有価証券報告書(内国投資信託受益証券)-第4期(令和1年6月22日-令和2年6月22日)

先進国資本エマージング株式マザーファンド
貸借対照表

(単位:円)

	2019年 6月21日現在	2020年 6月22日現在
資産の部
流動資産
預金	766,972,349	40,592,469
金銭信託	42,772,404	-
コール・ローン	106,513,994	56,046,928
株式	15,605,748,308	10,257,054,014
派生商品評価勘定	169,470	781,037
未収入金	550,129,908	1,235,935,434
未収配当金	75,743,339	29,828,746
差入委託証拠金	1	-
流動資産合計	17,148,049,773	11,620,238,628
資産合計	17,148,049,773	11,620,238,628
負債の部
流動負債
派生商品評価勘定	363,137	237,625
未払金	1,098,350,048	470,859,560
未払解約金	36,060,472	-
未払利息	161	70
流動負債合計	1,134,773,818	471,097,255
負債合計	1,134,773,818	471,097,255
純資産の部
元本等
元本	13,536,547,144	10,958,937,606
剰余金
剰余金又は欠損金(△)	2,476,728,811	190,203,767
元本等合計	16,013,275,955	11,149,141,373
純資産合計	16,013,275,955	11,149,141,373
負債純資産合計	17,148,049,773	11,620,238,628

注記表

(重要な会計方針に係る事項に関する注記)

1.有価証券の評価基準及び評価方法	株式は移動平均法に基づき、以下のとおり原則として時価で評価しております。
	(1)金融商品取引所等に上場されている有価証券
	金融商品取引所等に上場されている有価証券は、原則として金融商品取引所等における計算期間末日の最終相場(外貨建証券の場合は計算期間末日において知りうる直近の日の最終相場)で評価しております。
	(2)金融商品取引所等に上場されていない有価証券
	当該有価証券については、原則として、日本証券業協会等発表の店頭売買参考統計値(平均値)等、金融商品取引業者、銀行等の提示する価額(ただし、売気配相場は使用しない)又は価格提供会社の提供する価額のいずれかから入手した価額で評価しております。
	(3)時価が入手できなかった有価証券
	適正な評価額を入手できなかった場合又は入手した評価額が時価と認定できない事由が認められた場合は、投資信託委託会社が忠実義務に基づいて合理的な事由をもって時価と認めた価額もしくは受託者と協議のうえ両者が合理的事由をもって時価と認めた価額で評価しております。
2.デリバティブ等の評価基準及び評価方法	為替予約取引 原則として、わが国における計算期間末日の対顧客先物売買相場の仲値で評価しております。
3.その他財務諸表作成のための基本となる重要な事項	外貨建取引等の処理基準 「投資信託財産の計算に関する規則」(平成12年総理府令第133号)第60条及び第61条にしたがって処理しております。

(貸借対照表に関する注記)

		2019年 6月21日現在	2020年 6月22日現在
1.	期首	2018年 6月22日	2019年 6月22日
	期首元本額	15,333,283,342円	13,536,547,144円
	期首からの追加設定元本額	1,067,617,970円	218,661,330円
	期首からの一部解約元本額	2,864,354,168円	2,796,270,868円
	元本の内訳 ※
	スマート・ラップ・グローバル・インカム(毎月分配型)	37,898,202円	28,374,566円
	スマート・ラップ・グローバル・インカム(1年決算型)	48,537,133円	41,666,278円
	先進国資本エマージング株式ファンド(1年決算型)	10,167,485,678円	8,828,647,505円
	先進国資本エマージング株式ファンド(年2回決算型)	33,693,438円	27,739,286円
	時間分散型バランスファンド(安定指向)2016-08	6,985,995円	5,286,414円
	時間分散型バランスファンド(成長指向)2016-08	4,913,369円	2,877,660円
	時間分散型バランスファンド(安定指向)2016-11	3,468,216円	2,004,232円
	時間分散型バランスファンド(成長指向)2016-11	6,380,998円	4,273,150円
	時間分散型バランスファンド(安定指向)2017-02	3,021,419円	1,738,588円
	時間分散型バランスファンド(成長指向)2017-02	4,687,720円	3,001,538円
	グローバル・メガピース	3,219,474,976円	2,013,328,389円
	計	13,536,547,144円	10,958,937,606円
2.	受益権の総数	13,536,547,144口	10,958,937,606口

※ 当該親投資信託受益証券を投資対象とする投資信託ごとの元本額

(金融商品に関する注記)

Ⅰ金融商品の状況に関する事項

	自 2018年 6月22日 至 2019年 6月21日	自 2019年 6月22日 至 2020年 6月22日
金融商品に対する取組方針	当ファンドは証券投資信託として、有価証券、デリバティブ取引等の金融商品の運用を信託約款に定める「運用の基本方針」に基づき行っております。	同左
金融商品の内容及び当該金融商品に係るリスク	当ファンドが運用する主な有価証券は、「重要な会計方針に係る事項に関する注記」の「有価証券の評価基準及び評価方法」に記載の有価証券等であり、全て売買目的で保有しております。また、主なデリバティブ取引には、先物取引、オプション取引、スワップ取引等があり、信託財産に属する資産の効率的な運用に資するために行うことができます。当該有価証券及びデリバティブ取引には、性質に応じてそれぞれ価格変動リスク、流動性リスク、信用リスク等があります。	同左
金融商品に係るリスク管理体制	運用部門、営業部門と独立した組織であるリスク管理部門を設置し、全社的なリスク管理活動のモニタリング、指導の一元化を図っております。	同左

Ⅱ金融商品の時価等に関する事項

	2019年 6月21日現在	2020年 6月22日現在
貸借対照表計上額、時価及びその差額	貸借対照表計上額は期末の時価で計上しているため、その差額はありません。	同左
時価の算定方法	(1)有価証券	(1)有価証券
	売買目的有価証券 重要な会計方針に係る事項に関する注記「有価証券の評価基準及び評価方法」に記載しております。	同左
	(2)デリバティブ取引	(2)デリバティブ取引
	「デリバティブ取引等に関する注記」に記載しております。	同左
	(3)上記以外の金融商品	(3)上記以外の金融商品
	短期間で決済されることから、時価は帳簿価額と近似しているため、当該金融商品の時価を帳簿価額としております。	同左
金融商品の時価等に関する事項についての補足説明	金融商品の時価には、市場価格に基づく価額のほか、市場価格がない場合には合理的に算定された価額が含まれております。当該価額の算定においては一定の前提条件等を採用しているため、異なる前提条件等によった場合、当該価額が異なることもあります。	同左

(有価証券に関する注記)

(2019年 6月21日現在)

売買目的有価証券

(単位:円)

種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
株式	235,877,102
合計	235,877,102

(2020年 6月22日現在)

売買目的有価証券

(単位:円)

種類	当計算期間の損益に含まれた評価差額
株式	△1,016,582,335
合計	△1,016,582,335

(注)当計算期間の損益に含まれた評価差額は、親投資信託の期首日から本書における開示対象ファンドの計算期間末日までに対応する金額であります。

(デリバティブ取引等に関する注記)
取引の時価等に関する事項

(通貨関連)

(2019年 6月21日現在)

(単位:円)

区分	種類	契約額等		時価	評価損益
			うち1年超
市場取引以外の取引	為替予約取引
	買建	175,475,375	-	175,172,488	△302,887
	米ドル	175,475,375	-	175,172,488	△302,887
	売建	100,317,425	-	100,208,205	109,220
	メキシコペソ	16,980,000	-	16,950,000	30,000
	チェココルナ	4,261,260	-	4,252,270	8,990
	ポーランドズロチ	42,135,600	-	42,194,800	△59,200
	マレーシアリンギット	11,466,462	-	11,462,032	4,430
	インドネシアルピア	6,649,103	-	6,649,103	-
	南アフリカランド	18,825,000	-	18,700,000	125,000
合計		275,792,800	-	275,380,693	△193,667

(2020年 6月22日現在)

(単位:円)

区分	種類	契約額等		時価	評価損益
			うち1年超
市場取引以外の取引	為替予約取引
	買建	403,318,270	-	403,181,542	△136,728
	米ドル	403,318,270	-	403,181,542	△136,728
	売建	403,318,270	-	402,638,130	680,140
	メキシコペソ	143,629,600	-	143,325,300	304,300
	ユーロ	28,051,950	-	28,051,950	-
	香港ドル	1,570,920	-	1,569,780	1,140
	南アフリカランド	230,065,800	-	229,691,100	374,700
合計		806,636,540	-	805,819,672	543,412

(注)1.時価の算定方法

(1)本書における開示対象ファンドの計算期間末日に対顧客先物売買相場の仲値が発表されている外貨については、以下のように評価しております。

①同計算期間末日において為替予約の受渡日の対顧客先物売買相場の仲値が発表されている場合は、当該為替予約は当該仲値で評価しております。

②同計算期間末日において為替予約の受渡日の対顧客先物売買相場の仲値が発表されていない場合は、以下の方法によっております。

・同計算期間末日に為替予約の受渡日を超える対顧客先物売買相場が発表されている場合には、発表されている先物相場のうち当該日に最も近い前後二つの対顧客先物売買相場の仲値をもとに計算しております。

・同計算期間末日に為替予約の受渡日を超える対顧客先物売買相場が発表されていない場合には、当該日に最も近い発表されている対顧客先物売買相場の仲値を用いております。

(2)本書における開示対象ファンドの計算期間末日に対顧客先物売買相場の仲値が発表されていない外貨については同計算期間末日の対顧客電信売買相場の仲値で評価しております。

2.換算において円未満の端数は切り捨てております。

3.契約額等及び時価の合計欄の金額は、各々の合計金額であります。

(関連当事者との取引に関する注記) 該当事項はありません。 (1口当たり情報)

2019年 6月21日現在		2020年 6月22日現在
1口当たり純資産額	1.1830円	1口当たり純資産額	1.0174円
(1万口当たり純資産額)	(11,830円)	(1万口当たり純資産額)	(10,174円)

附属明細表

第1 有価証券明細表 (1)株式

通 貨	銘柄	株式数	評価額		備考
			単価	金額
米ドル	NOVATEK PJSC-SPONS GDR REG S	3,425	151.90	520,257.50
	ROSNEFT PJSC-REG S GDR	95,281	5.35	510,325.03
	51JOB INC-ADR	21,100	71.14	1,501,054.00
	ALIBABA GROUP HOLDING-SP-ADR	10,647	220.64	2,349,154.08
	BAOZUN INC-SPN-ADR	14,900	40.52	603,748.00
	JD.COM INC-ADR	29,300	58.64	1,718,152.00
	CIA BRASILEIRA DE DIS- ADR	25,000	12.95	323,750.00
	AMBEV SA-ADR	612,100	2.60	1,591,460.00
	BANCO SANTANDER-CHILE-ADR	45,935	17.17	788,703.95
	TELEF BRASIL-ADR	149,100	9.42	1,404,522.00
	TIM PARTICIPACOES SA-ADR	137,646	13.55	1,865,103.30
	ENEL AMERICAS SA-ADR	63,154	7.57	478,075.78
	ENEL CHILE SA-ADR	162,317	3.69	598,949.73
米ドル小計		1,369,905		14,253,255.37
				(1,521,820,075)
メキシコペソ	WALMART DE MEXICO -SER V	323,900	54.98	17,808,022.00
	KIMBERLY-CLARK DE MEXICO-A	354,500	34.80	12,336,600.00
	INFRAESTRUCTURA ENERGETICA N	269,200	64.54	17,374,168.00
メキシコペソ小計		947,600		47,518,790.00
				(224,288,688)
ブラジルレアル	ATACADAO DISTRIBUICAO COMERC	713,500	19.81	14,134,435.00
	ENGIE BRASIL ENERGIA SA	201,750	43.25	8,725,687.50
ブラジルレアル小計		915,250		22,860,122.50
				(459,488,462)
チリペソ	AGUAS ANDINAS SA-A	879,478	266.00	233,941,148.00
チリペソ小計		879,478		233,941,148.00
				(30,622,896)
ユーロ	EUROBANK ERGASIAS SERVICES A	550,000	0.42	233,145.00
	HELLENIC TELECOMMUN ORGANIZA	79,400	12.16	965,504.00
ユーロ小計		629,400		1,198,649.00
				(143,082,731)
トルコリラ	EREGLI DEMIR VE CELIK FABRIK	180,500	8.32	1,501,760.00
	TAV HAVALIMANLARI HOLDING AS	199,132	19.27	3,837,273.64
	FORD OTOMOTIV SANAYI AS	73,884	69.35	5,123,855.40
	ANADOLU EFES BIRACILIK	122,000	20.60	2,513,200.00
	TURKIYE GARANTI BANKASI	587,050	8.33	4,890,126.50
トルコリラ小計		1,162,566		17,866,215.54
				(278,534,300)
チェココルナ	KOMERCNI BANKA AS	46,323	581.00	26,913,663.00
チェココルナ小計		46,323		26,913,663.00
				(120,573,210)
ポーランドズロチ	MBANK SA	11,800	242.40	2,860,320.00
	SANTANDER BANK POLSKA SA	26,125	181.30	4,736,462.50
	ORANGE POLSKA SA	695,000	6.36	4,423,675.00
ポーランドズロチ小計		732,925		12,020,457.50
				(321,186,624)
香港ドル	BAIC MOTOR CORP LTD-H	4,072,500	3.76	15,312,600.00
	BYD CO LTD-H	144,000	59.85	8,618,400.00
	ZHONGSHENG GROUP HOLDINGS	134,000	42.00	5,628,000.00
	VINDA INTERNATIONAL HOLDINGS	100,000	26.50	2,650,000.00
	CHINA RESOURCES PHARMACEUTIC	1,521,500	4.51	6,861,965.00
	BANK OF COMMUNICATIONS CO-H	2,270,000	4.82	10,941,400.00
	ZHONGAN ONLINE P&C INSURAN-H	160,000	33.65	5,384,000.00
	WHARF HOLDINGS LTD	1,820,000	17.12	31,158,400.00
香港ドル小計		10,222,000		86,554,765.00
				(1,192,724,661)
マレーシアリンギット	CARLSBERG BREWERY MALAYSIA B	114,000	22.90	2,610,600.00
	NESTLE (MALAYSIA) BERHAD	31,400	139.00	4,364,600.00
	IHH HEALTHCARE BHD	903,000	5.40	4,876,200.00
	AMMB HOLDINGS BHD	516,500	3.12	1,611,480.00
	CIMB GROUP HOLDINGS BHD	545,300	3.68	2,006,704.00
マレーシアリンギット小計		2,110,200		15,469,584.00
				(386,120,816)
タイバーツ	TMB BANK PCL-NVDR	11,007,000	1.10	12,107,700.00
	ADVANCED INFO SERVICE-NVDR	220,500	190.00	41,895,000.00
	INTOUCH HOLDINGS PCL-NVDR	299,000	56.50	16,893,500.00
	TOTAL ACCESS COMMUNICA-NVDR	1,545,000	41.50	64,117,500.00
タイバーツ小計		13,071,500		135,013,700.00
				(465,797,265)
インドネシアルピア	INDOCEMENT TUNGGAL PRAKARSA	1,368,000	12,250.00	16,758,000,000.00
	ASTRA INTERNATIONAL TBK PT	7,880,000	4,890.00	38,533,200,000.00
	HM SAMPOERNA TBK PT	18,959,400	1,730.00	32,799,762,000.00
	UNILEVER INDONESIA TBK PT	4,605,500	8,050.00	37,074,275,000.00
インドネシアルピア小計		32,812,900		125,165,237,000.00
				(951,255,801)
韓国ウォン	S1 CORPORATION	6,987	87,700.00	612,759,900.00
	SHINHAN FINANCIAL GROUP LTD	25,016	30,800.00	770,492,800.00
韓国ウォン小計		32,003		1,383,252,700.00
				(121,726,237)
台湾ドル	HOTAI MOTOR COMPANY LTD	15,000	693.00	10,395,000.00
	CHAILEASE HOLDING CO LTD	259,462	127.00	32,951,674.00
	PHISON ELECTRONICS CORP	28,000	291.00	8,148,000.00
	POWERTECH TECHNOLOGY INC	317,000	101.50	32,175,500.00
	WIN SEMICONDUCTORS CORP	124,000	297.00	36,828,000.00
台湾ドル小計		743,462		120,498,174.00
				(434,998,408)
インドルピー	AMBUJA CEMENTS LIMITED	431,192	190.80	82,271,433.60
	JSW STEEL LTD	122,298	194.30	23,762,501.40
	SIEMENS LTD	95,000	1,066.90	101,355,500.00
	MARUTI SUZUKI INDIA LTD	24,128	5,897.35	142,291,260.80
	MOTHERSON SUMI SYSTEMS LTD	527,532	97.35	51,355,240.20
	ITC LTD	194,706	184.05	35,835,639.30
	NESTLE INDIA LIMITED	7,268	16,094.85	116,977,369.80
	COLGATE PALMOLIVE (INDIA)	81,000	1,356.70	109,892,700.00
	HINDUSTAN UNILEVER LTD	51,315	2,092.75	107,389,466.25
	SHRIRAM TRANSPORT FINANCE	54,200	658.85	35,709,670.00
	HDFC LIFE INSURANCE CO LTD	48,000	521.10	25,012,800.00
	ICICI PRUDENTIAL LIFE INSURA	190,000	391.60	74,404,000.00
	BHARTI AIRTEL LTD	116,136	572.50	66,487,860.00
	BHARTI INFRATEL LTD	200,000	218.85	43,770,000.00
インドルピー小計		2,142,775		1,016,515,441.35
				(1,433,286,772)
南アフリカランド	ANGLO AMERICAN PLATINUM LTD	21,650	1,171.69	25,367,088.50
	KUMBA IRON ORE LTD	46,107	492.73	22,718,302.11
	ABSA GROUP LTD	39,286	94.38	3,707,812.68
	VODACOM GROUP LTD	149,762	128.09	19,183,014.58
南アフリカランド小計		256,805		70,976,217.87
				(435,793,977)
香港・オフショア人民元	HUAXIN CEMENT CO LTD-A	240,000	24.33	5,839,200.00
	ZHEJIANG SUPOR CO LTD -A	260,802	68.38	17,833,640.76
	YONGHUI SUPERSTORES CO LTD-A	624,200	9.35	5,836,270.00
	CHONGQING BREWERY CO-A	330,000	61.40	20,262,000.00
	HENAN SHUANGHUI INVESTMENT-A	560,590	42.55	23,853,104.50
	SICHUAN SWELLFUN CO LTD-A	341,990	56.45	19,305,335.50
	BANK OF BEIJING CO LTD -A	643,714	4.90	3,154,198.60
	BANK OF HANGZHOU CO LTD-A	479,892	9.09	4,362,218.28
	BANK OF NANJING CO LTD -A	471,421	7.42	3,497,943.82
	BANK OF NINGBO CO LTD -A	188,272	25.62	4,823,528.64
香港・オフショア人民元小計		4,140,881		108,767,440.10
				(1,641,300,671)
サウジアラビアリアル	BANQUE SAUDI FRANSI	39,400	30.30	1,193,820.00
	SAUDI BRITISH BANK	91,000	23.30	2,120,300.00
サウジアラビアリアル小計		130,400		3,314,120.00
				(94,452,420)
合 計		72,346,373		10,257,054,014
				(10,257,054,014)

(注1)通貨種類毎の小計欄の( )内は、邦貨換算額(単位:円)であります。

(注2)合計金額欄の( )内は、外貨建有価証券に係わるもので、内書であります。

(2)株式以外の有価証券

該当事項はありません。

外貨建有価証券の内訳

種 類	銘柄数		組入株式 時価比率	合計金額に 対する比率
米ドル	株式	13銘柄	100.0%	14.8%
メキシコペソ	株式	3銘柄	100.0%	2.2%
ブラジルレアル	株式	2銘柄	100.0%	4.5%
チリペソ	株式	1銘柄	100.0%	0.3%
ユーロ	株式	2銘柄	100.0%	1.4%
トルコリラ	株式	5銘柄	100.0%	2.7%
チェココルナ	株式	1銘柄	100.0%	1.2%
ポーランドズロチ	株式	3銘柄	100.0%	3.1%
香港ドル	株式	8銘柄	100.0%	11.6%
マレーシアリンギット	株式	5銘柄	100.0%	3.8%
タイバーツ	株式	4銘柄	100.0%	4.5%
インドネシアルピア	株式	4銘柄	100.0%	9.3%
韓国ウォン	株式	2銘柄	100.0%	1.2%
台湾ドル	株式	5銘柄	100.0%	4.2%
インドルピー	株式	14銘柄	100.0%	14.0%
南アフリカランド	株式	4銘柄	100.0%	4.2%
香港・オフショア人民元	株式	10銘柄	100.0%	16.1%
サウジアラビアリアル	株式	2銘柄	100.0%	0.9%

第2 信用取引契約残高明細表

該当事項はありません。
第3 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表

「注記表(デリバティブ取引等に関する注記)」に記載しております。