有価証券報告書-第22期(2024/04/01-2025/03/31)

(重要な後発事象)
(当社に対する公開買付け)
当社は、2025年5月14日開催の取締役会において、インフロニア・ホールディングス株式会社(以下「公開買付者」といいます。)による当社普通株式(以下「当社株式」といいます。)に対する公開買付け(以下「本公開買付け」といいます。)に関して、現時点における当社の意見として、本公開買付けが開始された場合には、賛同の意見を表明するとともに、当社の株主の皆様に対して、本公開買付けへの応募を推奨する旨を決議いたしました。なお、上記取締役会決議は、公開買付者が本公開買付け及びその後の一連の手続きにより、当社を完全子会社化すること及び当社株式が上場廃止となる予定であることを前提として行われたものであります。
1.公開買付者の概要

(1)	名称	インフロニア・ホールディングス株式会社
(2)	所在地	東京都千代田区富士見二丁目10番2号
(3)	代表者の役職・氏名	代表執行役社長 岐部 一誠
(4)	事業内容	傘下子会社及びグループ経営管理並びにこれに付帯又は関連する事業
(5)	資本金	20,000百万円(2025年3月31日現在)
(6)	設立年月日	2021年10月1日
(7)	大株主及び持株比率 (2025年3月31日現在)(注)	日本マスタートラスト信託銀行株式会社(信託口)	13.10%
		光が丘興産株式会社	9.46%
		株式会社日本カストディ銀行(信託口)	6.39%
		インフロニア・ホールディングス社員持株会	3.36%
		住友不動産株式会社	3.09%
		株式会社日本カストディ銀行(信託E口)	2.33%
		STATE STREET BANK AND TRUST COMPANY 505001 (常任代理人 株式会社みずほ銀行決済営業部)	1.37%
		前田建設工業取引先持株会	1.09%
		株式会社三井住友銀行	1.09%
		共栄火災海上保険株式会社	1.01%
(8)	当社と公開買付者の関係
	資本関係	公開買付者は、2025年5月14日時点で当社株式100株を所有しています。
	人的関係	該当事項はありません。
	取引関係	公開買付者の完全子会社である前田建設工業株式会社と当社は、民間工事における共同受注等を実施しています。また、公開買付者の完全子会社である前田道路株式会社は、当社から土木工事等を受注する取引があります。
	関連当事者への 該当状況	該当事項はありません。

(注)公開買付者が2025年6月23日に提出した第4期有価証券報告書の「第4 提出会社の状況」の「1 株式等の状況(6)大株主の状況」より引用しています。
2.買付け等の価格
普通株式1株につき、金600円
公開買付者は、本公開買付価格を決定するに際して、公開買付者及び当社から独立した第三者算定機関である大和証券株式会社から株式価値算定書を入手しています。
3.買付けの期間
公開買付者は、2025年7月上旬頃には本公開買付けを開始することを目指しているとのことですが、フィリピンの競争当局における手続等に要する期間を正確に予想することが困難な状況であるため、本公開買付けのスケジュールの詳細については、決定次第速やかにお知らせするとのことです。また、本公開買付け開始の見込み時期に変更が生じた場合、速やかにお知らせするとのことです。
4.買付予定の株式数

買付予定数	156,884,882	(株)
買付予定数の下限	104,589,800	(株)
買付予定数の上限	―	(株)