有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第24期(平成30年7月21日-平成31年1月21日)

ノムラ-アカディアン新興国株ファンド マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)

	(2019年 1月21日現在)
資産の部
流動資産
預金	210,843,168
コール・ローン	50,133,686
株式	10,646,005,845
投資証券	36,589,365
未収入金	181,504
未収配当金	14,797,368
流動資産合計	10,958,550,936
資産合計	10,958,550,936
負債の部
流動負債
未払解約金	27,400,000
未払利息	99
流動負債合計	27,400,099
負債合計	27,400,099
純資産の部
元本等
元本	4,638,908,332
剰余金
期末剰余金又は期末欠損金(△)	6,292,242,505
元本等合計	10,931,150,837
純資産合計	10,931,150,837
負債純資産合計	10,958,550,936

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.運用資産の評価基準及び評価方法	株式
	原則として時価で評価しております。 時価評価にあたっては、市場価格のある有価証券についてはその最終相場(計算日に最終相場のない場合には、直近の日の最終相場)で評価しております。
	投資証券
	原則として時価で評価しております。 時価評価にあたっては、市場価格のある有価証券についてはその最終相場(計算日に最終相場のない場合には、直近の日の最終相場)で評価しております。
2.外貨建資産・負債の本邦通貨への換算基準	信託財産に属する外貨建資産・負債の円換算は、原則として、わが国における計算期間末日の対顧客電信売買相場の仲値によって計算しております。
3.費用・収益の計上基準	受取配当金
	原則として配当落ち日において、確定配当金額又は予想配当金額を計上しております。 投資信託受益証券については、原則として収益分配金落ち日において、当該収益分配金額を計上しております。
	有価証券売買等損益
	約定日基準で計上しております。
	為替差損益
	約定日基準で計上しております。
4.金融商品の時価等に関する事項の補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。

(貸借対照表に関する注記)

2019年 1月21日現在
1.	計算期間の末日における1単位当たりの純資産の額
		1口当たり純資産額	2.3564円
		(10,000口当たり純資産額)	(23,564円)

(金融商品に関する注記)

(1)金融商品の状況に関する事項

自 2018年 7月21日 至 2019年 1月21日

1.金融商品に対する取組方針

当ファンドは、投資信託及び投資法人に関する法律第2条第4項に定める証券投資信託であり、信託約款に規定する運用の基本方針に従い、有価証券等の金融商品に対して投資として運用することを目的としております。

2.金融商品の内容及びその金融商品に係るリスク

当ファンドが保有する金融商品の種類は、有価証券、コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務であります。 当ファンドが保有する有価証券の詳細は、附属明細表に記載しております。 これらは、株価変動リスク、為替変動リスクなどの市場リスク、信用リスク及び流動性リスクにさらされております。

3.金融商品に係るリスク管理体制

委託会社においては、独立した投資リスク管理に関する委員会を設け、パフォーマンスの考査及び運用リスクの管理を行なっております。 ○市場リスクの管理 市場リスクに関しては、資産配分等の状況を常時、分析･把握し、投資方針に沿っているか等の管理を行なっております。 ○信用リスクの管理 信用リスクに関しては、発行体や取引先の財務状況等に関する情報収集･分析を常時、継続し、格付等の信用度に応じた組入制限等の管理を行なっております。 ○流動性リスクの管理 流動性リスクに関しては、必要に応じて市場流動性の状況を把握し、取引量や組入比率等の管理を行なっております。

(2)金融商品の時価等に関する事項

2019年 1月21日現在

1.貸借対照表計上額、時価及び差額

貸借対照表上の金融商品は原則としてすべて時価で評価しているため、貸借対照表計上額と時価との差額はありません。

2.時価の算定方法

株式 (重要な会計方針に係る事項に関する注記)に記載しております。 投資証券 (重要な会計方針に係る事項に関する注記)に記載しております。 コール・ローン等の金銭債権及び金銭債務 これらの科目は短期間で決済されるため、帳簿価額は時価と近似していることから、当該帳簿価額を時価としております。

(その他の注記) 元本の移動及び期末元本額の内訳

2019年 1月21日現在
期首	2018年 7月21日
本報告書における開示対象ファンドの期首における当ファンドの元本額	4,449,968,372円
同期中における追加設定元本額	607,644,881円
同期中における一部解約元本額	418,704,921円
期末元本額	4,638,908,332円
期末元本額の内訳*
ノムラ・グローバル・オールスターズ	921,064,146円
ノムラ-アカディアン新興国株ファンドF(適格機関投資家専用)	975,026,375円
ノムラ-アカディアン新興国株ファンドFB(適格機関投資家専用)	2,742,817,811円

*は当該親投資信託受益証券を投資対象とする証券投資信託ごとの元本額

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式(2019年1月21日現在)

種類	通貨	銘柄	株式数	評価額		備考
				単価	金額
株式	米ドル	ECOPETROL SA-SPONSORED ADR	57,730	18.55	1,070,891.50
		TATNEFT-SPONSORED ADR	8,976	67.00	601,392.00
		MAGNITOGORS-SPON GDR REGS	33,796	8.72	294,701.12
		NOVOLIPET STEEL - GDR REG S	30,895	22.83	705,332.85
		PJSC MMC NORILSK NICKEL-ADR	16,824	20.22	340,181.28
		SEVERSTAL-GDR REG S	6,285	14.35	90,189.75
		CIA CERVECERIAS UNIDAS-ADR	14,995	27.01	405,014.95
		EMBOTELLADORA ANDINA S.A-ADR B	4,810	23.61	113,564.10
		SBERBANK PAO-SPONSORED ADR	112,517	12.89	1,450,906.71
		21VIANET GROUP INC-ADR	30,799	9.41	289,818.59
		WNS HOLDINGS LTD-ADR	525	45.65	23,966.25
		CHEETAH MOBILE INC - ADR	33,907	6.55	222,090.85
		MIX TELEMATICS LTD-SP ADR	7,765	15.12	117,406.80
		TAIWAN SEMICONDUCTOR-SP ADR	8,705	36.84	320,692.20
		KT CORP-SP ADR	74,192	14.05	1,042,397.60
		AMERICA MOVIL-SPN ADR CL L	11,967	15.85	189,676.95
		MOBILE TELESYSTEMS PJSC-ADR	56,069	8.14	456,401.66
		ENEL AMERICAS S.A-ADR	184,355	10.25	1,889,638.75
		CHANGYOU.COM LTD-ADR	12,188	18.07	220,237.16
		58.COM INC-ADR	8,527	60.26	513,837.02
		AUTOHOME INC-ADR	12,683	72.64	921,293.12
		BAIDU INC - SPON ADR	2,812	171.36	481,864.32
		YANDEX NV-A	17,432	30.82	537,254.24
		YY INC-ADR	12,392	73.97	916,636.24
	小計	銘柄数:24			13,215,386.01
					(1,449,331,383)
		組入時価比率:13.3%			13.6%
	メキシコペソ	MEXICHEM SAB DE CV-*	38,069	47.27	1,799,521.63
		BIO PAPPEL SAB DE CV	193,112	21.53	4,157,701.36
		VITRO S.A.B.-SERIES A	5,159	51.46	265,482.14
		CIA MINERA AUTLAN-SER B	73,607	13.38	984,861.66
		WALMART DE MEXICO-SER V	13,411	49.37	662,101.07
		INDUSTRIAS BACHOCO-SER B	47,902	74.37	3,562,471.74
	小計	銘柄数:6			11,432,139.60
					(65,620,481)
		組入時価比率:0.6%			0.6%
	レアル	PETROBRAS-PETROLEO BRAS-PR	81,500	25.40	2,070,100.00
		METALURGICA GERDAU S.A.	600	7.65	4,590.00
		METALURGICA GERDAU SA-PREF	215,300	7.36	1,584,608.00
		VALE SA	150,671	54.76	8,250,743.96
		SUZANO PAPEL E CELULOSE SA	19,500	44.37	865,215.00
		INDUSTRIAS ROMI SA	27,800	9.30	258,540.00
		GUARARAPES CONFECCOES SA	2,400	158.62	380,688.00
		GRAZZIOTIN SA-PREF	2,000	26.00	52,000.00
		MAGAZINE LUIZA SA	11,000	174.20	1,916,200.00
		PETROBRAS DISTRIBUIDORA SA	87,331	26.43	2,308,158.33
		VIA VAREJO SA	328,500	4.88	1,603,080.00
		CIA BRASILEIRA DE DISTR-PREF	4,800	89.65	430,320.00
		BANCO DO BRASIL SA	56,720	48.55	2,753,756.00
		BANCO ESTADO RIO GRANDE SUL	151,000	23.10	3,488,100.00
		IRB BRASIL RESSEGUROS SA	16,600	86.21	1,431,086.00
		PORTO SEGURO SA	1,100	54.40	59,840.00
		SUL AMERICA SA - UNITS	123,300	30.40	3,748,320.00
		CSU CARDSYSTEM SA	7,500	7.15	53,625.00
		TELEFONICA BRASIL-PREF	6,600	47.09	310,794.00
		CENTRAIS ELETRIC STA CAT-PR	3,300	59.00	194,700.00
		EDP - ENERGIAS DO BRASIL SA	38,800	15.67	607,996.00
		BANCO BTG PACTUAL SA - UNIT	2,800	27.89	78,092.00
		ESTACIO PARTICIPACOES SA	39,500	30.30	1,196,850.00
	小計	銘柄数:23			33,647,402.29
					(982,840,620)
		組入時価比率:9.0%			9.2%
	ソル	CORP ACEROS AREQUIPA-INV	83,415	0.71	59,224.65
	小計	銘柄数:1			59,224.65
				(1,956,190)
	組入時価比率:0.0%			0.0%
ユーロ	MOTOR OIL (HELLAS) SA	25,714	21.15	543,851.10
	HELLENIC TELECOM	6,245	10.70	66,821.50
	ATHENS WATER SUPPLY & SEWAGE	5,668	5.26	29,813.68
小計	銘柄数:3			640,486.28
				(79,894,258)
	組入時価比率:0.7%			0.8%
トルコリラ	TUPRAS-TURKIYE PETROL RAFINE	20,577	130.00	2,675,010.00
	EREGLI DEMIR VE CELIK FABRIK	371,594	7.89	2,931,876.66
	KOC HLDGS	23,830	16.22	386,522.60
	TURK HAVA YOLLARI AO	258,582	14.44	3,733,924.08
	AKBANK T.A.S	741,669	6.55	4,857,931.95
	TURKIYE GARANTI BANKASI	411,407	9.15	3,764,374.05
	TURKIYE HALK BANKASI	552,293	7.88	4,352,068.84
	TURKIYE IS BANKASI AS-C	184,890	5.10	942,939.00
	TURKIYE VAKIFLAR BANKASI T-D	127,715	4.31	550,451.65
	HACI OMER SABANCI HOLDING	191,010	8.45	1,614,034.50
小計	銘柄数:10			25,809,133.33
				(532,442,420)
	組入時価比率:4.9%			5.0%
フォリント	OTP BANK NYRT	6,692	11,850.00	79,300,200.00
小計	銘柄数:1			79,300,200.00
				(31,093,608)
	組入時価比率:0.3%			0.3%
ズロチ	POLSKI KONCERN NAFTOWY S.A.	25,106	111.65	2,803,084.90
	POLSKIE GORNICTWO NAFTOWE I	78,670	7.41	582,944.70
	IMPEXMETAL S.A.	40,162	3.37	135,345.94
	JASTRZEBSKA SPOLKA WEGLOWA S	12,839	67.50	866,632.50
	TRAKCJA SA	200	4.05	810.00
	STALEXPORT AUTOSTRADY SA	22,259	3.62	80,577.58
	LPP SA	352	8,135.00	2,863,520.00
	ASSECO POLAND SA	19,021	47.58	905,019.18
	LIVECHAT SOFTWARE SA	3,338	26.50	88,457.00
	ENEA SA	71,707	10.43	747,904.01
	ENERGA SA	58,349	9.45	551,398.05
	POLSKA GRUPA ENERGETYCZNA SA	290,995	10.31	3,000,158.45
	TAURON POLSKA ENERGIA SA	236,914	2.19	518,841.66
	ZESPOL ELEKTROWNI PATN OW ADAMOW KONIN	1,653	7.52	12,430.56
	CD PROJEKT RED SA	27,587	173.90	4,797,379.30
	PLAYWAY SA	2,236	162.00	362,232.00
小計	銘柄数:16			18,316,735.83
				(532,650,677)
	組入時価比率:4.9%			5.0%
香港ドル	CHINA PETROLEUM & CHEMICAL-H	908,000	6.16	5,593,280.00
	CHINA SHENHUA ENERGY CO - H	444,000	18.66	8,285,040.00
	CNOOC LTD	907,000	12.92	11,718,440.00
	PETROCHINA CO LTD-H	1,934,000	5.05	9,766,700.00
	ANHUI CONCH CEMENT CO.LTD-H	204,500	39.55	8,087,975.00
	BAOYE GROUP CO LTD -H	44,000	4.40	193,600.00
	CHINA RAILWAYS CONSTRUCTIO-H	766,000	11.26	8,625,160.00
	CITIC LTD	313,000	11.88	3,718,440.00
	CRRC CORP LTD-H	1,241,000	7.67	9,518,470.00
	LONKING HOLDINGS LTD	1,251,000	2.32	2,902,320.00
	SINOTRUK HONG KONG LTD	400,000	12.00	4,800,000.00
	WEICHAI POWER CO LTD-H	605,000	9.45	5,717,250.00
	AIR CHINA LIMITED-H	234,000	7.57	1,771,380.00
	CHIGO HOLDING LTD	918,000	0.07	70,686.00
	ZHONGSHENG GROUP HOLDINGS	70,000	14.06	984,200.00
	AGRICULTURAL BANK OF CHINA-H	3,967,000	3.58	14,201,860.00
	BANK OF CHINA LTD-H	5,224,000	3.47	18,127,280.00
	BANK OF COMMUNICATIONS CO-H	1,294,000	6.39	8,268,660.00
	CHINA CONSTRUCTION BANK-H	3,842,000	6.63	25,472,460.00
	CHINA MERCHANTS BANK-H	213,000	31.00	6,603,000.00
	IND & COMM BK OF CHINA-H	3,679,000	5.76	21,191,040.00
	KINGBOARD HOLDINGS LTD	29,500	25.40	749,300.00
	CHINA COMMUNICATIONS SERVICES CORP LTD H	152,000	6.88	1,045,760.00
	CHINA TELECOM CORP LTD-H	1,136,000	4.09	4,646,240.00
	CHINA MOBILE LTD	198,500	80.85	16,048,725.00
	LUZHENG FUTURES CO LTD-H	54,000	1.22	65,880.00
	AGILE PROPERTY HOLDINGS LTD	90,000	9.30	837,000.00
	CENTRAL CHINA REAL ESTATE LTD	40,000	3.26	130,400.00
	CHINA VANKE CO LTD-H	265,300	28.60	7,587,580.00
	POWERLONG REAL ESTATE HOLDIN	515,000	3.25	1,673,750.00
	SHUI ON LAND LTD	805,500	1.83	1,474,065.00
	SINO-OCEAN GROUP HOLDING LTD	369,500	3.61	1,333,895.00
小計	銘柄数:32			211,209,836.00
				(2,952,713,507)
	組入時価比率:27.0%			27.7%
リンギ	HENGYUAN REFINING CO BHD	13,200	4.90	64,680.00
	PETRON MALAYSIA REFINING & M	22,500	6.54	147,150.00
	BATU KAWAN BHD	6,500	16.74	108,810.00
	PETRONAS CHEMICALS GROUP BHD	61,600	8.60	529,760.00
	CSC STEEL HOLDINGS BHD	32,200	1.09	35,098.00
	HONG LEONG INDUSTRIES BHD	21,700	9.17	198,989.00
	KUMPULAN FIMA BHD	143,100	1.56	223,236.00
	FAVELLE FAVCO BHD	82,043	2.44	200,184.92
	PADINI HOLDINGS BERHAD	334,400	3.76	1,257,344.00
	AFFIN BANK BHD	166,800	2.23	371,964.00
	RHB BANK BHD	102,600	5.43	557,118.00
	ALLIANZ MALAYSIA BHD	5,600	13.78	77,168.00
	MALAYSIAN PACIFIC INDUSTRIES	151,500	10.14	1,536,210.00
	TENAGA NASIONAL	207,400	13.68	2,837,232.00
	INSAS BHD	94,500	0.72	68,512.50
小計	銘柄数:15			8,213,456.42
				(219,052,882)
	組入時価比率:2.0%			2.1%
バーツ	PTT EXPLOR & PROD PCL-NVDR	51,900	125.00	6,487,500.00
	PTT PCL-NVDR	885,000	48.25	42,701,250.00
	THAI OIL PCL-NVDR	69,500	69.50	4,830,250.00
	INDORAMA VENTURES PCL-NVDR	207,200	47.75	9,893,800.00
	PTT GLOBAL CHEMICAL PCL-NVDR	41,200	69.00	2,842,800.00
	THAI RAYON PCL-NVDR	27,400	40.00	1,096,000.00
	THAI STANLEY ELECTRIC-NVDR	2,500	214.00	535,000.00
	SENA DEVELOPMENT PCL NVDR	147,200	3.36	494,592.00
小計	銘柄数:8			68,881,192.00
				(237,640,112)
	組入時価比率:2.2%			2.2%
フィリピンペソ	TOP FRONTIER INVESTMENT HOLDINGS INC	7,080	250.00	1,770,000.00
	LOPEZ HOLDINGS CORP	1,146,200	5.69	6,521,878.00
小計	銘柄数:2			8,291,878.00
				(17,330,025)
	組入時価比率:0.2%			0.2%
ルピア	PT SAMINDO RESOURCES TBK	230,300	1,165.00	268,299,500.00
	UNITED TRACTORS TBK PT	54,100	26,925.00	1,456,642,500.00
	INDAH KIAT PULP&PAPER	350,500	12,300.00	4,311,150,000.00
	HEXINDO ADIPERKASA TBK PT	47,600	2,920.00	138,992,000.00
	MITRA PINASTHIKA MSTK TBK PT	492,000	900.00	442,800,000.00
	HM SAMPOERNA TBK PT	418,300	3,730.00	1,560,259,000.00
	BANK RAKYAT INDONESIA	525,100	3,820.00	2,005,882,000.00
	MULTIPOLAR TECHNOLOGY TBK PT	127,700	865.00	110,460,500.00
	METRODATA ELECTRONIC PT	383,400	860.00	329,724,000.00
	PERUSAHAAN GAS NEGARA PT	1,780,300	2,430.00	4,326,129,000.00
	PT MANDALA MULTIFINANCE TBK	160,600	950.00	152,570,000.00
小計	銘柄数:11			15,102,908,500.00
				(117,802,686)
	組入時価比率:1.1%			1.1%
ウォン	SK INNOVATION CO LTD	3,643	183,500.00	668,490,500.00
	HANWHA CHEMICAL CORP	3,508	21,450.00	75,246,600.00
	KPX HOLDINGS CORP	119	60,000.00	7,140,000.00
	TAEKWANG INDUSTRIAL CO LTD	297	1,307,000.00	388,179,000.00
	POSCO	1,368	262,500.00	359,100,000.00
	SEAH HOLDINGS CORP	429	95,200.00	40,840,800.00
	GS ENGINEERING & CONSTRUCT	2,772	45,450.00	125,987,400.00
	KYERYONG CONSTRUCTION INDUSTRIAL CO.,LTD	3,000	23,000.00	69,000,000.00
	HANWHA CORPORATION	1,930	14,950.00	28,853,500.00
	SK HOLDINGS CO LTD	34	266,500.00	9,061,000.00
	DAEWON SAN UP CO LTD	1,936	5,820.00	11,267,520.00
	LG ELECTRONICS INC	16,186	67,000.00	1,084,462,000.00
	F&F CO LTD	945	39,000.00	36,855,000.00
	FILA KOREA LTD	3,939	48,200.00	189,859,800.00
	DANAWA CO LTD	4,507	16,250.00	73,238,750.00
	LOTTE SHOPPING CO	801	194,500.00	155,794,500.00
	GS RETAIL CO LTD	2,771	35,600.00	98,647,600.00
	HANA FINANCIAL HOLDINGS	2,886	38,050.00	109,812,300.00
	INDUSTRIAL BK OF KOREA	2,447	13,750.00	33,646,250.00
	SAMSUNG SDS CO LTD	3,152	215,500.00	679,256,000.00
	SHINSEGAE INFORMATION & COMMUNICATION CO	220	131,500.00	28,930,000.00
	SAMSUNG ELECTRONICS	148,902	42,300.00	6,298,554,600.00
	LG.DISPLAY CO LTD	24,727	20,000.00	494,540,000.00
	SK HYNIX INC	27,327	64,600.00	1,765,324,200.00
	LG UPLUS CORP	67,062	17,350.00	1,163,525,700.00
	SK TELECOM CO LTD	3,709	269,500.00	999,575,500.00
	BUSAN CITY GAS CO LTD	1,669	39,450.00	65,842,050.00
	KOREA GAS CORPORATION	3,106	53,900.00	167,413,400.00
	SEOUL CITY GAS	173	84,900.00	14,687,700.00
	CJ HELLO CO LTD	5,939	10,000.00	59,390,000.00
	NHN ENTERTAINMENT CORP	2,486	61,300.00	152,391,800.00
小計	銘柄数:31			15,454,913,470.00
				(1,508,399,554)
	組入時価比率:13.8%			14.2%
新台湾ドル	CHINA PETROCHEMICAL DEV CORP	190,000	10.75	2,042,500.00
	AIRMATE CAYMAN INTERNATIONAL CO LTD	1,000	14.15	14,150.00
	UNI-PRESIDENT ENTERPRISES CO	38,000	72.10	2,739,800.00
	PEGAVISION CORP	7,000	170.00	1,190,000.00
	SHIN KONG FINANCIAL HOLDINGS	3,163,917	8.45	26,735,098.65
	ACER INC	668,000	19.20	12,825,600.00
	ASUSTEK COMPUTER INC	41,000	232.50	9,532,500.00
	GIGABYTE TECHNOLOGY CO LTD	186,000	39.80	7,402,800.00
	SUNREX TECHNOLOGY CORP	33,455	17.60	588,808.00
	AU OPTRONICS CORP	2,417,000	12.45	30,091,650.00
	INNOLUX CORP	807,429	10.45	8,437,633.05
	SIMPLO TECHNOLOGY CO LTD	63,000	214.00	13,482,000.00
	ZHEN DING TECHNOLOGY HOLDING	79,000	76.70	6,059,300.00
	HOLTEK SEMICONDUCTOR	26,000	63.30	1,645,800.00
	NOVATEK MICROELECTRONICS LTD	89,000	150.50	13,394,500.00
	REALTEK SEMICONDUCTOR CORP	36,000	152.50	5,490,000.00
	UNITED MICROELECTRONICS CORP	2,828,000	11.40	32,239,200.00
	FOUNDING CONSTRUCTION & DEVELOPMENT CO	43,000	15.90	683,700.00
小計	銘柄数:18			174,595,039.70
				(621,558,341)
	組入時価比率:5.7%			5.8%
インドルピー	OIL&NATURAL GAS CORP LTD	211,191	146.75	30,992,279.25
	SANDUR MANGANESE & IRON ORES LTD	3,509	968.35	3,397,940.15
	HCL TECHNOLOGIES LTD	36,769	966.30	35,529,884.70
	HEXAWARE TECHNOLOGIES LTD	20,200	325.15	6,568,030.00
	HINDUJA GLOBAL SOLUTIONS LTD	7,159	644.25	4,612,185.75
	SONATA SOFTWARE LTD	35,996	306.15	11,020,175.40
	TATA CONSULTANCY SVS LTD	72,291	1,900.65	137,399,889.15
	WIPRO LTD	70,642	346.15	24,452,728.30
	NEWGEN SOFTWARE TECHNOLOGIES	5,153	301.80	1,555,175.40
	GAIL INDIA LTD	53,743	322.15	17,313,307.45
小計	銘柄数:10			272,841,595.55
				(422,904,473)
	組入時価比率:3.9%			4.0%
カタールリヤル	WIDAM FOOD CO	2,458	75.50	185,579.00
	QATAR NATIONAL BANK	21,787	197.95	4,312,736.65
	OOREDOO QSC	14,527	76.20	1,106,957.40
小計	銘柄数:3			5,605,273.05
				(168,438,455)
	組入時価比率:1.5%			1.6%
ランド	EXXARO RESOURCES LTD	1,832	143.07	262,104.24
	ANGLO AMERICAN PLATINUM LTD	10,596	578.83	6,133,282.68
	HULAMIN LTD	101,569	4.21	427,605.49
	KUMBA IRON ORE LTD	16,330	279.38	4,562,275.40
	MERAFE RESOURCES LIMITED	685,965	1.46	1,001,508.90
	MONDI LTD	47,330	321.85	15,233,160.50
	SAPPI LIMITED	13,871	74.19	1,029,089.49
	WILSON BAYLY HOLMES-OVCON	20,436	145.73	2,978,138.28
	ALLIED ELECTRONICS COR-A SHR	15,574	18.04	280,954.96
	GRINDROD LTD	47,131	7.30	344,056.30
	LEWIS GROUP LTD	6,566	31.70	208,142.20
	ABSA BANK LTD-PREF	1,013	714.50	723,788.50
	STANDARD BANK GROUP LTD	102,418	184.27	18,872,564.86
	ALVIVA HOLDINGS LTD	44,369	16.92	750,723.48
	TELKOM SA SOC LTD	73,160	63.76	4,664,681.60
小計	銘柄数:15			57,472,076.88
				(456,328,290)
	組入時価比率:4.2%			4.3%
UAEディルハム	FIRST ABU DHABI BANK PJSC	279,928	14.58	4,081,350.24
	ALDAR PROPERTIES PJSC	1,250,335	1.53	1,913,012.55
	EMAAR PROPERTIES PJSC	571,503	4.02	2,297,442.06
小計	銘柄数:3			8,291,804.85
				(248,007,883)
	組入時価比率:2.3%			2.3%
	合計				10,646,005,845
					(10,646,005,845)

(注1)外貨建有価証券については、通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額(単位:円)であります。

(注2)合計金額欄の( )内は、外貨建有価証券に係るもので、内書であります。

(注3)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び各小計欄の合計金額に対する比率であります。

(2)株式以外の有価証券(2019年1月21日現在)

種類	通貨	銘柄	券面総額	評価額	備考
投資証券	メキシコペソ	PROLOGIS PROPERTY MEXICO SA	163,241	5,558,356.05
	小計	銘柄数:1	163,241	5,558,356.05
				(31,904,963)
		組入時価比率:0.3%		87.2%
	トルコリラ	TORUNLAR GAYRIMENKUL YATIRIM	132,016	227,067.52
	小計	銘柄数:1	132,016	227,067.52
				(4,684,402)
		組入時価比率:0.0%		12.8%
	合計			36,589,365
				(36,589,365)

(注1)投資信託受益証券、投資証券及び親投資信託受益証券における券面総額の数値は、証券数を表示しております。

(注2)外貨建有価証券については、通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額(単位:円)であります。

(注3)合計金額欄の( )内は、外貨建有価証券に係るもので、内書であります。

(注4)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び各小計欄の合計金額に対する比率であります。

第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。