④ 為替変動リスク
<限定為替ヘッジコース>投資対象の「JPY限定為替ヘッジ・クラス」では、当該クラスの純資産額を米ドル換算した額の米ドル売り・円買いを行います(限定為替ヘッジ)。実質の通貨配分と異なる場合が想定されるため、ヘッジが行われない部分やオーバーヘッジとなる部分が発生することがあります。したがって、限定為替ヘッジコースでは為替変動の影響を受けることが想定されます。
また、円の金利が米ドルの金利より低い場合、その金利差相当分のヘッジコストがかかるため、基準価額の変動要因となります。

2022/09/20 9:04

#4 投資対象（連結）

◆投資対象とする投資信託証券(投資対象ファンド)の概要(2022年6月30日現在)

ファンド名	フランクリン・テンプルトン・インベストメント・ファンズテンプルトン・グローバル・ボンド・ファンド
投資目的	ファンドの主たる投資目的は、インカム・ゲイン、キャピタル・ゲインおよび通貨の利益を総合したトータル・リターンを最大化することです。
主な投資戦略	主として世界各国の政府または政府機関が発行する固定および変動利付債券等に投資することにより、上記の投資目的を達成することを目指します。投資制限の範囲内で社債に投資することができます。また、複数の国によって組織または援助された国際機関(国際復興開発銀行や欧州投資銀行など)が発行する債券にも投資することができます。投資目的のためにデリバティブ取引を行うことができます。デリバティブ取引には、スワップ(金利スワップ、クレジット・デフォルト・スワップ、トータル・リターン・スワップなど)、先渡しおよびクロス先渡し取引(フォワードおよびクロスフォワード)、先物取引(国債先物を含む)、オプションが含まれます。デリバティブ取引により、特定のイールドカーブ、デュレーション、通貨、信用(クレジット)のポジションが負(マイナス)となることがあります。他の証券、資産または通貨の値動きに価格が連動する証券や商品にも投資することができます。純資産総額の10%までの範囲内で債務不履行の状態にある債券を保有する場合があります。また、優先株式や債券から転換されたまたは交換された株式を保有することもあります。新興国、デリバティブ取引、非投資適格および債務不履行の状態にある債券への投資は、高いリスクを伴います。
主な投資制限	デリバティブ取引の利用はヘッジ目的に限定しません。

* テンプルトン・グローバル・ボンド・ファンドは、各シェアクラス(申込手数料や運用報酬等の異なる複数のシェアクラスが用意されています。)に申し込まれた資金をまとめて運用しますが、基準価額はシェアクラス毎に算出・発表されます。
限定為替ヘッジコースは、投資対象ファンドである「テンプルトン・グローバル・ボンド・ファンド」の円建て外国投資証券「JPY限定為替ヘッジ・クラス」に投資します。

2022/09/20 9:04

#5 投資方針（連結）

として、外国投資証券である「フランクリン・テンプルトン・インベストメント・ファンズ - テンプルトン・グローバル・ボンド・ファンド (Class I (Mdis) JPY-H1)」への投資を通じて、世界各国(新興国を含む)の国債および政府機関債等に実質的な投資を行います。また、証券投資信託である「日本短期債券ファンド(適格機関投資家限定)」の受益証券への投資も行います。
② 外国投資証券への投資は高位(概ね信託財産の純資産総額の90%以上)を維持することを基本とします。ただし、当該外国投資証券が一般社団法人投資信託協会の規則に定めるエクスポージャーがルックスルーできる場合に該当しないときは、当該外国投資証券への投資は、信託財産の純資産総額の10%以内とします。
③ 一般社団法人投資信託協会の規則に定める一の者に対する株式等エクスポージャー、債券等エクスポージャーおよびデリバティブ等エクスポージャーの信託財産の純資産総額に対する比率は、原則としてそれぞれ10%、合計で20%以内とすることとし、当該比率を超えることとなった場合には、一般社団法人投資信託協会の規則に従い当該比率以内となるよう調整を行うこととします。

2022/09/20 9:04

#6 投資状況-001

(1)【投資状況】

資産の種類	国名/地域名	時価合計(円)	投資比率(%)
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	10,843,187	1.16
合計(純資産総額)		929,258,961	100.00

e border="0">資産の種類国名/地域名時価合計(円)投資比率(%)投資信託受益証券日本2,843,6100.31投資証券ルクセンブルク915,572,16498.53現金・預金・その他の資産(負債控除後)―10,843,1871.16合計(純資産総額)929,258,961100.00e border="0">

2022/09/20 9:04

#7 投資状況-002

(1)【投資状況】

資産の種類	国名/地域名	時価合計(円)	投資比率(%)
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	28,960,026	0.92
合計(純資産総額)		3,156,434,741	100.00

e border="0">資産の種類国名/地域名時価合計(円)投資比率(%)投資信託受益証券日本11,783,0380.37投資証券ルクセンブルク3,115,691,67798.71現金・預金・その他の資産(負債控除後)―28,960,0260.92合計(純資産総額)3,156,434,741100.00e border="0">

2022/09/20 9:04

#8 投資状況-003

(1)【投資状況】

資産の種類	国名/地域名	時価合計(円)	投資比率(%)
現金・預金・その他の資産(負債控除後)	―	3,018,438	2.32
合計(純資産総額)		129,744,113	100.00

e border="0">資産の種類国名/地域名時価合計(円)投資比率(%)投資信託受益証券日本825,7070.64投資証券ルクセンブルク125,899,96897.04現金・預金・その他の資産(負債控除後)―3,018,4382.32合計(純資産総額)129,744,113100.00e border="0">

2022/09/20 9:04

#9 株主資本等変動計算書、委託会社等の経理状況（連結）

(単位:千円)

	第25期(2020年9月30日)	第26期(2021年3月31日)
負債合計	572,671	689,015
純資産の部
株主資本

(2)損益計算書
(単位:千円)

2022/09/20 9:04

#10 純資産の推移-001

①【純資産の推移】

期間末		純資産総額(円)		基準価額(円)
		(分配落)	(分配付)	(分配落)	(分配付)

e border="0">期間末純資産総額(円)基準価額(円)(分配落)(分配付)(分配落)(分配付)第4計算期間末(2012年12月20日)882,047,144882,846,82711,03011,040第5計算期間末(2013年 6月20日)2,401,509,8942,403,691,60911,00711,017第6計算期間末(2013年12月20日)2,683,377,8992,685,774,42011,19711,207第7計算期間末(2014年 6月20日)3,566,501,0213,569,594,76211,52811,538第8計算期間末(2014年12月22日)4,393,636,8384,397,512,13211,33811,348第9計算期間末(2015年 6月22日)4,433,152,9914,437,087,18311,26811,278第10計算期間末(2015年12月21日)4,140,653,2024,144,536,85310,66210,672第11計算期間末(2016年 6月20日)6,055,847,8946,061,877,98710,04310,053第12計算期間末(2016年12月20日)5,999,113,7436,004,541,44211,05311,063第13計算期間末(2017年 6月20日)6,168,532,2396,173,984,41711,31411,324第14計算期間末(2017年12月20日)5,684,848,5175,689,940,47611,16411,174第15計算期間末(2018年 6月20日)5,156,397,8125,161,187,07910,76710,777第16計算期間末(2018年12月20日)5,039,016,9385,043,654,53210,86610,876第17計算期間末(2019年 6月20日)5,043,890,4885,048,474,85911,00211,012第18計算期間末(2019年12月20日)4,543,688,3234,548,024,71210,47810,488第19計算期間末(2020年 6月22日)4,222,992,9964,227,209,46410,01510,025第20計算期間末(2020年12月21日)3,981,572,9203,985,572,5079,9559,965第21計算期間末(2021年 6月21日)3,779,954,2603,783,865,2979,6659,675第22計算期間末(2021年12月20日)1,106,365,1701,107,551,0139,3309,340第23計算期間末(2022年 6月20日)951,753,349952,834,0558,8078,8172021年 6月末日3,782,594,465―9,670―7月末日3,760,252,823―9,631―8月末日3,699,577,196―9,603―9月末日3,620,269,657―9,413―10月末日3,604,196,629―9,424―11月末日1,130,077,025―9,304―12月末日1,110,046,427―9,375―2022年 1月末日1,071,945,739―9,319―2月末日1,072,776,897―9,428―3月末日1,053,502,690―9,535―4月末日1,007,255,572―9,222―5月末日997,647,918―9,211―6月末日929,258,961―8,736―e border="0">(注)基準価額は1万口当たりの純資産額です。

2022/09/20 9:04

#11 純資産の推移-002

①【純資産の推移】

期間末		純資産総額(円)		基準価額(円)
		(分配落)	(分配付)	(分配落)	(分配付)

e border="0">期間末純資産総額(円)基準価額(円)(分配落)(分配付)(分配落)(分配付)第4計算期間末(2012年12月20日)2,086,043,7832,087,879,76711,36211,372第5計算期間末(2013年 6月20日)6,167,567,0406,172,343,16612,91312,923第6計算期間末(2013年12月20日)9,090,770,3439,097,215,80214,10414,114第7計算期間末(2014年 6月20日)7,058,740,7737,063,698,35914,23814,248第8計算期間末(2014年12月22日)9,138,476,4489,144,077,86416,31516,325第9計算期間末(2015年 6月22日)9,728,358,4069,734,199,52116,65516,665第10計算期間末(2015年12月21日)8,395,306,9728,400,687,73315,60215,612第11計算期間末(2016年 6月20日)6,508,684,3146,513,816,68012,68212,692第12計算期間末(2016年12月20日)7,215,668,6287,220,284,64315,63215,642第13計算期間末(2017年 6月20日)6,422,402,3796,426,572,38115,40115,411第14計算期間末(2017年12月20日)5,774,252,6165,777,983,05115,47915,489第15計算期間末(2018年 6月20日)5,145,408,1125,148,900,05314,73514,745第16計算期間末(2018年12月20日)5,014,696,3555,017,955,20615,38815,398第17計算期間末(2019年 6月20日)4,776,203,2034,779,347,46615,19015,200第18計算期間末(2019年12月20日)4,452,719,0044,455,721,48114,83014,840第19計算期間末(2020年 6月22日)3,915,764,7553,918,560,61014,00614,016第20計算期間末(2020年12月21日)3,466,613,9723,469,179,13513,51413,524第21計算期間末(2021年 6月21日)3,300,788,2523,303,143,10314,01714,027第22計算期間末(2021年12月20日)3,117,727,6203,119,953,59814,00614,016第23計算期間末(2022年 6月20日)3,137,626,8673,139,618,18415,75715,7672021年 6月末日3,310,313,825―14,077―7月末日3,253,519,073―13,889―8月末日3,244,519,326―13,907―9月末日3,177,330,832―13,894―10月末日3,199,127,552―14,110―11月末日3,112,841,836―13,946―12月末日3,143,039,580―14,228―2022年 1月末日3,104,575,698―14,178―2月末日3,142,066,427―14,384―3月末日3,270,191,009―15,321―4月末日3,243,178,701―15,618―5月末日3,141,146,725―15,547―6月末日3,156,434,741―15,827―e border="0">(注)基準価額は1万口当たりの純資産額です。

2022/09/20 9:04

#12 純資産の推移-003

①【純資産の推移】

期間末		純資産総額(円)		基準価額(円)
		(分配落)	(分配付)	(分配落)	(分配付)

e border="0">期間末純資産総額(円)基準価額(円)(分配落)(分配付)(分配落)(分配付)第4特定期間末(2012年12月20日)199,640,578201,744,39210,97911,099第5特定期間末(2013年 6月20日)863,811,871868,837,30812,37112,491第6特定期間末(2013年12月20日)1,040,313,7021,049,980,89513,44313,563第7特定期間末(2014年 6月20日)942,604,284950,895,00813,45613,576第8特定期間末(2014年12月22日)1,004,561,3121,012,435,12715,28915,409第9特定期間末(2015年 6月22日)988,719,972996,706,84815,48815,608第10特定期間末(2015年12月21日)808,074,637815,356,13814,38614,506第11特定期間末(2016年 6月20日)592,479,501598,787,28811,59611,716第12特定期間末(2016年12月20日)604,670,522610,351,19114,17214,292第13特定期間末(2017年 6月20日)984,201,5541,000,549,02613,62513,925第14特定期間末(2017年12月20日)873,826,157891,710,73913,39513,695第15特定期間末(2018年 6月20日)670,458,552687,376,02512,44912,749第16特定期間末(2018年12月20日)647,441,779662,997,76312,70713,007第17特定期間末(2019年 6月20日)344,873,925354,586,55612,22512,525第18特定期間末(2019年12月20日)251,101,523258,021,74611,66011,960第19特定期間末(2020年 6月22日)206,429,118212,657,41510,73811,038第20特定期間末(2020年12月21日)147,007,259150,122,05710,19710,372第21特定期間末(2021年 6月21日)144,566,288146,704,42310,42910,579第22特定期間末(2021年12月20日)140,916,563142,987,26810,27510,425第23特定期間末(2022年 6月20日)129,064,659130,790,34011,41211,5622021年 6月末日145,077,191―10,473―7月末日143,406,364―10,309―8月末日142,561,183―10,297―9月末日141,571,057―10,263―10月末日143,569,779―10,394―11月末日140,535,603―10,248―12月末日142,536,170―10,435―2022年 1月末日121,960,454―10,385―2月末日123,505,641―10,509―3月末日129,051,096―11,163―4月末日128,297,305―11,358―5月末日127,497,814―11,281―6月末日129,744,113―11,461―e border="0">(注1)分配付の純資産総額及び基準価額は、各特定期間末の純資産総額及び基準価額に、各特定期間中に支払われた分配金の総額(基準価額については1万口当たり)を加算しております。(注2)基準価額は1万口当たりの純資産額です。

2022/09/20 9:04

#13 純資産額計算書-001

【純資産額計算書】

Ⅰ 資産総額	937,955,714	円
Ⅱ 負債総額	8,696,753	円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	929,258,961	円
Ⅳ 発行済口数	1,063,724,845	口
Ⅴ 1万口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ×10,000)	8,736	円

e border="0">Ⅰ 資産総額937,955,714円Ⅱ 負債総額8,696,753円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)929,258,961円Ⅳ 発行済口数1,063,724,845口Ⅴ 1万口当たり純資産額

2022/09/20 9:04

#14 純資産額計算書-002

【純資産額計算書】

Ⅰ 資産総額	3,157,906,179	円
Ⅱ 負債総額	1,471,438	円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	3,156,434,741	円
Ⅳ 発行済口数	1,994,385,359	口
Ⅴ 1万口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ×10,000)	15,827	円

e border="0">Ⅰ 資産総額3,157,906,179円Ⅱ 負債総額1,471,438円Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)3,156,434,741円Ⅳ 発行済口数1,994,385,359口Ⅴ 1万口当たり純資産額

2022/09/20 9:04

#15 純資産額計算書-003

【純資産額計算書】

Ⅰ 資産総額	129,782,559	円
Ⅱ 負債総額	38,446	円
Ⅲ 純資産総額(Ⅰ-Ⅱ)	129,744,113	円
Ⅳ 発行済口数	113,201,352	口
Ⅴ 1万口当たり純資産額(Ⅲ/Ⅳ×10,000)	11,461	円

(参考)

2022/09/20 9:04

#16 資産の評価（連結）

・基準価額は委託会社の営業日において日々算出されます。
・基準価額とは、信託財産に属する資産を評価して得た信託財産の総額から負債総額を控除した金額(純資産総額)を、計算日における受益権総口数で除した金額をいいます。なお、ファンドは1万口当たりに換算した価額で表示することがあります。

② 有価証券などの評価基準

2022/09/20 9:04

#17 運用状況（連結）

以下は、2022年6月30日現在の運用状況であります。
投資比率は、ファンドの純資産総額に対する当該資産の時価比率です。また、小数点以下第3位を四捨五入しており、合計と合わない場合があります。

2022/09/20 9:04

#18 附属明細表（連結）

①株式該当事項はありません。
e border="0">②株式以外の有価証券e border="0">種類通貨銘柄券面総額評価額(円)備考投資信託受益証券日本円日本短期債券ファンド(適格機関投資家限定)2,703,5662,845,232小計銘柄数:12,703,5662,845,232組入時価比率:0.3%100.0%合計2,845,232投資証券日本円フランクリン・テンプルトン・インベストメント・ファンズ - テンプルトン・グローバル・ボンド・ファンド (Class I (Mdis) JPY-H1)1,564,727.112939,164,859小計銘柄数:11,564,727.112939,164,859組入時価比率:98.7%100.0%合計939,164,859合計942,010,091e border="0">(注)比率は左より組入時価の純資産に対する比率、及び小計欄の合計金額に対する比率であります。第2 デリバティブ取引及び為替予約取引の契約額等及び時価の状況表
該当事項はありません。

2022/09/20 9:04