半期報告書(内国投資信託受益証券)-第9期(平成28年9月16日-平成29年9月15日)
(3)【中間注記表】
当ファンドは、「PIMCOグローバル債券ストラテジーファンドJ(JPY)」「PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンドJ(JPY)」「PIMCOエマージング債券ストラテジーファンドJ(JPY)」を主要投資対象としており、中間貸借対照表の資産の部に計上された「投資信託受益証券」は同投資信託です。なお、同投資信託の状況は次の通りです。ただし、当該情報は監査の対象外であります。
また、当ファンドは、「キャピタル・グループ・グローバル・エクイティ・ファンド(LUX)(クラスC)」を主要投資対象としており、中間貸借対照表の資産の部に計上された「投資証券」は同投資証券です。なお、同投資証券の財務書類は平成28年12月15日提出の有価証券報告書に記載されております。
また、当ファンドは、「グローバル高配当株式マザーファンド」を主要投資対象としており、中間貸借対照表の資産の部に計上された「親投資信託受益証券」は同親投資信託です。なお、同親投資信託の状況は次の通りです。ただし、当該情報は監査の対象外であります。
(参考)
PIMCOグローバル債券ストラテジーファンドJ(JPY)
PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンドJ(JPY)
PIMCOエマージング債券ストラテジーファンドJ(JPY)
同投資信託はバミューダ籍のオープン・エンド契約型円建外国投資信託であります。同投資信託は、計算期間(平成27年7月1日から平成28年6月30日まで)が終了し、現地において一般に公正妥当と認められる会計原則に準拠した財務書類が作成され、独立の監査人による監査を受けております。
同投資信託の「資産・負債計算書」、「損益計算書」およびそれに続く「純資産変動計算書」などは、委託会社が同投資信託の投資顧問会社から入手した平成28年6月30日現在の財務書類の原文の一部を翻訳したものであります。
資産・負債計算書
2016年6月30日
残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
損益計算書
2016年6月30日までの1年間
残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
純資産変動計算書
2016年6月30日までの1年間
残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
* 財務書類の注記を参照のこと。
投資明細表
PIMCOエマージング債券ストラテジーファンド
2016年6月30日現在
投資明細表に対する注記(金額単位:契約数を除き千米ドル*)
* 残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
(a) 当有価証券の元本金額は、インフレの状況に合わせて調整される。
(b) 永久債(記載の日付は次回の償還日である。)
(c) 当有価証券は、債務不履行状態にある。
(d) クーポンは加重平均レートである。
(e) 制限付証券:
借入およびその他の金融取引
リバース・レポ契約:
(1) 満期の定めのないリバース・レポ契約
(2) 2016年6月30日に終了した年度中の平均借入残高は$295で、加重平均金利は1.139%であった。
担保付借入として会計処理される振替
売建有価証券:
借入およびその他の金融取引の要約
以下は、2016年6月30日現在の借入およびその他の金融取引、ならびに差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(f) 2016年6月30日現在、以下のマスター契約の条件に基づき、市場価格合計$501の有価証券が担保として差し入れられている。
(3) ネット・エクスポージャーはデフォルト発生時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。借入およびその他の金融取引から発生するエクスポージャーは、同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
(g) 金融デリバティブ商品:上場または中央清算
先物契約:
スワップ契約:
金利スワップ
金融デリバティブ商品:上場または中央清算要約
以下は、2016年6月30日現在の上場または中央清算金融デリバティブ商品に係る市場価格および変動証拠金の要約である。
(h) 2016年6月30日現在、上場および中央清算金融デリバティブ商品について$388の現金が担保として差し入れられている。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
(i) 金融デリバティブ商品:店頭
外国為替先渡契約:
買建オプション:
外国為替オプション
売建オプション:
外国為替オプション
2016年6月30日に終了した年度における売建コールおよびプット・オプション取引
スワップ契約
社債、ソブリン債、米地方債に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(1)
(1) ファンドがプロテクションの売り手で、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの買い手にスワップの想定元本に等しい額を支払い、参照債務の引渡しを受けるかもしくは参照インデックスを構成する有価証券の引渡しを受ける、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で支払う。
(2) インプライド・クレジット・スプレッドは絶対値で表示され、社債、米国地方債、またはソブリン債に係るクレジット・デフォルト・スワップの期末時点における市場価値を決定するために利用される。インプライド・クレジット・スプレッドは、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、クレジット・デリバティブのデフォルト・リスクの可能性を表す。特定の参照債務のインプライド・クレジット・スプレッドは、プロテクションの買建/売建のコストを反映するもので、これには、契約を締結するために要求される前払金が含まれることがある。クレジット・スプレッドの拡大は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由発生の可能性やリスクの拡大を表す。
(3) 当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合にファンドがクレジット・プロテクションの売り手として支払うことが要求される、または買い手として受け取る可能性がある最大額を示す。
クロス・カレンシー・スワップ
(4) 受取通貨元本と引き換えに、満期日に引渡通貨元本が払い戻される。
(5) 受取通貨元本または引渡通貨元本の金額は、クロス・カレンシー・スワップ契約で設定された将来の特定の日に決定し、交換される。
金利スワップ
金融デリバティブ商品:店頭要約
以下は、2016年6月30日現在の店頭金融デリバティブ商品と差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(j) 2016年6月30日現在、国際スワップ・デリバティブ協会のマスター契約に従い、金融デリバティブ商品について$1,700の現金が担保として差し入れられている。
(6) ネット・エクスポージャーはデフォルト時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。店頭金融デリバティブ商品から発生するエクスポージャーは同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
金融デリバティブ商品の公正価値
以下は、ファンドが保有するデリバティブ商品の公正価値をリスク・エクスポージャー別に分類して要約したものである。
資産・負債計算書上の金融デリバティブ商品の公正価値(2016年6月30日現在):
損益計算書に対する金融デリバティブ商品の影響(2016年6月30日に終了した年度):
公正価値の測定
以下は、ファンドの資産と負債を評価するために使用された2016年6月30日現在の情報に基づいた公正価値の要約である。
2016年6月30日に終了した年度において、レベル1とレベル2の間で移動はなかった。
投資明細表
PIMCOグローバル債券ストラテジーファンド
2016年6月30日現在
投資明細表に対する注記(金額単位:契約数を除き千*)
* 残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
(a) 永久債(記載の日付は次回の償還日である。)
(b) 当有価証券の元本金額は、インフレの状況にあわせて調整される。
(c) 当有価証券は、債務不履行状態にある。
(d) 発行日前取引証券
(e) クーポンは加重平均レートである。
借入およびその他の金融取引
2016年6月30日に終了した年度中の平均借入残高は$3,495で、加重平均金利は0.084%であった。
平均借入額にはリバース・レポ契約とセール・バイバック取引が含まれるが、期末残高はいずれもない。
売建有価証券:
借入およびその他の金融取引の要約
以下は、2016年6月30日現在の借入およびその他の金融取引、ならびに差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(1) ネット・エクスポージャーはデフォルト発生時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。借入およびその他の金融取引から発生するエクスポージャーは、同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
(f) 金融デリバティブ商品:上場または中央清算
先物契約:
スワップ契約:
信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの買い(1)
信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(2)
(1) ファンドがプロテクションの買い手、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの売り手からスワップの想定元本に等しい額を受け取り、参照債務を引き渡すかもしくは参照インデックスを構成する有価証券を引き渡す、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で受け取る。
(2) ファンドがプロテクションの売り手で、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの買い手にスワップの想定元本に等しい額を支払い、参照債務の引渡しを受けるかもしくは参照インデックスを構成する有価証券の引渡しを受ける、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で支払う。
(3) 当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合にファンドがクレジット・プロテクションの売り手として支払うことが要求される、または買い手として受け取る可能性がある最大額を示す。
(4) 信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ契約の価格およびその結果としての価値は、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、スワップ契約の想定元本が期末に決済/売却された場合のクレジット・デリバティブの予想債務(または利益)の可能性を表す。スワップの想定元本に対する市場価格の絶対額での増加は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由発生の可能性やリスクの拡大を表す。
金利スワップ
金融デリバティブ商品:上場または中央清算要約
以下は、2016年6月30日現在の上場または中央清算金融デリバティブ商品の市場価格と変動証拠金の要約である。
(g) 2016年6月30日現在、上場または中央清算金融デリバティブ商品について$1,490の現金が担保として差し入れられている。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
(h) 金融デリバティブ商品:店頭
外国為替先渡契約:
Jクラス(日本円、為替ヘッジあり)の外国為替先渡契約残高:
買建オプション:
外国通貨オプション
売建オプション:
金利スワップション
クレジット・デフォルト・スワップション
外国通貨オプション
インフレ・キャップオプション
2016年6月30日に終了した年度の売建コールおよびプット・オプション取引
スワップ契約:
社債、ソブリン債、米地方債に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(1)
信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(1)
(1) ファンドがプロテクションの売り手で、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの買い手にスワップの想定元本に等しい額を支払い、参照債務の引渡しを受けるかもしくは参照インデックスを構成する有価証券の引渡しを受ける、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で支払う。
(2) インプライド・クレジット・スプレッドは絶対値で表示され、社債、米国地方債、またはソブリン債に係るクレジット・デフォルト・スワップの期末時点における市場価値を決定するために利用される。インプライド・クレジット・スプレッドは、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、クレジット・デリバティブのデフォルト・リスクの可能性を表す。特定の参照債務のインプライド・クレジット・スプレッドは、プロテクションの買建/売建のコストを反映するもので、これには、契約を締結するために要求される前払金が含まれることがある。クレジット・スプレッドの拡大は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由の可能性やリスクの拡大を表す。
(3) 当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合にファンドがクレジット・プロテクションの売り手として支払うことが要求される、または買い手として受け取る可能性がある最大額を示す。
(4) 信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ契約の価格およびその結果としての価値は、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、スワップ契約の想定元本が期末に決済/売却された場合のクレジット・デリバティブの予想債務(または利益)の可能性を表す。スワップの想定元本に対する市場価格の絶対額での増加は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由発生の可能性やリスクの拡大を表す。
クロス・カレンシー・スワップ
(5) 受取通貨元本と引き換えに、満期日に引渡通貨元本が払い戻される。
(6) 受取通貨元本または引渡通貨元本の金額は、クロス・カレンシー・スワップ契約で設定された将来の特定の日に決定し、交換される。
金融デリバティブ商品:店頭要約
以下は、2016年6月30日現在の店頭金融デリバティブ商品および差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(i) 2016年6月30日現在、国際スワップ・デリバティブ協会のマスター契約に従い、金融デリバティブ商品について$450の現金が担保として差し入れられている。
(7) ネット・エクスポージャーは、デフォルト発生時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。店頭金融デリバティブ商品から発生するエクスポージャーは、同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
金融デリバティブ商品の公正価値
以下は、ファンドのデリバティブ商品の公正価値をリスク・エクスポージャー別に分類して要約したものである。
資産・負債計算書上の金融デリバティブ商品の公正価値(2016年6月30日現在)
損益計算書に対する金融デリバティブ商品の影響(2016年6月30日に終了した年度)
公正価値の測定
以下は、ファンドの資産と負債を評価するために使用された2016年6月30日現在の情報に基づいた公正価値の要約である。
2016年6月30日に終了した年度において、レベル1とレベル2の間で移動はなかった。
投資明細表
PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンド
2016年6月30日現在
投資明細表に対する注記(金額単位:千*):
* 残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
(a) 現物配当証券
(b) 永久債(記載の日付は次回の償還日である。)
(c) 当有価証券は、債務不履行状態にある。
(d) クーポンは加重平均レートである。
借入およびその他の金融取引
リバース・レポ契約:
(1) 満期の定めのないリバース・レポ契約
(2) 2016年6月30日に終了した年度中の平均借入残高は$202で、加重平均金利は2.964%であった。
担保付借入として会計処理される振替
借入およびその他の金融取引の要約
以下は、2016年6月30日現在の借入およびその他の金融取引、ならびに差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(e) 2016年6月30日現在、以下のマスター契約の条件に基づき、市場価格合計$2,306の有価証券が担保として差し入れられている。
(3) ネット・エクスポージャーはデフォルト発生時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。借入およびその他の金融取引から発生するエクスポージャーは、同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
(f) 金融デリバティブ商品:上場または中央清算
信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(1)
(1) ファンドがプロテクションの売り手で、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの買い手にスワップの想定元本に等しい額を支払い、参照債務の引渡しを受けるかもしくは参照インデックスを構成する有価証券の引渡しを受ける、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で支払う。
(2) 当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合にファンドがクレジット・プロテクションの売り手として支払うことが要求される、または買い手として受け取る可能性がある最大額を示す。
(3) 信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ契約の価格およびその結果としての価値は、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、スワップ契約の想定元本が期末に決済/売却された場合のクレジット・デリバティブの予想債務(または利益)の可能性を表す。スワップの想定元本に対する市場価格の絶対額での増加は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由発生の可能性やリスクの拡大を表す。
金融デリバティブ商品:上場または中央清算要約
以下は、2016年6月30日現在の上場または中央清算金融デリバティブ商品の市場価格と変動証拠金の要約である。
(g) 2016年6月30日現在、上場または中央清算金融デリバティブ商品について$138の現金が担保として差し入れられている。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
(h) 金融デリバティブ商品:店頭
外国為替先渡契約:
スワップ契約:
社債、ソブリン債、米地方債に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(1)
(1) ファンドがプロテクションの売り手で、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの買い手にスワップの想定元本に等しい額を支払い、参照債務の引渡しを受けるかもしくは参照インデックスを構成する有価証券の引渡しを受ける、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で支払う。
(2) インプライド・クレジット・スプレッドは絶対値で表示され、社債、米国地方債、またはソブリン債に係るクレジット・デフォルト・スワップの期末時点における市場価値を決定するために利用される。インプライド・クレジット・スプレッドは、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、クレジット・デリバティブのデフォルト・リスクの可能性を表す。特定の参照債務のインプライド・クレジット・スプレッドは、プロテクションの買建/売建のコストを反映するもので、これには、契約を締結するために要求される前払金が含まれることがある。クレジット・スプレッドの拡大は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由の可能性やリスクの拡大を表す。
(3) 当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合にファンドがクレジット・プロテクションの売り手として支払うことが要求される、または買い手として受け取る可能性がある最大額を示す。
金融デリバティブ商品:店頭要約
以下は、2016年6月30日現在の店頭金融デリバティブ商品および差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(i) 2016年6月30日現在、国際スワップ・デリバティブ協会のマスター契約に従い、金融デリバティブ商品について$1,010の現金が担保として差し入れられている。
(4) ネット・エクスポージャーは、デフォルト発生時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。店頭金融デリバティブ商品から発生するエクスポージャーは、同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
金融デリバティブ商品の公正価値
以下は、ファンドのデリバティブ商品の公正価値をリスク・エクスポージャー別に分類して要約したものである。
資産・負債計算書上の金融デリバティブ商品の公正価値(2016年6月30日現在)
損益計算書に対する金融デリバティブ商品の影響(2016年6月30日に終了した年度)
公正価値の測定
以下は、ファンドの資産と負債を評価するために使用された2016年6月30日現在の情報に基づいた公正価値の要約である。
2016年6月30日に終了した年度において、レベル1とレベル2の間で移動はなかった。
財務書類に対する注記
2016年6月30日
重要な会計方針
以下は、ピムコ・バミューダ・トラストIV(以下「トラスト」という)が米国において一般に公正妥当と認められる会計原則(以下「米国GAAP」という)に準拠した財務書類を作成するにあたって、継続して従っている重要な会計方針の要約である。各ファンドは米国GAAPの報告規定に該当する投資会社として扱われている。米国GAAPに従い財務書類を作成するにあたって、経営陣は、財務報告日現在の資産および負債の報告金額ならびに偶発資産および負債の開示事項、ならびに報告期間中における運用による純資産の増加および減少の報告金額に影響を与える見積りおよび仮定を行う必要がある。実際の結果は、このような見積りとは異なることがある。
(a) 原ファンド
受託会社およびマネージャーは、「ファンド・オブ・ファンズ」または「取得ファンド」(他のファンドに投資するファンド)の資産の全部あるいは一部を、それぞれ「原ファンド」または「被取得ファンド」に振り替えることができる。資産がそのように振り替えられた場合、被取得ファンドは、対応する取得ファンドへの受益証券の発行を当該受益証券の1口当たりの発行価格で計上し、当該受益証券の買戻し時には、受益証券1口当たり買戻価格で当該受益証券の買戻しを行う。したがって、取得ファンドの投資目的達成能力は、該当する被取得ファンドの投資目的達成能力に依存している。被取得ファンドの投資目的が達成されるという保証はない。
(b) 有価証券取引および投資収益
有価証券取引は、財務報告上、約定日基準で計上される。発行日取引または遅延引渡基準で売買された有価証券は、約定日から15日以上経過した後で決済されることがある。有価証券売却に係る実現損益は個別原価法で計上されている。受取配当金は配当落ち日に計上される。ただし、外国有価証券からの配当で配当落ち日を過ぎたと思われる一部配当金については、ファンドが配当落ち日の通知を受領次第計上される。受取利息は、ディスカウントの増額およびプレミアムの償却が反映され、決済日から発生基準で計上される。転換型証券の転換権に係るプレミアムは償却されない。特定の外国有価証券に係る見積税金負債は発生基準で計上され、損益計算書において場合に応じて受取利息または投資に係る未実現評価(損)益の純変動額の構成要素として反映される。かかる有価証券売却の結果実現する税金債務は損益計算書において投資に係る実現純損益の構成要素として反映される。モーゲージ証券およびその他の資産担保証券の元本返済による損益は、損益計算書において受取利息の構成要素として計上される。
継続して適用している手続きに基づき利息の全部または一部の回収が疑わしくなった場合、債務証券は不良債権に分類することができ、関連する受取利息は、経過利息の計上を停止し、未収利息を償却することによって減額できる。発行体が利払いを再開した場合または利息の回収可能性が高まった場合、債務証券は不良債権から正常債権に再分類される。
(c) 現金および外国通貨
各ファンドの財務書類は、主たる営業の場所において使用されている通貨(以下「機能通貨」という)で表示されている。ファンドの機能通貨は米ドルである。
外国有価証券、保有通貨ならびにその他の資産および負債の市場価格は、各営業日現在の為替レートに基づき各ファンドの機能通貨に換算される。為替レートの変動により生じるこのような保有通貨ならびにその他資産および負債の価値の変動は、未実現外国為替損益として計上される。投資に係る実現損益、未実現評価損益ならびに収益および費用は、それぞれの取引日または報告日の為替レートに基づき換算される。外国為替レートの変動が有価証券への投資に与える影響は、損益計算書において、それら有価証券の市場価格の変動が与える影響と分離されておらず、投資に係る実現および未実現純損益に含まれている。
特定のファンド(あるいは、該当する場合はそのクラス)の純資産価額およびトータル・リターンは、各ファンドの目論見書(以下、「目論見書」という)に詳述されているとおり、純資産価額が報告される通貨(以下、「報告通貨」という)で表示されている。純資産価額およびトータル・リターンの報告通貨による表示目的のため、期首および期末の純資産価額は期首と期末日それぞれの為替レートで換算され、分配額は分配日の為替レートで換算される。各ファンドの報告通貨および機能通貨は下表のとおり。
(d) 複数のクラスによる運用
トラストにより提供されるファンドの各クラスは、通貨ヘッジ取引に関するクラス特有の資産および損益を除いて、そのファンドの資産に関して同一ファンドのその他のクラスと同じ権利を保有する。収益、クラス特有ではない費用、実現および未実現のキャピタル・ゲインおよびキャピタル・ロスは、それぞれのファンドの各クラスの純資産価額に応じて受益証券の各クラスに按分される。クラス特有の費用は現在、場合に応じて、運用報酬、投資顧問報酬、管理報酬、販売会社報酬などである。
(e) 分配方針
次の表は、各ファンドの予定分配頻度を表示している。各ファンドからの分配は、マネージャーにより承認された場合のみ公表されかつ受益者に分配され、また、マネージャーの裁量により承認が保留されることもある。
分配(もしあれば)は、通常、関連したファンド(あるいは、該当する場合はクラス)の投資純利益から行われる。また、マネージャーは、分配に使用可能な実現純キャピタル・ゲインの支払いを認めることもある。追加分配は、マネージャーが適切と考えた場合に公表されることがある。ファンド(あるいは、該当する場合はクラス)に関連して支払われた分配は、ファンド(あるいは、該当する場合はクラス)の純資産価額を減少させる。受益証券保有者はその裁量で、ファンド(あるいは、該当する場合はクラス)からの分配金をファンド(あるいは、該当する場合はクラス)の受益証券に追加して再投資するか、あるいは現金で受領することができる。現金による支払いは、ファンドの報告通貨にて行われる。各ファンド(あるいは、該当する場合はそのクラス)が、ファンド(あるいは、該当する場合はそのクラス)の妥当な分配水準を維持するため必要と考えた場合は、追加分配を公表することができる。目論見書により要求されているファンド(あるいは、該当する場合はそのクラス)の分配金を支払うのに十分な純利益および実現純キャピタル・ゲインがない場合、マネージャーは、そのファンド(あるいは、該当する場合はそのクラス)の資本金の一部を分配金として支払うことができる。分配期日から6年以内に受取が行われなかった分配金については無効となり、当該ファンド(あるいは、該当する場合にはそのクラス)の利益として計上される。
(f) 新しい会計原則
2014年6月、財務会計基準審議会(以下「FASB」という)は、一部のレポ契約に担保付借入金としての会計処理を適用する会計基準アップデート(以下、「ASU」という)ASU 2014-11を発行した。このASUは、財務書類の利用者に担保付借入金として会計処理されている類似取引と比較する情報を提供するために、売却として会計処理されている一部の取引に関する追加の開示要件も定めている。このASUは2014年12月15日より後に開始する通年決算および2015年12月15日より後に開始する中間期に非遡及的に適用された。ファンドはこのASUを採用した。財務書類は、担保付借入取引に関する追加開示を提供するために修正された。詳細は投資明細表に対する注記を参照のこと。
2014年8月、FASBは企業が全体的に考慮して継続企業として存続する能力に重大な疑問を提示するような状況または事由が存在するか否かを経営陣に評価することを求めるASU 2014-15を発行した。このASUは、財務書類の利用者に担保付借入金として会計処理されている類似取引と比較する情報を提供するために、売却として会計処理されている一部の取引に関する追加の開示要件も定めている。このASUは2016年12月15日より後に終了する通年決算およびその後の中間期に非遡及的に適用される。現時点で経営陣は、財務書類に対するこの変更の影響を評価している。
2015年5月、FASBは1株当たりの純資産価額による実務上の簡便法を用いて公正価値が測定されるすべての投資を公正価値ヒエラルキーの中で区分することを求める要求事項を削除するASU 2015-07を発行した。このASUでは、1株当たりの純資産価額による実務上の簡便法を用いて公正価値を測定することが認められているすべての投資について一定の開示を求める要求事項も削除されている。このASUは2016年12月15日より後に開始する通年決算および当該通年決算に含まれる中間期に適用される。現時点で経営陣は財務書類に対するこの変更の影響を評価している。
| (重要な会計方針に係る事項に関する注記) |
| 有価証券の評価基準及び評価方法 | 投資信託受益証券 |
| 移動平均法に基づき当該投資信託受益証券の基準価額で評価しております。 | |
| 投資証券 | |
| 移動平均法に基づき当該投資証券の基準価額で評価しております。 | |
| 親投資信託受益証券 | |
| 移動平均法に基づき当該親投資信託受益証券の基準価額で評価しております。 |
| (中間貸借対照表に関する注記) |
| 前計算期間末 平成28年 9月15日現在 | 当中間計算期間末 平成29年 3月15日現在 | ||
| 1. | 期首元本額 | 54,668,422円 | 35,193,250円 |
| 期中追加設定元本額 | 2,245,212円 | 2,825,013円 | |
| 期中一部解約元本額 | 21,720,384円 | 7,286,485円 | |
| 2. | 受益権の総数 | 35,193,250口 | 30,731,778口 |
| (中間損益及び剰余金計算書に関する注記) |
| 前中間計算期間 自 平成27年 9月16日 至 平成28年 3月15日 | 当中間計算期間 自 平成28年 9月16日 至 平成29年 3月15日 | ||
| 信託財産の運用の指図に係る権限の全部又は一部を委託するために要する費用 | 信託財産の運用の指図に係る権限の全部又は一部を委託するために要する費用 | ||
| 265,881円 | 164,000円 | ||
| (金融商品に関する注記) |
| 金融商品の時価等に関する事項 |
| 前計算期間末 平成28年 9月15日現在 | 当中間計算期間末 平成29年 3月15日現在 | |
| 中間貸借対照表計上額、時価及びその差額 | 貸借対照表計上額は期末の時価で計上しているため、その差額はありません。 | 中間貸借対照表計上額は中間計算期間末日の時価で計上しているため、その差額はありません。 |
| 時価の算定方法 | (1)有価証券 | (1)有価証券 |
| 売買目的有価証券 重要な会計方針に係る事項に関する注記「有価証券の評価基準及び評価方法」に記載しております。 | 同左 | |
| (2)デリバティブ取引 | (2)デリバティブ取引 | |
| 該当事項はありません。 | 同左 | |
| (3)上記以外の金融商品 | (3)上記以外の金融商品 | |
| 短期間で決済されることから、時価は帳簿価額と近似しているため、当該金融商品の時価を帳簿価額としております。 | 同左 | |
| 金融商品の時価等に関する事項についての補足説明 | 金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。 | 同左 |
| (1口当たり情報) |
| 前計算期間末 平成28年 9月15日現在 | 当中間計算期間末 平成29年 3月15日現在 | ||
| 1口当たり純資産額 | 1.7502円 | 1口当たり純資産額 | 1.9842円 |
| (1万口当たり純資産額) | (17,502円) | (1万口当たり純資産額) | (19,842円) |
当ファンドは、「PIMCOグローバル債券ストラテジーファンドJ(JPY)」「PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンドJ(JPY)」「PIMCOエマージング債券ストラテジーファンドJ(JPY)」を主要投資対象としており、中間貸借対照表の資産の部に計上された「投資信託受益証券」は同投資信託です。なお、同投資信託の状況は次の通りです。ただし、当該情報は監査の対象外であります。
また、当ファンドは、「キャピタル・グループ・グローバル・エクイティ・ファンド(LUX)(クラスC)」を主要投資対象としており、中間貸借対照表の資産の部に計上された「投資証券」は同投資証券です。なお、同投資証券の財務書類は平成28年12月15日提出の有価証券報告書に記載されております。
また、当ファンドは、「グローバル高配当株式マザーファンド」を主要投資対象としており、中間貸借対照表の資産の部に計上された「親投資信託受益証券」は同親投資信託です。なお、同親投資信託の状況は次の通りです。ただし、当該情報は監査の対象外であります。
(参考)
PIMCOグローバル債券ストラテジーファンドJ(JPY)
PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンドJ(JPY)
PIMCOエマージング債券ストラテジーファンドJ(JPY)
同投資信託はバミューダ籍のオープン・エンド契約型円建外国投資信託であります。同投資信託は、計算期間(平成27年7月1日から平成28年6月30日まで)が終了し、現地において一般に公正妥当と認められる会計原則に準拠した財務書類が作成され、独立の監査人による監査を受けております。
同投資信託の「資産・負債計算書」、「損益計算書」およびそれに続く「純資産変動計算書」などは、委託会社が同投資信託の投資顧問会社から入手した平成28年6月30日現在の財務書類の原文の一部を翻訳したものであります。
資産・負債計算書
2016年6月30日
| (金額単位:受益証券1口当たり金額を除き、千米ドル) | PIMCOエマージング債券ストラテジーファンド | PIMCOグローバル債券ストラテジーファンド | PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンド | |||
| 資産: | ||||||
| 投資(公正価値) | ||||||
| 投資有価証券 | $ | 65,173 | $ | 81,418 | $ | 78,556 |
| 金融デリバティブ商品 | ||||||
| 上場または中央清算 | 40 | 156 | 16 | |||
| 店頭 | 4,007 | 840 | 240 | |||
| 取引相手先預け金 | 2,088 | 1,940 | 1,148 | |||
| 外貨(公正価値) | 432 | 65 | 0 | |||
| 投資売却に係る未収金 | 669 | 3,947 | 410 | |||
| TBA投資売却に係る未収金 | 1,134 | 20,912 | 0 | |||
| ファンド受益証券売却に係る未収金 | 2,224 | 0 | 2,162 | |||
| 未収利息および/または未収配当 | 1,409 | 457 | 1,190 | |||
| 77,176 | 109,735 | 83,722 | ||||
| 負債: | ||||||
| 借入および他の金融取引 | ||||||
| リバース・レポ契約に係る未払金 | $ | 499 | $ | 0 | $ | 1,975 |
| 売建に係る未払金 | 1,137 | 3,712 | 0 | |||
| 金融デリバティブ商品 | ||||||
| 上場または中央清算 | 27 | 98 | 0 | |||
| 店頭 | 3,862 | 1,255 | 1,146 | |||
| 投資購入に係る未払金 | 807 | 1,712 | 2,853 | |||
| TBA投資購入に係る未払金 | 0 | 29,981 | 0 | |||
| 取引相手先預かり金 | 1,240 | 30 | 0 | |||
| ファンド受益証券買戻に係る未払金 | 0 | 4,387 | 0 | |||
| 未払税金 | 284 | 0 | 0 | |||
| 7,856 | 41,175 | 5,974 | ||||
| 純資産 | $ | 69,320 | $ | 68,560 | $ | 77,748 |
| 投資有価証券に係る費用 | $ | 70,811 | $ | 81,282 | $ | 77,884 |
| 外国通貨保有に係る費用 | $ | 430 | $ | 65 | $ | 0 |
| 売建に係る受取金 | $ | 1,134 | $ | 3,706 | $ | 0 |
| 金融デリバティブ商品に係る費用またはプレミアム(純額) | $ | (509) | $ | 56 | $ | (91) |
| 純資産: | ||||||
| J(日本円) | $ | 69,320 | $ | 63,271 | $ | 77,748 |
| J(日本円、為替ヘッジあり) | N/A | 5,289 | N/A | |||
| 発行済受益証券数: | ||||||
| J(日本円) | 1,812 | 1,301 | 1,644 | |||
| J(日本円、為替ヘッジあり) | N/A | 58 | N/A | |||
| 発行済受益証券1口当たり純資産価額および買戻価格: | ||||||
| J(日本円) | ||||||
| (機能通貨表示) | $ | 38.27 | $ | 48.62 | $ | 47.31 |
| (報告通貨表示) | ¥ | 3,926 | ¥ | 4,988 | ¥ | 4,853 |
| J(日本円、為替ヘッジあり) | ||||||
| (機能通貨表示) | N/A | $ | 90.74 | N/A | ||
| (報告通貨表示) | N/A | ¥ | 9,309 | N/A |
残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
損益計算書
2016年6月30日までの1年間
| (金額単位:千米ドル) | PIMCOエマージング債券ストラテジーファンド | PIMCOグローバル債券ストラテジーファンド | PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンド | |||
| 投資収益: | ||||||
| 受取利息(外国源泉税控除後)* | $ | 2,681 | $ | 1,650 | $ | 5,164 |
| 配当金 | 0 | 6 | 0 | |||
| その他収益 | 2 | 0 | 0 | |||
| 収益合計 | 2,683 | 1,656 | 5,164 | |||
| 費用: | ||||||
| 支払利息 | 4 | 16 | 11 | |||
| その他費用 | 0 | 1 | 0 | |||
| 費用合計 | 4 | 17 | 11 | |||
| 投資純利益 | 2,679 | 1,639 | 5,153 | |||
| 実現純(損)益 | ||||||
| 投資有価証券(外国源泉税控除後)* | (19,949) | (183) | (3,466) | |||
| 上場または中央清算金融デリバティブ商品 | (303) | (834) | (394) | |||
| 店頭金融デリバティブ商品 | (20) | 675 | (84) | |||
| 外国通貨 | 25 | (113) | (229) | |||
| 実現純(損失) | (20,247) | (455) | (4,173) | |||
| 未実現評価(損)益の純変動額 | ||||||
| 投資有価証券(外国源泉税控除後) | 14,787 | 3,626 | 2,958 | |||
| 上場または中央清算金融デリバティブ商品 | (78) | 433 | 28 | |||
| 店頭金融デリバティブ商品 | 443 | (816) | (1,168) | |||
| 外貨建資産および負債 | 54 | 118 | 7 | |||
| 未実現評価(損)益の純変動額 | 15,206 | 3,361 | 1,825 | |||
| 純利益(損失) | (5,041) | 2,906 | (2,348) | |||
| 運用による純資産の純増加(減少)額 | $ | (2,362) | $ | 4,545 | $ | 2,805 |
| *外国源泉税 | $ | 184 | $ | 0 | $ | 5 |
残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
純資産変動計算書
2016年6月30日までの1年間
| (金額単位:千) | PIMCOエマージング債券ストラテジーファンド | PIMCOグローバル債券ストラテジーファンド | PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンド | |||
| 純資産の増加(減少)の明細: | ||||||
| 運用: | ||||||
| 投資純利益 | $ | 2,679 | $ | 1,639 | $ | 5,153 |
| 実現純(損失) | (20,247) | (455) | (4,173) | |||
| 未実現評価(損)益の純変動額 | 15,206 | 3,361 | 1,825 | |||
| 運用による純増加(減少)額 | (2,362) | 4,545 | 2,805 | |||
| 受益者への分配金: | ||||||
| 分配金 | ||||||
| J(日本円) | (13,311) | (10,523) | (12,069) | |||
| J(日本円、為替ヘッジあり) | N/A | (347) | N/A | |||
| 分配金合計 | (13,311) | (10,870) | (12,069) | |||
| ファンド受益証券取引: | ||||||
| ファンド受益証券取引による純増加(減少)額* | 3,639 | (10,369) | 661 | |||
| 純資産の(減少)額合計 | (12,034) | (16,694) | (8,603) | |||
| 純資産: | ||||||
| 期首残高 | 81,354 | 85,254 | 86,351 | |||
| 期末残高 | $ | 69,320 | $ | 68,560 | $ | 77,748 |
残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
* 財務書類の注記を参照のこと。
投資明細表
PIMCOエマージング債券ストラテジーファンド
2016年6月30日現在
| 元本金額(単位:千) | 評価額(単位:千) | |||
| 投資有価証券94.0% | ||||
| アルゼンチン1.9% | ||||
| ソブリン債1.9% | ||||
| Argentina Government International Bond | ||||
| 8.750% due 06/02/2017 | $ | 600 | $ | 629 |
| Provincia de Buenos Aires | ||||
| 5.750% due 06/15/2019 | 700 | 710 | ||
| アルゼンチン合計 | 1,339 | |||
| (取得原価$1,331) | ||||
| ブラジル3.4% | ||||
| 社債等2.5% | ||||
| Banco Santander Brasil S.A. | ||||
| 4.625% due 02/13/2017 | 800 | 812 | ||
| Caixa Economica Federal | ||||
| 2.375% due 11/06/2017 | 300 | 295 | ||
| Petrobras Global Finance BV | ||||
| 5.875% due 03/01/2018 | 200 | 204 | ||
| 8.375% due 05/23/2021 | 400 | 414 | ||
| 1,725 | ||||
| ソブリン債0.9% | ||||
| Banco Nacional de Desenvolvimento Economico e Social | ||||
| 3.375% due 09/26/2016 | 600 | 601 | ||
| ブラジル合計 | 2,326 | |||
| (取得原価$2,297) | ||||
| 英領バージン諸島0.9% | ||||
| 社債等0.9% | ||||
| Rosneft Finance S.A. | ||||
| 7.500% due 07/18/2016 | 100 | 101 | ||
| 7.875% due 03/13/2018 | 500 | 541 | ||
| 英領バージン諸島合計 | 642 | |||
| (取得原価$619) | ||||
| ケイマン諸島0.9% | ||||
| 社債等0.9% | ||||
| Anstock II Ltd. | ||||
| 2.125% due 07/24/2017 | 400 | 400 | ||
| CAR, Inc. | ||||
| 6.125% due 02/04/2020 | 200 | 212 | ||
| ケイマン諸島合計 | 612 | |||
| (取得原価$597) | ||||
| チリ0.9% | ||||
| ソブリン債0.9% | ||||
| Bonos de la Tesoreria de la Republica (a) | ||||
| 3.000% due 03/01/2028 | CLP | 52,108 | 91 | |
| 4.500% due 10/15/2023 | 286,592 | 533 | ||
| チリ合計 | 624 | |||
| (取得原価$575) | ||||
| 中国1.6% | ||||
| 社債等1.6% | ||||
| CSCEC Finance Cayman II Ltd. | ||||
| 2.250% due 06/14/2019 (f) | $ | 700 | 701 | |
| Industrial & Commercial Bank of China Ltd. | ||||
| 1.928% due 02/12/2018 | 200 | 201 | ||
| Sinopec Group Overseas Development 2014 Ltd. | ||||
| 1.409% due 04/10/2017 | 200 | 200 | ||
| 中国合計 | 1,102 | |||
| (取得原価$1,099) | ||||
| コロンビア0.6% | ||||
| 社債等0.4% | ||||
| Empresas Publicas de Medellin ESP | ||||
| 7.625% due 09/10/2024 | COP | 961,000 | 287 | |
| ソブリン債0.2% | ||||
| Financiera de Desarrollo Territorial S.A. Findeter | ||||
| 7.875% due 08/12/2024 | 487,000 | 147 | ||
| コロンビア合計 | 434 | |||
| (取得原価$751) | ||||
| デンマーク0.5% | ||||
| 社債等0.5% | ||||
| Nykredit Realkredit A/S | ||||
| 2.000% due 07/01/2017 | DKK | 2,200 | 336 | |
| デンマーク合計 | 336 | |||
| (取得原価$342) | ||||
| 香港1.9% | ||||
| 社債等1.9% | ||||
| Eastern Creation II Investment Holdings Ltd. | ||||
| 2.625% due 11/20/2017 | $ | 400 | 404 | |
| Franshion Investment Ltd. | ||||
| 4.700% due 10/26/2017 | 300 | 310 | ||
| Huaneng Hong Kong Capital Ltd. | ||||
| 3.375% due 06/11/2018 | 600 | 606 | ||
| 香港合計 | 1,320 | |||
| (取得原価$1,311) | ||||
| ハンガリー0.6% | ||||
| ソブリン債0.6% | ||||
| Hungary Government Bond | ||||
| 3.000% due 06/26/2024 | HUF | 118,700 | 420 | |
| ハンガリー合計 | 420 | |||
| (取得原価$413) | ||||
| インド13.4% | ||||
| 社債等13.4% | ||||
| Housing Development Finance Corp. Ltd. | ||||
| 9.750% due 10/10/2016 (e) | INR | 130,000 | 1,939 | |
| ICICI Bank Ltd. | ||||
| 4.750% due 11/25/2016 | $ | 1,700 | 1,721 | |
| Power Grid Corporation of India Ltd. (e) | ||||
| 8.200% due 01/23/2025 | INR | 15,000 | 225 | |
| 9.300% due 09/04/2019 | 100,000 | 1,559 | ||
| Rural Electrification Corp. Ltd. | ||||
| 9.380% due 11/06/2018 (e) | 129,000 | 1,973 | ||
| State Bank of India | ||||
| 4.125% due 08/01/2017 | $ | 1,800 | 1,847 | |
| インド合計 | 9,264 | |||
| (取得原価$9,644) | ||||
| インドネシア0.1% | ||||
| 社債等0.1% | ||||
| Majapahit Holding BV | ||||
| 7.750% due 10/17/2016 | 100 | 102 | ||
| インドネシア合計 | 102 | |||
| (取得原価$102) | ||||
| アイルランド1.5% | ||||
| 社債等1.5% | ||||
| AK Transneft OJSC Via TransCapitalInvest Ltd. | ||||
| 8.700% due 08/07/2018 | 600 | 677 | ||
| Novatek OAO via Novatek Finance Ltd. | ||||
| 7.750% due 02/21/2017 | RUB | 21,700 | 336 | |
| アイルランド合計 | 1,013 | |||
| (取得原価$1,378) | ||||
| 日本0.3% | ||||
| 社債等0.3% | ||||
| SoftBank Group Corp. | ||||
| 4.500% due 04/15/2020 | $ | 200 | 207 | |
| 日本合計 | 207 | |||
| (取得原価$201) | ||||
| マレーシア5.2% | ||||
| ソブリン債5.2% | ||||
| Malaysia Government International Bond | ||||
| 3.820% due 11/15/2016 | MYR | 4,000 | 996 | |
| 3.955% due 09/15/2025 | 700 | 176 | ||
| 3.990% due 10/15/2025 | 390 | 97 | ||
| 4.232% due 06/30/2031 | 500 | 126 | ||
| 4.444% due 05/22/2024 | 4,500 | 1,154 | ||
| 4.498% due 04/15/2030 | 410 | 106 | ||
| 4.736% due 03/15/2046 | 2,780 | 703 | ||
| 4.935% due 09/30/2043 | 920 | 237 | ||
| マレーシア合計 | 3,595 | |||
| (取得原価$3,632) | ||||
| メキシコ8.5% | ||||
| 社債等2.1% | ||||
| America Movil S.A.B. de C.V. | ||||
| 8.460% due 12/18/2036 | MXN | 1,000 | 54 | |
| America Movil SAB de C.V. | ||||
| 6.450% due 12/05/2022 | 6,000 | 313 | ||
| Petroleos Mexicanos | ||||
| 5.750% due 03/01/2018 | $ | 600 | 629 | |
| 7.190% due 09/12/2024 | MXN | 9,600 | 471 | |
| 1,467 | ||||
| ソブリン債6.4% | ||||
| Mexico Government International Bond | ||||
| 4.500% due 12/04/2025 (a) | 13,538 | 838 | ||
| 4.750% due 06/14/2018 | 14,660 | 793 | ||
| 5.000% due 12/11/2019 | 3,300 | 178 | ||
| 6.500% due 06/09/2022 | 7,000 | 397 | ||
| 7.750% due 11/23/2034 | 10 | 1 | ||
| 8.000% due 06/11/2020 | 7,430 | 441 | ||
| 8.500% due 12/13/2018 | 30,200 | 1,770 | ||
| 4,418 | ||||
| メキシコ合計 | 5,885 | |||
| (取得原価$6,942) | ||||
| モンゴル5.8% | ||||
| 社債等1.2% | ||||
| Trade & Development Bank of Mongolia LLC | ||||
| 10.000% due 01/21/2017 | CNH | 5,400 | 812 | |
| ソブリン債4.6% | ||||
| Mongolia Government International Bond | ||||
| 7.500% due 06/30/2018 | 23,100 | 3,193 | ||
| モンゴル合計 | 4,005 | |||
| (取得原価$4,373) | ||||
| ペルー3.8% | ||||
| ソブリン債3.8% | ||||
| Peru Government International Bond | ||||
| 5.700% due 08/12/2024 | PEN | 7,200 | 2,200 | |
| 6.900% due 08/12/2037 | 1,310 | 422 | ||
| ペルー合計 | 2,622 | |||
| (取得原価$2,853) | ||||
| フィリピン0.7% | ||||
| ソブリン債0.7% | ||||
| Philippines Government International Bond | ||||
| 6.250% due 01/14/2036 | PHP | 21,000 | 504 | |
| フィリピン合計 | 504 | |||
| (取得原価$499) | ||||
| ポーランド11.4% | ||||
| ソブリン債11.4% | ||||
| Poland Government International Bond | ||||
| 1.500% due 04/25/2020 | PLN | 200 | 50 | |
| 1.750% due 07/25/2021 | 1,700 | 420 | ||
| 2.000% due 04/25/2021 | 300 | 75 | ||
| 2.500% due 07/25/2026 | 1,200 | 293 | ||
| 3.250% due 07/25/2025 | 200 | 52 | ||
| 4.000% due 10/25/2023 | 1,400 | 387 | ||
| 4.750% due 10/25/2016 | 7,200 | 1,836 | ||
| 5.250% due 10/25/2020 | 11,610 | 3,321 | ||
| 5.750% due 10/25/2021 | 4,500 | 1,336 | ||
| 5.750% due 09/23/2022 | 400 | 121 | ||
| ポーランド合計 | 7,891 | |||
| (取得原価$9,201) | ||||
| ルーマニア3.2% | ||||
| ソブリン債3.2% | ||||
| Romania Government International Bond | ||||
| 4.750% due 02/24/2025 | RON | 600 | 163 | |
| 5.750% due 04/29/2020 | 1,200 | 334 | ||
| 5.800% due 07/26/2027 | 1,800 | 523 | ||
| 5.850% due 04/26/2023 | 1,600 | 462 | ||
| 5.950% due 06/11/2021 | 2,500 | 708 | ||
| ルーマニア合計 | 2,190 | |||
| (取得原価$2,384) | ||||
| ロシア4.4% | ||||
| 社債等0.2% | ||||
| VimpelCom Holdings BV | ||||
| 9.000% due 02/13/2018 | RUB | 9,000 | 138 | |
| ソブリン債4.2% | ||||
| Russia Government International Bond | ||||
| 6.400% due 05/27/2020 | 10,700 | 156 | ||
| 6.800% due 12/11/2019 | 10,700 | 159 | ||
| 7.050% due 01/19/2028 | 5,800 | 84 | ||
| 7.500% due 02/27/2019 | 33,100 | 502 | ||
| 7.500% due 08/18/2021 | 42,000 | 634 | ||
| 7.600% due 04/14/2021 | 17,200 | 261 | ||
| 7.850% due 03/10/2018 | 10,000 | 153 | ||
| 8.150% due 02/03/2027 | 27,900 | 439 | ||
| 8.500% due 09/17/2031 | 34,800 | 558 | ||
| 2,946 | ||||
| ロシア合計 | 3,084 | |||
| (取得原価$4,062) | ||||
| セルビア1.0% | ||||
| ソブリン債1.0% | ||||
| Serbia International Bond | ||||
| 5.250% due 11/21/2017 | $ | 700 | 725 | |
| セルビア合計 | 725 | |||
| (取得原価$727) | ||||
| シンガポール0.9% | ||||
| 社債等0.9% | ||||
| BOC Aviation Ltd. | ||||
| 2.875% due 10/10/2017 | 600 | 609 | ||
| シンガポール合計 | 609 | |||
| (取得原価$604) | ||||
| 南アフリカ2.7% | ||||
| 社債等0.2% | ||||
| Eskom Holdings SOC Ltd. | ||||
| 0.000% due 08/18/2027 | ZAR | 2,800 | 47 | |
| 0.000% due 12/31/2032 | 5,800 | 58 | ||
| 105 | ||||
| ソブリン債2.5% | ||||
| South Africa Government International Bond | ||||
| 7.250% due 01/15/2020 | 2,400 | 160 | ||
| 8.000% due 12/21/2018 | 800 | 55 | ||
| 8.000% due 01/31/2030 | 900 | 56 | ||
| 8.250% due 09/15/2017 | 8,200 | 564 | ||
| 8.250% due 03/31/2032 | 9,800 | 610 | ||
| 8.500% due 01/31/2037 | 2,500 | 155 | ||
| 8.750% due 01/31/2044 | 100 | 6 | ||
| 8.875% due 02/28/2035 | 2,300 | 150 | ||
| 1,756 | ||||
| 南アフリカ合計 | 1,861 | |||
| (取得原価$2,125) | ||||
| 韓国0.2% | ||||
| ソブリン債0.2% | ||||
| Export-Import Bank of Korea | ||||
| 8.400% due 07/06/2016 | IDR | 2,000,000 | 151 | |
| 韓国合計 | 151 | |||
| (取得原価$150) | ||||
| 国際機関0.6% | ||||
| ソブリン債0.6% | ||||
| European Bank for Reconstruction & Development | ||||
| 9.250% due 12/02/2020 | 1,980,000 | 162 | ||
| European Investment Bank | ||||
| 6.950% due 02/06/2020 | 100,000 | 7 | ||
| 7.200% due 07/09/2019 | 100,000 | 8 | ||
| Inter-American Development Bank | ||||
| 7.875% due 03/14/2023 | 3,400,000 | 262 | ||
| 国際機関合計 | 439 | |||
| (取得原価$415) | ||||
| タイ0.4% | ||||
| ソブリン債0.4% | ||||
| Thailand Government Bond | ||||
| 1.250% due 03/12/2028 (a) | THB | 11,016 | 298 | |
| タイ合計 | 298 | |||
| (取得原価$344) | ||||
| トルコ6.7% | ||||
| ソブリン債6.7% | ||||
| Turkey Government International Bond | ||||
| 7.100% due 03/08/2023 | TRY | 2,000 | 633 | |
| 7.400% due 02/05/2020 | 900 | 301 | ||
| 8.800% due 09/27/2023 | 2,000 | 690 | ||
| 9.400% due 07/08/2020 | 4,300 | 1,528 | ||
| 9.500% due 01/12/2022 | 300 | 107 | ||
| 10.400% due 03/20/2024 | 1,400 | 525 | ||
| 10.700% due 02/17/2021 | 2,300 | 858 | ||
| トルコ合計 | 4,642 | |||
| (取得原価$4,460) | ||||
| 英国0.3% | ||||
| 社債等0.3% | ||||
| Barclays PLC | ||||
| 7.875% due 09/15/2022 (b) | GBP | 200 | 242 | |
| 英国合計 | 242 | |||
| (取得原価$312) | ||||
| 米国3.9% | ||||
| 社債等0.4% | ||||
| Bank of America Corp. | ||||
| 0.000% due 10/21/2025 | MXN | 1,000 | 59 | |
| Charter Communications Operating LLC | ||||
| 4.908% due 07/23/2025 | $ | 200 | 219 | |
| 278 | ||||
| モーゲージ証券3.4% | ||||
| Asset-Backed Securities Corporation Home Equity Loan Trust | ||||
| 0.533% due 05/25/2037 | 6 | 4 | ||
| Banc of America Mortgage Trust | ||||
| 3.112% due 07/25/2034 | 49 | 50 | ||
| Bear Stearns Alternative-A Trust | ||||
| 0.613% due 02/25/2034 | 62 | 55 | ||
| Chase Mortgage Finance Trust | ||||
| 2.756% due 03/25/2037 (c) | 62 | 57 | ||
| Citigroup Mortgage Loan Trust | ||||
| 0.513% due 07/25/2045 | 58 | 41 | ||
| 0.523% due 01/25/2037 | 23 | 17 | ||
| 2.704% due 07/25/2046 (c) | 37 | 34 | ||
| 2.861% due 08/25/2035 (c) | 86 | 64 | ||
| Citigroup Mortgage Loan Trust, Inc. | ||||
| 2.886% due 03/25/2034 | 10 | 10 | ||
| Countrywide Home Loan Mortgage Pass-Through Trust | ||||
| 2.774% due 09/25/2047 (c) | 28 | 25 | ||
| Credit-Based Asset Servicing & Securitization LLC | ||||
| 0.566% due 07/25/2037 | 254 | 153 | ||
| Credit-Based Asset Servicing & Securitization Trust | ||||
| 0.513% due 11/25/2036 | 8 | 5 | ||
| GSAMP Trust | ||||
| 0.523% due 12/25/2036 | 25 | 13 | ||
| HarborView Mortgage Loan Trust | ||||
| 3.163% due 08/19/2036 (c) | 12 | 10 | ||
| HSI Asset Loan Obligation Trust | ||||
| 0.513% due 12/25/2036 | 10 | 4 | ||
| Luminent Mortgage Trust | ||||
| 0.619% due 12/25/2036 (c) | 43 | 35 | ||
| MASTR Alternative Loan Trust | ||||
| 0.853% due 03/25/2036 (c) | 52 | 9 | ||
| MASTR Asset-Backed Securities Trust | ||||
| 0.503% due 01/25/2037 | 34 | 14 | ||
| Merrill Lynch Mortgage Investors Trust | ||||
| 0.703% due 11/25/2035 | 217 | 201 | ||
| Merrill Lynch Mortgage-Backed Securities Trust | ||||
| 3.126% due 04/25/2037 (c) | 58 | 50 | ||
| Morgan Stanley Asset-Backed Securities Capital I, Inc. Trust | ||||
| 0.513% due 05/25/2037 | 32 | 20 | ||
| Morgan Stanley Mortgage Loan Trust | ||||
| 2.546% due 06/25/2036 | 16 | 15 | ||
| New Century Home Equity Loan Trust | ||||
| 0.633% due 05/25/2036 | 99 | 77 | ||
| Residential Asset Securitization Trust | ||||
| 0.853% due 01/25/2046 (c) | 94 | 44 | ||
| Securitized Asset-Backed Receivables LLC Trust (c) | ||||
| 0.513% due 12/25/2036 | 70 | 21 | ||
| 0.533% due 11/25/2036 | 49 | 17 | ||
| Sequoia Mortgage Trust | ||||
| 2.627% due 01/20/2047 (c) | 26 | 21 | ||
| Structured Adjustable Rate Mortgage Loan Trust | ||||
| 2.762% due 01/25/2035 | 159 | 151 | ||
| 2.791% due 07/25/2034 | 438 | 436 | ||
| Structured Asset Mortgage Investments II Trust | ||||
| 0.698% due 07/19/2035 | 193 | 187 | ||
| 1.108% due 10/19/2034 | 345 | 331 | ||
| WaMu Mortgage Pass-Through Certificates Trust (c) | ||||
| 2.008% due 01/25/2037 | 54 | 46 | ||
| 2.277% due 04/25/2037 | 34 | 30 | ||
| 2.506% due 12/25/2036 | 122 | 106 | ||
| 2,353 | ||||
| 米国政府機関債0.1% | ||||
| Fannie Mae | ||||
| 0.523% due 12/25/2036 | 20 | 20 | ||
| 1.610% due 06/01/2043 | 40 | 40 | ||
| 1.610% due 07/01/2044 | 9 | 9 | ||
| 69 | ||||
| 米国合計 | 2,700 | |||
| (取得原価$3,052) | ||||
| 短期金融商品5.8% | ||||
| コマーシャル・ペーパー4.5% | ||||
| Federal Home Loan Bank | ||||
| 0.320% due 08/10/2016 | 1,300 | 1,300 | ||
| 0.345% due 08/23/2016 | 1,800 | 1,799 | ||
| 3,099 | ||||
| 定期預金0.4% | ||||
| ANZ National Bank | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | 11 | 11 | ||
| Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ Ltd. | ||||
| (0.330%) due 07/01/2016 | ¥ | 3 | 0 | |
| 0.130% due 07/01/2016 | $ | 24 | 24 | |
| Brown Brothers Harriman & Co. | ||||
| (0.250%) due 07/01/2016 | DKK | 1 | 0 | |
| 0.050% due 07/01/2016 | SGD | 9 | 7 | |
| 7.250% due 07/01/2016 | ZAR | 36 | 2 | |
| Citibank N.A. | ||||
| 0.114% due 07/01/2016 | GBP | 5 | 7 | |
| 0.130% due 07/01/2016 | $ | 17 | 17 | |
| DBS Bank Ltd. | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | 70 | 70 | ||
| HSBC Bank | ||||
| 0.050% due 07/01/2016 | SGD | 38 | 28 | |
| 0.114% due 07/01/2016 | GBP | 1 | 2 | |
| 7.250% due 07/01/2016 | ZAR | 595 | 41 | |
| JPMorgan Chase & Co. | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | $ | 43 | 43 | |
| National Australia Bank Ltd. | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | 3 | 3 | ||
| Royal Bank of Canada | ||||
| 0.065% due 07/04/2016 | CAD | 1 | 1 | |
| Sumitomo Mitsui Banking Corp. | ||||
| (0.330%) due 07/01/2016 | ¥ | 65 | 1 | |
| Wells Fargo Bank | ||||
| 0.000% due 07/04/2016 | HKD | 1 | 0 | |
| 257 | ||||
| アルゼンチン短期国債0.9% | ||||
| 30.100% due 01/11/2017 (d) | ARS | 1,000 | 59 | |
| 30.250% due 01/25/2017 | 2,000 | 117 | ||
| 30.750% due 01/18/2017 | 7,800 | 457 | ||
| 633 | ||||
| 短期金融商品合計 | 3,989 | |||
| (取得原価$4,016) | ||||
| 投資有価証券合計94.0% | $ | 65,173 | ||
| (取得原価$70,811) | ||||
| 金融デリバティブ商品(g)(i) 0.2% | 158 | |||
| (取得原価またはプレミアム(純額)$(509)) | ||||
| その他の資産および負債(純額)5.8% | 3,989 | |||
| 純資産100.0% | $ | 69,320 |
投資明細表に対する注記(金額単位:契約数を除き千米ドル*)
* 残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
(a) 当有価証券の元本金額は、インフレの状況に合わせて調整される。
(b) 永久債(記載の日付は次回の償還日である。)
(c) 当有価証券は、債務不履行状態にある。
(d) クーポンは加重平均レートである。
(e) 制限付証券:
| 発行体名称 | クーポン | 満期日 | 取得日 | 取得原価 | 市場価格 | 市場価額の対純資産比率 | ||
| Power Grid Corporation of India Ltd. | 8.200% | 01/23/2025 | 03/17/2015 | $ | 238 | $ | 225 | 0.33% |
| Power Grid Corporation of India Ltd. | 9.300% | 09/04/2019 | 01/19/2015 | 1,673 | 1,559 | 2.25% | ||
| Rural Electrification Corp. Ltd. | 9.380% | 11/06/2018 | 05/28/2015 | 2,065 | 1,973 | 2.85% | ||
| Housing Development Finance Corp. Ltd. | 9.750% | 10/10/2016 | 01/19/2015 | 2,113 | 1,939 | 2.80% | ||
| 制限付証券合計 | $ | 6,089 | $ | 5,696 | 8.23% |
借入およびその他の金融取引
リバース・レポ契約:
| 取引相手 | 借入金利 | 借入日 | 満期日(1) | 借入金額(2) | リバース・レポ契約に係る未払金 | ||
| BPS | (1.000)% | 06/14/2016 | N/A | $ | (500) | $ | (499) |
| リバース・レポ契約合計 | $ | (499) |
(1) 満期の定めのないリバース・レポ契約
(2) 2016年6月30日に終了した年度中の平均借入残高は$295で、加重平均金利は1.139%であった。
担保付借入として会計処理される振替
| 契約の残存期間 | ||||||||||
| 翌日物および継続 | 30日以下 | 31~90日 | 90日超 | 合計 | ||||||
| リバース・レポ契約 | ||||||||||
| Non - U.S. Corporate Debt | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (499) | $ | (499) |
| リバース・レポ契約合計 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (499) | $ | (499) |
売建有価証券:
| 取引相手 | 詳細 | クーポン | 満期日 | 元本金額 | 手取金 | 売建に係る未払金 | |||
| FOB | Freddie Mac | 6.000% | 07/14/2046 | $ | 1,000 | $ | (1,134) | $ | (1,137) |
| 売建有価証券合計 | $ | (1,134) | $ | (1,137) |
借入およびその他の金融取引の要約
以下は、2016年6月30日現在の借入およびその他の金融取引、ならびに差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(f) 2016年6月30日現在、以下のマスター契約の条件に基づき、市場価格合計$501の有価証券が担保として差し入れられている。
| 取引相手 | レポ契約に係る未収金 | リバース・レポ契約に係る未払金 | セール・バイバック取引に係る未払金 | 売建に係る未払金 | 借入およびその他の金融取引合計 | (受取)差入担保 | ネット・エクスポージャー(3) | |||||||
| グローバル/マスターレポ契約 | ||||||||||||||
| BPS | $ | 0 | $ | (499) | $ | 0 | $ | 0 | $ | (499) | $ | 501 | $ | 2 |
| マスター有価証券先渡取引契約書 | ||||||||||||||
| FOB | 0 | 0 | 0 | (1,137) | (1,137) | 0 | (1,137) | |||||||
| 借入およびその他の金融取引合計 | $ | 0 | $ | (499) | $ | 0 | $ | (1,137) |
(3) ネット・エクスポージャーはデフォルト発生時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。借入およびその他の金融取引から発生するエクスポージャーは、同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
(g) 金融デリバティブ商品:上場または中央清算
先物契約:
| 変動証拠金 | |||||||||
| 詳細 | 種類 | 限月 | 契約数 | 未実現評価益 | 資産 | 負債 | |||
| U.S. Treasury 10-Year Note September Futures | 買建 | 09/2016 | 13 | $ | 46 | $ | 0 | $ | (1) |
| 先物契約合計 | $ | 46 | $ | 0 | $ | (1) | |||
スワップ契約:
金利スワップ
| 変動証拠金 | |||||||||||||
| 変動金利支払/受取 | 変動金利インデックス | 固定金利 | 満期日 | 想定元本 | 市場価格 | 未実現評価(損)益 | 資産 | 負債 | |||||
| 受取 | 3-Month USD-LIBOR | 1.750% | 12/16/2018 | $ | 11,800 | $ | (286) | $ | (160) | $ | 0 | $ | (4) |
| 受取 | 3-Month USD-LIBOR | 2.000% | 12/16/2020 | 1,200 | (57) | (62) | 0 | 0 | |||||
| 受取 | 3-Month USD-LIBOR | 2.500% | 06/15/2046 | 400 | (60) | (43) | 4 | 0 | |||||
| 支払 | 3-Month ZAR-SAJIBOR | 8.000% | 09/21/2018 | ZAR | 3,000 | 1 | 1 | 0 | 0 | ||||
| 支払 | 3-Month ZAR-SAJIBOR | 8.000% | 03/16/2021 | 1,700 | 1 | 1 | 0 | 0 | |||||
| 支払 | 3-Month ZAR-SAJIBOR | 8.750% | 03/16/2021 | 200 | 0 | 0 | 0 | 0 | |||||
| 支払 | 3-Month ZAR-SAJIBOR | 8.500% | 09/21/2021 | 2,100 | 3 | 4 | 1 | 0 | |||||
| 支払 | 3-Month ZAR-SAJIBOR | 9.500% | 09/16/2026 | 2,900 | 15 | 16 | 2 | 0 | |||||
| 支払 | 3-Month ZAR-SAJIBOR | 9.000% | 09/21/2026 | 19,400 | 56 | 45 | 11 | 0 | |||||
| 受取 | 6-Month PLN-WIBOR | 2.500% | 03/16/2026 | PLN | 600 | (4) | (4) | 0 | (2) | ||||
| 支払 | BRL-CDI-Compounded | 15.960% | 01/02/2019 | BRL | 5,300 | 115 | 10 | 0 | (2) | ||||
| 受取 | IBMEXID | 6.240% | 02/01/2021 | MXN | 7,700 | (14) | (2) | 0 | (1) | ||||
| 受取 | IBMEXID | 5.160% | 02/12/2021 | 11,000 | 8 | 8 | 0 | (1) | |||||
| 支払 | IBMEXID | 5.630% | 10/11/2021 | 1,500 | 1 | 0 | 0 | 0 | |||||
| 支払 | IBMEXID | 5.750% | 09/02/2022 | 3,900 | 1 | (1) | 1 | 0 | |||||
| 支払 | IBMEXID | 5.910% | 09/22/2022 | 4,200 | 2 | 1 | 1 | 0 | |||||
| 支払 | IBMEXID | 5.908% | 12/28/2022 | 7,600 | 5 | 2 | 2 | 0 | |||||
| 受取 | IBMEXID | 5.665% | 01/23/2025 | 6,700 | 7 | 7 | 0 | (3) | |||||
| 受取 | IBMEXID | 6.325% | 12/04/2025 | 3,700 | (5) | (5) | 0 | (2) | |||||
| 受取 | IBMEXID | 6.080% | 03/10/2026 | 15,100 | (3) | (4) | 0 | (7) | |||||
| 支払 | IBMEXID | 7.380% | 02/09/2029 | 8,900 | 50 | 4 | 6 | 0 | |||||
| 支払 | IBMEXID | 6.710% | 09/20/2029 | 8,800 | 17 | 0 | 6 | 0 | |||||
| 受取 | IBMEXID | 6.505% | 01/14/2031 | 5,300 | (2) | (2) | 0 | (4) | |||||
| 支払 | IBMEXID | 7.755% | 02/02/2034 | 5,900 | 44 | (13) | 6 | 0 | |||||
| スワップ契約合計 | $ | (105) | $ | (197) | $ | 40 | $ | (26) | |||||
金融デリバティブ商品:上場または中央清算要約
以下は、2016年6月30日現在の上場または中央清算金融デリバティブ商品に係る市場価格および変動証拠金の要約である。
(h) 2016年6月30日現在、上場および中央清算金融デリバティブ商品について$388の現金が担保として差し入れられている。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
| 金融デリバティブ資産 | 金融デリバティブ負債 | ||||||||||||||||
| 市場価格 | 変動証拠金資産 | 市場価格 | 変動証拠金負債 | ||||||||||||||
| 買建オプション | 先物 | スワップ契約 | 合計 | 売建オプション | 先物 | スワップ契約 | 合計 | ||||||||||
| 上場または中央清算合計 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 40 | $ | 40 | $ | 0 | $ | (1) | $ | (26) | $ | (27) | |
(i) 金融デリバティブ商品:店頭
外国為替先渡契約:
| 未実現評価(損)益 | |||||||||
| 取引相手 | 決済月 | 引渡通貨 | 受取通貨 | 資産 | 負債 | ||||
| AZD | 08/2016 | HKD | 7,865 | $ | 1,014 | $ | 0 | $ | 0 |
| BOA | 07/2016 | BRL | 594 | 185 | 0 | 0 | |||
| BOA | 07/2016 | HKD | 37,194 | 4,796 | 0 | 0 | |||
| BOA | 07/2016 | $ | 170 | BRL | 594 | 15 | 0 | ||
| BOA | 07/2016 | 3,301 | HKD | 25,598 | 0 | 0 | |||
| BOA | 07/2016 | 139 | TRY | 400 | 0 | 0 | |||
| BOA | 08/2016 | CNH | 9,048 | $ | 1,368 | 13 | 0 | ||
| BOA | 08/2016 | EUR | 1,135 | 1,258 | 0 | (5) | |||
| BOA | 08/2016 | KRW | 7,532,471 | 6,351 | 0 | (171) | |||
| BOA | 08/2016 | PLN | 5,462 | 1,405 | 27 | 0 | |||
| BOA | 08/2016 | RON | 435 | 109 | 2 | 0 | |||
| BOA | 08/2016 | $ | 3,763 | HKD | 29,183 | 1 | 0 | ||
| BOA | 08/2016 | 80 | MXN | 1,533 | 3 | 0 | |||
| BOA | 08/2016 | 676 | TWD | 21,894 | 4 | 0 | |||
| BOA | 10/2016 | INR | 166,872 | $ | 2,440 | 11 | 0 | ||
| BOA | 10/2016 | $ | 3,005 | CNH | 19,671 | 0 | (68) | ||
| BOA | 01/2017 | HKD | 20,091 | $ | 2,591 | 0 | (2) | ||
| BOA | 04/2017 | $ | 1,110 | INR | 77,817 | 0 | (10) | ||
| BPS | 07/2016 | BRL | 7,177 | $ | 1,844 | 0 | (396) | ||
| BPS | 07/2016 | RUB | 20,581 | 304 | 0 | (17) | |||
| BPS | 07/2016 | $ | 2,236 | BRL | 7,177 | 4 | 0 | ||
| BPS | 08/2016 | BRL | 2,039 | $ | 630 | 0 | (1) | ||
| BPS | 08/2016 | CNH | 28,754 | 4,358 | 51 | 0 | |||
| BPS | 08/2016 | $ | 122 | CLP | 82,973 | 2 | 0 | ||
| BPS | 08/2016 | 20,810 | CNH | 136,469 | 0 | (373) | |||
| BPS | 08/2016 | 79 | CNY | 528 | 0 | 0 | |||
| BPS | 08/2016 | 76 | MYR | 309 | 1 | 0 | |||
| BPS | 08/2016 | 344 | RUB | 22,468 | 3 | 0 | |||
| BPS | 08/2016 | ZAR | 1,619 | $ | 106 | 0 | (4) | ||
| BPS | 09/2016 | CNH | 326 | 49 | 1 | 0 | |||
| BRC | 07/2016 | CZK | 931 | 39 | 1 | 0 | |||
| BRC | 07/2016 | RUB | 17,454 | 262 | 0 | (10) | |||
| BRC | 08/2016 | HKD | 36 | 5 | 0 | 0 | |||
| BRC | 08/2016 | INR | 45,452 | 669 | 2 | (1) | |||
| BRC | 08/2016 | MYR | 564 | 137 | 0 | (4) | |||
| BRC | 08/2016 | RUB | 69,134 | 1,064 | 0 | (5) | |||
| BRC | 08/2016 | THB | 6,768 | 189 | 0 | (3) | |||
| BRC | 08/2016 | $ | 105 | MXN | 1,963 | 1 | 0 | ||
| BRC | 08/2016 | 239 | MYR | 961 | 2 | 0 | |||
| BRC | 08/2016 | 129 | RUB | 8,359 | 0 | 0 | |||
| BRC | 08/2016 | 46 | ZAR | 720 | 2 | 0 | |||
| BRC | 09/2016 | CNH | 5,666 | $ | 860 | 12 | 0 | ||
| CBK | 07/2016 | $ | 189 | TRY | 550 | 2 | 0 | ||
| CBK | 08/2016 | GBP | 191 | $ | 276 | 21 | 0 | ||
| CBK | 08/2016 | INR | 1,160 | 17 | 0 | 0 | |||
| CBK | 08/2016 | KRW | 2,914,184 | 2,508 | 0 | (15) | |||
| CBK | 08/2016 | MXN | 18,627 | 999 | 4 | (9) | |||
| CBK | 08/2016 | PLN | 569 | 148 | 5 | 0 | |||
| CBK | 08/2016 | SGD | 188 | 138 | 0 | (2) | |||
| CBK | 08/2016 | $ | 3,150 | KRW | 3,729,600 | 79 | 0 | ||
| CBK | 08/2016 | 135 | MXN | 2,572 | 4 | 0 | |||
| CBK | 08/2016 | 233 | PLN | 884 | 0 | (11) | |||
| CBK | 08/2016 | 2,393 | SGD | 3,249 | 21 | 0 | |||
| CBK | 08/2016 | ZAR | 618 | $ | 41 | 0 | (1) | ||
| CBK | 10/2016 | CNH | 20,346 | 3,125 | 87 | 0 | |||
| CBK | 01/2017 | $ | 239 | COP | 765,072 | 13 | 0 | ||
| CBK | 03/2017 | 61 | RUB | 4,469 | 5 | 0 | |||
| DUB | 07/2016 | 584 | ILS | 2,202 | 0 | (12) | |||
| DUB | 07/2016 | 23 | RUB | 1,533 | 1 | 0 | |||
| DUB | 08/2016 | INR | 12,150 | $ | 178 | 0 | (1) | ||
| DUB | 08/2016 | THB | 3,752 | 105 | 0 | (2) | |||
| DUB | 08/2016 | $ | 937 | CNY | 6,148 | 0 | (16) | ||
| DUB | 08/2016 | 65 | IDR | 868,075 | 1 | 0 | |||
| DUB | 08/2016 | 65 | KRW | 74,991 | 0 | 0 | |||
| DUB | 08/2016 | 65 | MYR | 263 | 1 | 0 | |||
| DUB | 08/2016 | 553 | PHP | 25,967 | 0 | (3) | |||
| DUB | 08/2016 | 146 | SGD | 196 | 0 | 0 | |||
| DUB | 08/2016 | 1,456 | THB | 51,419 | 6 | 0 | |||
| DUB | 08/2016 | 147 | ZAR | 2,318 | 10 | 0 | |||
| DUB | 11/2016 | MYR | 4,040 | $ | 929 | 0 | (80) | ||
| DUB | 01/2017 | $ | 858 | CNH | 5,848 | 12 | 0 | ||
| FBF | 08/2016 | INR | 68,943 | $ | 1,010 | 0 | (4) | ||
| FBF | 08/2016 | THB | 1,631 | 46 | 0 | 0 | |||
| FBF | 01/2017 | $ | 41 | COP | 132,102 | 3 | 0 | ||
| GLM | 08/2016 | BRL | 231 | $ | 71 | 0 | (1) | ||
| GLM | 08/2016 | CNH | 8,654 | 1,308 | 12 | 0 | |||
| GLM | 08/2016 | EUR | 35 | 40 | 1 | 0 | |||
| GLM | 08/2016 | PHP | 1,674 | 36 | 1 | 0 | |||
| GLM | 08/2016 | PLN | 901 | 232 | 5 | 0 | |||
| GLM | 08/2016 | $ | 36 | CNY | 238 | 0 | 0 | ||
| GLM | 08/2016 | 927 | EUR | 811 | 0 | (24) | |||
| GLM | 08/2016 | 491 | INR | 33,200 | 0 | (3) | |||
| GLM | 08/2016 | 2,821 | KRW | 3,269,804 | 10 | 0 | |||
| GLM | 08/2016 | 77 | PLN | 305 | 0 | 0 | |||
| GLM | 08/2016 | 3,019 | RUB | 202,447 | 111 | 0 | |||
| GLM | 03/2017 | CNH | 13,224 | $ | 1,980 | 23 | 0 | ||
| HUS | 07/2016 | 4,660 | 695 | 0 | (4) | ||||
| HUS | 07/2016 | CZK | 1,137 | 48 | 1 | 0 | |||
| HUS | 07/2016 | $ | 695 | CNY | 4,663 | 7 | 0 | ||
| HUS | 08/2016 | CNY | 417 | $ | 63 | 1 | 0 | ||
| HUS | 08/2016 | HKD | 2,000 | 258 | 0 | 0 | |||
| HUS | 08/2016 | KRW | 1,418,949 | 1,207 | 0 | (22) | |||
| HUS | 08/2016 | $ | 205 | IDR | 2,737,775 | 2 | 0 | ||
| HUS | 08/2016 | 3,150 | KRW | 3,730,545 | 80 | 0 | |||
| HUS | 08/2016 | 1,095 | RUB | 72,454 | 26 | 0 | |||
| HUS | 08/2016 | 896 | ZAR | 14,425 | 82 | 0 | |||
| HUS | 09/2016 | CNH | 1,450 | $ | 220 | 3 | 0 | ||
| HUS | 10/2016 | 15,722 | 2,411 | 63 | 0 | ||||
| HUS | 10/2016 | PEN | 327 | 96 | 0 | (2) | |||
| HUS | 10/2016 | $ | 6,089 | CNH | 41,296 | 76 | 0 | ||
| HUS | 10/2016 | 98 | PEN | 326 | 0 | 0 | |||
| HUS | 11/2016 | CNY | 26,729 | $ | 4,092 | 108 | 0 | ||
| HUS | 11/2016 | $ | 4,070 | CNY | 26,745 | 0 | (83) | ||
| HUS | 01/2017 | CNH | 44,319 | $ | 6,402 | 0 | (183) | ||
| JPM | 07/2016 | BRL | 29,532 | 8,813 | 0 | (405) | |||
| JPM | 07/2016 | DKK | 2,295 | 348 | 5 | 0 | |||
| JPM | 07/2016 | RUB | 8,632 | 130 | 0 | (5) | |||
| JPM | 07/2016 | TRY | 2,955 | 998 | 0 | (24) | |||
| JPM | 07/2016 | $ | 8,119 | BRL | 29,532 | 1,099 | 0 | ||
| JPM | 07/2016 | 304 | ILS | 1,151 | 0 | (5) | |||
| JPM | 07/2016 | 458 | RUB | 29,726 | 6 | 0 | |||
| JPM | 07/2016 | 223 | TRY | 657 | 4 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | CNH | 1,909 | $ | 289 | 3 | 0 | ||
| JPM | 08/2016 | 1,940 | 290 | 0 | (1) | ||||
| JPM | 08/2016 | CNY | 546 | 83 | 1 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | EUR | 582 | 655 | 7 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | HUF | 44,789 | 162 | 5 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | IDR | 7,820,336 | 576 | 0 | (15) | |||
| JPM | 08/2016 | INR | 5,883 | 87 | 0 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | MYR | 584 | 144 | 0 | (2) | |||
| JPM | 08/2016 | PLN | 3,864 | 975 | 7 | (6) | |||
| JPM | 08/2016 | RUB | 19,273 | 290 | 0 | (8) | |||
| JPM | 08/2016 | THB | 2,435 | 69 | 0 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | $ | 6,864 | BRL | 23,446 | 390 | 0 | ||
| JPM | 08/2016 | 1,091 | HKD | 8,460 | 0 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | 1,135 | HUF | 313,770 | 0 | (31) | |||
| JPM | 08/2016 | 65 | IDR | 859,495 | 0 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | 191 | INR | 12,964 | 0 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | 2,017 | KRW | 2,360,560 | 27 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | 1,421 | MXN | 25,835 | 0 | (28) | |||
| JPM | 08/2016 | 59 | MYR | 242 | 2 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | 372 | RUB | 24,262 | 3 | 0 | |||
| JPM | 09/2016 | CNH | 595 | $ | 90 | 1 | 0 | ||
| JPM | 09/2016 | RUB | 25,343 | 387 | 0 | (2) | |||
| JPM | 10/2016 | CNH | 8,904 | 1,351 | 22 | 0 | |||
| JPM | 01/2017 | 28,062 | 4,121 | 0 | (53) | ||||
| JPM | 02/2017 | $ | 58 | RUB | 4,973 | 16 | 0 | ||
| JPM | 03/2017 | CNH | 24,147 | $ | 3,610 | 36 | 0 | ||
| MSB | 07/2016 | $ | 182 | RUB | 12,335 | 10 | 0 | ||
| MSB | 08/2016 | CNY | 1,386 | $ | 211 | 3 | 0 | ||
| MSB | 08/2016 | INR | 22,236 | 328 | 1 | 0 | |||
| MSB | 08/2016 | KRW | 37,678 | 32 | 0 | (1) | |||
| MSB | 08/2016 | RON | 547 | 139 | 4 | 0 | |||
| MSB | 08/2016 | $ | 69 | CNY | 454 | 0 | (1) | ||
| MSB | 08/2016 | 1,280 | RON | 5,044 | 0 | (40) | |||
| MSB | 08/2016 | ZAR | 3,275 | $ | 212 | 0 | (10) | ||
| MSB | 10/2016 | $ | 380 | PEN | 1,289 | 8 | 0 | ||
| MSB | 12/2016 | 120 | RUB | 8,203 | 3 | 0 | |||
| RBC | 08/2016 | HKD | 23 | $ | 3 | 0 | 0 | ||
| SCX | 07/2016 | CNY | 5,494 | 836 | 9 | 0 | |||
| SCX | 07/2016 | $ | 708 | CNH | 4,660 | 0 | (9) | ||
| SCX | 07/2016 | 123 | CNY | 831 | 2 | 0 | |||
| SCX | 08/2016 | CNH | 21,170 | $ | 3,180 | 10 | 0 | ||
| SCX | 08/2016 | INR | 26,287 | 386 | 0 | 0 | |||
| SCX | 08/2016 | KRW | 1,664,850 | 1,396 | 0 | (45) | |||
| SCX | 08/2016 | RON | 71 | 18 | 0 | 0 | |||
| SCX | 08/2016 | $ | 130 | CNH | 869 | 0 | 0 | ||
| SCX | 08/2016 | 38 | HUF | 10,633 | 0 | (1) | |||
| SCX | 08/2016 | 1,169 | IDR | 18,321,280 | 215 | 0 | |||
| SCX | 08/2016 | 3,829 | KRW | 4,442,567 | 18 | 0 | |||
| SCX | 08/2016 | 123 | MYR | 495 | 1 | 0 | |||
| SCX | 09/2016 | HKD | 33,913 | $ | 4,375 | 0 | (1) | ||
| SCX | 09/2016 | $ | 1,090 | HKD | 8,449 | 0 | 0 | ||
| SCX | 10/2016 | CNH | 362 | $ | 56 | 2 | 0 | ||
| SCX | 10/2016 | $ | 1,512 | CNH | 9,900 | 0 | (34) | ||
| SCX | 11/2016 | 4,057 | CNY | 26,745 | 0 | (71) | |||
| SCX | 01/2017 | CNH | 327 | $ | 47 | 0 | (1) | ||
| SCX | 01/2017 | 4,713 | 695 | 0 | (6) | ||||
| SCX | 01/2017 | $ | 4,270 | CNH | 28,062 | 0 | (96) | ||
| SCX | 01/2017 | 695 | CNY | 4,723 | 6 | 0 | |||
| SCX | 11/2017 | CNH | 14,528 | $ | 2,127 | 14 | 0 | ||
| SCX | 11/2017 | $ | 4,604 | CNH | 30,964 | 0 | (100) | ||
| SOG | 07/2016 | EUR | 97 | TRY | 310 | 0 | 0 | ||
| SOG | 07/2016 | $ | 1,246 | CZK | 29,548 | 0 | (33) | ||
| SOG | 07/2016 | 46 | RUB | 3,073 | 2 | 0 | |||
| SOG | 08/2016 | CNH | 5,780 | $ | 874 | 8 | 0 | ||
| SOG | 08/2016 | HUF | 118,647 | 413 | 0 | (4) | |||
| SOG | 08/2016 | KRW | 1,281,764 | 1,099 | 0 | (11) | |||
| SOG | 08/2016 | RON | 236 | 60 | 2 | 0 | |||
| SOG | 08/2016 | RUB | 3,373 | 51 | 0 | (1) | |||
| SOG | 08/2016 | $ | 625 | IDR | 9,837,303 | 119 | 0 | ||
| SOG | 08/2016 | 110 | KRW | 128,920 | 1 | 0 | |||
| SOG | 08/2016 | 200 | MYR | 801 | 1 | 0 | |||
| SOG | 08/2016 | 199 | RUB | 13,097 | 3 | 0 | |||
| SOG | 08/2016 | 875 | ZAR | 13,462 | 38 | 0 | |||
| SOG | 09/2016 | 30 | RUB | 2,015 | 1 | 0 | |||
| SOG | 10/2016 | CNH | 2,720 | $ | 394 | 0 | (12) | ||
| SOG | 10/2016 | $ | 401 | CNH | 2,663 | 0 | (4) | ||
| SOG | 12/2016 | RUB | 33,544 | $ | 430 | 0 | (72) | ||
| SOG | 12/2016 | $ | 110 | RUB | 7,565 | 3 | 0 | ||
| SOG | 12/2016 | 260 | 17,906 | 8 | 0 | ||||
| UAG | 08/2016 | CNH | 10,726 | $ | 1,621 | 14 | 0 | ||
| UAG | 08/2016 | IDR | 6,068,618 | 454 | 0 | (5) | |||
| UAG | 08/2016 | $ | 932 | HKD | 7,227 | 0 | 0 | ||
| UAG | 08/2016 | 1,675 | HUF | 455,774 | 0 | (72) | |||
| UAG | 08/2016 | 245 | INR | 16,564 | 0 | (1) | |||
| UAG | 08/2016 | 138 | KRW | 163,884 | 4 | 0 | |||
| UAG | 08/2016 | 1,896 | MYR | 7,705 | 33 | 0 | |||
| UAG | 08/2016 | 401 | ZAR | 6,404 | 33 | 0 | |||
| UAG | 11/2016 | CNY | 26,762 | $ | 4,092 | 103 | 0 | ||
| 外国為替先渡契約合計 | $ | 3,358 | $ | (2,764) | |||||
買建オプション:
外国為替オプション
| 取引相手 | 詳細 | 行使価格 | 満期日 | 想定元本 | 取得原価 | 市場価格 | ||||
| BOA | Put - OTC U.S. dollar versus Hong Kong dollar | HKD | 7.660 | 07/27/2016 | $ | 18,310 | $ | 24 | $ | 3 |
| CBK | Put - OTC U.S. dollar versus Russian ruble | RUB | 65.600 | 03/14/2017 | 638 | 23 | 29 | |||
| CBK | Put - OTC U.S. dollar versus Russian ruble | 63.150 | 03/30/2017 | 400 | 13 | 12 | ||||
| CBK | Put - OTC U.S. dollar versus Russian ruble | 64.500 | 06/05/2017 | 192 | 6 | 8 | ||||
| GSC | Call - OTC U.S. dollar versus Israeli shekel | ILS | 4.080 | 08/01/2016 | 500 | 5 | 0 | |||
| HUS | Call - OTC U.S. dollar versus Chinese renminbi | CNH | 6.550 | 09/19/2016 | 460 | 12 | 11 | |||
| SCX | Put - OTC U.S. dollar versus Hong Kong dollar | HKD | 7.670 | 09/28/2016 | 17,040 | 19 | 12 | |||
| UAG | Call - OTC U.S. dollar versus Hong Kong dollar | 7.800 | 12/06/2016 | 2,040 | 6 | 3 | ||||
| UAG | Call - OTC U.S. dollar versus Japanese yen | ¥ | 110.000 | 08/29/2016 | 500 | 9 | 1 | |||
| 買建オプション合計 | $ | 117 | $ | 79 | ||||||
売建オプション:
外国為替オプション
| 取引相手 | 詳細 | 行使価格 | 満期日 | 想定元本 | プレミアム(受取額) | 市場価格 | ||||
| BPS | Put - OTC U.S. dollar versus Brazilian real | BRL | 3.630 | 09/05/2016 | $ | 2,800 | $ | (50) | $ | (326) |
| CBK | Call - OTC U.S. dollar versus Russian ruble | RUB | 100.000 | 03/14/2017 | 638 | (23) | (4) | |||
| CBK | Call - OTC U.S. dollar versus Russian ruble | 95.500 | 03/30/2017 | 400 | (13) | (4) | ||||
| CBK | Call - OTC U.S. dollar versus Russian ruble | 88.000 | 06/05/2017 | 192 | (6) | (4) | ||||
| GSC | Call - OTC U.S. dollar versus Brazilian real | BRL | 4.600 | 08/03/2016 | 500 | (12) | 0 | |||
| GSC | Put - OTC U.S. dollar versus Israeli shekel | ILS | 3.831 | 08/01/2016 | 500 | (5) | (3) | |||
| HUS | Call - OTC U.S. dollar versus Chinese renminbi | CNH | 7.000 | 09/19/2016 | 930 | (12) | (3) | |||
| HUS | Put - OTC U.S. dollar versus Chinese renminbi | 6.370 | 09/19/2016 | 460 | (3) | 0 | ||||
| HUS | Put - OTC U.S. dollar versus South African rand | ZAR | 14.100 | 09/21/2016 | 404 | (6) | (7) | |||
| SCX | Put - OTC U.S. dollar versus Chinese renminbi | CNH | 6.350 | 11/16/2017 | 19,920 | (210) | (128) | |||
| SOG | Call - OTC U.S. dollar versus Chinese renminbi | 7.500 | 10/11/2016 | 1,970 | (21) | (2) | ||||
| UAG | Call - OTC U.S. dollar versus Japanese yen | ¥ | 113.300 | 08/29/2016 | 500 | (4) | (1) | |||
| UAG | Put - OTC U.S. dollar versus Japanese yen | 106.500 | 08/29/2016 | 500 | (5) | (23) | ||||
| 売建オプション合計 | $ | (370) | $ | (505) | ||||||
2016年6月30日に終了した年度における売建コールおよびプット・オプション取引
| 想定元本(米ドル) | 想定元本(ユーロ) | 想定元本(円) | プレミアム | |||||
| 2015年6月30日現在残高 | $ | 12,848 | EUR | 2,400 | ¥ | 215,000 | $ | (185) |
| 新規売建 | 279,446 | 3,691 | 0 | (3,048) | ||||
| 買戻決済 | (172,106) | (3,100) | 0 | 1,896 | ||||
| 満期到来 | (90,474) | (2,991) | (215,000) | 967 | ||||
| 行使 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||||
| 2016年6月30日現在残高 | $ | 29,714 | EUR | 0 | ¥ | 0 | $ | (370) |
スワップ契約
社債、ソブリン債、米地方債に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(1)
| スワップ契約(公正価値) | ||||||||||||||
| 取引相手 | 参照債務 | 受取固定金利 | 満期日 | インプライド・クレジット・スプレッド(2016年6月30日現在)(2) | 想定元本(3) | プレミアム支払額(受取額) | 未実現評価(損)益 | 資産 | 負債 | |||||
| BRC | Brazil Government International Bond | 1.000% | 12/20/2016 | 0.666% | $ | 100 | $ | (1) | $ | 1 | $ | 0 | $ | 0 |
| BRC | Russia Government International Bond | 1.000% | 06/20/2017 | 0.475% | 100 | (1) | 1 | 0 | 0 | |||||
| BRC | South Africa Government International Bond | 1.000% | 12/20/2017 | 1.123% | 100 | (1) | 1 | 0 | 0 | |||||
| GST | Brazil Government International Bond | 1.000% | 09/20/2017 | 1.007% | 250 | (9) | 9 | 0 | 0 | |||||
| GST | Colombia Government International Bond | 1.000% | 09/20/2016 | 0.397% | 250 | 0 | 1 | 1 | 0 | |||||
| GST | Penerbangan Malaysia Bhd | 1.000% | 12/20/2020 | 1.401% | 1,570 | (74) | 48 | 0 | (26) | |||||
| GST | Petrobras Global Finance BV | 1.000% | 09/20/2016 | 1.315% | 2,200 | (73) | 72 | 0 | (1) | |||||
| GST | Russia Government International Bond | 1.000% | 12/20/2017 | 0.805% | 100 | (2) | 2 | 0 | 0 | |||||
| HUS | China Government International Bond | 1.000% | 09/20/2020 | 1.046% | 900 | 0 | (1) | 0 | (1) | |||||
| HUS | Penerbangan Malaysia Bhd | 1.000% | 09/20/2020 | 1.319% | 2,100 | (73) | 46 | 0 | (27) | |||||
| $ | (234) | $ | 180 | $ | 1 | $ | (55) | |||||||
(1) ファンドがプロテクションの売り手で、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの買い手にスワップの想定元本に等しい額を支払い、参照債務の引渡しを受けるかもしくは参照インデックスを構成する有価証券の引渡しを受ける、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で支払う。
(2) インプライド・クレジット・スプレッドは絶対値で表示され、社債、米国地方債、またはソブリン債に係るクレジット・デフォルト・スワップの期末時点における市場価値を決定するために利用される。インプライド・クレジット・スプレッドは、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、クレジット・デリバティブのデフォルト・リスクの可能性を表す。特定の参照債務のインプライド・クレジット・スプレッドは、プロテクションの買建/売建のコストを反映するもので、これには、契約を締結するために要求される前払金が含まれることがある。クレジット・スプレッドの拡大は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由発生の可能性やリスクの拡大を表す。
(3) 当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合にファンドがクレジット・プロテクションの売り手として支払うことが要求される、または買い手として受け取る可能性がある最大額を示す。
クロス・カレンシー・スワップ
| スワップ契約(公正価値) | |||||||||||||||
| 取引相手 | 受取 | 支払 | 満期日(4) | 受取通貨元本(5) | 引渡通貨元本(5) | プレミアム支払額(受取額) | 未実現評価益 | 資産 | 負債 | ||||||
| GST | Floating rate equal to 3-Month TRY-LIBOR less 0.099% based on the notional amount of currency delivered | Floating rate equal to 3-Month USD-LIBOR based on the notional amount of currency received | 09/21/2021 | $ | 566 | TRY | 1,600 | $ | 0 | $ | 10 | $ | 10 | $ | 0 |
| HUS | Floating rate equal to 3-Month TRY-LIBOR less 0.101% based on the notional amount of currency delivered | Floating rate equal to 3-Month USD-LIBOR based on the notional amount of currency received | 09/21/2021 | 314 | 905 | 0 | 14 | 14 | 0 | ||||||
| JPM | Floating rate equal to 3-Month TRY-LIBOR less 0.098% based on the notional amount of currency delivered | Floating rate equal to 3-Month USD-LIBOR based on the notional amount of currency received | 09/21/2017 | 1,230 | 3,600 | (6) | 41 | 35 | 0 | ||||||
| MYC | Floating rate equal to 3-Month TRY-LIBOR less 0.099% based on the notional amount of currency delivered | Floating rate equal to 3-Month USD-LIBOR based on the notional amount of currency received | 09/21/2021 | 385 | 1,100 | 1 | 9 | 10 | 0 | ||||||
| $ | (5) | $ | 74 | $ | 69 | $ | 0 | ||||||||
(4) 受取通貨元本と引き換えに、満期日に引渡通貨元本が払い戻される。
(5) 受取通貨元本または引渡通貨元本の金額は、クロス・カレンシー・スワップ契約で設定された将来の特定の日に決定し、交換される。
金利スワップ
| スワップ契約(公正価値) | ||||||||||||||
| 取引相手 | 変動金利支払/受取 | 変動金利インデックス | 固定金利 | 満期日 | 想定元本 | プレミアム支払額(受取額) | 未実現評価(損)益 | 資産 | 負債 | |||||
| BOA | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 11.610% | 01/02/2018 | BRL | 4,600 | $ | (18) | $ | (35) | $ | 0 | $ | (53) |
| BPS | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 15.510% | 07/01/2016 | 3,500 | 1 | 9 | 10 | 0 | |||||
| BPS | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 11.610% | 01/02/2018 | 900 | (2) | (8) | 0 | (10) | |||||
| BPS | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 12.985% | 01/02/2018 | 600 | 0 | (1) | 0 | (1) | |||||
| BPS | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 12.850% | 01/04/2021 | 800 | 6 | 2 | 8 | 0 | |||||
| BPS | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 13.520% | 01/02/2025 | 2,200 | 4 | 37 | 41 | 0 | |||||
| BRC | 支払 | BRL-CDI- Compounded | 12.230% | 01/04/2021 | 3,300 | 5 | (3) | 2 | 0 | |||||
| CBK | 受取 | 3-Month HKD-HIBOR | 0.915% | 06/16/2017 | HKD | 25,800 | 0 | (7) | 0 | (7) | ||||
| DUB | 受取 | 6-Month PLN-WIBOR | 5.610% | 02/11/2021 | PLN | 2,200 | 0 | (102) | 0 | (102) | ||||
| DUB | 支払 | 6-Month Thailand Fixing Rate | 2.175% | 01/29/2020 | THB | 300 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||||
| DUB | 支払 | 6-Month Thailand Fixing Rate | 2.580% | 01/29/2025 | 2,700 | 0 | 4 | 4 | 0 | |||||
| GLM | 支払 | 3-Month ZAR-SAJIBOR | 7.500% | 12/17/2024 | ZAR | 233 | 0 | (1) | 0 | (1) | ||||
| GLM | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 12.230% | 01/04/2021 | BRL | 1,300 | 3 | (2) | 1 | 0 | ||||
| HUS | 支払 | 3-Month ZAR-SAJIBOR | 7.500% | 12/17/2024 | ZAR | 467 | 0 | (1) | 0 | (1) | ||||
| HUS | 支払 | 6-Month Singapore Swap Offer Rate Fixing | 2.130% | 05/13/2020 | SGD | 4,090 | 0 | 57 | 57 | 0 | ||||
| HUS | 支払 | 6-Month Thailand Fixing Rate | 2.123% | 01/28/2020 | THB | 2,100 | 0 | 1 | 1 | 0 | ||||
| HUS | 支払 | 6-Month Thailand Fixing Rate | 2.505% | 01/28/2025 | 3,800 | 0 | 5 | 5 | 0 | |||||
| HUS | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 14.460% | 01/02/2019 | BRL | 6,300 | 0 | 75 | 75 | 0 | ||||
| HUS | 支払 | BRL-CDI- Compounded | 15.960% | 01/02/2019 | 9,900 | (14) | 225 | 211 | 0 | |||||
| JPM | 支払 | 3-Month MYR-KLIBOR | 4.030% | 03/05/2025 | MYR | 850 | 0 | 4 | 4 | 0 | ||||
| JPM | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 11.610% | 01/02/2018 | BRL | 2,400 | (3) | (25) | 0 | (28) | ||||
| JPM | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 15.500% | 01/02/2018 | 5,600 | (2) | 67 | 65 | 0 | |||||
| JPM | 受取 | FBIL Overnight-MIBOR | 6.392% | 04/05/2021 | INR | 116,700 | 0 | 16 | 16 | 0 | ||||
| MYC | 受取 | 6-Month PLN-WIBOR | 5.590% | 02/11/2021 | PLN | 5,900 | 8 | (281) | 0 | (273) | ||||
| SOG | 受取 | 3-Month HKD-HIBOR | 0.975% | 12/01/2017 | HKD | 36,400 | 0 | (14) | 0 | (14) | ||||
| UAG | 支払 | BRL-CDI-Compounded | 11.610% | 01/02/2018 | BRL | 4,100 | (5) | (43) | 0 | (48) | ||||
| $ | (17) | $ | (21) | $ | 500 | $ | (538) | |||||||
| スワップ契約合計 | $ | (256) | $ | (233) | $ | 570 | $ | (593) | ||||||
金融デリバティブ商品:店頭要約
以下は、2016年6月30日現在の店頭金融デリバティブ商品と差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(j) 2016年6月30日現在、国際スワップ・デリバティブ協会のマスター契約に従い、金融デリバティブ商品について$1,700の現金が担保として差し入れられている。
| 金融デリバティブ資産 | 金融デリバティブ負債 | ||||||||||||||||||||||
| 取引相手 | 外国為替先渡契約 | 買建オプション | スワップ契約 | 店頭合計 | 外国為替先渡契約 | 売建オプション | スワップ契約 | 店頭合計 | 店頭デリバティブの純市場価格 | (受取)差入担保 | ネット・エクスポージャー(6) | ||||||||||||
| AZD | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | |
| BOA | 76 | 3 | 0 | 79 | (256) | 0 | (53) | (309) | (230) | 260 | 30 | ||||||||||||
| BPS | 62 | 0 | 59 | 121 | (791) | (326) | (11) | (1,128) | (1,007) | 830 | (177) | ||||||||||||
| BRC | 20 | 0 | 2 | 22 | (23) | 0 | 0 | (23) | (1) | 0 | (1) | ||||||||||||
| CBK | 241 | 49 | 0 | 290 | (38) | (12) | (7) | (57) | 233 | (270) | (37) | ||||||||||||
| DUB | 31 | 0 | 4 | 35 | (114) | 0 | (102) | (216) | (181) | (30) | (211) | ||||||||||||
| FBF | 3 | 0 | 0 | 3 | (4) | 0 | 0 | (4) | (1) | 0 | (1) | ||||||||||||
| GLM | 163 | 0 | 1 | 164 | (28) | 0 | (1) | (29) | 135 | 0 | 135 | ||||||||||||
| GSC | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | (3) | 0 | (3) | (3) | 0 | (3) | ||||||||||||
| GST | 0 | 0 | 11 | 11 | 0 | 0 | (27) | (27) | (16) | 10 | (6) | ||||||||||||
| HUS | 449 | 11 | 363 | 823 | (294) | (10) | (29) | (333) | 490 | (250) | 240 | ||||||||||||
| JPM | 1,634 | 0 | 120 | 1,754 | (585) | 0 | (28) | (613) | 1,141 | (690) | 451 | ||||||||||||
| MSB | 29 | 0 | 0 | 29 | (52) | 0 | 0 | (52) | (23) | 0 | (23) | ||||||||||||
| MYC | 0 | 0 | 10 | 10 | 0 | 0 | (273) | (273) | (263) | 320 | 57 | ||||||||||||
| RBC | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||||||||||||
| SCX | 277 | 12 | 0 | 289 | (364) | (128) | 0 | (492) | (203) | 280 | 77 | ||||||||||||
| SOG | 186 | 0 | 0 | 186 | (137) | (2) | (14) | (153) | 33 | 0 | 33 | ||||||||||||
| UAG | 187 | 4 | 0 | 191 | (78) | (24) | (48) | (150) | 41 | 0 | 41 | ||||||||||||
| 店頭合計 | $ | 3,358 | $ | 79 | $ | 570 | $ | 4,007 | $ | (2,764) | $ | (505) | $ | (593) | $ | (3,862) | |||||||
(6) ネット・エクスポージャーはデフォルト時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。店頭金融デリバティブ商品から発生するエクスポージャーは同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
金融デリバティブ商品の公正価値
以下は、ファンドが保有するデリバティブ商品の公正価値をリスク・エクスポージャー別に分類して要約したものである。
資産・負債計算書上の金融デリバティブ商品の公正価値(2016年6月30日現在):
| ヘッジ商品として計上されていないデリバティブ商品 | ||||||||||||
| 商品契約 | クレジット契約 | エクイティ契約 | 外国為替契約 | 金利契約 | 合計 | |||||||
| 金融デリバティブ商品 - 資産 | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| スワップ契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 40 | $ | 40 |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 3,358 | $ | 0 | $ | 3,358 |
| 買建オプション | 0 | 0 | 0 | 79 | 0 | 79 | ||||||
| スワップ契約 | 0 | 1 | 0 | 69 | 500 | 570 | ||||||
| $ | 0 | $ | 1 | $ | 0 | $ | 3,506 | $ | 500 | $ | 4,007 | |
| $ | 0 | $ | 1 | $ | 0 | $ | 3,506 | $ | 540 | $ | 4,047 | |
| 金融デリバティブ商品 - 負債 | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| 先物 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (1) | $ | (1) |
| スワップ契約 | 0 | 0 | 0 | 0 | (26) | (26) | ||||||
| $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (27) | $ | (27) | |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (2,764) | $ | 0 | $ | (2,764) |
| 売建オプション | 0 | 0 | 0 | (505) | 0 | (505) | ||||||
| スワップ契約 | 0 | (55) | 0 | 0 | (538) | (593) | ||||||
| $ | 0 | $ | (55) | $ | 0 | $ | (3,269) | $ | (538) | $ | (3,862) | |
| $ | 0 | $ | (55) | $ | 0 | $ | (3,269) | $ | (565) | $ | (3,889) | |
損益計算書に対する金融デリバティブ商品の影響(2016年6月30日に終了した年度):
| ヘッジ商品として計上されていないデリバティブ商品 | ||||||||||||
| 商品契約 | クレジット契約 | エクイティ契約 | 外国為替契約 | 金利契約 | 合計 | |||||||
| 金融デリバティブ商品に係る実現純利益(損失) | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| 先物 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 57 | $ | 57 |
| スワップ契約 | 0 | 0 | 0 | 0 | (360) | (360) | ||||||
| $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (303) | $ | (303) | |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (93) | $ | 0 | $ | (93) |
| 買建オプション | 0 | 0 | 0 | (1,226) | (46) | (1,272) | ||||||
| 売建オプション | 0 | 0 | 0 | 1,802 | 19 | 1,821 | ||||||
| スワップ契約 | 0 | 199 | 0 | 13 | (688) | (476) | ||||||
| $ | 0 | $ | 199 | $ | 0 | $ | 496 | $ | (715) | $ | (20) | |
| $ | 0 | $ | 199 | $ | 0 | $ | 496 | $ | (1,018) | $ | (323) | |
| 金融デリバティブ商品に係る未実現評価(損)益の純変動額 | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| 先物 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 52 | $ | 52 |
| スワップ契約 | 0 | 0 | 0 | 0 | (130) | (130) | ||||||
| $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (78) | $ | (78) | |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 27 | $ | 0 | $ | 27 |
| 買建オプション | 0 | 0 | 0 | 1 | 42 | 43 | ||||||
| 売建オプション | 0 | 0 | 0 | (211) | (20) | (231) | ||||||
| スワップ契約 | 0 | 161 | 0 | 74 | 369 | 604 | ||||||
| $ | 0 | $ | 161 | $ | 0 | $ | (109) | $ | 391 | $ | 443 | |
| $ | 0 | $ | 161 | $ | 0 | $ | (109) | $ | 313 | $ | 365 | |
公正価値の測定
以下は、ファンドの資産と負債を評価するために使用された2016年6月30日現在の情報に基づいた公正価値の要約である。
| カテゴリー | レベル1 | レベル2 | レベル3 | 公正価値(2016年6月30日現在) | ||||
| 投資有価証券(公正価値) | ||||||||
| アルゼンチン | ||||||||
| ソブリン債 | $ | 0 | $ | 1,339 | $ | 0 | $ | 1,339 |
| ブラジル | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,725 | 0 | 1,725 | ||||
| ソブリン債 | 0 | 601 | 0 | 601 | ||||
| 英領バージン諸島 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 642 | 0 | 642 | ||||
| ケイマン諸島 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 612 | 0 | 612 | ||||
| チリ | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 624 | 0 | 624 | ||||
| 中国 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,102 | 0 | 1,102 | ||||
| コロンビア | ||||||||
| 社債等 | 0 | 287 | 0 | 287 | ||||
| ソブリン債 | 0 | 147 | 0 | 147 | ||||
| デンマーク | ||||||||
| 社債等 | 0 | 336 | 0 | 336 | ||||
| 香港 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,320 | 0 | 1,320 | ||||
| ハンガリー | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 420 | 0 | 420 | ||||
| インド | ||||||||
| 社債等 | 0 | 9,264 | 0 | 9,264 | ||||
| インドネシア | ||||||||
| 社債等 | 0 | 102 | 0 | 102 | ||||
| アイルランド | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,013 | 0 | 1,013 | ||||
| 日本 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 207 | 0 | 207 | ||||
| マレーシア | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 3,595 | 0 | 3,595 | ||||
| メキシコ | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,467 | 0 | 1,467 | ||||
| ソブリン債 | 0 | 4,418 | 0 | 4,418 | ||||
| モンゴル | ||||||||
| 社債等 | 0 | 812 | 0 | 812 | ||||
| ソブリン債 | 0 | 3,193 | 0 | 3,193 | ||||
| ペルー | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 2,622 | 0 | 2,622 | ||||
| フィリピン | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 504 | 0 | 504 | ||||
| ポーランド | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 7,891 | 0 | 7,891 | ||||
| ルーマニア | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 2,190 | 0 | 2,190 | ||||
| ロシア | ||||||||
| 社債等 | 0 | 138 | 0 | 138 | ||||
| ソブリン債 | 0 | 2,946 | 0 | 2,946 | ||||
| セルビア | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 725 | 0 | 725 | ||||
| シンガポール | ||||||||
| 社債等 | 0 | 609 | 0 | 609 | ||||
| 南アフリカ | ||||||||
| 社債等 | 0 | 105 | 0 | 105 | ||||
| ソブリン債 | 0 | 1,756 | 0 | 1,756 | ||||
| 韓国 | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 151 | 0 | 151 | ||||
| 国際機関 | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 439 | 0 | 439 | ||||
| タイ | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 298 | 0 | 298 | ||||
| トルコ | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 4,642 | 0 | 4,642 | ||||
| 英国 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 242 | 0 | 242 | ||||
| 米国 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 278 | 0 | 278 | ||||
| モーゲージ証券 | 0 | 2,353 | 0 | 2,353 | ||||
| 米国政府機関債 | 0 | 69 | 0 | 69 | ||||
| 短期金融商品 | 0 | 3,989 | 0 | 3,989 | ||||
| 投資合計 | $ | 0 | $ | 65,173 | $ | 0 | $ | 65,173 |
| 売建有価証券(評価額) | $ | 0 | $ | (1,137) | $ | 0 | $ | (1,137) |
| 金融デリバティブ商品 - 資産 | ||||||||
| 上場または中央清算 | 0 | 40 | 0 | 40 | ||||
| 店頭 | 0 | 4,007 | 0 | 4,007 | ||||
| $ | 0 | $ | 4,047 | $ | 0 | $ | 4,047 | |
| 金融デリバティブ商品 - 負債 | ||||||||
| 上場または中央清算 | (1) | (26) | 0 | (27) | ||||
| 店頭 | 0 | (3,862) | 0 | (3,862) | ||||
| $ | (1) | $ | (3,888) | $ | 0 | $ | (3,889) | |
| 合計 | $ | (1) | $ | 64,195 | $ | 0 | $ | 64,194 |
2016年6月30日に終了した年度において、レベル1とレベル2の間で移動はなかった。
投資明細表
PIMCOグローバル債券ストラテジーファンド
2016年6月30日現在
| 元本金額(単位:千) | 価額(単位:千) | |||
| 投資有価証券118.8% | ||||
| オーストラリア2.2% | ||||
| 社債等1.9% | ||||
| National Australia Bank Ltd. | ||||
| 2.250% due 03/16/2021 | $ | 400 | $ | 411 |
| Westpac Banking Corp. | ||||
| 1.337% due 05/13/2019 | 300 | 301 | ||
| 2.250% due 11/09/2020 | 600 | 616 | ||
| 1,328 | ||||
| モーゲージ証券0.3% | ||||
| Securitised Australian Mortgage Trust | ||||
| 2.630% due 02/20/2046 | AUD | 276 | 203 | |
| オーストラリア合計 | 1,531 | |||
| (取得原価$1,541) | ||||
| カナダ5.7% | ||||
| 社債等2.1% | ||||
| Bank of Nova Scotia | ||||
| 1.875% due 04/26/2021 | $ | 1,100 | 1,110 | |
| Toronto-Dominion Bank | ||||
| 2.250% due 03/15/2021 | 300 | 308 | ||
| 1,418 | ||||
| ソブリン債3.6% | ||||
| Province of Ontario | ||||
| 2.600% due 06/02/2025 | CAD | 500 | 410 | |
| 3.450% due 06/02/2045 | 700 | 614 | ||
| 7.500% due 02/07/2024 | 100 | 109 | ||
| Province of Quebec | ||||
| 4.250% due 12/01/2021 | 1,500 | 1,331 | ||
| 2,464 | ||||
| カナダ合計 | 3,882 | |||
| (取得原価$4,140) | ||||
| ケイマン諸島4.1% | ||||
| 資産担保証券2.7% | ||||
| Carlyle Global Market Strategies CLO Ltd. | ||||
| 1.864% due 04/20/2022 | $ | 700 | 699 | |
| COA Summit CLO Ltd. | ||||
| 1.984% due 04/20/2023 | 158 | 158 | ||
| Symphony CLO X Ltd. | ||||
| 1.908% due 07/23/2023 | 500 | 499 | ||
| Voya CLO Ltd. | ||||
| 1.948% due 10/15/2022 | 500 | 499 | ||
| 1,855 | ||||
| 社債等1.4% | ||||
| Alibaba Group Holding Ltd. | ||||
| 3.600% due 11/28/2024 | 200 | 205 | ||
| MUFG Capital Finance 1 Ltd. | ||||
| 6.346% due 07/25/2016 (a) | 100 | 100 | ||
| MUFG Capital Finance 5 Ltd. | ||||
| 6.299% due 01/25/2017 (a) | GBP | 300 | 415 | |
| SMFG Preferred Capital GBP 1 Ltd. | ||||
| 6.164% due 01/25/2017 (a) | 100 | 138 | ||
| SMFG Preferred Capital USD 3 Ltd. | ||||
| 9.500% due 07/25/2018 (a) | $ | 100 | 114 | |
| 972 | ||||
| ケイマン諸島合計 | 2,827 | |||
| (取得原価$2,883) | ||||
| 中国0.7% | ||||
| 社債等0.7% | ||||
| CNPC General Capital Ltd. | ||||
| 1.557% due 11/25/2017 | $ | 500 | 501 | |
| 中国合計 | 501 | |||
| (取得原価$500) | ||||
| デンマーク4.1% | ||||
| 社債等4.1% | ||||
| BRFkredit A/S | ||||
| 2.500% due 10/01/2047 | DKK | 1,500 | 225 | |
| Nordea Kredit Realkreditaktieselskab | ||||
| 2.000% due 04/01/2017 | 800 | 122 | ||
| 2.500% due 10/01/2047 | 994 | 149 | ||
| 3.000% due 10/01/2047 | 393 | 61 | ||
| Nykredit Realkredit A/S | ||||
| 1.000% due 07/01/2016 | 6,500 | 970 | ||
| 1.000% due 04/01/2017 | 800 | 121 | ||
| 2.000% due 04/01/2017 | 600 | 91 | ||
| 2.500% due 10/01/2047 | 3,393 | 511 | ||
| 3.000% due 10/01/2047 | 2,070 | 318 | ||
| Realkredit Danmark A/S | ||||
| 2.500% due 10/01/2037 | 392 | 60 | ||
| 2.500% due 10/01/2047 | 1,000 | 151 | ||
| 3.000% due 10/01/2047 | 197 | 30 | ||
| デンマーク合計 | 2,809 | |||
| (取得原価$2,798) | ||||
| フランス2.9% | ||||
| 社債等1.5% | ||||
| BPCE S.A. | ||||
| 4.500% due 03/15/2025 | $ | 200 | 200 | |
| 4.625% due 07/11/2024 | 200 | 201 | ||
| Credit Agricole S.A. | ||||
| 4.375% due 03/17/2025 | 200 | 203 | ||
| 8.125% due 09/19/2033 | 400 | 430 | ||
| 1,034 | ||||
| ソブリン債1.4% | ||||
| France Government Bond | ||||
| 3.250% due 05/25/2045 | EUR | 550 | 970 | |
| フランス合計 | 2,004 | |||
| (取得原価$1,889) | ||||
| ドイツ1.2% | ||||
| ソブリン債1.2% | ||||
| Republic of Germany Inflation-Linked Bond | ||||
| 0.750% due 04/15/2018 (b) | 743 | 847 | ||
| ドイツ合計 | 847 | |||
| (取得原価$1,034) | ||||
| 香港0.3% | ||||
| 社債等0.3% | ||||
| CNOOC Nexen Finance 2014 ULC | ||||
| 4.250% due 04/30/2024 | $ | 200 | 212 | |
| 香港合計 | 212 | |||
| (取得原価$212) | ||||
| アイルランド0.7% | ||||
| 社債等0.7% | ||||
| Depfa ACS Bank | ||||
| 3.875% due 11/14/2016 | EUR | 400 | 451 | |
| アイルランド合計 | 451 | |||
| (取得原価$549) | ||||
| イタリア0.2% | ||||
| ソブリン債0.2% | ||||
| Republic of Italy | ||||
| 5.250% due 09/20/2016 | $ | 100 | 101 | |
| イタリア合計 | 101 | |||
| (取得原価$101) | ||||
| 日本2.5% | ||||
| 社債等2.5% | ||||
| Central Nippon Expressway Co. Ltd. | ||||
| 2.362% due 05/28/2021 | 200 | 203 | ||
| Meiji Yasuda Life Insurance Co. | ||||
| 5.200% due 10/20/2045 | 100 | 110 | ||
| Mitsubishi UFJ Financial Group, Inc. | ||||
| 2.950% due 03/01/2021 | 200 | 208 | ||
| Mizuho Financial Group, Inc. | ||||
| 4.353% due 10/20/2025 | 200 | 216 | ||
| Nippon Life Insurance Co. | ||||
| 5.000% due 10/18/2042 | 400 | 432 | ||
| ORIX Corp. | ||||
| 2.950% due 07/23/2020 | 200 | 205 | ||
| 3.750% due 03/09/2017 | 40 | 41 | ||
| Sumitomo Mitsui Financial Group, Inc. | ||||
| 4.436% due 04/02/2024 | 300 | 322 | ||
| 日本合計 | 1,737 | |||
| (取得原価$1,658) | ||||
| メキシコ0.6% | ||||
| 社債等0.6% | ||||
| Petroleos Mexicanos | ||||
| 3.500% due 01/30/2023 | 400 | 378 | ||
| メキシコ合計 | 378 | |||
| (取得原価$382) | ||||
| オランダ1.3% | ||||
| 社債等1.3% | ||||
| ABN AMRO Bank NV | ||||
| 2.450% due 06/04/2020 | 300 | 307 | ||
| Cooperatieve Rabobank UA | ||||
| 6.875% due 03/19/2020 | EUR | 300 | 391 | |
| ING Bank NV | ||||
| 5.800% due 09/25/2023 | $ | 200 | 220 | |
| オランダ合計 | 918 | |||
| (取得原価$897) | ||||
| ノルウェー0.1% | ||||
| ソブリン債0.1% | ||||
| Norway Government Bond | ||||
| 1.750% due 03/13/2025 | NOK | 600 | 77 | |
| ノルウェー合計 | 77 | |||
| (取得原価$74) | ||||
| スロベニア3.5% | ||||
| ソブリン債3.5% | ||||
| Slovenia Government International Bond | ||||
| 4.125% due 02/18/2019 | $ | 1,100 | 1,159 | |
| 5.250% due 02/18/2024 | 500 | 564 | ||
| 5.500% due 10/26/2022 | 600 | 683 | ||
| スロベニア合計 | 2,406 | |||
| (取得原価$2,341) | ||||
| 韓国0.9% | ||||
| 社債等0.9% | ||||
| Hyundai Capital Services, Inc. | ||||
| 4.375% due 07/27/2016 | 500 | 501 | ||
| KEB Hana Bank | ||||
| 3.125% due 06/26/2017 | 100 | 102 | ||
| 韓国合計 | 603 | |||
| (取得原価$600) | ||||
| スペイン2.6% | ||||
| ソブリン債2.6% | ||||
| Autonomous Community of Catalonia | ||||
| 4.950% due 02/11/2020 | EUR | 600 | 698 | |
| Autonomous Community of Madrid | ||||
| 4.688% due 03/12/2020 | 200 | 259 | ||
| Spain Government Bond | ||||
| 2.900% due 10/31/2046 | 100 | 125 | ||
| 4.900% due 07/30/2040 | 100 | 169 | ||
| 5.150% due 10/31/2044 | 300 | 535 | ||
| スペイン合計 | 1,786 | |||
| (取得原価$1,849) | ||||
| 国際機関1.8% | ||||
| ソブリン債1.8% | ||||
| Asian Development Bank | ||||
| 4.625% due 03/06/2019 | NZD | 600 | 449 | |
| EUROFIMA | ||||
| 4.000% due 01/29/2019 | AUD | 600 | 465 | |
| European Investment Bank | ||||
| 0.500% due 07/21/2023 | 300 | 186 | ||
| 0.500% due 08/10/2023 | 200 | 125 | ||
| 国際機関合計 | 1,225 | |||
| (取得原価$1,383) | ||||
| スウェーデン0.3% | ||||
| 社債等0.3% | ||||
| Nordea Bank AB | ||||
| 6.125% due 09/23/2024 (a) | $ | 200 | 190 | |
| スウェーデン合計 | 190 | |||
| (取得原価$201) | ||||
| スイス1.6% | ||||
| 社債等1.6% | ||||
| Credit Suisse AG | ||||
| 6.500% due 08/08/2023 | 400 | 420 | ||
| UBS AG | ||||
| 7.250% due 02/22/2022 | 400 | 411 | ||
| 7.625% due 08/17/2022 | 250 | 284 | ||
| スイス合計 | 1,115 | |||
| (取得原価$1,140) | ||||
| 英国6.2% | ||||
| 社債等3.0% | ||||
| Barclays Bank PLC | ||||
| 7.625% due 11/21/2022 | 200 | 216 | ||
| Barclays PLC | ||||
| 3.650% due 03/16/2025 | 400 | 386 | ||
| BG Energy Capital PLC | ||||
| 6.500% due 11/30/2072 | GBP | 200 | 280 | |
| HSBC Holdings PLC | ||||
| 3.400% due 03/08/2021 | $ | 200 | 206 | |
| 6.000% due 09/29/2023 (a) | EUR | 200 | 214 | |
| Royal Bank of Scotland PLC | ||||
| 9.500% due 03/16/2022 | $ | 400 | 417 | |
| SSE PLC | ||||
| 5.625% due 10/01/2017 (a) | EUR | 300 | 348 | |
| 2,067 | ||||
| モーゲージ証券0.2% | ||||
| Juno Eclipse Ltd. | ||||
| 0.000% due 11/20/2022 | 116 | 127 | ||
| ソブリン債3.0% | ||||
| United Kingdom Gilt | ||||
| 3.500% due 01/22/2045 | GBP | 350 | 653 | |
| 4.250% due 12/07/2040 | 700 | 1,412 | ||
| 2,065 | ||||
| 英国合計 | 4,259 | |||
| (取得原価$4,381) | ||||
| 米国56.2% | ||||
| 社債等9.5% | ||||
| AbbVie, Inc. | ||||
| 4.700% due 05/14/2045 | $ | 300 | 318 | |
| AT&T, Inc. | ||||
| 3.400% due 05/15/2025 | 300 | 307 | ||
| 4.750% due 05/15/2046 | 100 | 103 | ||
| Aviation Capital Group Corp. | ||||
| 4.625% due 01/31/2018 | 500 | 511 | ||
| Bank of America Corp. | ||||
| 3.875% due 08/01/2025 | 300 | 319 | ||
| 4.000% due 04/01/2024 | 300 | 321 | ||
| Ford Motor Credit Co. LLC | ||||
| 1.413% due 01/17/2017 | 800 | 801 | ||
| Goldman Sachs Group, Inc. | ||||
| 3.500% due 01/23/2025 | 400 | 412 | ||
| 3.690% due 08/08/2018 | AUD | 200 | 150 | |
| 3.850% due 07/08/2024 | $ | 200 | 212 | |
| 3.938% due 11/29/2017 | AUD | 300 | 226 | |
| JPMorgan Chase & Co. | ||||
| 1.146% due 02/15/2017 | $ | 500 | 501 | |
| 3.200% due 01/25/2023 | 200 | 207 | ||
| 3.900% due 07/15/2025 | 100 | 108 | ||
| Kinder Morgan, Inc. | ||||
| 5.625% due 11/15/2023 | 200 | 215 | ||
| Principal Life Global Funding II | ||||
| 1.173% due 12/01/2017 | 500 | 501 | ||
| State Street Corp. | ||||
| 3.550% due 08/18/2025 | 200 | 218 | ||
| Toyota Motor Credit Corp. | ||||
| 1.900% due 04/08/2021 | 100 | 102 | ||
| Verizon Communications, Inc. | ||||
| 4.522% due 09/15/2048 | 270 | 282 | ||
| 5.150% due 09/15/2023 | 100 | 117 | ||
| 6.400% due 09/15/2033 | 40 | 51 | ||
| Wells Fargo & Co. | ||||
| 2.600% due 07/22/2020 | 300 | 308 | ||
| 3.000% due 02/19/2025 | 100 | 102 | ||
| 3.550% due 09/29/2025 | 100 | 107 | ||
| 6,499 | ||||
| モーゲージ証券8.0% | ||||
| Adjustable Rate Mortgage Trust | ||||
| 3.110% due 09/25/2035 | 67 | 56 | ||
| Alternative Loan Trust | ||||
| 6.000% due 04/25/2037 (c) | 202 | 130 | ||
| Banc of America Funding Trust | ||||
| 3.017% due 01/20/2047 (c) | 73 | 61 | ||
| Bear Stearns Adjustable Rate Mortgage Trust | ||||
| 2.460% due 08/25/2035 | 68 | 68 | ||
| 2.782% due 10/25/2033 | 50 | 51 | ||
| 2.921% due 07/25/2033 | 74 | 73 | ||
| 2.924% due 03/25/2035 | 145 | 146 | ||
| 2.973% due 05/25/2034 | 42 | 40 | ||
| 3.012% due 05/25/2033 | 117 | 116 | ||
| 3.040% due 02/25/2034 | 10 | 9 | ||
| 3.115% due 05/25/2034 | 122 | 118 | ||
| 3.254% due 11/25/2034 | 33 | 32 | ||
| Bear Stearns Alternative-A Trust (c) | ||||
| 2.732% due 01/25/2036 | 485 | 400 | ||
| 2.835% due 02/25/2036 | 73 | 51 | ||
| Bear Stearns Structured Products, Inc. Trust | ||||
| 2.690% due 12/26/2046 (c) | 42 | 31 | ||
| Citigroup Mortgage Loan Trust, Inc. | ||||
| 2.430% due 09/25/2035 | 168 | 168 | ||
| 2.760% due 09/25/2035 | 190 | 189 | ||
| Conseco Finance Securitizations Corp. | ||||
| 6.030% due 03/01/2033 | 8 | 9 | ||
| Countrywide Home Loan Mortgage Pass-Through Trust | ||||
| 0.743% due 04/25/2035 | 28 | 22 | ||
| 1.093% due 03/25/2035 | 160 | 121 | ||
| 2.592% due 02/20/2036 (c) | 78 | 68 | ||
| 2.602% due 02/20/2036 (c) | 78 | 69 | ||
| 2.603% due 04/20/2035 | 29 | 29 | ||
| 2.674% due 11/25/2034 | 107 | 102 | ||
| 3.002% due 08/25/2034 (c) | 24 | 21 | ||
| Credit-Based Asset Servicing & Securitization LLC | ||||
| 0.566% due 07/25/2037 | 397 | 239 | ||
| CS First Boston Mortgage Securities Corp. | ||||
| 2.677% due 07/25/2033 | 8 | 8 | ||
| 2.875% due 08/25/2033 | 68 | 68 | ||
| Downey Savings & Loan Association Mortgage Loan Trust | ||||
| 0.708% due 08/19/2045 | 17 | 14 | ||
| First Horizon Mortgage Pass-Through Trust | ||||
| 2.929% due 08/25/2035 | 47 | 41 | ||
| GMACM Mortgage Loan Trust | ||||
| 3.006% due 11/19/2035 | 59 | 53 | ||
| 3.410% due 06/25/2034 | 10 | 10 | ||
| Greenpoint Mortgage Pass-Through Certificates | ||||
| 3.135% due 10/25/2033 | 7 | 7 | ||
| GSR Mortgage Loan Trust | ||||
| 2.220% due 03/25/2033 | 34 | 33 | ||
| HarborView Mortgage Loan Trust | ||||
| 2.887% due 05/19/2033 | 69 | 67 | ||
| 3.073% due 07/19/2035 | 22 | 19 | ||
| IndyMac INDX Mortgage Loan Trust | ||||
| 2.837% due 12/25/2034 | 39 | 36 | ||
| JPMorgan Mortgage Trust | ||||
| 2.467% due 11/25/2033 | 50 | 47 | ||
| 2.954% due 02/25/2035 | 51 | 49 | ||
| 3.030% due 07/25/2035 | 140 | 140 | ||
| Lehman ABS Mortgage Loan Trust | ||||
| 0.543% due 06/25/2037 | 44 | 26 | ||
| Long Beach Mortgage Loan Trust | ||||
| 1.013% due 10/25/2034 | 39 | 36 | ||
| MASTR Asset Securitization Trust | ||||
| 5.500% due 11/25/2017 | 1 | 1 | ||
| Mellon Residential Funding Corporation Mortgage Pass-Through Trust | ||||
| 0.882% due 12/15/2030 | 203 | 195 | ||
| Merrill Lynch Mortgage Investors Trust | ||||
| 2.554% due 02/25/2033 | 66 | 63 | ||
| Nomura Asset Acceptance Corporation Alternative Loan Trust | ||||
| 2.693% due 10/25/2035 | 68 | 63 | ||
| Residential Asset Mortgage Products Trust | ||||
| 1.013% due 06/25/2032 | 1 | 1 | ||
| Residential Asset Securitization Trust | ||||
| 5.500% due 06/25/2033 | 186 | 189 | ||
| Securitized Asset-Backed Receivables LLC Trust | ||||
| 0.583% due 05/25/2037 (c) | 622 | 410 | ||
| Sequoia Mortgage Trust | ||||
| 2.826% due 04/20/2035 | 64 | 67 | ||
| Structured Adjustable Rate Mortgage Loan Trust | ||||
| 0.673% due 05/25/2037 | 99 | 82 | ||
| 2.830% due 02/25/2034 | 70 | 70 | ||
| 2.926% due 04/25/2034 | 129 | 128 | ||
| 2.949% due 09/25/2034 | 147 | 146 | ||
| Structured Asset Mortgage Investments II Trust | ||||
| 0.663% due 05/25/2036 | 159 | 124 | ||
| 1.148% due 03/19/2034 | 31 | 30 | ||
| Structured Asset Securities Corporation Mortgage Loan Trust | ||||
| 1.957% due 04/25/2035 | 29 | 27 | ||
| WaMu Mortgage Pass-Through Certificates Trust | ||||
| 0.713% due 11/25/2045 | 60 | 55 | ||
| 0.763% due 01/25/2045 | 37 | 35 | ||
| 2.482% due 03/25/2033 | 276 | 274 | ||
| 2.769% due 03/25/2034 | 197 | 198 | ||
| 2.818% due 06/25/2033 | 42 | 43 | ||
| Washington Mutual Mortgage Loan Trust | ||||
| 1.606% due 05/25/2041 | 1 | 1 | ||
| Wells Fargo Mortgage-Backed Securities Trust | ||||
| 2.787% due 12/25/2033 | 9 | 9 | ||
| 2.979% due 12/25/2034 | 191 | 198 | ||
| 5,482 | ||||
| 地方債1.1% | ||||
| Illinois, Electric Agency Revenue Bonds, Series 2009 | ||||
| 6.832% due 02/01/2035 | 200 | 255 | ||
| Kanawha, West Virginia, Tobacco Settlement Finance Authority Revenue Bonds, Series 2007 | ||||
| 7.467% due 06/01/2047 | 288 | 274 | ||
| North Carolina, Turnpike Authority Revenue Bonds, Series 2009 | ||||
| 6.700% due 01/01/2039 | 200 | 225 | ||
| 754 | ||||
| SHARES | ||||
| 優先証券0.4% | ||||
| Navient Corp. | ||||
| 2.853% due 3/15/2017 | 10,700 | 265 | ||
| 米国政府機関債22.9% | ||||
| Fannie Mae | ||||
| 2.496% due 09/01/2037 | 557 | 593 | ||
| 2.787% due 02/01/2036 | 106 | 112 | ||
| 4.000% due 05/01/2025 | 94 | 100 | ||
| 4.000% due 12/01/2025 | 104 | 111 | ||
| 4.000% due 02/01/2026 | 203 | 217 | ||
| 4.500% due 12/01/2020 | 212 | 219 | ||
| 4.500% due 06/01/2038 | 200 | 220 | ||
| 6.000% due 10/01/2036 | 50 | 57 | ||
| 6.000% due 12/01/2037 | 22 | 26 | ||
| Fannie Mae, TBA (d) | ||||
| 3.000% due 08/01/2046 | 4,900 | 5,076 | ||
| 3.500% due 08/01/2046 | 3,300 | 3,478 | ||
| 4.000% due 08/01/2046 | 2,000 | 2,143 | ||
| 5.500% due 07/01/2046 | 1,000 | 1,124 | ||
| Freddie Mac | ||||
| 3.035% due 04/01/2036 | 33 | 33 | ||
| 6.000% due 12/01/2033 | 270 | 306 | ||
| 6.000% due 04/15/2036 | 355 | 409 | ||
| Ginnie Mae | ||||
| 5.000% due 02/15/2039 | 366 | 409 | ||
| Ginnie Mae, TBA | ||||
| 3.500% due 08/01/2046 (d) | 1,000 | 1,060 | ||
| 15,693 | ||||
| 米国財務省証券14.3% | ||||
| Treasury Inflation Protected Securities (b) | ||||
| 0.250% due 01/15/2025 | 404 | 411 | ||
| 0.750% due 02/15/2045 | 813 | 818 | ||
| 2.375% due 01/15/2025 | 508 | 607 | ||
| U.S. Treasury Bonds | ||||
| 2.500% due 02/15/2045 | 400 | 417 | ||
| 2.750% due 11/15/2042 | 700 | 770 | ||
| 2.875% due 05/15/2043 | 100 | 112 | ||
| 3.125% due 02/15/2042 | 100 | 118 | ||
| 3.125% due 08/15/2044 | 200 | 235 | ||
| 3.375% due 05/15/2044 | 200 | 247 | ||
| 4.375% due 11/15/2039 | 200 | 284 | ||
| 4.375% due 05/15/2040 | 1,000 | 1,423 | ||
| 6.125% due 11/15/2027 | 100 | 148 | ||
| U.S. Treasury Notes | ||||
| 1.125% due 02/28/2021 | 700 | 705 | ||
| 1.500% due 01/31/2022 | 2,100 | 2,143 | ||
| 1.750% due 03/31/2022 | 300 | 310 | ||
| 2.000% due 02/15/2025 | 600 | 628 | ||
| 2.125% due 09/30/2021 | 400 | 422 | ||
| 9,798 | ||||
| 米国合計 | 38,491 | |||
| (取得原価$38,172) | ||||
| 短期金融商品19.1% | ||||
| コマーシャル・ペーパー5.8% | ||||
| Federal Home Loan Bank | ||||
| 0.300% due 08/24/2016 | 300 | 300 | ||
| 0.310% due 08/05/2016 | 500 | 500 | ||
| 0.312% due 08/11/2016 (e) | 700 | 699 | ||
| HP, Inc. | ||||
| 0.810% due 07/07/2016 | 500 | 500 | ||
| Sempra Energy Holding | ||||
| 1.022% due 07/20/2016 | 400 | 400 | ||
| St. Jude Medical, Inc. | ||||
| 0.871% due 08/02/2016 | 600 | 600 | ||
| Volvo Treasury NA LP | ||||
| 0.841% due 07/06/2016 | 1,000 | 1,000 | ||
| 3,999 | ||||
| 定期預金0.6% | ||||
| ANZ National Bank | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | 9 | 9 | ||
| 1.350% due 07/01/2016 | NZD | 1 | 0 | |
| Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ Ltd. | ||||
| (0.330%) due 07/01/2016 | ¥ | 164 | 2 | |
| 0.130% due 07/01/2016 | $ | 20 | 20 | |
| Brown Brothers Harriman & Co. | ||||
| (1.224%) due 07/01/2016 | SEK | 22 | 3 | |
| (0.330%) due 07/01/2016 | ¥ | 8 | 0 | |
| 0.000% due 07/04/2016 | HKD | 4 | 1 | |
| 0.065% due 07/04/2016 | CAD | 1 | 1 | |
| Citibank N.A. | ||||
| 0.114% due 07/01/2016 | GBP | 11 | 14 | |
| 0.130% due 07/01/2016 | $ | 14 | 14 | |
| Credit Suisse AG | ||||
| (1.450%) due 07/01/2016 | CHF | 1 | 1 | |
| DBS Bank Ltd. | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | $ | 59 | 59 | |
| Deutsche Bank AG | ||||
| (0.550%) due 07/01/2016 | EUR | 18 | 20 | |
| 0.000% due 07/04/2016 | HKD | 36 | 5 | |
| HSBC Bank | ||||
| (0.550%) due 07/01/2016 | EUR | 9 | 10 | |
| 0.114% due 07/01/2016 | GBP | 3 | 3 | |
| 7.250% due 07/01/2016 | ZAR | 1 | 0 | |
| JPMorgan Chase & Co. | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | $ | 35 | 35 | |
| National Australia Bank Ltd. | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | 3 | 3 | ||
| 0.979% due 07/01/2016 | AUD | 9 | 7 | |
| Nordea Bank AB | ||||
| (0.550%) due 07/01/2016 | EUR | 48 | 53 | |
| 0.059% due 07/01/2016 | NOK | 2 | 0 | |
| Royal Bank of Canada | ||||
| 0.065% due 07/04/2016 | CAD | 36 | 27 | |
| Skandinaviska Enskilda Banken AB | ||||
| (1.224%) due 07/01/2016 | SEK | 270 | 32 | |
| Sumitomo Mitsui Banking Corp. | ||||
| (0.550%) due 07/01/2016 | EUR | 10 | 11 | |
| (0.330%) due 07/01/2016 | ¥ | 3,754 | 37 | |
| Wells Fargo Bank | ||||
| 0.000% due 07/04/2016 | HKD | 100 | 13 | |
| 380 | ||||
| 日本国債11.4% | ||||
| (0.250%) due 08/08/2016 | ¥ | 160,000 | 1,560 | |
| (0.250%) due 07/11/2016 | 240,000 | 2,339 | ||
| (0.170%) due 09/12/2016 | 400,000 | 3,901 | ||
| 7,800 | ||||
| スペイン国債1.3% | ||||
| 0.047% due 08/19/2016 | EUR | 800 | 889 | |
| 短期金融商品合計 | 13,068 | |||
| (取得原価$12,557) | ||||
| 投資有価証券合計118.8% | $ | 81,418 | ||
| (取得原価$81,282) | ||||
| 金融デリバティブ商品(f)(h) (0.5%) | (357) | |||
| (取得原価またはプレミアム(純額)$56) | ||||
| その他の資産および負債(純額)(18.3%) | (12,501) | |||
| 純資産100.0% | $ | 68,560 |
投資明細表に対する注記(金額単位:契約数を除き千*)
* 残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
(a) 永久債(記載の日付は次回の償還日である。)
(b) 当有価証券の元本金額は、インフレの状況にあわせて調整される。
(c) 当有価証券は、債務不履行状態にある。
(d) 発行日前取引証券
(e) クーポンは加重平均レートである。
借入およびその他の金融取引
2016年6月30日に終了した年度中の平均借入残高は$3,495で、加重平均金利は0.084%であった。
平均借入額にはリバース・レポ契約とセール・バイバック取引が含まれるが、期末残高はいずれもない。
売建有価証券:
| 取引相手 | 詳細 | クーポン | 満期日 | 元本金額 | 代り金 | 売建に係る未払金 | |||
| FOB | Fannie Mae | 4.500% | 07/01/2046 | $ | 3,400 | $ | (3,706) | $ | (3,712) |
| 売建有価証券合計 | $ | (3,706) | $ | (3,712) |
借入およびその他の金融取引の要約
以下は、2016年6月30日現在の借入およびその他の金融取引、ならびに差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
| 取引相手 | レポ契約に係る未収金 | リバース・レポ契約に係る未払金 | セール・バイバック取引に係る未払金 | 売建に係る未払金 | 借入およびその他の金融取引合計 | (受取)差入担保 | ネット・エクスポージャー(1) | |||||||
| マスター有価証券先渡取引契約 | ||||||||||||||
| FOB | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (3,712) | $ | (3,712) | $ | 0 | $ | (3,712) |
| 借入およびその他の金融取引合計 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (3,712) |
(1) ネット・エクスポージャーはデフォルト発生時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。借入およびその他の金融取引から発生するエクスポージャーは、同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
(f) 金融デリバティブ商品:上場または中央清算
先物契約:
| 変動証拠金 | |||||||||
| 詳細 | 種類 | 限月 | 契約数 | 未実現評価(損)益 | 資産 | 負債 | |||
| Australia Government 10-Year Bond September Futures | 買建 | 09/2016 | 3 | $ | 3 | $ | 0 | $ | 0 |
| Canada Government 10-Year Bond September Futures | 売建 | 09/2016 | 6 | (16) | 0 | (1) | |||
| Euro-Bobl 5-Year Note September Futures | 買建 | 09/2016 | 11 | 18 | 0 | 0 | |||
| Euro-BTP 10-Year Note September Futures | 買建 | 09/2016 | 30 | 52 | 30 | 0 | |||
| Euro-Bund 10-Year Bond September Futures | 買建 | 09/2016 | 7 | 20 | 2 | 0 | |||
| Euro-Buxl 30-Year Bond September Futures | 買建 | 09/2016 | 5 | 103 | 10 | 0 | |||
| Euro-OAT 10-Year Bond September Futures | 買建 | 09/2016 | 15 | 67 | 10 | 0 | |||
| Euro -Schatz 2-Year Note September Futures | 売建 | 09/2016 | 36 | (11) | 1 | 0 | |||
| U.S. Treasury 2-Year Note September Futures | 買建 | 09/2016 | 34 | 52 | 5 | 0 | |||
| U.S. Treasury 5-Year Note September Futures | 買建 | 09/2016 | 34 | 40 | 3 | 0 | |||
| U.S. Treasury 10-Year Note September Futures | 買建 | 09/2016 | 65 | 180 | 0 | (41) | |||
| U.S. Treasury 20-Year Bond September Futures | 買建 | 09/2016 | 15 | 123 | 0 | (20) | |||
| U.S. Treasury 30-Year Bond September Futures | 売建 | 09/2016 | 15 | (178) | 14 | 0 | |||
| United Kingdom Treasury 10-Year Gilt September Futures | 買建 | 09/2016 | 3 | 24 | 2 | 0 | |||
| 先物契約合計 | $ | 477 | $ | 77 | $ | (62) | |||
スワップ契約:
信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの買い(1)
| 変動証拠金 | ||||||||||||
| 指数/トランシェ | 受取固定金利 | 満期日 | 想定元本(3) | 市場価格(4) | 未実現評価益 | 資産 | 負債 | |||||
| iTraxx Europe Senior Financials Series 25 Index | (1.000%) | 06/20/2021 | EUR | 2,400 | $ | 15 | $ | 8 | $ | 0 | $ | (22) |
信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(2)
| 変動証拠金 | ||||||||||||
| 指数/トランシェ | 受取固定金利 | 満期日 | 想定元本(3) | 市場価格(4) | 未実現評価益 | 資産 | 負債 | |||||
| CDX.IG-26 Index | 1.000% | 06/20/2021 | $ | 7,100 | $ | 80 | $ | 7 | $ | 14 | $ | 0 |
(1) ファンドがプロテクションの買い手、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの売り手からスワップの想定元本に等しい額を受け取り、参照債務を引き渡すかもしくは参照インデックスを構成する有価証券を引き渡す、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で受け取る。
(2) ファンドがプロテクションの売り手で、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの買い手にスワップの想定元本に等しい額を支払い、参照債務の引渡しを受けるかもしくは参照インデックスを構成する有価証券の引渡しを受ける、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で支払う。
(3) 当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合にファンドがクレジット・プロテクションの売り手として支払うことが要求される、または買い手として受け取る可能性がある最大額を示す。
(4) 信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ契約の価格およびその結果としての価値は、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、スワップ契約の想定元本が期末に決済/売却された場合のクレジット・デリバティブの予想債務(または利益)の可能性を表す。スワップの想定元本に対する市場価格の絶対額での増加は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由発生の可能性やリスクの拡大を表す。
金利スワップ
| 変動証拠金 | |||||||||||||
| 変動金利支払/受取 | 変動金利インデックス | 固定金利 | 満期日 | 想定元本 | 市場価格 | 未実現評価(損)益 | 資産 | 負債 | |||||
| 支払 | 3-Month Canadian Bank Bill | 1.600% | 12/20/2019 | CAD | 2,400 | $ | 26 | $ | 2 | $ | 0 | $ | 0 |
| 受取 | 3-Month Canadian Bank Bill | 1.600% | 12/20/2019 | 2,400 | (25) | (19) | 0 | 0 | |||||
| 支払 | 3-Month SEK-STIBOR | 1.080% | 01/26/2025 | SEK | 4,000 | 23 | 23 | 4 | 0 | ||||
| 支払 | 3-Month SEK-STIBOR | 1.085% | 01/26/2025 | 4,800 | 28 | 28 | 5 | 0 | |||||
| 受取 | 3-Month USD-LIBOR | 1.250% | 12/16/2016 | $ | 1,600 | (5) | 1 | 0 | 0 | ||||
| 支払 | 3-Month USD-LIBOR | 1.100% | 06/15/2018 | 7,900 | 24 | 28 | 1 | 0 | |||||
| 受取 | 3-Month USD-LIBOR | 1.250% | 06/15/2018 | 6,300 | (65) | (36) | 0 | (2) | |||||
| 受取 | 3-Month USD-LIBOR | 2.000% | 06/15/2021 | 4,000 | (198) | (85) | 0 | 0 | |||||
| 受取 | 3-Month USD-LIBOR | 2.350% | 10/02/2025 | 1,000 | (93) | (93) | 2 | 0 | |||||
| 受取 | 3-Month USD-LIBOR | 2.250% | 06/15/2026 | 700 | (59) | (22) | 1 | 0 | |||||
| 受取 | 3-Month USD-LIBOR | 1.750% | 12/21/2026 | 9,600 | (269) | (116) | 21 | 0 | |||||
| 支払 | 3-Month USD-LIBOR | 2.500% | 06/15/2046 | 300 | 45 | 27 | 0 | (3) | |||||
| 支払 | 6-Month EURIBOR | 0.000% | 09/21/2021 | EUR | 1,300 | 6 | 18 | 1 | 0 | ||||
| 支払 | 6-Month EURIBOR | 0.500% | 09/16/2022 | 1,400 | 56 | 101 | 2 | 0 | |||||
| 受取 | 6-Month EURIBOR | 0.750% | 03/18/2026 | 600 | (29) | (29) | 0 | (2) | |||||
| 受取 | 6-Month EURIBOR | 1.250% | 03/15/2047 | 300 | (39) | (25) | 0 | (2) | |||||
| 受取 | 6-Month GBP-LIBOR | 1.000% | 09/21/2018 | GBP | 2,700 | (36) | (30) | 0 | (3) | ||||
| 支払 | 6-Month GBP-LIBOR | 1.250% | 09/21/2021 | 4,400 | 179 | 153 | 7 | 0 | |||||
| 受取 | 6-Month GBP-LIBOR | 1.750% | 03/15/2047 | 300 | (55) | (50) | 0 | (2) | |||||
| 受取 | 6-Month JPY-LIBOR | 1.500% | 12/21/2045 | ¥ | 60,000 | (235) | (90) | 14 | 0 | ||||
| 支払 | 6-Month PLN-WIBOR | 2.000% | 09/16/2025 | PLN | 400 | 0 | 0 | 1 | 0 | ||||
| 支払 | IBMEXID | 5.575% | 03/16/2022 | MXN | 23,400 | (3) | 31 | 4 | 0 | ||||
| 支払 | IBMEXID | 5.500% | 09/02/2022 | 500 | 0 | 1 | 0 | 0 | |||||
| 支払 | IBMEXID | 6.000% | 09/02/2022 | 4,100 | 4 | 1 | 1 | 0 | |||||
| 支払 | IBMEXID | 5.910% | 11/25/2022 | 5,400 | 3 | 1 | 1 | 0 | |||||
| $ | (717) | $ | (180) | $ | 65 | $ | (14) | ||||||
| スワップ契約合計 | $ | (622) | $ | (165) | $ | 79 | $ | (36) | |||||
金融デリバティブ商品:上場または中央清算要約
以下は、2016年6月30日現在の上場または中央清算金融デリバティブ商品の市場価格と変動証拠金の要約である。
(g) 2016年6月30日現在、上場または中央清算金融デリバティブ商品について$1,490の現金が担保として差し入れられている。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
| 金融デリバティブ資産 | 金融デリバティブ負債 | ||||||||||||||||
| 市場価格 | 変動証拠金資産 | 市場価格 | 変動証拠金負債 | ||||||||||||||
| 買建オプション | 先物 | スワップ契約 | 合計 | 売建オプション | 先物 | スワップ契約 | 合計 | ||||||||||
| 上場または中央清算合計 | $ | 0 | $ | 77 | $ | 79 | $ | 156 | $ | 0 | $ | (62) | $ | (36) | $ | (98) | |
(h) 金融デリバティブ商品:店頭
外国為替先渡契約:
| 未実現評価(損)益 | |||||||||
| 取引相手 | 決済月 | 引渡通貨 | 受取通貨 | 資産 | 負債 | ||||
| AZD | 07/2016 | $ | 342 | AUD | 462 | $ | 2 | $ | 0 |
| AZD | 08/2016 | AUD | 462 | $ | 341 | 0 | (2) | ||
| BOA | 07/2016 | $ | 367 | AUD | 492 | 0 | (1) | ||
| BOA | 08/2016 | EUR | 255 | $ | 292 | 8 | 0 | ||
| BOA | 08/2016 | KRW | 35,133 | 30 | 0 | 0 | |||
| BOA | 08/2016 | $ | 80 | EUR | 72 | 0 | 0 | ||
| BPS | 07/2016 | DKK | 610 | $ | 91 | 0 | 0 | ||
| BRC | 08/2016 | $ | 51 | RUB | 3,382 | 1 | 0 | ||
| CBK | 07/2016 | DKK | 5,500 | $ | 835 | 13 | 0 | ||
| CBK | 07/2016 | $ | 227 | AUD | 303 | 0 | (1) | ||
| CBK | 07/2016 | 113 | ILS | 432 | 0 | (1) | |||
| CBK | 08/2016 | CAD | 27 | $ | 21 | 0 | 0 | ||
| CBK | 08/2016 | GBP | 338 | 491 | 39 | 0 | |||
| CBK | 08/2016 | JPY | 76,000 | 728 | 0 | (13) | |||
| CBK | 08/2016 | 160,000 | 1,472 | 0 | (89) | ||||
| CBK | 08/2016 | MXN | 1,497 | 81 | 0 | 0 | |||
| CBK | 08/2016 | SGD | 435 | 320 | 0 | (3) | |||
| CBK | 08/2016 | $ | 249 | EUR | 221 | 0 | (3) | ||
| CBK | 08/2016 | 2,370 | GBP | 1,643 | 0 | (173) | |||
| CBK | 08/2016 | 197 | PLN | 756 | 0 | (6) | |||
| CBK | 08/2016 | 178 | SGD | 242 | 2 | 0 | |||
| DUB | 08/2016 | 258 | THB | 9,122 | 1 | 0 | |||
| GLM | 08/2016 | EUR | 662 | $ | 755 | 19 | 0 | ||
| GLM | 08/2016 | GBP | 62 | 90 | 7 | 0 | |||
| GLM | 08/2016 | NZD | 428 | 291 | 0 | (13) | |||
| GLM | 08/2016 | $ | 16,307 | EUR | 14,274 | 0 | (426) | ||
| GLM | 08/2016 | 439 | GBP | 304 | 0 | (33) | |||
| GLM | 08/2016 | 1,161 | KRW | 1,345,790 | 4 | 0 | |||
| GLM | 08/2016 | 46 | NOK | 370 | 0 | (1) | |||
| GLM | 08/2016 | 491 | SEK | 3,990 | 0 | (19) | |||
| GLM | 08/2016 | 160 | ZAR | 2,487 | 9 | 0 | |||
| HUS | 08/2016 | EUR | 202 | $ | 227 | 3 | 0 | ||
| HUS | 08/2016 | GBP | 316 | 447 | 25 | 0 | |||
| HUS | 08/2016 | JPY | 408,526 | 3,784 | 0 | (203) | |||
| HUS | 04/2017 | $ | 1,803 | DKK | 11,900 | 0 | (6) | ||
| JPM | 07/2016 | DKK | 6,630 | $ | 1,007 | 17 | 0 | ||
| JPM | 07/2016 | JPY | 240,000 | 2,214 | 0 | (126) | |||
| JPM | 07/2016 | $ | 137 | TRY | 406 | 3 | 0 | ||
| JPM | 08/2016 | CAD | 505 | $ | 393 | 4 | 0 | ||
| JPM | 08/2016 | CHF | 21 | 22 | 0 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | EUR | 669 | 758 | 14 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | $ | 673 | CHF | 650 | 0 | (4) | ||
| JPM | 08/2016 | 1,022 | EUR | 915 | 0 | (4) | |||
| JPM | 08/2016 | 1,022 | MXN | 18,875 | 2 | (6) | |||
| JPM | 04/2017 | DKK | 7,000 | $ | 1,057 | 0 | 0 | ||
| MSB | 07/2016 | 1,010 | 154 | 3 | 0 | ||||
| MSB | 08/2016 | CAD | 116 | 90 | 0 | 0 | |||
| MSB | 08/2016 | GBP | 88 | 127 | 9 | 0 | |||
| MSB | 08/2016 | KRW | 43,565 | 37 | 0 | (1) | |||
| SCX | 07/2016 | AUD | 1,257 | 903 | 0 | (33) | |||
| SOG | 07/2016 | $ | 107 | CZK | 2,527 | 0 | (3) | ||
| SOG | 08/2016 | EUR | 198 | $ | 222 | 2 | 0 | ||
| UAG | 08/2016 | DKK | 7,945 | 1,219 | 31 | 0 | |||
| UAG | 08/2016 | JPY | 4,800 | 47 | 0 | 0 | |||
| UAG | 08/2016 | SGD | 1,051 | 761 | 0 | (20) | |||
| UAG | 08/2016 | TWD | 13,144 | 403 | 0 | (6) | |||
| UAG | 08/2016 | $ | 319 | EUR | 282 | 0 | (5) | ||
| UAG | 08/2016 | 376 | INR | 25,471 | 0 | (2) | |||
| UAG | 08/2016 | 274 | MYR | 1,113 | 5 | 0 | |||
| $ | 223 | $ | (1,203) | ||||||
Jクラス(日本円、為替ヘッジあり)の外国為替先渡契約残高:
| 未実現評価(損)益 | |||||||||
| 取引相手 | 決済月 | 引渡通貨 | 受取通貨 | 資産 | 負債 | ||||
| AZD | 07/2016 | $ | 76 | AUD | 103 | $ | 1 | $ | 0 |
| AZD | 08/2016 | AUD | 103 | $ | 76 | 0 | (1) | ||
| BOA | 07/2016 | GBP | 221 | 324 | 28 | 0 | |||
| BOA | 07/2016 | JPY | 854 | 8 | 0 | 0 | |||
| BOA | 07/2016 | SEK | 211 | 25 | 0 | 0 | |||
| BOA | 07/2016 | $ | 1,401 | EUR | 1,271 | 11 | 0 | ||
| BOA | 07/2016 | 307 | GBP | 231 | 1 | 0 | |||
| BOA | 07/2016 | 85 | JPY | 8,720 | 0 | 0 | |||
| BOA | 08/2016 | EUR | 1,271 | $ | 1,402 | 0 | (11) | ||
| BOA | 08/2016 | GBP | 231 | 308 | 0 | (1) | |||
| BOA | 08/2016 | PLN | 52 | 13 | 0 | 0 | |||
| BPS | 07/2016 | $ | 30 | JPY | 3,327 | 2 | 0 | ||
| BRC | 07/2016 | JPY | 124 | $ | 1 | 0 | 0 | ||
| BRC | 07/2016 | $ | 42 | CHF | 41 | 0 | 0 | ||
| BRC | 08/2016 | CHF | 41 | $ | 42 | 0 | 0 | ||
| CBK | 07/2016 | CAD | 12 | 9 | 0 | 0 | |||
| CBK | 07/2016 | CHF | 41 | 42 | 0 | (1) | |||
| CBK | 07/2016 | DKK | 137 | 21 | 0 | 0 | |||
| CBK | 07/2016 | GBP | 10 | 14 | 1 | 0 | |||
| CBK | 07/2016 | JPY | 180,313 | 1,762 | 4 | 0 | |||
| CBK | 07/2016 | NOK | 64 | 8 | 0 | 0 | |||
| CBK | 07/2016 | $ | 148 | CAD | 193 | 0 | 0 | ||
| CBK | 07/2016 | 1,600 | JPY | 175,226 | 108 | 0 | |||
| CBK | 08/2016 | CAD | 193 | $ | 148 | 0 | 0 | ||
| CBK | 08/2016 | KRW | 65,850 | 56 | 0 | (1) | |||
| CBK | 08/2016 | $ | 1,763 | JPY | 180,313 | 0 | (4) | ||
| GLM | 07/2016 | EUR | 1,244 | $ | 1,388 | 6 | 0 | ||
| IND | 07/2016 | JPY | 171,776 | 1,671 | 0 | (3) | |||
| IND | 08/2016 | $ | 1,673 | JPY | 171,776 | 3 | 0 | ||
| JPM | 07/2016 | CAD | 181 | $ | 138 | 0 | (1) | ||
| JPM | 08/2016 | MXN | 393 | 22 | 1 | 0 | |||
| MSB | 07/2016 | EUR | 7 | 8 | 0 | 0 | |||
| MSB | 07/2016 | $ | 25 | SEK | 211 | 0 | 0 | ||
| MSB | 08/2016 | SEK | 211 | $ | 25 | 0 | 0 | ||
| NAB | 07/2016 | $ | 1,610 | JPY | 177,063 | 116 | 0 | ||
| SCX | 07/2016 | AUD | 103 | $ | 74 | 0 | (3) | ||
| SCX | 07/2016 | JPY | 179,826 | 1,765 | 12 | 0 | |||
| SCX | 07/2016 | $ | 8 | NOK | 64 | 0 | 0 | ||
| SCX | 08/2016 | MYR | 50 | $ | 12 | 0 | 0 | ||
| SCX | 08/2016 | NOK | 64 | 8 | 0 | 0 | |||
| SCX | 08/2016 | $ | 1,767 | JPY | 179,826 | 0 | (12) | ||
| SOG | 08/2016 | ZAR | 136 | $ | 9 | 0 | 0 | ||
| TOR | 07/2016 | EUR | 20 | 23 | 1 | 0 | |||
| UAG | 07/2016 | $ | 1,612 | JPY | 177,276 | 116 | 0 | ||
| $ | 411 | $ | (38) | ||||||
| 外国為替先渡契約合計 | $ | 634 | $ | (1,241) | |||||
買建オプション:
外国通貨オプション
| 取引相手 | 詳細 | 行使価格 | 満期日 | 想定元本 | 取得原価 | 市場価格 | ||||
| BOA | Put - OTC Euro versus U.S. dollar | $ | 1.100 | 07/11/2016 | EUR | 423 | $ | 1 | $ | 1 |
| BPS | Put - OTC Euro versus U.S. dollar | 1.100 | 07/11/2016 | 866 | 2 | 3 | ||||
| 買建オプション合計 | $ | 3 | $ | 4 | ||||||
売建オプション:
金利スワップション
| 取引相手 | 詳細 | 変動金利インデックス | 変動金利支払/受取 | 行使金利 | 満期日 | 想定元本 | プレミアム(受取額) | 市場価格 | |||
| CBK | Put - OTC 10-Year Interest Rate Swap | 3-Month USD-LIBOR | 支払 | 2.000% | 08/24/2016 | $ | 1,900 | $ | (11) | $ | (1) |
クレジット・デフォルト・スワップション
| 取引相手 | 詳細 | プロテクション 買建/売建 | 行使金利 | 満期日 | 想定元本 | プレミアム(受取額) | 市場価格 | |||
| JPM | Call - iTraxx Europe Series 25 Index | 買建 | 0.650% | 09/21/2016 | EUR | 1,700 | $ | (3) | $ | (2) |
| JPM | Put - iTraxx Europe Series 25 Index | 売建 | 1.100% | 09/21/2016 | 1,700 | (4) | (4) | |||
| $ | (7) | $ | (6) |
外国通貨オプション
| 取引相手 | 詳細 | 行使価格 | 満期日 | 想定元本 | プレミアム(受取額) | 市場価格 | ||||
| BOA | Put - OTC Australian dollar versus U.S. dollar | $ | 0.700 | 08/11/2016 | AUD | 1,000 | $ | (7) | $ | (2) |
インフレ・キャップオプション
| 取引相手 | 詳細 | 当初インデックス | 変動金利 | 満期日 | 想定元本 | プレミアム(受取額) | 市場価格 | |||
| CBK | Floor - OTC CPURNSA Index | 215.949 | Maximum of [1 - (Index Final/Index Initial) or $0] | 03/12/2020 | $ | 1,400 | $ | (12) | $ | 0 |
| CBK | Floor - OTC CPURNSA Index | 216.687 | Maximum of [1 - (Index Final/Index Initial) or $0] | 04/07/2020 | 1,700 | (15) | 0 | |||
| $ | (27) | $ | 0 | |||||||
| 売建オプション合計 | $ | (52) | $ | (9) | ||||||
2016年6月30日に終了した年度の売建コールおよびプット・オプション取引
| 想定元本(ドル) | 想定元本(豪ドル) | 想定元本(ユーロ) | 想定元本(円) | プレミアム | ||||||
| 2015年6月30日残高 | $ | 13,200 | AUD | 0 | EUR | 3,200 | ¥ | 120,000 | $ | (127) |
| 新規売建 | 9,650 | 2,138 | 5,600 | 0 | (96) | |||||
| 買戻決済 | (8,550) | 0 | 0 | 0 | 72 | |||||
| 満期到来 | (9,300) | (1,138) | (5,400) | (120,000) | 99 | |||||
| 行使 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | |||||
| 2016年6月30日現在残高 | $ | 5,000 | AUD | 1,000 | EUR | 3,400 | ¥ | 0 | $ | (52) |
スワップ契約:
社債、ソブリン債、米地方債に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(1)
| スワップ契約(公正価値) | |||||||||||||
| 取引相手 | 参照債務 | 受取固定金利 | 満期日 | インプライド・クレジット・スプレッド(2016年6月30日現在)(2) | 想定元本(3) | プレミアム支払額(受取額) | 未実現評価益 | 資産 | 負債 | ||||
| BOA | France Government Bond | 0.250% | 03/20/2020 | 0.297% | $300 | $ | (3) | $ | 2 | $ | 0 | $ | (1) |
| CBK | France Government Bond | 0.250% | 03/20/2020 | 0.297% | 500 | (5) | 4 | 0 | (1) | ||||
| CBK | France Government Bond | 0.250% | 06/20/2020 | 0.313% | 100 | (1) | 1 | 0 | 0 | ||||
| GST | France Government Bond | 0.250% | 03/20/2020 | 0.297% | 1,400 | (12) | 10 | 0 | (2) | ||||
| GST | France Government Bond | 0.250% | 06/20/2020 | 0.313% | 100 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||||
| HUS | France Government Bond | 0.250% | 03/20/2020 | 0.297% | 200 | (1) | 1 | 0 | 0 | ||||
| JPM | France Government Bond | 0.250% | 03/20/2020 | 0.297% | 200 | (2) | 1 | 0 | (1) | ||||
| JPM | France Government Bond | 0.250% | 06/20/2020 | 0.313% | 100 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||||
| MYC | France Government Bond | 0.250% | 03/20/2020 | 0.297% | 300 | (2) | 2 | 0 | 0 | ||||
| $ | (26) | $ | 21 | $ | 0 | $ | (5) | ||||||
信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(1)
| スワップ契約(公正価値)(4) | |||||||||||||
| 取引相手 | 指数/トランシェ | 受取固定金利 | 満期日 | 想定元本(3) | プレミアム支払額 | 未実現評価益 | 資産 | 負債 | |||||
| BOA | iTraxx Japan Series 25 Index | 1.000% | 06/20/2021 | ¥ | 30,000 | $ | 1 | $ | 3 | $ | 4 | $ | 0 |
| BRC | iTraxx Japan Series 25 Index | 1.000% | 06/20/2021 | 60,000 | 3 | 7 | 10 | 0 | |||||
| CBK | iTraxx Japan Series 25 Index | 1.000% | 06/20/2021 | 60,000 | 3 | 7 | 10 | 0 | |||||
| GST | iTraxx Japan Series 25 Index | 1.000% | 06/20/2021 | 80,000 | 4 | 9 | 13 | 0 | |||||
| JPM | iTraxx Japan Series 25 Index | 1.000% | 06/20/2021 | 40,000 | 2 | 4 | 6 | 0 | |||||
| $ | 13 | $ | 30 | $ | 43 | $ | 0 | ||||||
(1) ファンドがプロテクションの売り手で、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの買い手にスワップの想定元本に等しい額を支払い、参照債務の引渡しを受けるかもしくは参照インデックスを構成する有価証券の引渡しを受ける、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で支払う。
(2) インプライド・クレジット・スプレッドは絶対値で表示され、社債、米国地方債、またはソブリン債に係るクレジット・デフォルト・スワップの期末時点における市場価値を決定するために利用される。インプライド・クレジット・スプレッドは、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、クレジット・デリバティブのデフォルト・リスクの可能性を表す。特定の参照債務のインプライド・クレジット・スプレッドは、プロテクションの買建/売建のコストを反映するもので、これには、契約を締結するために要求される前払金が含まれることがある。クレジット・スプレッドの拡大は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由の可能性やリスクの拡大を表す。
(3) 当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合にファンドがクレジット・プロテクションの売り手として支払うことが要求される、または買い手として受け取る可能性がある最大額を示す。
(4) 信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ契約の価格およびその結果としての価値は、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、スワップ契約の想定元本が期末に決済/売却された場合のクレジット・デリバティブの予想債務(または利益)の可能性を表す。スワップの想定元本に対する市場価格の絶対額での増加は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由発生の可能性やリスクの拡大を表す。
クロス・カレンシー・スワップ
| スワップ契約(公正価値) | |||||||||||||||
| 取引相手 | 受取 | 支払 | 満期日(5) | 受取通貨元本(6) | 引渡通貨元本(6) | プレミアム支払額 | 未実現評価(損)益 | 資産 | 負債 | ||||||
| BOA | Floating rate equal to 3-Month EURIBOR less 0.500% based on the notional amount of currency delivered | Floating rate equal to 3-Month USD-LIBOR based on the notional amount of currency received | 09/21/2021 | $ | 434 | EUR | 400 | $ | 0 | $ | 10 | $ | 10 | $ | 0 |
| BPS | Floating rate equal to 3-Month EURIBOR less 0.500% based on the notional amount of currency delivered | Floating rate equal to 3-Month USD-LIBOR based on the notional amount of currency received | 09/21/2021 | 1,626 | 1,500 | 48 | (11) | 37 | 0 | ||||||
| CBK | Floating rate equal to 3-Month EURIBOR less 0.500% based on the notional amount of currency delivered | Floating rate equal to 3-Month USD-LIBOR based on the notional amount of currency received | 09/21/2021 | 2,818 | 2,600 | 24 | 39 | 63 | 0 | ||||||
| DUB | Floating rate equal to 3-Month EURIBOR less 0.500% based on the notional amount of currency delivered | Floating rate equal to 3-Month USD-LIBOR based on the notional amount of currency received | 09/21/2021 | 2,168 | 2,000 | 46 | 3 | 49 | 0 | ||||||
| $ | 118 | $ | 41 | $ | 159 | $ | 0 | ||||||||
| スワップ契約合計 | $ | 105 | $ | 92 | $ | 202 | $ | (5) | |||||||
(5) 受取通貨元本と引き換えに、満期日に引渡通貨元本が払い戻される。
(6) 受取通貨元本または引渡通貨元本の金額は、クロス・カレンシー・スワップ契約で設定された将来の特定の日に決定し、交換される。
金融デリバティブ商品:店頭要約
以下は、2016年6月30日現在の店頭金融デリバティブ商品および差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(i) 2016年6月30日現在、国際スワップ・デリバティブ協会のマスター契約に従い、金融デリバティブ商品について$450の現金が担保として差し入れられている。
| 金融デリバティブ資産 | 金融デリバティブ負債 | ||||||||||||||||||||||
| 取引相手 | 外国為替先渡契約 | 買建オプション | スワップ契約 | 店頭合計 | 外国為替先渡契約 | 売建オプション | スワップ契約 | 店頭合計 | 店頭デリバティブの純市場価格 | (受取)差入担保 | ネット・エクスポージャー(7) | ||||||||||||
| AZD | $ | 3 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 3 | $ | (3) | $ | 0 | $ | 0 | $ | (3) | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | |
| BOA | 48 | 1 | 14 | 63 | (13) | (2) | (1) | (16) | 47 | 0 | 47 | ||||||||||||
| BPS | 2 | 3 | 37 | 42 | 0 | 0 | 0 | 0 | 42 | 0 | 42 | ||||||||||||
| BRC | 1 | 0 | 10 | 11 | 0 | 0 | 0 | 0 | 11 | 0 | 11 | ||||||||||||
| CBK | 167 | 0 | 73 | 240 | (295) | (1) | (1) | (297) | (57) | 0 | (57) | ||||||||||||
| DUB | 1 | 0 | 49 | 50 | 0 | 0 | 0 | 0 | 50 | (30) | 20 | ||||||||||||
| GLM | 45 | 0 | 0 | 45 | (492) | 0 | 0 | (492) | (447) | 450 | 3 | ||||||||||||
| GST | 0 | 0 | 13 | 13 | 0 | 0 | (2) | (2) | 11 | 0 | 11 | ||||||||||||
| HUS | 28 | 0 | 0 | 28 | (209) | 0 | 0 | (209) | (181) | 0 | (181) | ||||||||||||
| IND | 3 | 0 | 0 | 3 | (3) | 0 | 0 | (3) | 0 | 0 | 0 | ||||||||||||
| JPM | 41 | 0 | 6 | 47 | (141) | (6) | (1) | (148) | (101) | 0 | (101) | ||||||||||||
| MSB | 12 | 0 | 0 | 12 | (1) | 0 | 0 | (1) | 11 | 0 | 11 | ||||||||||||
| MYC | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | ||||||||||||
| NAB | 116 | 0 | 0 | 116 | 0 | 0 | 0 | 0 | 116 | 0 | 116 | ||||||||||||
| SCX | 12 | 0 | 0 | 12 | (48) | 0 | 0 | (48) | (36) | 0 | (36) | ||||||||||||
| SOG | 2 | 0 | 0 | 2 | (3) | 0 | 0 | (3) | (1) | 0 | (1) | ||||||||||||
| TOR | 1 | 0 | 0 | 1 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1 | 0 | 1 | ||||||||||||
| UAG | 152 | 0 | 0 | 152 | (33) | 0 | 0 | (33) | 119 | 0 | 119 | ||||||||||||
| 店頭合計 | $ | 634 | $ | 4 | $ | 202 | $ | 840 | $ | (1,241) | $ | (9) | $ | (5) | $ | (1,255) | |||||||
(7) ネット・エクスポージャーは、デフォルト発生時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。店頭金融デリバティブ商品から発生するエクスポージャーは、同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
金融デリバティブ商品の公正価値
以下は、ファンドのデリバティブ商品の公正価値をリスク・エクスポージャー別に分類して要約したものである。
資産・負債計算書上の金融デリバティブ商品の公正価値(2016年6月30日現在)
| ヘッジ商品として計上されていないデリバティブ | ||||||||||||
| 商品契約 | クレジット契約 | エクイティ契約 | 外国為替契約 | 金利契約 | 合計 | |||||||
| 金融デリバティブ商品 - 資産 | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| 先物 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 77 | $ | 77 |
| スワップ契約 | 0 | 14 | 0 | 0 | 65 | 79 | ||||||
| $ | 0 | $ | 14 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 142 | $ | 156 | |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 634 | $ | 0 | $ | 634 |
| 買建オプション | 0 | 0 | 0 | 4 | 0 | 4 | ||||||
| スワップ契約 | 0 | 43 | 0 | 159 | 0 | 202 | ||||||
| $ | 0 | $ | 43 | $ | 0 | $ | 797 | $ | 0 | $ | 840 | |
| $ | 0 | $ | 57 | $ | 0 | $ | 797 | $ | 142 | $ | 996 | |
| 金融デリバティブ商品 - 負債 | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| 先物 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (62) | $ | (62) |
| スワップ契約 | 0 | (22) | 0 | 0 | (14) | (36) | ||||||
| $ | 0 | $ | (22) | $ | 0 | $ | 0 | $ | (76) | $ | (98) | |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (1,241) | $ | 0 | $ | (1,241) |
| 売建オプション | 0 | (6) | 0 | (2) | (1) | (9) | ||||||
| スワップ契約 | 0 | (5) | 0 | 0 | 0 | (5) | ||||||
| $ | 0 | $ | (11) | $ | 0 | $ | (1,243) | $ | (1) | $ | (1,255) | |
| $ | 0 | $ | (33) | $ | 0 | $ | (1,243) | $ | (77) | $ | (1,353) | |
損益計算書に対する金融デリバティブ商品の影響(2016年6月30日に終了した年度)
| ヘッジ商品として計上されていないデリバティブ | ||||||||||||
| 商品契約 | クレジット契約 | エクイティ契約 | 外国為替契約 | 金利契約 | 合計 | |||||||
| 金融デリバティブ商品に係る実現純利益(損失) | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| 売建オプション | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 923 | $ | 923 |
| 先物 | 0 | 63 | 0 | 0 | (1,820) | (1,757) | ||||||
| $ | 0 | $ | 63 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (897) | $ | (834) | |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 727 | $ | 0 | $ | 727 |
| 買建オプション | 0 | 0 | 0 | (23) | 0 | (23) | ||||||
| 売建オプション | 0 | 8 | 0 | (38) | 98 | 68 | ||||||
| スワップ契約 | 0 | (23) | 0 | 74 | (148) | (97) | ||||||
| $ | 0 | $ | (15) | $ | 0 | $ | 740 | $ | (50) | $ | 675 | |
| $ | 0 | $ | 48 | $ | 0 | $ | 740 | $ | (947) | $ | (159) | |
| 金融デリバティブ商品に係る未実現評価(損)益の純変動額 | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| 先物 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 867 | $ | 867 |
| スワップ契約 | 0 | 15 | 0 | 0 | (449) | (434) | ||||||
| $ | 0 | $ | 15 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 418 | $ | 433 | |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (814) | $ | 0 | $ | (814) |
| 買建オプション | 0 | 0 | 0 | 12 | 0 | 12 | ||||||
| 売建オプション | 0 | 5 | 0 | (18) | (5) | (18) | ||||||
| スワップ契約 | 0 | 38 | 0 | (65) | 31 | 4 | ||||||
| $ | 0 | $ | 43 | $ | 0 | $ | (885) | $ | 26 | $ | (816) | |
| $ | 0 | $ | 58 | $ | 0 | $ | (885) | $ | 444 | $ | (383) | |
公正価値の測定
以下は、ファンドの資産と負債を評価するために使用された2016年6月30日現在の情報に基づいた公正価値の要約である。
| カテゴリー | レベル1 | レベル2 | レベル3 | 公正価値(2016年6月 30日現在) | ||||
| 投資有価証券(評価額) | ||||||||
| オーストラリア | ||||||||
| 社債等 | $ | 0 | $ | 1,328 | $ | 0 | $ | 1,328 |
| モーゲージ証券 | 0 | 203 | 0 | 203 | ||||
| カナダ | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,418 | 0 | 1,418 | ||||
| ソブリン債 | 0 | 2,464 | 0 | 2,464 | ||||
| ケイマン諸島 | ||||||||
| 資産担保証券 | 0 | 1,855 | 0 | 1,855 | ||||
| 社債等 | 0 | 972 | 0 | 972 | ||||
| 中国 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 501 | 0 | 501 | ||||
| デンマーク | ||||||||
| 社債等 | 0 | 2,809 | 0 | 2,809 | ||||
| フランス | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,034 | 0 | 1,034 | ||||
| ソブリン債 | 0 | 970 | 0 | 970 | ||||
| ドイツ | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 847 | 0 | 847 | ||||
| 香港 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 212 | 0 | 212 | ||||
| アイルランド | ||||||||
| 社債等 | 0 | 451 | 0 | 451 | ||||
| イタリア | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 101 | 0 | 101 | ||||
| 日本 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,737 | 0 | 1,737 | ||||
| メキシコ | ||||||||
| 社債等 | 0 | 378 | 0 | 378 | ||||
| オランダ | ||||||||
| 社債等 | 0 | 918 | 0 | 918 | ||||
| ノルウェー | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 77 | 0 | 77 | ||||
| スロベニア | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 2,406 | 0 | 2,406 | ||||
| 韓国 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 603 | 0 | 603 | ||||
| スペイン | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 1,786 | 0 | 1,786 | ||||
| 国際機関 | ||||||||
| ソブリン債 | 0 | 1,225 | 0 | 1,225 | ||||
| スウェーデン | ||||||||
| 社債等 | 0 | 190 | 0 | 190 | ||||
| スイス | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,115 | 0 | 1,115 | ||||
| 英国 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 2,067 | 0 | 2,067 | ||||
| モーゲージ証券 | 0 | 127 | 0 | 127 | ||||
| ソブリン債 | 0 | 2,065 | 0 | 2,065 | ||||
| 米国 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 6,499 | 0 | 6,499 | ||||
| モーゲージ証券 | 0 | 5,451 | 31 | 5,482 | ||||
| 地方債 | 0 | 754 | 0 | 754 | ||||
| 優先証券 | 265 | 0 | 0 | 265 | ||||
| 米国政府機関債 | 0 | 15,693 | 0 | 15,693 | ||||
| 米国財務省証券 | 0 | 9,798 | 0 | 9,798 | ||||
| 短期金融商品 | 600 | 12,468 | 0 | 13,068 | ||||
| 投資合計 | $ | 865 | $ | 80,522 | $ | 31 | $ | 81,418 |
| 売建有価証券(評価額) | $ | 0 | $ | (3,712) | $ | 0 | $ | (3,712) |
| 金融デリバティブ商品 - 資産 | ||||||||
| 上場または中央清算 | 77 | 79 | 0 | 156 | ||||
| 店頭 | 0 | 840 | 0 | 840 | ||||
| $ | 77 | $ | 919 | $ | 0 | $ | 996 | |
| 金融デリバティブ商品 - 負債 | ||||||||
| 上場または中央清算 | (62) | (36) | 0 | (98) | ||||
| 店頭 | 0 | (1,255) | 0 | (1,255) | ||||
| $ | (62) | $ | (1,291) | $ | 0 | $ | (1,353) | |
| 合計 | $ | 880 | $ | 76,438 | $ | 31 | $ | 77,349 |
2016年6月30日に終了した年度において、レベル1とレベル2の間で移動はなかった。
投資明細表
PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンド
2016年6月30日現在
| 元本金額(単位:千) | 評価額(単位:千) | |||
| 投資有価証券101.0% | ||||
| バミューダ0.9% | ||||
| 社債等0.9% | ||||
| Aircastle Ltd. | ||||
| 5.000% due 04/01/2023 | $ | 300 | $ | 306 |
| Digicel Group Ltd. | ||||
| 8.250% due 09/30/2020 | 300 | 252 | ||
| Weatherford International Ltd. | ||||
| 4.500% due 04/15/2022 | 100 | 86 | ||
| 7.750% due 06/15/2021 | 75 | 73 | ||
| バミューダ合計 | 717 | |||
| (取得原価$711) | ||||
| ブラジル2.2% | ||||
| 社債等2.2% | ||||
| Petrobras Global Finance BV | ||||
| 4.875% due 03/17/2020 (e) | 950 | 893 | ||
| 5.375% due 01/27/2021 (e) | 650 | 597 | ||
| 8.375% due 05/23/2021 | 150 | 155 | ||
| Vale Overseas Ltd. | ||||
| 4.375% due 01/11/2022 | 100 | 94 | ||
| ブラジル合計 | 1,739 | |||
| (取得原価$1,549) | ||||
| カナダ3.4% | ||||
| 社債等3.4% | ||||
| Bombardier, Inc. | ||||
| 5.500% due 09/15/2018 | 250 | 249 | ||
| 7.750% due 03/15/2020 | 200 | 198 | ||
| Cenovus Energy, Inc. | ||||
| 3.800% due 09/15/2023 | 150 | 141 | ||
| Concordia Healthcare Corp. | ||||
| 7.000% due 04/15/2023 | 250 | 214 | ||
| Entertainment One Ltd. | ||||
| 6.875% due 12/15/2022 | GBP | 100 | 135 | |
| First Quantum Minerals Ltd. | ||||
| 7.250% due 10/15/2019 | $ | 100 | 87 | |
| MDC Partners, Inc. | ||||
| 6.500% due 05/01/2024 | 100 | 100 | ||
| Novelis, Inc. | ||||
| 8.375% due 12/15/2017 | 150 | 153 | ||
| Open Text Corp. | ||||
| 5.875% due 06/01/2026 | 250 | 251 | ||
| Teck Resources Ltd. | ||||
| 4.500% due 01/15/2021 | 200 | 175 | ||
| 8.000% due 06/01/2021 | 50 | 52 | ||
| 8.500% due 06/01/2024 | 50 | 52 | ||
| Valeant Pharmaceuticals International, Inc. | ||||
| 5.375% due 03/15/2020 | 550 | 473 | ||
| 6.750% due 08/15/2018 | 350 | 340 | ||
| カナダ合計 | 2,620 | |||
| (取得原価$2,683) | ||||
| ケイマン諸島1.6% | ||||
| 社債等1.6% | ||||
| Biostime International Holdings Ltd. | ||||
| 7.250% due 06/21/2021 | 200 | 207 | ||
| Noble Holding International Ltd. | ||||
| 4.625% due 03/01/2021 | 150 | 122 | ||
| 6.950% due 04/01/2025 | 300 | 240 | ||
| Transocean, Inc. | ||||
| 6.500% due 11/15/2020 | 125 | 112 | ||
| UPCB Finance IV Ltd. | ||||
| 4.000% due 01/15/2027 | EUR | 500 | 539 | |
| ケイマン諸島合計 | 1,220 | |||
| (取得原価$1,167) | ||||
| フィンランド0.1% | ||||
| 社債等0.1% | ||||
| Outokumpu OYJ | ||||
| 7.250% due 06/16/2021 | 100 | 113 | ||
| フィンランド合計 | 113 | |||
| (取得原価$113) | ||||
| フランス1.7% | ||||
| 社債等1.7% | ||||
| BiSoho SAS | ||||
| 5.875% due 05/01/2023 | 100 | 115 | ||
| CMA CGM S.A. | ||||
| 7.750% due 01/15/2021 | 100 | 85 | ||
| Horizon Holdings I SASU | ||||
| 7.250% due 08/01/2023 (e) | 300 | 347 | ||
| Horizon Holdings III SASU | ||||
| 5.125% due 08/01/2022 | 150 | 172 | ||
| Numericable-SFR S.A. | ||||
| 5.375% due 05/15/2022 | 100 | 113 | ||
| 5.625% due 05/15/2024 | 250 | 280 | ||
| 7.375% due 05/01/2026 | $ | 200 | 198 | |
| フランス合計 | 1,310 | |||
| (取得原価$1,416) | ||||
| ドイツ2.4% | ||||
| 社債等2.4% | ||||
| CeramTec Group GmbH | ||||
| 8.250% due 08/15/2021 | EUR | 150 | 177 | |
| Deutsche Raststaetten Gruppe IV GmbH | ||||
| 6.750% due 12/30/2020 | 200 | 236 | ||
| Kirk Beauty One GmbH | ||||
| 8.750% due 07/15/2023 | 200 | 237 | ||
| Paternoster Holding III GmbH | ||||
| 8.500% due 02/15/2023 | 300 | 304 | ||
| Pfleiderer GmbH | ||||
| 7.875% due 08/01/2019 | 125 | 144 | ||
| Unitymedia GmbH | ||||
| 3.750% due 01/15/2027 | 500 | 511 | ||
| Unitymedia Hessen GmbH & Co. KG | ||||
| 5.500% due 01/15/2023 | $ | 250 | 252 | |
| ドイツ合計 | 1,861 | |||
| (取得原価$1,946) | ||||
| アイルランド1.9% | ||||
| 社債等1.9% | ||||
| AerCap Ireland Capital Ltd. | ||||
| 3.950% due 02/01/2022 | 750 | 752 | ||
| Ardagh Packaging Finance PLC | ||||
| 4.250% due 01/15/2022 | EUR | 200 | 227 | |
| 7.250% due 05/15/2024 | $ | 200 | 205 | |
| Endo Ltd. | ||||
| 6.000% due 07/15/2023 | 300 | 264 | ||
| アイルランド合計 | 1,448 | |||
| (取得原価$1,467) | ||||
| イタリア1.1% | ||||
| 社債等1.1% | ||||
| Intesa Sanpaolo SpA | ||||
| 5.710% due 01/15/2026 | $ | 750 | 712 | |
| Zobele Holding SpA | ||||
| 7.875% due 02/01/2018 | EUR | 150 | 170 | |
| イタリア合計 | 882 | |||
| (取得原価$938) | ||||
| チャンネル諸島ジャージー島0.6% | ||||
| 社債等0.6% | ||||
| Lincoln Finance Ltd. | ||||
| 6.875% due 04/15/2021 | 100 | 119 | ||
| 7.375% due 04/15/2021 | $ | 200 | 208 | |
| TVL Finance PLC | ||||
| 8.500% due 05/15/2023 | GBP | 100 | 130 | |
| チャンネル諸島ジャージー島合計 | 457 | |||
| (取得原価$461) | ||||
| ルクセンブルク9.9% | ||||
| バンク・ローン債務0.5% | ||||
| Ortho-Clinical Diagnostics Holdings Luxembourg S.A R.L. | ||||
| 4.750% due 06/30/2021 | $ | 399 | 378 | |
| 社債等9.4% | ||||
| Accudyne Industries Borrower | ||||
| 7.750% due 12/15/2020 | 250 | 222 | ||
| Albea Beauty Holdings S.A. | ||||
| 8.750% due 11/01/2019 | EUR | 150 | 177 | |
| Altice Financing S.A. | ||||
| 5.250% due 02/15/2023 | 300 | 338 | ||
| 7.500% due 05/15/2026 | $ | 250 | 246 | |
| Altice Luxembourg S.A. | ||||
| 7.250% due 05/15/2022 | EUR | 500 | 561 | |
| Ardagh Finance Holdings S.A. | ||||
| 8.375% due 06/15/2019 (a) | 236 | 267 | ||
| Auris Luxembourg II S.A. | ||||
| 8.000% due 01/15/2023 | 250 | 299 | ||
| Capsugel S.A. | ||||
| 7.000% due 05/15/2019 (a) | $ | 156 | 156 | |
| Cirsa Funding Luxembourg S.A. | ||||
| 5.750% due 05/15/2021 | EUR | 100 | 114 | |
| ConvaTec Finance International S.A. | ||||
| 8.250% due 01/15/2019 (a) | $ | 250 | 246 | |
| Garfunkelux Holdco 3 S.A. | ||||
| 8.500% due 11/01/2022 | GBP | 300 | 382 | |
| GCL Holdings S.C.A. | ||||
| 9.375% due 04/15/2018 | EUR | 250 | 284 | |
| Hanesbrands Finance Luxembourg S.C.A. | ||||
| 3.500% due 06/15/2024 | 100 | 112 | ||
| Intelsat Jackson Holdings S.A. | ||||
| 7.250% due 04/01/2019 | $ | 125 | 92 | |
| 8.000% due 02/15/2024 | 100 | 99 | ||
| LSF9 Balta Issuer S.A. | ||||
| 7.750% due 09/15/2022 | EUR | 350 | 412 | |
| Mallinckrodt International Finance S.A. | ||||
| 5.625% due 10/15/2023 | $ | 250 | 234 | |
| 5.750% due 08/01/2022 | 250 | 239 | ||
| Matterhorn Telecom S.A. | ||||
| 3.625% due 05/01/2022 | CHF | 200 | 196 | |
| SIG Combibloc Holdings S.C.A. | ||||
| 7.750% due 02/15/2023 (e) | EUR | 450 | 528 | |
| Swissport Investments S.A. | ||||
| 6.750% due 12/15/2021 | 100 | 114 | ||
| Telecom Italia Capital S.A. | ||||
| 6.000% due 09/30/2034 | $ | 1,000 | 960 | |
| Trinseo Materials Operating S.C.A. | ||||
| 6.375% due 05/01/2022 | EUR | 100 | 112 | |
| Wind Acquisition Finance S.A. | ||||
| 4.750% due 07/15/2020 | $ | 500 | 493 | |
| 7.000% due 04/23/2021 | EUR | 200 | 218 | |
| 7.375% due 04/23/2021 | $ | 250 | 239 | |
| 7,340 | ||||
| ルクセンブルク合計 | 7,718 | |||
| (取得原価$7,880) | ||||
| メキシコ0.3% | ||||
| 社債等0.3% | ||||
| Cemex S.A.B. de C.V. | ||||
| 7.750% due 04/16/2026 | 250 | 263 | ||
| メキシコ合計 | 263 | |||
| (取得原価$253) | ||||
| オランダ2.2% | ||||
| 社債等2.2% | ||||
| Constellium NV | ||||
| 5.750% due 05/15/2024 | 100 | 79 | ||
| Cooperatieve Rabobank UA | ||||
| 8.375% due 07/26/2016 (b) | 250 | 251 | ||
| NXP BV | ||||
| 4.625% due 06/01/2023 | 200 | 204 | ||
| Telefonica Europe BV | ||||
| 5.875% due 03/31/2024 (b) | EUR | 500 | 568 | |
| VTR Finance BV | ||||
| 6.875% due 01/15/2024 | $ | 250 | 250 | |
| Ziggo Bond Finance BV | ||||
| 5.875% due 01/15/2025 | 250 | 243 | ||
| Ziggo Secured Finance BV | ||||
| 3.750% due 01/15/2025 | EUR | 125 | 136 | |
| オランダ合計 | 1,731 | |||
| (取得原価$1,657) | ||||
| ノルウェー0.5% | ||||
| 社債等0.5% | ||||
| Lock | ||||
| 7.000% due 08/15/2021 | 350 | 397 | ||
| ノルウェー合計 | 397 | |||
| (取得原価$391) | ||||
| スペイン0.2% | ||||
| 社債等0.2% | ||||
| Banco Bilbao Vizcaya Argentaria S.A. | ||||
| 6.750% due 02/18/2020 (b) | 200 | 191 | ||
| スペイン合計 | 191 | |||
| (取得原価$206) | ||||
| スウェーデン0.4% | ||||
| 社債等0.4% | ||||
| Perstorp Holding AB | ||||
| 9.000% due 05/15/2017 | 250 | 279 | ||
| スウェーデン合計 | 279 | |||
| (取得原価$318) | ||||
| 英国6.6% | ||||
| 社債等6.6% | ||||
| Anglo American Capital PLC | ||||
| 1.500% due 04/01/2020 | 150 | 152 | ||
| 4.450% due 09/27/2020 | $ | 500 | 491 | |
| Arqiva Broadcast Finance PLC | ||||
| 9.500% due 03/31/2020 | GBP | 250 | 358 | |
| Ensco PLC | ||||
| 4.700% due 03/15/2021 | $ | 100 | 83 | |
| Ineos Finance PLC | ||||
| 4.000% due 05/01/2023 | EUR | 500 | 534 | |
| International Game Technology PLC | ||||
| 6.250% due 02/15/2022 | $ | 500 | 511 | |
| Jaguar Land Rover Automotive PLC | ||||
| 5.000% due 02/15/2022 | GBP | 250 | 339 | |
| New Look Secured Issuer PLC | ||||
| 6.500% due 07/01/2022 | 250 | 309 | ||
| Pizzaexpress Financing 2 PLC | ||||
| 6.625% due 08/01/2021 | 100 | 126 | ||
| Premier Foods Finance PLC | ||||
| 6.500% due 03/15/2021 | 200 | 256 | ||
| Royal Bank of Scotland Group PLC | ||||
| 5.125% due 05/28/2024 | $ | 150 | 147 | |
| Synlab Bondco PLC | ||||
| 6.250% due 07/01/2022 | EUR | 350 | 412 | |
| TA MFG. Ltd. | ||||
| 3.625% due 04/15/2023 | 200 | 209 | ||
| TES Finance PLC | ||||
| 6.750% due 07/15/2020 | GBP | 200 | 218 | |
| Virgin Media Finance PLC | ||||
| 5.750% due 01/15/2025 | $ | 750 | 721 | |
| 6.000% due 10/15/2024 | 250 | 246 | ||
| 英国合計 | 5,112 | |||
| (取得原価$5,347) | ||||
| 米国52.3% | ||||
| バンク・ローン債務1.3% | ||||
| AVSC Holding Corp. | ||||
| 4.500% due 01/24/2021 | 249 | 246 | ||
| Gardner Denver, Inc. | ||||
| 4.250% due 07/30/2020 | 398 | 366 | ||
| Gates Global LLC | ||||
| 4.250% due 07/06/2021 | 245 | 234 | ||
| Veritas U.S., Inc. | ||||
| 6.625% due 01/27/2023 | 150 | 131 | ||
| 977 | ||||
| 社債等50.7% | ||||
| ADT Corp. | ||||
| 3.500% due 07/15/2022 | 300 | 276 | ||
| AECOM | ||||
| 5.750% due 10/15/2022 | 100 | 102 | ||
| 5.875% due 10/15/2024 | 150 | 154 | ||
| AES Corp. | ||||
| 7.375% due 07/01/2021 | 125 | 142 | ||
| Alcoa, Inc. | ||||
| 5.400% due 04/15/2021 | 150 | 160 | ||
| Aleris International, Inc. | ||||
| 7.875% due 11/01/2020 | 100 | 89 | ||
| 9.500% due 04/01/2021 | 400 | 412 | ||
| Ally Financial, Inc. | ||||
| 4.250% due 04/15/2021 | 100 | 100 | ||
| 8.000% due 11/01/2031 | 68 | 80 | ||
| AMC Networks, Inc. | ||||
| 5.000% due 04/01/2024 | 450 | 447 | ||
| Antero Resources Corp. | ||||
| 5.375% due 11/01/2021 | 250 | 246 | ||
| Aramark Services, Inc. | ||||
| 4.750% due 06/01/2026 | 200 | 196 | ||
| Argos Merger Sub, Inc. | ||||
| 7.125% due 03/15/2023 | 550 | 568 | ||
| Associated Materials LLC | ||||
| 9.125% due 11/01/2017 | 475 | 425 | ||
| Berry Plastics Corp. | ||||
| 6.000% due 10/15/2022 | 125 | 130 | ||
| Blue Coat Holdings, Inc. | ||||
| 8.375% due 06/01/2023 | 125 | 142 | ||
| Boyd Gaming Corp. | ||||
| 6.875% due 05/15/2023 | 150 | 160 | ||
| Caesars Entertainment Resort Properties LLC | ||||
| 8.000% due 10/01/2020 | 200 | 201 | ||
| CalAtlantic Group, Inc. | ||||
| 5.250% due 06/01/2026 | 150 | 146 | ||
| CCO Holdings LLC | ||||
| 5.500% due 05/01/2026 | 100 | 102 | ||
| 5.875% due 04/01/2024 | 150 | 156 | ||
| Centene Corp. | ||||
| 5.625% due 02/15/2021 | 100 | 104 | ||
| Central Garden & Pet Co. | ||||
| 6.125% due 11/15/2023 | 200 | 209 | ||
| CenturyLink, Inc. | ||||
| 7.500% due 04/01/2024 | 200 | 202 | ||
| Chemours Co. | ||||
| 6.625% due 05/15/2023 | 250 | 214 | ||
| Cheniere Corpus Christi Holdings LLC | ||||
| 7.000% due 06/30/2024 | 200 | 206 | ||
| Chesapeake Energy Corp. | ||||
| 8.000% due 12/15/2022 | 150 | 127 | ||
| CIT Group, Inc. | ||||
| 5.000% due 08/15/2022 | 500 | 510 | ||
| CNH Industrial Capital LLC | ||||
| 4.375% due 11/06/2020 | 350 | 354 | ||
| CommScope Technologies Finance LLC | ||||
| 6.000% due 06/15/2025 | 300 | 309 | ||
| Community Health Systems, Inc. | ||||
| 6.875% due 02/01/2022 | 250 | 220 | ||
| 8.000% due 11/15/2019 | 200 | 197 | ||
| Continental Resources, Inc. | ||||
| 4.500% due 04/15/2023 | 450 | 422 | ||
| CPG Merger Sub LLC | ||||
| 8.000% due 10/01/2021 | 500 | 502 | ||
| Crimson Merger Sub, Inc. | ||||
| 6.625% due 05/15/2022 | 250 | 207 | ||
| DCP Midstream LLC | ||||
| 5.850% due 05/21/2043 | 200 | 145 | ||
| Dell, Inc. | ||||
| 5.400% due 09/10/2040 | 100 | 75 | ||
| Diamond 1 Finance Corp. | ||||
| 5.875% due 06/15/2021 | 200 | 204 | ||
| 6.020% due 06/15/2026 | 200 | 209 | ||
| 7.125% due 06/15/2024 | 100 | 105 | ||
| DISH DBS Corp. | ||||
| 5.000% due 03/15/2023 | 200 | 182 | ||
| DJO Finance LLC | ||||
| 8.125% due 06/15/2021 | 275 | 239 | ||
| Dynegy, Inc. | ||||
| 6.750% due 11/01/2019 | 250 | 252 | ||
| EMI Music Publishing Group North America Holdings, Inc. | ||||
| 7.625% due 06/15/2024 | 250 | 257 | ||
| Endo Finance LLC | ||||
| 5.750% due 01/15/2022 | 150 | 136 | ||
| 7.750% due 01/15/2022 | 150 | 140 | ||
| Energy Transfer Equity LP | ||||
| 7.500% due 10/15/2020 | 150 | 160 | ||
| Ensemble S Merger Sub, Inc. | ||||
| 9.000% due 09/30/2023 | 500 | 496 | ||
| Equinix, Inc. | ||||
| 5.875% due 01/15/2026 | 200 | 209 | ||
| ESH Hospitality, Inc. | ||||
| 5.250% due 05/01/2025 | 250 | 245 | ||
| FelCor Lodging LP | ||||
| 6.000% due 06/01/2025 | 200 | 202 | ||
| First Data Corp. | ||||
| 7.000% due 12/01/2023 | 400 | 406 | ||
| Freeport-McMoRan, Inc. | ||||
| 2.375% due 03/15/2018 | 200 | 197 | ||
| 3.100% due 03/15/2020 | 500 | 475 | ||
| Fresh Market, Inc. | ||||
| 9.750% due 05/01/2023 | 250 | 235 | ||
| Frontier Communications Corp. | ||||
| 8.875% due 09/15/2020 | 500 | 536 | ||
| 10.500% due 09/15/2022 | 200 | 212 | ||
| Gardner Denver, Inc. | ||||
| 6.875% due 08/15/2021 | 300 | 274 | ||
| Gates Global LLC | ||||
| 5.750% due 07/15/2022 | EUR | 100 | 94 | |
| 6.000% due 07/15/2022 | $ | 350 | 308 | |
| GCP Applied Technologies, Inc. | ||||
| 9.500% due 02/01/2023 | 275 | 308 | ||
| Genesis Energy LP | ||||
| 6.750% due 08/01/2022 | 100 | 98 | ||
| GEO Group, Inc. | ||||
| 6.000% due 04/15/2026 | 125 | 127 | ||
| Gray Television, Inc. | ||||
| 5.875% due 07/15/2026 | 250 | 251 | ||
| Greatbatch Ltd. | ||||
| 9.125% due 11/01/2023 | 200 | 200 | ||
| Greystar Real Estate Partners LLC | ||||
| 8.250% due 12/01/2022 | 250 | 259 | ||
| Gulfport Energy Corp. | ||||
| 6.625% due 05/01/2023 | 100 | 99 | ||
| 7.750% due 11/01/2020 | 50 | 52 | ||
| HCA, Inc. | ||||
| 5.875% due 02/15/2026 | 250 | 260 | ||
| HD Supply, Inc. | ||||
| 5.750% due 04/15/2024 | 400 | 417 | ||
| Hearthside Group Holdings LLC | ||||
| 6.500% due 05/01/2022 | 250 | 213 | ||
| Herc Spinoff Escrow Issuer LLC | ||||
| 7.500% due 06/01/2022 | 200 | 197 | ||
| Hertz Corp. | ||||
| 6.250% due 10/15/2022 | 100 | 103 | ||
| Hexion, Inc. | ||||
| 8.875% due 02/01/2018 | 100 | 87 | ||
| Horizon Pharma Financing, Inc. | ||||
| 6.625% due 05/01/2023 | 250 | 234 | ||
| HUB International Ltd. | ||||
| 9.250% due 02/15/2021 | 200 | 210 | ||
| iHeartCommunications, Inc. | ||||
| 9.000% due 12/15/2019 | 200 | 151 | ||
| Immucor, Inc. | ||||
| 11.125% due 08/15/2019 | 250 | 229 | ||
| IMS Health, Inc. | ||||
| 4.125% due 04/01/2023 | EUR | 250 | 283 | |
| Informatica LLC | ||||
| 7.125% due 07/15/2023 | $ | 450 | 429 | |
| Iron Mountain US Holdings, Inc. | ||||
| 5.375% due 06/01/2026 | 150 | 146 | ||
| Jaguar Holding Co. II | ||||
| 6.375% due 08/01/2023 | 200 | 205 | ||
| JC Penney Corp., Inc. | ||||
| 5.875% due 07/01/2023 | 100 | 101 | ||
| KFC Holding Co. | ||||
| 5.250% due 06/01/2026 | 100 | 103 | ||
| Kinetic Concepts, Inc. | ||||
| 10.500% due 11/01/2018 | 300 | 300 | ||
| 12.500% due 11/01/2019 | 250 | 237 | ||
| Kloeckner Pentaplast of America, Inc. | ||||
| 7.125% due 11/01/2020 | EUR | 100 | 116 | |
| KLX, Inc. | ||||
| 5.875% due 12/01/2022 | $ | 125 | 123 | |
| L Brands, Inc. | ||||
| 6.750% due 07/01/2036 | 100 | 100 | ||
| Level 3 Financing, Inc. | ||||
| 5.250% due 03/15/2026 | 200 | 196 | ||
| Manitowoc Foodservice, Inc. | ||||
| 9.500% due 02/15/2024 | 250 | 281 | ||
| Match Group, Inc. | ||||
| 6.375% due 06/01/2024 | 150 | 156 | ||
| McGraw-Hill Global Education Holdings LLC | ||||
| 7.875% due 05/15/2024 | 50 | 52 | ||
| MGM Growth Properties Operating Partnership LP | ||||
| 5.625% due 05/01/2024 | 100 | 106 | ||
| Micron Technology, Inc. | ||||
| 7.500% due 09/15/2023 | 300 | 319 | ||
| MPH Acquisition Holdings LLC | ||||
| 7.125% due 06/01/2024 | 200 | 210 | ||
| MPT Operating Partnership LP | ||||
| 6.375% due 03/01/2024 | 100 | 107 | ||
| MSCI, Inc. | ||||
| 5.750% due 08/15/2025 | 250 | 261 | ||
| Navient Corp. | ||||
| 4.875% due 06/17/2019 | 200 | 193 | ||
| 5.500% due 01/15/2019 | 250 | 251 | ||
| NBTY, Inc. | ||||
| 7.625% due 05/15/2021 | 375 | 376 | ||
| Newfield Exploration Co. | ||||
| 5.750% due 01/30/2022 | 100 | 102 | ||
| Nielsen Finance LLC | ||||
| 5.000% due 04/15/2022 | 250 | 256 | ||
| NRG Energy, Inc. | ||||
| 6.250% due 07/15/2022 | 400 | 390 | ||
| 7.875% due 05/15/2021 | 154 | 160 | ||
| Oasis Petroleum, Inc. | ||||
| 6.500% due 11/01/2021 | 100 | 92 | ||
| ONEOK, Inc. | ||||
| 7.500% due 09/01/2023 | 250 | 267 | ||
| Pactiv LLC | ||||
| 8.375% due 04/15/2027 | 300 | 317 | ||
| Parsley Energy LLC | ||||
| 6.250% due 06/01/2024 | 50 | 51 | ||
| 7.500% due 02/15/2022 | 250 | 262 | ||
| Party City Holdings, Inc. | ||||
| 6.125% due 08/15/2023 | 150 | 156 | ||
| Penske Automotive Group, Inc. | ||||
| 5.500% due 05/15/2026 | 100 | 95 | ||
| Performance Food Group, Inc. | ||||
| 5.500% due 06/01/2024 | 100 | 102 | ||
| Pinnacle Entertainment, Inc. | ||||
| 5.625% due 05/01/2024 | 100 | 100 | ||
| Platform Specialty Products Corp. | ||||
| 10.375% due 05/01/2021 | 250 | 252 | ||
| Ply Gem Industries, Inc. | ||||
| 6.500% due 02/01/2022 | 350 | 346 | ||
| PQ Corp. | ||||
| 6.750% due 11/15/2022 | 50 | 52 | ||
| PRA Holdings, Inc. | ||||
| 9.500% due 10/01/2023 | 300 | 334 | ||
| Prestige Brands, Inc. | ||||
| 6.375% due 03/01/2024 | 100 | 104 | ||
| Pride International, Inc. | ||||
| 6.875% due 08/15/2020 | 100 | 96 | ||
| Prime Security Services Borrower LLC | ||||
| 9.250% due 05/15/2023 | 250 | 266 | ||
| PulteGroup, Inc. | ||||
| 5.500% due 03/01/2026 | 150 | 154 | ||
| Qorvo, Inc. | ||||
| 6.750% due 12/01/2023 | 400 | 417 | ||
| Quorum Health Corp. | ||||
| 11.625% due 04/15/2023 | 300 | 303 | ||
| Range Resources Corp. | ||||
| 5.000% due 08/15/2022 | 250 | 237 | ||
| RegionalCare Hospital Partners Holdings, Inc. | ||||
| 8.250% due 05/01/2023 | 150 | 154 | ||
| Reynolds Group Issuer, Inc. | ||||
| 7.000% due 07/15/2024 | 100 | 103 | ||
| RHP Hotel Properties LP | ||||
| 5.000% due 04/15/2023 | 250 | 249 | ||
| Rice Energy, Inc. | ||||
| 7.250% due 05/01/2023 | 100 | 102 | ||
| Rockies Express Pipeline LLC | ||||
| 6.000% due 01/15/2019 | 250 | 256 | ||
| Rowan Cos., Inc. | ||||
| 4.750% due 01/15/2024 | 600 | 488 | ||
| Sabine Pass Liquefaction LLC | ||||
| 5.625% due 02/01/2021 | 500 | 508 | ||
| 5.875% due 06/30/2026 | 150 | 151 | ||
| Scientific Games International, Inc. | ||||
| 7.000% due 01/01/2022 | 150 | 152 | ||
| Scotts Miracle-Gro Co. | ||||
| 6.000% due 10/15/2023 | 125 | 132 | ||
| Select Medical Corp. | ||||
| 6.375% due 06/01/2021 | 200 | 193 | ||
| Selectica, Inc. | ||||
| 8.750% due 12/31/2049 (c) | 3,300 | 0 | ||
| Signode Industrial Group Lux S.A. | ||||
| 6.375% due 05/01/2022 | 400 | 385 | ||
| Simmons Foods, Inc. | ||||
| 7.875% due 10/01/2021 | 250 | 228 | ||
| Solera LLC | ||||
| 10.500% due 03/01/2024 | 300 | 317 | ||
| Southwestern Energy Co. | ||||
| 7.500% due 02/01/2018 | 150 | 160 | ||
| Spectrum Brands, Inc. | ||||
| 5.750% due 07/15/2025 | 125 | 131 | ||
| Springs Industries, Inc. | ||||
| 6.250% due 06/01/2021 | 300 | 305 | ||
| Sprint Communications, Inc. | ||||
| 7.000% due 03/01/2020 | 250 | 263 | ||
| 7.000% due 08/15/2020 | 250 | 224 | ||
| Sprint Corp. | ||||
| 7.625% due 02/15/2025 | 500 | 398 | ||
| 7.875% due 09/15/2023 | 675 | 555 | ||
| Standard Industries, Inc. | ||||
| 6.000% due 10/15/2025 | 350 | 367 | ||
| Sterigenics-Nordion Holdings LLC | ||||
| 6.500% due 05/15/2023 | 200 | 203 | ||
| Sunoco LP | ||||
| 6.250% due 04/15/2021 | 250 | 250 | ||
| Talen Energy Supply LLC | ||||
| 6.500% due 06/01/2025 | 100 | 84 | ||
| Targa Resources Partners LP | ||||
| 4.250% due 11/15/2023 | 250 | 226 | ||
| Tempur Sealy International, Inc. | ||||
| 5.500% due 06/15/2026 | 200 | 197 | ||
| Tesoro Logistics LP | ||||
| 6.125% due 10/15/2021 | 200 | 208 | ||
| T-Mobile USA, Inc. | ||||
| 6.000% due 03/01/2023 | 150 | 156 | ||
| 6.625% due 04/01/2023 | 500 | 532 | ||
| TransDigm, Inc. | ||||
| 6.000% due 07/15/2022 | 150 | 152 | ||
| 6.375% due 06/15/2026 | 250 | 250 | ||
| 6.500% due 07/15/2024 | 250 | 255 | ||
| Univar USA, Inc. | ||||
| 6.750% due 07/15/2023 | 125 | 124 | ||
| US Concrete, Inc. | ||||
| 6.375% due 06/01/2024 | 250 | 251 | ||
| US Foods, Inc. | ||||
| 5.875% due 06/15/2024 | 250 | 257 | ||
| Valeant Pharmaceuticals International | ||||
| 6.375% due 10/15/2020 | 300 | 260 | ||
| Vander Intermediate Holding II Corp. | ||||
| 9.750% due 02/01/2019 (a) | 100 | 54 | ||
| VEREIT Operating Partnership LP | ||||
| 4.875% due 06/01/2026 | 100 | 103 | ||
| VeriSign, Inc. | ||||
| 5.250% due 04/01/2025 | 100 | 103 | ||
| VWR Funding, Inc. | ||||
| 4.625% due 04/15/2022 | EUR | 500 | 561 | |
| Wayne Merger Sub LLC | ||||
| 8.250% due 08/01/2023 | $ | 250 | 247 | |
| WESCO Distribution, Inc. | ||||
| 5.375% due 06/15/2024 | 150 | 150 | ||
| Western Digital Corp. | ||||
| 7.375% due 04/01/2023 | 300 | 320 | ||
| Whiting Petroleum Corp. | ||||
| 5.750% due 03/15/2021 | 300 | 272 | ||
| Williams Cos., Inc. | ||||
| 4.550% due 06/24/2024 | 150 | 139 | ||
| Williams Partners LP | ||||
| 4.125% due 11/15/2020 | 125 | 124 | ||
| WPX Energy, Inc. | ||||
| 7.500% due 08/01/2020 | 125 | 125 | ||
| XPO Logistics, Inc. | ||||
| 5.750% due 06/15/2021 | EUR | 200 | 210 | |
| Yum! Brands, Inc. | ||||
| 5.350% due 11/01/2043 | $ | 100 | 81 | |
| Zekelman Industries, Inc. | ||||
| 9.875% due 06/15/2023 | 200 | 203 | ||
| ZF North America Capital, Inc. | ||||
| 4.750% due 04/29/2025 | 200 | 203 | ||
| 39,388 | ||||
| モーゲージ証券0.3% | ||||
| Alternative Loan Trust | ||||
| 6.250% due 11/25/2036 (c) | 157 | 135 | ||
| Residential Accredit Loans, Inc. Trust | ||||
| 0.733% due 12/25/2045 | 184 | 129 | ||
| 264 | ||||
| 米国合計 | 40,629 | |||
| (取得原価$39,513) | ||||
| 短期金融商品12.7% | ||||
| コマーシャル・ペーパー12.0% | ||||
| Federal Home Loan Bank | ||||
| 0.277% due 07/01/2016 | 1,300 | 1,300 | ||
| 0.290% due 07/06/2016 | 900 | 900 | ||
| 0.290% due 07/08/2016 | 100 | 100 | ||
| 0.300% due 08/29/2016 | 400 | 400 | ||
| 0.310% due 07/14/2016 | 1,200 | 1,200 | ||
| 0.310% due 08/05/2016 (d) | 2,000 | 2,000 | ||
| 0.310% due 08/10/2016 | 900 | 900 | ||
| 0.320% due 08/01/2016 | 200 | 200 | ||
| 0.320% due 08/12/2016 | 800 | 800 | ||
| 0.320% due 09/01/2016 | 1,300 | 1,299 | ||
| 0.330% due 07/21/2016 | 100 | 100 | ||
| 0.335% due 07/07/2016 | 100 | 100 | ||
| 9,299 | ||||
| 定期預金0.7% | ||||
| ANZ National Bank | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | 34 | 34 | ||
| Bank of Tokyo-Mitsubishi UFJ Ltd. | ||||
| (0.330%) due 07/01/2016 | ¥ | 4 | 0 | |
| 0.130% due 07/01/2016 | $ | 73 | 73 | |
| Citibank N.A. | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | 53 | 53 | ||
| DBS Bank Ltd. | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | 217 | 217 | ||
| Deutsche Bank AG | ||||
| (0.550%) due 07/01/2016 | EUR | 10 | 11 | |
| HSBC Bank | ||||
| (0.550%) due 07/01/2016 | 5 | 5 | ||
| JPMorgan Chase & Co. | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | $ | 131 | 131 | |
| National Australia Bank Ltd. | ||||
| 0.130% due 07/01/2016 | 11 | 11 | ||
| Nordea Bank AB | ||||
| (0.550%) due 07/01/2016 | EUR | 25 | 28 | |
| Sumitomo Mitsui Banking Corp. | ||||
| (0.550%) due 07/01/2016 | 5 | 6 | ||
| (0.330%) due 07/01/2016 | ¥ | 83 | 1 | |
| 570 | ||||
| 短期金融商品合計 | 9,869 | |||
| (取得原価$9,868) | ||||
| 投資有価証券合計101.0% | $ | 78,556 | ||
| (取得原価$77,884) | ||||
| 金融デリバティブ商品(f)(h) (1.1%) | (890) | |||
| (取得原価またはプレミアム(純額)$(91)) | ||||
| その他の資産および負債(純額)0.1% | 82 | |||
| 純資産100.0% | $ | 77,748 |
投資明細表に対する注記(金額単位:千*):
* 残高ゼロには、実際の金額を四捨五入した結果千未満となったケースが含まれている。
(a) 現物配当証券
(b) 永久債(記載の日付は次回の償還日である。)
(c) 当有価証券は、債務不履行状態にある。
(d) クーポンは加重平均レートである。
借入およびその他の金融取引
リバース・レポ契約:
| 取引相手 | 借入金利 | 借入日 | 満期日 | 借入金額(2) | リバース・レポ契約に係る未払金 | ||
| BPS | (3.000)% | 06/15/2016 | NA(1) | EUR | (318) | $ | (353) |
| CFR | (0.750)% | 04/26/2016 | NA(1) | (436) | (483) | ||
| JML | 1.400% | 06/27/2016 | 07/08/2016 | $ | (1,139) | (1,139) | |
| リバース・レポ契約合計 | $ | (1,975) |
(1) 満期の定めのないリバース・レポ契約
(2) 2016年6月30日に終了した年度中の平均借入残高は$202で、加重平均金利は2.964%であった。
担保付借入として会計処理される振替
| 契約の残存期間 | ||||||||||
| 翌日物および継続 | 30日以下 | 31~90日 | 90日超 | 合計 | ||||||
| リバース・レポ契約 | ||||||||||
| Non - U.S. Corporate Debt | $ | 0 | $ | (1,139) | $ | 0 | $ | (836) | $ | (1,975) |
| リバース・レポ契約合計 | $ | 0 | $ | (1,139) | $ | 0 | $ | (836) | $ | (1,975) |
借入およびその他の金融取引の要約
以下は、2016年6月30日現在の借入およびその他の金融取引、ならびに差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(e) 2016年6月30日現在、以下のマスター契約の条件に基づき、市場価格合計$2,306の有価証券が担保として差し入れられている。
| 取引相手 | レポ契約に係る未収金 | リバース・レポ契約に係る未払金 | セール・バイバック取引に係る未払金 | 売建に係る未払金 | 借入およびその他の金融取引合計 | (受取)差入担保 | ネット・エクスポージャー(3) | |||||||
| グローバル/マスターレポ契約 | ||||||||||||||
| BPS | $ | 0 | $ | (353) | $ | 0 | $ | 0 | $ | (353) | $ | 347 | $ | (6) |
| CFR | 0 | (483) | 0 | 0 | (483) | 469 | (14) | |||||||
| JML | 0 | (1,139) | 0 | 0 | (1,139) | 1,490 | 351 | |||||||
| 借入およびその他の金融取引合計 | $ | 0 | $ | (1,975) | $ | 0 | $ | 0 |
(3) ネット・エクスポージャーはデフォルト発生時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。借入およびその他の金融取引から発生するエクスポージャーは、同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
(f) 金融デリバティブ商品:上場または中央清算
信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(1)
| 変動証拠金 | ||||||||||||
| 指数/トランシェ | 受取固定金利 | 満期日 | 想定元本(2) | 市場価格(3) | 未実現評価益 | 資産 | 負債 | |||||
| CDX.HY-26 Index | 5.000% | 06/20/2021 | $ | 1,000 | $ | 34 | $ | 2 | $ | 1 | $ | 0 |
| iTraxx Europe Crossover Series 25 Index | 5.000% | 06/20/2021 | EUR | 2,700 | 175 | 11 | 15 | 0 | ||||
| スワップ契約合計 | $ | 209 | $ | 13 | $ | 16 | $ | 0 | ||||
(1) ファンドがプロテクションの売り手で、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの買い手にスワップの想定元本に等しい額を支払い、参照債務の引渡しを受けるかもしくは参照インデックスを構成する有価証券の引渡しを受ける、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で支払う。
(2) 当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合にファンドがクレジット・プロテクションの売り手として支払うことが要求される、または買い手として受け取る可能性がある最大額を示す。
(3) 信用指数に係るクレジット・デフォルト・スワップ契約の価格およびその結果としての価値は、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、スワップ契約の想定元本が期末に決済/売却された場合のクレジット・デリバティブの予想債務(または利益)の可能性を表す。スワップの想定元本に対する市場価格の絶対額での増加は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由発生の可能性やリスクの拡大を表す。
金融デリバティブ商品:上場または中央清算要約
以下は、2016年6月30日現在の上場または中央清算金融デリバティブ商品の市場価格と変動証拠金の要約である。
(g) 2016年6月30日現在、上場または中央清算金融デリバティブ商品について$138の現金が担保として差し入れられている。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
| 金融デリバティブ資産 | 金融デリバティブ負債 | ||||||||||||||||
| 市場価格 | 変動証拠金資産 | 市場価格 | 変動証拠金負債 | ||||||||||||||
| 買建オプション | 先物 | スワップ契約 | 合計 | 売建オプション | 先物 | スワップ契約 | 合計 | ||||||||||
| 上場または中央清算合計 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 16 | $ | 16 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | |
(h) 金融デリバティブ商品:店頭
外国為替先渡契約:
| 未実現評価(損)益 | |||||||||
| 取引相手 | 決済月 | 引渡通貨 | 受取通貨 | 資産 | 負債 | ||||
| BOA | 08/2016 | EUR | 979 | $ | 1,106 | $ | 18 | $ | (1) |
| BPS | 08/2016 | 92 | 102 | 0 | (1) | ||||
| CBK | 08/2016 | 558 | 628 | 7 | 0 | ||||
| CBK | 08/2016 | GBP | 240 | 347 | 26 | 0 | |||
| CBK | 08/2016 | $ | 2,087 | EUR | 1,847 | 0 | (32) | ||
| CBK | 08/2016 | 5,212 | GBP | 3,612 | 0 | (382) | |||
| GLM | 08/2016 | EUR | 1,461 | $ | 1,664 | 39 | 0 | ||
| GLM | 08/2016 | GBP | 333 | 471 | 26 | 0 | |||
| GLM | 08/2016 | $ | 22,598 | EUR | 19,783 | 0 | (589) | ||
| JPM | 08/2016 | CHF | 178 | $ | 184 | 1 | 0 | ||
| JPM | 08/2016 | EUR | 1,773 | 2,016 | 44 | 0 | |||
| JPM | 08/2016 | $ | 1,671 | EUR | 1,490 | 0 | (13) | ||
| MSB | 08/2016 | GBP | 295 | $ | 414 | 22 | (2) | ||
| SCX | 08/2016 | 258 | 348 | 3 | 0 | ||||
| UAG | 08/2016 | EUR | 235 | 263 | 2 | 0 | |||
| UAG | 08/2016 | $ | 266 | EUR | 233 | 0 | (7) | ||
| 外国為替先渡契約合計 | $ | 188 | $ | (1,027) | |||||
スワップ契約:
社債、ソブリン債、米地方債に係るクレジット・デフォルト・スワップ - プロテクションの売り(1)
| スワップ契約(公正価値) | ||||||||||||||
| 取引相手 | 参照債務 | 受取固定金利 | 満期日 | インプライド・クレジット・スプレッド(2016年6月30日現在)(2) | 想定元本(3) | プレミアム支払額(受取額) | 未実現評価(損) | 資産 | 負債 | |||||
| JPM | Ally Financial, Inc. | 5.000% | 06/20/2021 | 2.745% | $ | 500 | $ | 50 | $ | 2 | $ | 52 | $ | 0 |
| MYC | Anadarko Petroleum Corp. | 1.000% | 06/20/2021 | 2.434% | 500 | (41) | 8 | 0 | (33) | |||||
| MYC | Tesco PLC | 1.000% | 12/20/2020 | 2.536% | EUR | 1,200 | (100) | 14 | 0 | (86) | ||||
| スワップ契約合計 | $ | (91) | $ | 24 | $ | 52 | $ | (119) | ||||||
(1) ファンドがプロテクションの売り手で、当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合、ファンドは (i) プロテクションの買い手にスワップの想定元本に等しい額を支払い、参照債務の引渡しを受けるかもしくは参照インデックスを構成する有価証券の引渡しを受ける、または (ii) スワップの想定元本から参照債務の回収価値を減じた額もしくは参照インデックスを構成する有価証券の回収価値を減じた額に等しい純決済額を現金もしくは有価証券の形で支払う。
(2) インプライド・クレジット・スプレッドは絶対値で表示され、社債、米国地方債、またはソブリン債に係るクレジット・デフォルト・スワップの期末時点における市場価値を決定するために利用される。インプライド・クレジット・スプレッドは、支払/履行リスクの現在の状況の指標としての役割を果たし、クレジット・デリバティブのデフォルト・リスクの可能性を表す。特定の参照債務のインプライド・クレジット・スプレッドは、プロテクションの買建/売建のコストを反映するもので、これには、契約を締結するために要求される前払金が含まれることがある。クレジット・スプレッドの拡大は、参照債務の発行体の信用状態の悪化、および契約の条件で規定されているデフォルトやその他の信用事由の可能性やリスクの拡大を表す。
(3) 当該スワップ契約の条件に定められているような信用事由が生じた場合にファンドがクレジット・プロテクションの売り手として支払うことが要求される、または買い手として受け取る可能性がある最大額を示す。
金融デリバティブ商品:店頭要約
以下は、2016年6月30日現在の店頭金融デリバティブ商品および差し入れた(受領した)担保の市場価格を取引相手別に分類して要約したものである。
(i) 2016年6月30日現在、国際スワップ・デリバティブ協会のマスター契約に従い、金融デリバティブ商品について$1,010の現金が担保として差し入れられている。
| 金融デリバティブ資産 | 金融デリバティブ負債 | ||||||||||||||||||||||
| 取引相手 | 外国為替先渡契約 | 買建オプション | スワップ契約 | 店頭合計 | 外国為替先渡契約 | 売建オプション | スワップ契約 | 店頭合計 | 店頭デリバティブの純市場価格 | (受取)差入担保 | ネット・エクスポージャー(4) | ||||||||||||
| BOA | $ | 18 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 18 | $ | (1) | $ | 0 | $ | 0 | $ | (1) | $ | 17 | $ | 0 | $ | 17 | |
| BPS | 0 | 0 | 0 | 0 | (1) | 0 | 0 | (1) | (1) | 0 | (1) | ||||||||||||
| CBK | 33 | 0 | 0 | 33 | (414) | 0 | 0 | (414) | (381) | 300 | (81) | ||||||||||||
| GLM | 65 | 0 | 0 | 65 | (589) | 0 | 0 | (589) | (524) | 710 | 186 | ||||||||||||
| JPM | 45 | 0 | 52 | 97 | (13) | 0 | 0 | (13) | 84 | 0 | 84 | ||||||||||||
| MSB | 22 | 0 | 0 | 22 | (2) | 0 | 0 | (2) | 20 | 0 | 20 | ||||||||||||
| MYC | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | (119) | (119) | (119) | 0 | (119) | ||||||||||||
| SCX | 3 | 0 | 0 | 3 | 0 | 0 | 0 | 0 | 3 | 0 | 3 | ||||||||||||
| UAG | 2 | 0 | 0 | 2 | (7) | 0 | 0 | (7) | (5) | 0 | (5) | ||||||||||||
| 店頭合計 | $ | 188 | $ | 0 | $ | 52 | $ | 240 | $ | (1,027) | $ | 0 | $ | (119) | $ | (1,146) | |||||||
(4) ネット・エクスポージャーは、デフォルト発生時の取引相手に対する未収金/未払金の純額を表す。店頭金融デリバティブ商品から発生するエクスポージャーは、同一の法人に対し同一のマスター契約の下で結ばれた取引の間でのみ相殺することができる。マスター・ネッティング契約に関する詳細情報については財務書類に対する注記を参照。
金融デリバティブ商品の公正価値
以下は、ファンドのデリバティブ商品の公正価値をリスク・エクスポージャー別に分類して要約したものである。
資産・負債計算書上の金融デリバティブ商品の公正価値(2016年6月30日現在)
| ヘッジ商品として計上されていないデリバティブ | ||||||||||||
| 商品契約 | クレジット契約 | エクイティ契約 | 外国為替契約 | 金利契約 | 合計 | |||||||
| 金融デリバティブ商品 - 資産 | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| スワップ契約 | $ | 0 | $ | 16 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 16 |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 188 | $ | 0 | $ | 188 |
| スワップ契約 | 0 | 52 | 0 | 0 | 0 | 52 | ||||||
| $ | 0 | $ | 52 | $ | 0 | $ | 188 | $ | 0 | $ | 240 | |
| $ | 0 | $ | 68 | $ | 0 | $ | 188 | $ | 0 | $ | 256 | |
| 金融デリバティブ商品 - 負債 | ||||||||||||
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (1,027) | $ | 0 | $ | (1,027) |
| スワップ契約 | 0 | (119) | 0 | 0 | 0 | (119) | ||||||
| $ | 0 | $ | (119) | $ | 0 | $ | (1,027) | $ | 0 | $ | (1,146) | |
損益計算書に対する金融デリバティブ商品の影響(2016年6月30日に終了した年度)
| ヘッジ商品として計上されていないデリバティブ | ||||||||||||
| 商品契約 | クレジット契約 | エクイティ契約 | 外国為替契約 | 金利契約 | 合計 | |||||||
| 金融デリバティブ商品に係る実現純利益(損失) | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| 先物 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (51) | $ | (51) |
| スワップ契約 | 0 | (292) | 0 | 0 | (51) | (343) | ||||||
| $ | 0 | $ | (292) | $ | 0 | $ | 0 | $ | (102) | $ | (394) | |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 352 | $ | 0 | $ | 352 |
| 買建オプション | 0 | 0 | 0 | (4) | 0 | (4) | ||||||
| スワップ契約 | 0 | (432) | 0 | 0 | 0 | (432) | ||||||
| $ | 0 | $ | (432) | $ | 0 | $ | 348 | $ | 0 | $ | (84) | |
| $ | 0 | $ | (724) | $ | 0 | $ | 348 | $ | (102) | $ | (478) | |
| ヘッジ商品として計上されていないデリバティブ | ||||||||||||
| 商品契約 | クレジット契約 | エクイティ契約 | 外国為替契約 | 金利契約 | 合計 | |||||||
| 金融デリバティブ商品に係る未実現評価(損)益の純変動額 | ||||||||||||
| 上場または中央清算 | ||||||||||||
| スワップ契約 | $ | 0 | $ | 13 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 15 | $ | 28 |
| 店頭 | ||||||||||||
| 外国為替先渡契約 | $ | 0 | $ | 0 | $ | 0 | $ | (1,304) | $ | 0 | $ | (1,304) |
| スワップ契約 | 0 | 136 | 0 | 0 | 0 | 136 | ||||||
| $ | 0 | $ | 136 | $ | 0 | $ | (1,304) | $ | 0 | $ | (1,168) | |
| $ | 0 | $ | 149 | $ | 0 | $ | (1,304) | $ | 15 | $ | (1,140) | |
公正価値の測定
以下は、ファンドの資産と負債を評価するために使用された2016年6月30日現在の情報に基づいた公正価値の要約である。
| カテゴリー | レベル1 | レベル2 | レベル3 | 公正価値(2016年6月 30日現在) | ||||
| 投資有価証券(評価額) | ||||||||
| バミューダ | ||||||||
| 社債等 | $ | 0 | $ | 717 | $ | 0 | $ | 717 |
| ブラジル | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,739 | 0 | 1,739 | ||||
| カナダ | ||||||||
| 社債等 | 0 | 2,620 | 0 | 2,620 | ||||
| ケイマン諸島 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,220 | 0 | 1,220 | ||||
| フィンランド | ||||||||
| 社債等 | 0 | 113 | 0 | 113 | ||||
| フランス | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,310 | 0 | 1,310 | ||||
| ドイツ | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,861 | 0 | 1,861 | ||||
| アイルランド | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,448 | 0 | 1,448 | ||||
| イタリア | ||||||||
| 社債等 | 0 | 882 | 0 | 882 | ||||
| チャンネル諸島ジャージー島 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 457 | 0 | 457 | ||||
| ルクセンブルク | ||||||||
| バンク・ローン債務 | 0 | 378 | 0 | 378 | ||||
| 社債等 | 0 | 7,340 | 0 | 7,340 | ||||
| メキシコ | ||||||||
| 社債等 | 0 | 263 | 0 | 263 | ||||
| オランダ | ||||||||
| 社債等 | 0 | 1,731 | 0 | 1,731 | ||||
| ノルウェー | ||||||||
| 社債等 | 0 | 397 | 0 | 397 | ||||
| スペイン | ||||||||
| 社債等 | 0 | 191 | 0 | 191 | ||||
| スウェーデン | ||||||||
| 社債等 | 0 | 279 | 0 | 279 | ||||
| 英国 | ||||||||
| 社債等 | 0 | 5,112 | 0 | 5,112 | ||||
| 米国 | ||||||||
| バンク・ローン債務 | 0 | 731 | 246 | 977 | ||||
| 社債等 | 0 | 39,388 | 0 | 39,388 | ||||
| モーゲージ証券 | 0 | 264 | 0 | 264 | ||||
| 短期金融商品 | 0 | 9,869 | 0 | 9,869 | ||||
| 投資合計 | $ | 0 | $ | 78,310 | $ | 246 | $ | 78,556 |
| 金融デリバティブ商品 - 資産 | ||||||||
| 上場または中央清算 | 0 | 16 | 0 | 16 | ||||
| 店頭 | 0 | 240 | 0 | 240 | ||||
| $ | 0 | $ | 256 | $ | 0 | $ | 256 | |
| 金融デリバティブ商品 - 負債 | ||||||||
| 店頭 | $ | 0 | $ | (1,146) | $ | 0 | $ | (1,146) |
| 合計 | $ | 0 | $ | 77,420 | $ | 246 | $ | 77,666 |
2016年6月30日に終了した年度において、レベル1とレベル2の間で移動はなかった。
財務書類に対する注記
2016年6月30日
重要な会計方針
以下は、ピムコ・バミューダ・トラストIV(以下「トラスト」という)が米国において一般に公正妥当と認められる会計原則(以下「米国GAAP」という)に準拠した財務書類を作成するにあたって、継続して従っている重要な会計方針の要約である。各ファンドは米国GAAPの報告規定に該当する投資会社として扱われている。米国GAAPに従い財務書類を作成するにあたって、経営陣は、財務報告日現在の資産および負債の報告金額ならびに偶発資産および負債の開示事項、ならびに報告期間中における運用による純資産の増加および減少の報告金額に影響を与える見積りおよび仮定を行う必要がある。実際の結果は、このような見積りとは異なることがある。
(a) 原ファンド
受託会社およびマネージャーは、「ファンド・オブ・ファンズ」または「取得ファンド」(他のファンドに投資するファンド)の資産の全部あるいは一部を、それぞれ「原ファンド」または「被取得ファンド」に振り替えることができる。資産がそのように振り替えられた場合、被取得ファンドは、対応する取得ファンドへの受益証券の発行を当該受益証券の1口当たりの発行価格で計上し、当該受益証券の買戻し時には、受益証券1口当たり買戻価格で当該受益証券の買戻しを行う。したがって、取得ファンドの投資目的達成能力は、該当する被取得ファンドの投資目的達成能力に依存している。被取得ファンドの投資目的が達成されるという保証はない。
(b) 有価証券取引および投資収益
有価証券取引は、財務報告上、約定日基準で計上される。発行日取引または遅延引渡基準で売買された有価証券は、約定日から15日以上経過した後で決済されることがある。有価証券売却に係る実現損益は個別原価法で計上されている。受取配当金は配当落ち日に計上される。ただし、外国有価証券からの配当で配当落ち日を過ぎたと思われる一部配当金については、ファンドが配当落ち日の通知を受領次第計上される。受取利息は、ディスカウントの増額およびプレミアムの償却が反映され、決済日から発生基準で計上される。転換型証券の転換権に係るプレミアムは償却されない。特定の外国有価証券に係る見積税金負債は発生基準で計上され、損益計算書において場合に応じて受取利息または投資に係る未実現評価(損)益の純変動額の構成要素として反映される。かかる有価証券売却の結果実現する税金債務は損益計算書において投資に係る実現純損益の構成要素として反映される。モーゲージ証券およびその他の資産担保証券の元本返済による損益は、損益計算書において受取利息の構成要素として計上される。
継続して適用している手続きに基づき利息の全部または一部の回収が疑わしくなった場合、債務証券は不良債権に分類することができ、関連する受取利息は、経過利息の計上を停止し、未収利息を償却することによって減額できる。発行体が利払いを再開した場合または利息の回収可能性が高まった場合、債務証券は不良債権から正常債権に再分類される。
(c) 現金および外国通貨
各ファンドの財務書類は、主たる営業の場所において使用されている通貨(以下「機能通貨」という)で表示されている。ファンドの機能通貨は米ドルである。
外国有価証券、保有通貨ならびにその他の資産および負債の市場価格は、各営業日現在の為替レートに基づき各ファンドの機能通貨に換算される。為替レートの変動により生じるこのような保有通貨ならびにその他資産および負債の価値の変動は、未実現外国為替損益として計上される。投資に係る実現損益、未実現評価損益ならびに収益および費用は、それぞれの取引日または報告日の為替レートに基づき換算される。外国為替レートの変動が有価証券への投資に与える影響は、損益計算書において、それら有価証券の市場価格の変動が与える影響と分離されておらず、投資に係る実現および未実現純損益に含まれている。
特定のファンド(あるいは、該当する場合はそのクラス)の純資産価額およびトータル・リターンは、各ファンドの目論見書(以下、「目論見書」という)に詳述されているとおり、純資産価額が報告される通貨(以下、「報告通貨」という)で表示されている。純資産価額およびトータル・リターンの報告通貨による表示目的のため、期首および期末の純資産価額は期首と期末日それぞれの為替レートで換算され、分配額は分配日の為替レートで換算される。各ファンドの報告通貨および機能通貨は下表のとおり。
| ファンド/クラス | 報告通貨 | 機能通貨 |
| PIMCOエマージング債券ストラテジーファンド | ||
| ・ J(日本円) | 日本円 | 米ドル |
| PIMCOグローバル債券ストラテジーファンド | ||
| ・ J(日本円) | 日本円 | 米ドル |
| ・ J(日本円、為替ヘッジあり) | 日本円 | 米ドル |
| PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンド | ||
| ・ J(日本円) | 日本円 | 米ドル |
(d) 複数のクラスによる運用
トラストにより提供されるファンドの各クラスは、通貨ヘッジ取引に関するクラス特有の資産および損益を除いて、そのファンドの資産に関して同一ファンドのその他のクラスと同じ権利を保有する。収益、クラス特有ではない費用、実現および未実現のキャピタル・ゲインおよびキャピタル・ロスは、それぞれのファンドの各クラスの純資産価額に応じて受益証券の各クラスに按分される。クラス特有の費用は現在、場合に応じて、運用報酬、投資顧問報酬、管理報酬、販売会社報酬などである。
(e) 分配方針
次の表は、各ファンドの予定分配頻度を表示している。各ファンドからの分配は、マネージャーにより承認された場合のみ公表されかつ受益者に分配され、また、マネージャーの裁量により承認が保留されることもある。
| 毎月分配 |
| PIMCOエマージング債券ストラテジーファンド ・ J(日本円) PIMCOグローバル債券ストラテジーファンド ・ J(日本円) ・ J(日本円、為替ヘッジあり) PIMCOグローバルハイイールドストラテジーファンド ・ J(日本円) |
分配(もしあれば)は、通常、関連したファンド(あるいは、該当する場合はクラス)の投資純利益から行われる。また、マネージャーは、分配に使用可能な実現純キャピタル・ゲインの支払いを認めることもある。追加分配は、マネージャーが適切と考えた場合に公表されることがある。ファンド(あるいは、該当する場合はクラス)に関連して支払われた分配は、ファンド(あるいは、該当する場合はクラス)の純資産価額を減少させる。受益証券保有者はその裁量で、ファンド(あるいは、該当する場合はクラス)からの分配金をファンド(あるいは、該当する場合はクラス)の受益証券に追加して再投資するか、あるいは現金で受領することができる。現金による支払いは、ファンドの報告通貨にて行われる。各ファンド(あるいは、該当する場合はそのクラス)が、ファンド(あるいは、該当する場合はそのクラス)の妥当な分配水準を維持するため必要と考えた場合は、追加分配を公表することができる。目論見書により要求されているファンド(あるいは、該当する場合はそのクラス)の分配金を支払うのに十分な純利益および実現純キャピタル・ゲインがない場合、マネージャーは、そのファンド(あるいは、該当する場合はそのクラス)の資本金の一部を分配金として支払うことができる。分配期日から6年以内に受取が行われなかった分配金については無効となり、当該ファンド(あるいは、該当する場合にはそのクラス)の利益として計上される。
(f) 新しい会計原則
2014年6月、財務会計基準審議会(以下「FASB」という)は、一部のレポ契約に担保付借入金としての会計処理を適用する会計基準アップデート(以下、「ASU」という)ASU 2014-11を発行した。このASUは、財務書類の利用者に担保付借入金として会計処理されている類似取引と比較する情報を提供するために、売却として会計処理されている一部の取引に関する追加の開示要件も定めている。このASUは2014年12月15日より後に開始する通年決算および2015年12月15日より後に開始する中間期に非遡及的に適用された。ファンドはこのASUを採用した。財務書類は、担保付借入取引に関する追加開示を提供するために修正された。詳細は投資明細表に対する注記を参照のこと。
2014年8月、FASBは企業が全体的に考慮して継続企業として存続する能力に重大な疑問を提示するような状況または事由が存在するか否かを経営陣に評価することを求めるASU 2014-15を発行した。このASUは、財務書類の利用者に担保付借入金として会計処理されている類似取引と比較する情報を提供するために、売却として会計処理されている一部の取引に関する追加の開示要件も定めている。このASUは2016年12月15日より後に終了する通年決算およびその後の中間期に非遡及的に適用される。現時点で経営陣は、財務書類に対するこの変更の影響を評価している。
2015年5月、FASBは1株当たりの純資産価額による実務上の簡便法を用いて公正価値が測定されるすべての投資を公正価値ヒエラルキーの中で区分することを求める要求事項を削除するASU 2015-07を発行した。このASUでは、1株当たりの純資産価額による実務上の簡便法を用いて公正価値を測定することが認められているすべての投資について一定の開示を求める要求事項も削除されている。このASUは2016年12月15日より後に開始する通年決算および当該通年決算に含まれる中間期に適用される。現時点で経営陣は財務書類に対するこの変更の影響を評価している。