有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第3期(平成30年6月22日-令和1年6月21日)

先進国資本エマージング株式マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)
	2018年 6月21日現在	2019年 6月21日現在
資産の部
流動資産
預金	38,811,919	766,972,349
金銭信託	108,214,098	42,772,404
コール・ローン	110,308,330	106,513,994
株式	17,346,665,753	15,605,748,308
派生商品評価勘定	260,527	169,470
未収入金	1,810,188,839	550,129,908
未収配当金	52,223,365	75,743,339
差入委託証拠金	-	1
流動資産合計	19,466,672,831	17,148,049,773
資産合計	19,466,672,831	17,148,049,773
負債の部
流動負債
派生商品評価勘定	1,033,821	363,137
未払金	896,209,131	1,098,350,048
未払解約金	78,486,642	36,060,472
未払利息	196	161
流動負債合計	975,729,790	1,134,773,818
負債合計	975,729,790	1,134,773,818
純資産の部
元本等
元本	15,333,283,342	13,536,547,144
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	3,157,659,699	2,476,728,811
元本等合計	18,490,943,041	16,013,275,955
純資産合計	18,490,943,041	16,013,275,955
負債純資産合計	19,466,672,831	17,148,049,773

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.有価証券の評価基準及び評価方法	株式は移動平均法に基づき、以下のとおり原則として時価で評価しております。
	(1)金融商品取引所等に上場されている有価証券
	金融商品取引所等に上場されている有価証券は、原則として金融商品取引所等における計算期間末日の最終相場(外貨建証券の場合は計算期間末日において知りうる直近の日の最終相場)で評価しております。
	(2)金融商品取引所等に上場されていない有価証券
	当該有価証券については、原則として、日本証券業協会等発表の店頭売買参考統計値(平均値)等、金融商品取引業者、銀行等の提示する価額(ただし、売気配相場は使用しない)又は価格提供会社の提供する価額のいずれかから入手した価額で評価しております。
	(3)時価が入手できなかった有価証券
	適正な評価額を入手できなかった場合又は入手した評価額が時価と認定できない事由が認められた場合は、投資信託委託会社が忠実義務に基づいて合理的な事由をもって時価と認めた価額もしくは受託者と協議のうえ両者が合理的事由をもって時価と認めた価額で評価しております。
2.デリバティブ等の評価基準及び評価方法	為替予約取引 原則として、わが国における計算期間末日の対顧客先物売買相場の仲値で評価しております。
3.その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項	外貨建取引等の処理基準 「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)第60条及び第61条にしたがって処理しております。

(貸借対照表に関する注記)

		2018年 6月21日現在	2019年 6月21日現在
1.	期首	2017年 6月22日	2018年 6月22日
	期首元本額	4,861,755,937円	15,333,283,342円
	期首からの追加設定元本額	15,023,563,709円	1,067,617,970円
	期首からの一部解約元本額	4,552,036,304円	2,864,354,168円
	元本の内訳 ※
	スマート・ラップ・グローバル・インカム(毎月分配型)	69,088,587円	37,898,202円
	スマート・ラップ・グローバル・インカム(1年決算型)	64,489,025円	48,537,133円
	先進国資本エマージング株式ファンド(1年決算型)	11,769,290,469円	10,167,485,678円
	先進国資本エマージング株式ファンド(年2回決算型)	37,096,013円	33,693,438円
	時間分散型バランスファンド(安定指向)2016-08	5,837,117円	6,985,995円
	時間分散型バランスファンド(成長指向)2016-08	4,362,048円	4,913,369円
	時間分散型バランスファンド(安定指向)2016-11	2,726,944円	3,468,216円
	時間分散型バランスファンド(成長指向)2016-11	5,933,879円	6,380,998円
	時間分散型バランスファンド(安定指向)2017-02	2,742,224円	3,021,419円
	時間分散型バランスファンド(成長指向)2017-02	4,196,575円	4,687,720円
	グローバル・メガピース	3,367,520,461円	3,219,474,976円
	計	15,333,283,342円	13,536,547,144円
2.	受益権の総数	15,333,283,342口	13,536,547,144口

※ 当該親投資信託受益証券を投資対象とする投資信託ごとの元本額

(金融商品に関する注記)

Ⅰ金融商品の状況に関する事項

	自 2017年 6月22日 至 2018年 6月21日	自 2018年 6月22日 至 2019年 6月21日
金融商品に対する取組方針	当ファンドは証券投資信託として、有価証券、デリバティブ取引等の金融商品の運用を信託約款に定める「運用の基本方針」に基づき行っております。	同左
金融商品の内容及び当該金融商品に係るリスク	当ファンドが運用する主な有価証券は、「重要な会計方針に係る事項に関する注記」の「有価証券の評価基準及び評価方法」に記載の有価証券等であり、全て売買目的で保有しております。また、主なデリバティブ取引には、先物取引、オプション取引、スワップ取引等があり、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するために行うことができます。当該有価証券及びデリバティブ取引には、性質に応じてそれぞれ価格変動リスク、流動性リスク、信用リスク等があります。	同左
金融商品に係るリスク管理体制	運用部門、営業部門と独立した組織であるリスク管理部門を設置し、全社的なリスク管理活動のモニタリング、指導の一元化を図っております。	同左

Ⅱ金融商品の時価等に関する事項

	2018年 6月21日現在	2019年 6月21日現在
貸借対照表計上額、時価及びその差額	貸借対照表計上額は期末の時価で計上しているため、その差額はありません。	同左
時価の算定方法	(1)有価証券	(1)有価証券
	売買目的有価証券 重要な会計方針に係る事項に関する注記「有価証券の評価基準及び評価方法」に記載しております。	同左
	(2)デリバティブ取引	(2)デリバティブ取引
	「デリバティブ取引等に関する注記」に記載しております。	同左
	(3)上記以外の金融商品	(3)上記以外の金融商品
	短期間で決済されることから、時価は帳簿価額と近似しているため、当該金融商品の時価を帳簿価額としております。	同左
金融商品の時価等に関する事項についての補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。	同左

(有価証券に関する注記)

(2018年 6月21日現在)

売買目的有価証券

(単位:円)

種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
株式	△400,188,423
合計	△400,188,423

(2019年 6月21日現在)

売買目的有価証券

(単位:円)

種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
株式	235,877,102
合計	235,877,102

(注)当計算期間の損益に含まれた評価差額は、親投資信託の期首日から本書における開示対象ファンドの計算期間末日までに対応する金額であります。

(デリバティブ取引等に関する注記)
取引の時価等に関する事項

(通貨関連)

(2018年 6月21日現在)

(単位:円)

区分	種類	契約額等		時価	評価損益
			うち1年超
市場取引以外の取引	為替予約取引
	買建	631,755,268	-	630,954,718	△800,550
	米ドル	217,474,521	-	217,121,918	△352,603
	南アフリカランド	209,614,747	-	209,352,800	△261,947
	香港・オフショア人民元	204,666,000	-	204,480,000	△186,000
	売建	735,332,985	-	735,305,729	27,256
	米ドル	209,614,747	-	209,538,820	75,927
	メキシコペソ	96,212,100	-	96,027,500	184,600
	ユーロ	73,124,079	-	73,124,480	△401
	ポーランドズロチ	100,908,720	-	100,970,100	△61,380
	フィリピンペソ	76,880,455	-	77,051,945	△171,490
	韓国ウォン	178,592,884	-	178,592,884	-
合計		1,367,088,253	-	1,366,260,447	△773,294

(2019年 6月21日現在)

(単位:円)

区分	種類	契約額等		時価	評価損益
			うち1年超
市場取引以外の取引	為替予約取引
	買建	175,475,375	-	175,172,488	△302,887
	米ドル	175,475,375	-	175,172,488	△302,887
	売建	100,317,425	-	100,208,205	109,220
	メキシコペソ	16,980,000	-	16,950,000	30,000
	チェココルナ	4,261,260	-	4,252,270	8,990
	ポーランドズロチ	42,135,600	-	42,194,800	△59,200
	マレーシアリンギット	11,466,462	-	11,462,032	4,430
	インドネシアルピア	6,649,103	-	6,649,103	-
	南アフリカランド	18,825,000	-	18,700,000	125,000
合計		275,792,800	-	275,380,693	△193,667

(注)1.時価の算定方法

(1)本書における開示対象ファンドの計算期間末日に対顧客先物売買相場の仲値が発表されている外貨については、以下のように評価しております。

①同計算期間末日において為替予約の受渡日の対顧客先物売買相場の仲値が発表されている場合は、当該為替予約は当該仲値で評価しております。

②同計算期間末日において為替予約の受渡日の対顧客先物売買相場の仲値が発表されていない場合は、以下の方法によっております。

・同計算期間末日に為替予約の受渡日を超える対顧客先物売買相場が発表されている場合には、発表されている先物相場のうち当該日に最も近い前後二つの対顧客先物売買相場の仲値をもとに計算しております。

・同計算期間末日に為替予約の受渡日を超える対顧客先物売買相場が発表されていない場合には、当該日に最も近い発表されている対顧客先物売買相場の仲値を用いております。

(2)本書における開示対象ファンドの計算期間末日に対顧客先物売買相場の仲値が発表されていない外貨については同計算期間末日の対顧客電信売買相場の仲値で評価しております。

2.換算において円未満の端数は切り捨てております。

3.契約額等及び時価の合計欄の金額は、各々の合計金額であります。

(関連当事者との取引に関する注記) 該当事項はありません。 (1口当たり情報)

2018年 6月21日現在		2019年 6月21日現在
1口当たり純資産額	1.2059円	1口当たり純資産額	1.1830円
(1万口当たり純資産額)	(12,059円)	(1万口当たり純資産額)	(11,830円)

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式

通 貨	銘柄	株式数	評価額		備考
			単価	金額
米ドル	NOVATEK PJSC-SPONS GDR REG S	3,895	208.40	811,718.00
	ROSNEFT PJSC-REG S GDR	141,181	6.62	934,618.22
	VALE SA-SP ADR	75,000	13.71	1,028,250.00
	51JOB INC-ADR	27,200	77.22	2,100,384.00
	ALIBABA GROUP HOLDING-SP-ADR	19,947	168.25	3,356,082.75
	CIA BRASILEIRA-SP ADR PREF	42,000	22.97	964,740.00
	HUTCHISON CHINA MEDITECH-ADR	56,700	28.70	1,627,290.00
	BANCO SANTANDER MEXICO -ADR	327,926	7.53	2,469,282.78
	BANCO SANTANDER-CHILE-ADR	68,235	29.44	2,008,838.40
	BBVA ARGENTINA SA-ADR	140,000	11.20	1,568,000.00
	TELEF BRASIL-ADR	162,400	13.07	2,122,568.00
	TIM PARTICIPACOES SA-ADR	207,146	15.16	3,140,333.36
	ENEL AMERICAS SA-SPONS ADR	198,154	8.55	1,694,216.70
	ENEL CHILE SA-ADR	381,617	4.70	1,793,599.90
米ドル小計		1,851,401		25,619,922.11
				(2,751,579,634)
メキシコペソ	WALMART DE MEXICO -SER V	1,219,200	53.40	65,105,280.00
	KIMBERLY-CLARK DE MEXICO-A	1,300,000	36.73	47,749,000.00
	INFRAESTRUCTURA ENERGETICA N	765,700	83.12	63,644,984.00
メキシコペソ小計		3,284,900		176,499,264.00
				(998,985,834)
ブラジルレアル	ATACADAO DISTRIBUICAO COMERC	357,700	22.59	8,080,443.00
	BANCO BRADESCO S.A.	116,280	32.94	3,830,263.20
	ENGIE BRASIL ENERGIA SA	171,450	43.36	7,434,072.00
ブラジルレアル小計		645,430		19,344,778.20
				(540,879,998)
チリペソ	AGUAS ANDINAS SA-A	1,511,478	404.90	611,997,442.20
チリペソ小計		1,511,478		611,997,442.20
				(96,144,798)
ユーロ	HELLENIC TELECOMMUN ORGANIZA	130,000	12.50	1,625,000.00
ユーロ小計		130,000		1,625,000.00
				(197,063,750)
トルコリラ	EREGLI DEMIR VE CELIK FABRIK	95,500	7.48	714,340.00
	TAV HAVALIMANLARI HOLDING AS	104,132	25.70	2,676,192.40
	FORD OTOMOTIV SANAYI AS	39,484	59.05	2,331,530.20
	TURKIYE GARANTI BANKASI	361,050	8.62	3,112,251.00
トルコリラ小計		600,166		8,834,313.60
				(164,318,232)
チェココルナ	KOMERCNI BANKA AS	61,823	898.50	55,547,965.50
チェココルナ小計		61,823		55,547,965.50
				(263,297,356)
ポーランドズロチ	MBANK	13,000	425.80	5,535,400.00
	SANTANDER BANK POLSKA SA	26,925	379.40	10,215,345.00
	ORANGE POLSKA SA	966,000	7.16	6,916,560.00
ポーランドズロチ小計		1,005,925		22,667,305.00
				(646,471,538)
香港ドル	CHINA ORIENTAL GROUP CO LTD	3,082,000	4.38	13,499,160.00
	BEIJING CAPITAL INTL AIRPO-H	750,000	6.92	5,190,000.00
	CHINA EASTERN AIRLINES CO-H	904,000	4.81	4,348,240.00
	BAIC MOTOR CORP LTD-H	4,909,500	4.71	23,123,745.00
	BYD CO LTD-H	207,500	47.60	9,877,000.00
	ZHONGSHENG GROUP HOLDINGS	392,000	20.05	7,859,600.00
	CHINA RESOURCES PHARMACEUTIC	1,200,000	9.31	11,172,000.00
	BANK OF COMMUNICATIONS CO-H	2,493,000	6.46	16,104,780.00
	ZHONGAN ONLINE P&C INSURAN-H	355,000	23.10	8,200,500.00
	TOWNGAS CHINA CO LTD	1,239,000	5.91	7,322,490.00
香港ドル小計		15,532,000		106,697,515.00
				(1,467,090,831)
マレーシアリンギット	BRITISH AMERICAN TOBACCO BHD	161,700	27.42	4,433,814.00
	NESTLE (MALAYSIA) BERHAD	47,900	148.80	7,127,520.00
	IHH HEALTHCARE BHD	1,438,000	5.76	8,282,880.00
	AMMB HOLDINGS BHD	662,500	4.39	2,908,375.00
	CIMB GROUP HOLDINGS BHD	695,300	5.23	3,636,419.00
マレーシアリンギット小計		3,005,400		26,389,008.00
				(682,947,527)
タイバーツ	TMB BANK PUBLIC CORP-NVDR	22,807,000	1.99	45,385,930.00
	ADVANCED INFO SERVICE-NVDR	484,500	204.00	98,838,000.00
	INTOUCH HOLDINGS PCL-NVDR	500,000	60.25	30,125,000.00
	TOTAL ACCESS COMMUNICA-NVDR	1,600,000	51.00	81,600,000.00
タイバーツ小計		25,391,500		255,948,930.00
				(893,261,765)
インドネシアルピア	INDOCEMENT TUNGGAL PRAKARSA	1,340,000	20,075.00	26,900,500,000.00
	ASTRA INTERNATIONAL TBK PT	8,160,000	7,600.00	62,016,000,000.00
	HM SAMPOERNA TBK PT	16,849,400	3,270.00	55,097,538,000.00
	PT UNILEVER INDONESIA TBK	1,549,100	46,100.00	71,413,510,000.00
インドネシアルピア小計		27,898,500		215,427,548,000.00
				(1,637,249,364)
韓国ウォン	POSCO	6,297	242,000.00	1,523,874,000.00
	S1 CORPORATION	12,011	101,000.00	1,213,111,000.00
	SHINHAN FINANCIAL GROUP LTD	34,123	45,000.00	1,535,535,000.00
韓国ウォン小計		52,431		4,272,520,000.00
				(395,208,100)
台湾ドル	HOTAI MOTOR COMPANY LTD	26,000	517.00	13,442,000.00
	CHAILEASE HOLDING CO LTD	335,400	128.00	42,931,200.00
	PHISON ELECTRONICS CORP	44,000	282.50	12,430,000.00
	POWERTECH TECHNOLOGY INC	549,000	76.90	42,218,100.00
	WIN SEMICONDUCTORS CORP	220,000	200.50	44,110,000.00
台湾ドル小計		1,174,400		155,131,300.00
				(538,305,611)
インドルピー	AMBUJA CEMENTS LIMITED	778,192	213.70	166,299,630.40
	JSW STEEL LTD	155,298	269.25	41,813,986.50
	MARUTI SUZUKI INDIA LTD	36,048	6,616.75	238,520,604.00
	MOTHERSON SUMI SYSTEMS LTD	1,038,532	127.85	132,776,316.20
	ITC LTD	311,706	277.00	86,342,562.00
	NESTLE INDIA LIMITED	22,998	11,718.05	269,491,713.90
	DABUR INDIA LTD	216,000	387.80	83,764,800.00
	HINDUSTAN UNILEVER LIMITED	160,315	1,805.05	289,376,590.75
	SHRIRAM TRANSPORT FINANCE	82,700	1,094.60	90,523,420.00
	BHARTI AIRTEL LTD	411,136	348.55	143,301,452.80
	VODAFONE IDEA LTD	3,300,000	11.90	39,270,000.00
インドルピー小計		6,512,925		1,581,481,076.55
				(2,467,110,479)
南アフリカランド	ANGLO AMERICAN PLATINUM LTD	57,350	810.00	46,453,500.00
	KUMBA IRON ORE LTD	89,007	486.37	43,290,334.59
	ABSA GROUP LTD	49,486	179.60	8,887,685.60
	VODACOM GROUP LTD	297,262	125.57	37,327,189.34
南アフリカランド小計		493,105		135,958,709.53
				(1,018,330,734)
香港・オフショア人民元	YONGHUI SUPERSTORES CO LTD-A	680,200	10.49	7,135,298.00
	HENAN SHUANGHUI INVESTMENT-A	975,677	24.82	24,216,303.14
	BANK OF BEIJING CO LTD -A	783,714	5.96	4,670,935.44
	BANK OF NANJING CO LTD -A	596,421	8.62	5,141,149.02
	BANK OF NINGBO CO LTD -A	229,272	24.44	5,603,407.68
香港・オフショア人民元小計		3,265,284		46,767,093.28
				(731,905,009)
サウジアラビアリアル	BANQUE SAUDI FRANSI	62,000	40.90	2,535,800.00
	SAUDI BRITISH BANK	38,000	39.30	1,493,400.00
サウジアラビアリアル小計		100,000		4,029,200.00
				(115,597,748)
合 計		92,516,668		15,605,748,308
				(15,605,748,308)

(注1)通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額(単位:円)であります。

(注2)合計金額欄の( )内は、外貨建有価証券に係わるもので、内書であります。

(2)株式以外の有価証券

該当事項はありません。

外貨建有価証券の内訳

種 類	銘柄数		組入株式 時価比率	合計金額に 対する比率
米ドル	株式	14銘柄	100.0%	17.7%
メキシコペソ	株式	3銘柄	100.0%	6.4%
ブラジルレアル	株式	3銘柄	100.0%	3.5%
チリペソ	株式	1銘柄	100.0%	0.6%
ユーロ	株式	1銘柄	100.0%	1.3%
トルコリラ	株式	4銘柄	100.0%	1.1%
チェココルナ	株式	1銘柄	100.0%	1.7%
ポーランドズロチ	株式	3銘柄	100.0%	4.1%
香港ドル	株式	10銘柄	100.0%	9.4%
マレーシアリンギット	株式	5銘柄	100.0%	4.4%
タイバーツ	株式	4銘柄	100.0%	5.7%
インドネシアルピア	株式	4銘柄	100.0%	10.5%
韓国ウォン	株式	3銘柄	100.0%	2.5%
台湾ドル	株式	5銘柄	100.0%	3.4%
インドルピー	株式	11銘柄	100.0%	15.8%
南アフリカランド	株式	4銘柄	100.0%	6.5%
香港・オフショア人民元	株式	5銘柄	100.0%	4.7%
サウジアラビアリアル	株式	2銘柄	100.0%	0.7%

第2 信用取引契約残高明細表

該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表

「注記表(デリバティブ取引等に関する注記)」に記載しております。