的な資金需要に対しては銀行等金融機関からの借入により資金を調達する方針であります。デリバティブは、後述するリスクを回避するために利用しており、投機的な取引は行わない方針であります。
(2)金融商品の内容及びそのリスク
営業債権である営業未収入金は、顧客の信用リスクに晒されております。また、外貨建の敷金及び保証金並びに長期預け金は為替の変動リスクに晒されております。
営業債務である営業未払金は、1年以内の支払期日であります。また、その一部には航空機部品の購入等に伴う外貨建のものがあり、為替変動のリスクに晒されております。
ファイナンス・リース取引に係るリース債務は、主に設備投資に係る資金調達であります。
デリバティブ取引は、外貨建予定取引に係る為替の変動リスクに対するヘッジを目的とした為替予約取引及び航空機燃料に係る原油価格の変動リスクに対するヘッジを目的とした商品スワップ取引であります。ヘッジ会計の方法等については、重要な会計方針「7.ヘッジ会計の方法」に記載しております。
長期借入金は、今後の経営計画を推進する上で必要な財務基盤の安定化を目的とした資金調達であります。金利は、変動金利、固定金利の双方による借入を行っているため、変動金利による借入金は、金利変動のリスクを伴っております。
(3)金融商品に係るリスク管理体制
① 信用リスク(取引先の契約不履行等に係るリスク)の管理
営業債権である営業未収入金については、社内規程に従い、主要な取引先の状況をモニタリングし、取引先ごとに期日管理をするとともに財務状況等の悪化等による回収懸念を早期に把握し、また、軽減を図っております。
② 市場リスク(為替や金利等の変動リスク)の管理
当社は為替相場の状況を踏まえ、一定期間における確実性の高い外貨建て取引量を基準として、適宜、決済通貨を調達し保有しています。
デリバティブ取引の執行・管理については、デリバティブ取引に関する社内規程に従い担当者が決裁担当者の承認を得て行っております。
③ 資金調達に係る流動性リスク(支払期日に支払いを実行できなくなるリスク)の管理
当社は、資金繰表を適時に作成・更新することにより流動性リスクを管理しております。
(4)金融商品の時価等に関する事項についての補足説明
金融商品の時価の算定においては変動要因を織り込んでいるため、異なる前提条件等を採用することにより、当該価額が変動することもあります。また、「デリバティブ取引関係」注記におけるデリバティブ取引に関する契約額等については、その金額自体がデリバティブ取引に係る市場リスクを示すものではありません。
2.金融商品の時価等に関する事項
貸借対照表計上額、時価及びこれらの差額については、次のとおりであります。なお、市場価格がないと認められるものは含めておりません((注)1.参照)。また、「現金及び預金」、「営業未収入金」、「未収入金」、「営業未払金」、「未払金」、「預り金」、「未払法人税等」及び「短期借入金」については、現金であること、及び短期間で決済されるため時価が帳簿価額に近似するものであることから、記載を省略しております。
前事業年度(2024年3月31日)

	貸借対照表計上額 (百万円)	時価(百万円)	差額(百万円)
(1)敷金及び保証金	4,155	4,001	△153
(2)長期預け金	29,932
返還整備引当金	△3,236
	26,695	26,055	△640
資産計	30,851	30,057	△793
(1)リース債務(*1)	596	681	85
(2)長期借入金(*2)	10,500	10,429	△70
負債計	11,096	11,111	15
デリバティブ取引(*3)	4,043	4,043	-

(*1)1年内返済予定のリース債務を含めております。
(*2)1年内返済予定の長期借入金を含めております。
(*3)デリバティブ取引により生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目については( )で示しております。
当事業年度(2025年3月31日)

	貸借対照表計上額 (百万円)	時価(百万円)	差額(百万円)
(1)敷金及び保証金	3,961	3,688	△272
(2)長期預け金	24,423
返還整備引当金	△2,461
	21,961	21,182	△779
資産計	25,922	24,870	△1,052
(1)リース債務(*1)	605	621	15
(2)長期借入金(*2)	9,250	9,239	△10
負債計	9,855	9,860	5
デリバティブ取引(*3)	657	657	-

(*1)1年内返済予定のリース債務を含めております。
(*2)1年内返済予定の長期借入金を含めております。
(*3)デリバティブ取引により生じた正味の債権・債務は純額で表示しており、合計で正味の債務となる項目については( )で示しております。
(注)1.市場価格のない株式等

区分	前事業年度 (2024年3月31日) (百万円)	当事業年度 (2025年3月31日) (百万円)
出資金	0	0

市場価格のない株式等であることから上表に含めておりません。
(注)2.金銭債権の決算日後の償還予定額
前事業年度(2024年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超 5年以内 (百万円)	5年超 10年以内 (百万円)	10年超 (百万円)
現金及び預金	26,909	-	-	-
営業未収入金	5,752	-	-	-
未収入金	4,267	-	-	-
敷金及び保証金	94	2,768	1,243	48
長期預け金	2,428	27,504	-	-
合計	39,453	30,272	1,243	48

当事業年度(2025年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超 5年以内 (百万円)	5年超 10年以内 (百万円)	10年超 (百万円)
現金及び預金	26,018	-	-	-
営業未収入金	5,467	-	-	-
未収入金	2,448	-	-	-
敷金及び保証金	204	2,630	454	671
長期預け金	1,929	22,493	-	-
合計	36,069	25,124	454	671

(注)3.短期借入金、長期借入金及びリース債務の決算日後の返済予定額
前事業年度(2024年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超 2年以内 (百万円)	2年超 3年以内 (百万円)	3年超 4年以内 (百万円)	4年超 5年以内 (百万円)	5年超 (百万円)
短期借入金	20,000	-	-	-	-	-
長期借入金	1,250	1,750	6,500	-	-	1,000
リース債務	146	106	99	87	87	68
合計	21,396	1,856	6,599	87	87	1,068

当事業年度(2025年3月31日)

	1年以内 (百万円)	1年超 2年以内 (百万円)	2年超 3年以内 (百万円)	3年超 4年以内 (百万円)	4年超 5年以内 (百万円)	5年超 (百万円)
短期借入金	20,000	-	-	-	-	-
長期借入金	1,750	6,500	-	-	-	1,000
リース債務	108	100	86	85	225	-
合計	21,858	6,600	86	85	225	1,000

3.金融商品の時価等及び時価のレベルごとの内訳等に関する事項
金融商品の時価は、時価の算定に用いたインプットの観察可能性及び重要性に応じて、以下3つのレベルに分類しております。
レベル1の時価:観察可能な時価の算定に係るインプットのうち、活発な市場において形成される当該時価の算定の対象となる資産又は負債に関する相場価格により算定した時価
レベル2の時価:観察可能な時価の算定に係るインプットのうち、レベル1のインプット以外の時価の算定に係るインプットを用いて算定した時価
レベル3の時価:観察できない時価の算定に係るインプットを使用して算定した時価
時価の算定に重要な影響を与えるインプットを複数使用している場合には、それらのインプットがそれぞれ属するレベルのうち、時価の算定における優先順位が最も低いレベルに時価を分類しております。
(1)時価で貸借対照表に計上している金融商品
前事業年度(2024年3月31日)

区分	時価(百万円)
	レベル1	レベル2	レベル3	合計
デリバティブ取引
通貨関連	-	2,446	-	2,446
商品関連	-	1,596	-	1,596
デリバティブ取引計	-	4,043	-	4,043

当事業年度(2025年3月31日)

区分	時価(百万円)
	レベル1	レベル2	レベル3	合計
デリバティブ取引
通貨関連	-	979	-	979
商品関連	-	△321	-	△321
デリバティブ取引計	-	657	-	657

(2)時価で貸借対照表に計上している金融商品以外の金融商品
前事業年度(2024年3月31日)

区分	時価(百万円)
	レベル1	レベル2	レベル3	合計
敷金及び保証金	-	4,001	-	4,001
長期預け金	-	26,055	-	26,055
資産計	-	30,057	-	30,057
リース債務	-	681	-	681
長期借入金	-	10,429	-	10,429
負債計	-	11,111	-	11,111

当事業年度(2025年3月31日)

区分	時価(百万円)
	レベル1	レベル2	レベル3	合計
敷金及び保証金	-	3,688	-	3,688
長期預け金	-	21,182	-	21,182
資産計	-	24,870	-	24,870
リース債務	-	621	-	621
長期借入金	-	9,239	-	9,239
負債計	-	9,860	-	9,860

(注) 時価の算定に用いた評価技法及び時価の算定に係るインプットの説明
敷金及び保証金、長期預け金
これらの時価は、一定の期間ごとに区分した債権ごとに、その将来キャッシュ・フローと、国債の利回り等適切な指標を基に、割引現在価値法により算定しており、レベル2の時価に分類しております。
デリバティブ取引
為替予約及び商品スワップの時価は、為替レートや原油先物指標等の、観察可能なインプットを用いて割引現在価値法により算定しており、レベル2の時価に分類しております。
リース債務及び長期借入金
これらの時価は、元利金の合計額と、当該債務の返済期間及び信用リスクを加味した利率を基に、割引現在価値法により算定しており、レベル2の時価に分類しております。